economia subterana

Metode cantitative pentru evaluarea economiei informale. Studiu de caz la nivelul Romniei

Tudorel ANDREI

Academia de Studii Economice, Bucureti [email protected]

Daniela TEFNESCU Universitatea Spiru Haret, Bucureti

[email protected] Bogdan OANCEA

Universitatea Nicolae Titulescu, Bucureti [email protected]

Rezumat. Evaluarea economiei ascunse ridic dificulti majore legate de folosirea unei metodologii adecvate, de asigurarea bazei de date necesare estimrii unor modele econometrice i ale unor variabile economice. Studiile realizate au demonstrat c dimensiunea i formele de manifestare ale economiei informale difer de la o ar la alta. Procesul de tranziie de la nivelul economiilor rilor foste socialiste a dus la creterea dimensiunii economiei ascunse. Dimensiunile cele mai ridicate sunt la nivelul unor republici foste sovietice i al unor ri din America de Sud. Evalurile realizate la nivelul Romniei au estimat nivelul economiei ascunse la aproximativ 30% din produsul intern brut. n aceast lucrare se evalueaz dimensiunea economiei ascunse pe baza unui demers econometric ce expliciteaz numerarul din afara sistemului bancar n funcie de diveri factori i de folosirea acestuia pentru tranzacii din economia oficial i din cea ascuns.

Cuvinte-cheie: economie informal; model econometric; numerar

n afara sistemului bancar; metod monetar; model de regresie. Coduri JEL: C50, E26. Coduri REL: 10B, 13I.

Economie teoretic i aplicat Volumul XVII (2010), No. 7(548), pp. 13-21

Tudorel Andrei, Daniela tefnescu, Bogdan Oancea

14

1. Introducere Destrmarea economiilor planificate de stat i apariia primelor elemente

ale economiei de pia au determinat o nou atitudine din partea unor persoane sau ageni economici pentru transferarea unor activiti din zona oficial n cea neoficial. Astfel, prin eludarea cadrului legal i acceptarea unor riscuri, agenii economici sunt scutii de plata unor impozite sau taxe ctre stat sau evit o serie de bariere birocratice. n aceste condiii, analiza economiei informale din Romnia a devenit un subiect important pentru teoria i practica economic. n ultima perioada au aprut o serie de studii pentru msurarea dimensiunii informale i a efectelor acesteia asupra mediului economic i social. Dintre cele mai importante menionm Albu (2002, 2001), Anghelache (2008), French (1999), Andrei (2009) etc.

Studiile realizate de instituii naionale sau organizaii internaionale au artat c luarea de msuri pentru reducerea infraciunilor financiare i implicit a economiei informale reprezint probleme serioase pentru mbuntirea mediului economic al unei ri aflate n tranziie. Acestea vor stimula ntr-un anumit orizont de timp atragerea unor investitori strini cu potenial ridicat, care s susin dezvoltarea economic a Romniei pe o perioad medie i lung de timp. n procesul de aderare la Uniunea European, dosarul referitor la Justiie i Afaceri Interne (JAI) a fost cel mai dificil de nchis. Probleme deosebite n procesul de aderare au fost ridicate de aplicarea unor msuri eficiente i msurabile pentru combaterea evaziunii fiscale i pentru a asigura reforma sistemului fiscal i a politicii fiscale. Nivelul ridicat al impozitelor a determinat o slab colectare i implicit o cretere a dimensiunii economiei informale.

n teoria economic exist o varietate mare de metode pentru estimarea dimensiunii i dinamicii economiei informale. Dintre cele mai importante menionm: abordarea monetar a economiei informale; metoda ofertei de munc implicit ce este aplicat n ara noastr pe baza datelor obinute prin AMIGO; metoda consumului de energie etc.

Rezultatele obinute prin aplicarea diferitelor metode sunt nu de puine ori diferite, mai ales n procesul de evaluare a dimensiunii economiei informale la nivelul economiilor rilor aflate n tranziie. De exemplu, n cazul Romniei, dimensiunea acesteia, msurat ca pondere n produsul intern brut, este de 20%, dac aceasta se evalueaz prin metoda consumului de energie (Enste, Schneider, 2000) i de peste 45%, dac evaluarea se realizeaz prin metoda monetar (French, Balaita, Ticsa, 1999). Institutul Naional de Statistic evalueaz economia informal prin metodologia conturilor naionale, iar


15

valoarea acesteia se situeaz de regul la un nivel cuprins ntre 25-28% din economia oficial calculat pe baza PIB.

n cadrul lucrrii se estimeaz dimensiunea economiei informale pe baza metodei monetare folosind metodologia prezentat n Cagan (1958) i Ahumada (2008). n partea a doua sunt prezentate seriile de date folosite pentru estimarea modelelor econometrice folosite pentru estimarea dimensiunii economiei informale. n partea a treia este descris metodologia aplicat i rezultatele obinute n urma folosirii seriilor de date trimestriale din perioada 2000-2009. n ultima parte sunt prezentate concluziile i posibilele dezvoltri ale modelului prezentat n cadrul acestui articol.

2. Seriile de date folosite Pentru analizarea unor aspecte legate de estimarea economiei ascunse de

la nivelul Romniei din perioada 2000-2009 au fost folosite date trimestriale pentru o serie de indicatori economici. n tabelul de mai jos sunt trecute o serie de informaii cu privire la seriile de date folosite pentru realizarea acestui demers. Pentru toate seriile de date exprimate n uniti monetare valorile au fost exprimate n preurile anului 2005.

Tabelul 1 Descrierea variabilelor folosite

Nr. crt. Variabila Seria de date Sursa de date

1 NASBR Numerar n afara sistemului bancar BNR 2 CGTR Cheltuieli guvernamentale totale INS 3 PIBR Produsul intern brut INS 4 DR Rata dobnzii, termen scurt Bucuresti Interbank 5 RI2 Rata inflaiei, calculat dup indicele preurilor

de consum raportat la rata de cretere fa de anul anterior

INS

6 TAXR Taxe pe produs INS

Pentru seriile de date prezentate mai sus a fost calculat o serie de indicatori statistici la nivelul unor perioade de guvernare: pentru anul 2000; pentru perioada n care la conducerea Romniei s-a aflat un guvern de stnga; pentru perioada 2005-2008, n care guvernul a fost condus de un reprezentant al unui partid de dreapta; pentru anul 2009 au fost calculate statistici diferite considernd c este anul n care efectele crizei au fost resimite din plin. Rezultatele obinute sunt prezentate n tabelul 2 i n graficul din figura 1.


16

90.0%

95.0%

100.0%

105.0%

110.0%

115.0%

2000 2001-2004 2005-2008 2009

NASBRPIBTRCGTRTAXR

Figura 1. Indicii medii trimestriali

pentru 2000, 2001-2004, 2005-2008 i 2009

Tabelul 2 Indicii medii trimestriali pentru 2000, 2001-2004, 2005-2008 i 2009 (%)

2000 2001-2004 2005-2008 2009 NASBR 107.5 103.8 106.5 99.3 PIBTR 101.0 102.3 102.8 98.6 CGTR 110.2 103.0 105.6 103.7 TAXR 107.7 103.2 102.7 108.0

Pe baza rezultatelor de mai sus formulm urmtoarele observaii: Numerarul n afara sistemului bancar a crescut n toate perioadele mai

rapid dect PIB. Se evideniaz n acest sens evoluiile din anul 2000 i din perioada 2005-2008;

n perioadele 2000, 2005-2008 i 2009 se observ o cretere mult mai rapid a cheltuielilor guvernamentale n raport cu PIB;

Taxele pe produs au crescut ntr-o proporie mult mai mare dect PIB n anii 2000 i 2009.

n graficul din figura 2 se prezint evoluia ponderii cheltuielilor guvernamentale n produsul intern brut pentru perioada 2000-2009. Prezentm n cele ce urmeaz cteva caracteristici mai importante ale acestei serii de date:

Pentru perioada 2000 q1-2006 q3, cu excepia trimestrului 4 din primul an, ponderea CG n PIB s-a situat n intervalul de valori 30-40%;

ncepnd cu anul 2006 ponderea CG n PIB din trimestrul 4 s-a situat peste valoarea de 50%; mai mult n anii 2006 i 2007 aceast pondere a fost n jurul valorii de 50%;


17

n anul 2009 se constat o cretere a valorii acestui indicator, pentru ultimele trei trimestre valorile fiind peste 40%.

0

0.1

0.2

0.3

0.4

0.5

0.6

2000Q12000Q3

2001Q12001Q3

2002Q12002Q3

2003Q12003Q3

2004Q12004Q3

2005Q12005Q3

2006Q12006Q3

2007Q12007Q3

2008Q12008Q3

2009Q12009Q3

Figura 2. Ponderea cheltuielilor guvernamentale n PIB n perioada 2000-2009

Analiza statistic a seriilor de date scoate n eviden o influen

semnificativ a factorilor sezonieri pentru evoluia acestora la nivelul perioadei de timp considerate. De exemplu, pentru cheltuielile guvernamentale se observ valorile mult mai mari din trimestrul al patrulea. Se evideniaz n acest sens ponderile cheltuielilor guvernamentale n PIB foarte mari (n apropierea valorii de 50%) din trimestrul patru al anilor 2006, 2007 i 2008.

3. Estimarea dimensiunii economiei ascunse Pentru estimarea economiei ascunse s-a recurs la un model prezentat de

Cagan (1958) i reluat de Ahumada (2008). Demersul realizat are la baz explicitarea numerarului n afara sistemului bancar care a fost folosit n cadrul economiei nregistrate prin intermediul produsului intern brut i n cadrul economiei ascunse. Trebuie precizat c prin demersul ntreprins urmrim s determinm ponderea numerarului din afara sistemului bancar folosit n cadrul economiei ascunse n totalul numerarului din afara sistemului bancar. n cadrul acestui demers sunt estimate trei variabile importante:

NASBR Numerar n afara sistemului bancar, pe baza unui model econometric. Aceast variabil este estimat pe baza ecuaiei de regresie 1;

NASBR_R Numerarul din afara sistemului bancar folosit n cadrul tranzaciilor din cadrul economiei nregistrate n cadrul PIB, deci a economiei oficiale;


18

NEA Numerarul din afara sistemului bancar folosit pentru susinerea tranzaciilor din economia ascuns.

Ecuaia 1. Se estimeaz parametrii ecuaiei folosite pentru descrierea

numerarului n afara sistemului bancar. Ca variabil dependent este folosit variabila numerarului n afara

sistemului bancar. Comportamentul acestei variabile este explicat n raport cu comportamentul a trei categorii de factori:

dimensiunea activitii din economie ce este msurat prin produsul intern brut (PIB);

presiunea exercitat de guvern asupra agenilor economici i persoanelor fizice prin impozitele i taxele aplicate asupra acestora. Pentru evaluarea acestui factor se poate recurge la una din urmtoarele variabile: ponderea cheltuielilor guvernamentale n PIB sau ponderea impozitelor pe produs n PIB;

costul de oportunitate al deinerii de bani lichizi. Pentru evaluarea acestui factor se poate recurge la folosirea ratei inflaiei sau dobnda real din sistemul bancar.

Ecuaia de analiz a numerarului n afara sistemului bancar este: tt3t2t10t uDRa)PIBlog(a)PIB_PCG1log(aa)NASBRlog( +++++= (1)

unde NASBRt numerarul n afara sistemului bancar, PIBt produsul intern brut, PCG_PIBt ponderea cheltuielilor guvernamentale n PIB, DRt rata dobnzii reale, exprimat sub forma unui coeficient. Variabila ut este repartizat normal, fiind de medie zero i varian .2u Parametrii a1 i a2 sunt pozitivi, iar a0 i a3 sunt negativi.

Pentru estimarea parametrilor s-au folosit serii de date trimestriale din perioada 2000-2009 i metoda celor mai mici ptrate n dou stadii. Rezultatele obinute n urma estimrii parametrilor sunt prezentate n tabelul 3.

Tabelul 3

Caracteristicile ecuaiei (1) Variabila dependent LOG(NASBR)

Variabilele independente Valoare parametru Abaterea standard

C -11.334* 0.5157 LOG(1+CGTRC/PIBTR) 1.896* 0.5943

LOG(PIBTR) 1.795* 0.0438 (DCNB-RI2)/100 -111.249* 45.3002

R2 0.98 DW 1.33

* pragul de semnificaie 00.0= .


19

Ecuaia 2. Estimarea tranzaciilor din economie realizate n economia oficial. Pentru estimarea acesteia se recurge la ecuaia propus de Ahumada (2008) pornind de la formula sugerat de Cagan (1958). Pentru realizarea acestei estimri se consider c dimensiunea economiei ascunse este egal cu zero, dac n relaia (1) se consider LOG(1+PCG_PIBt) = 0. n aceste condiii, folosind valoarea parametrilor estimai la etapa anterioar se obine c dimensiunea tranzaciilor din economia oficial cu bani lichizi este calculat pe baza relaiei:

)DRa)PIBlog(aaexp(R_NASBR t3t20t ++= (2) Ecuaia 3. Pentru estimarea tranzaciilor din economia subteran se

pleac de la considerentul c tranzaciile totale din economie n bani lichizi )NASBR( t sunt formate din tranzaciile din economia oficial )R_NASBR( t i

cele din economia ascuns )NEA( t :

ttt NEAR_NASBRNASBR += (3) Din relaiile (2) i (3) se obine dimensiunea economiei ascunse ca fiind:

)DRa)PIBlog(aaexp(NASBRNEA t3t20t ++= (4) n graficul din Figura 3 se prezint evoluia valorilor variabilelor tNASBR

i tNEA pentru perioada 2000-2009 (date trimestriale).

0

4000

8000

12000

16000

20000

24000

00 01 02 03 04 05 06 07 08 09

NASBR_R NASBR NEA

Figura 3. Evoluia numerarului din afara sistemului bancar, pe total, n economia oficial i n economia ascuns


20

Se calculeaz ponderea tranzaciilor cu bani lichizi din economia ascuns n cadrul tranzaciilor totale n bani lichizi din economie pe baza relaiei:

100NASBR

NEAPEH

t

tt = (5)

n Figura 4 se prezint evoluia valorii acestui indicator pentru perioada 2000-2009. Pentru filtrarea componentei de lung durat s-a recurs la un filtru Hodrick-Prescott.

Figura 4. Evoluia ponderii tranzaciilor n numerar din economia ascuns n totalul

tranzaciilor n numerar din economie

4. Concluzii Rezultatele obinute mai sus scot n eviden un nivel ridicat al

numerarului din afara sistemului bancar folosit n cadrul economiei nenregistrate. Cu mici excepii, ponderea numerarului folosit n tranzaciile nenregistrate n totalul numerarului din cadrul economiei se situeaz la un nivel ridicat cuprins ntre 25-35%. Pe parcursul perioadei 2000-2004 se observ o tendin de scdere a acestei ponderi pn la nivelul de 30%, pentru c n perioada 2005-2009 trendul a fost cresctor, pragul de saturaie pentru ultima perioad fiind de 35%.

Acknowledgements This work was supported by CNCSIS UEFISCSU, project number PNII

IDEI code 1814/2008, financing contract no. 763/2009 and by CNMP, Programme 4 Partnerships in priority areas, project number PNCDI II code 91054/2007.


21

Bibliografie

Albu, L.-L., Kim, B.-Y., Duchene, G. (2002): Households Activities in Informal Economy:

Size and Behavioural Aspects, Romanian Journal of Economic Forecasting, Vol. 3-4 (11-12), 2002

Albu, L.-L., Tax Evasion and the Size of Underground Economy: a Theoretical and Empirical Investigation, Romanian Journal of Economic Forecasting, Vol. 1-2 (5-6), 2001

Ahumada, H., Alvaredo, F., The monetary method to measure the shadow economy: The forgotten problem of the initial conditions, Economics Letters, Economics Letters, Volume 101 (2), 2008, pp. 97-99

Andrei, T., Oancea, B., Stancu, S., Iacob, A.I., Econometric Models Used in the Analysis of the Informal Economy at the Regional Level, Informatica Economica Journal, Vol. 13 (3), 2009, pp. 179-188

Anghelache, C-tin et al., (2007). Sistemul conturilor naionale, ediia a II-a, Editura Economic, Bucureti

Cagan, P., The Demand for Currency Relative to the Total Money Supply, Journal of Political Economy, 66 (3), 1958, pp. 302-328

French, R., Balaita, M., Ticsa M., Estimating The Size And Policy Implications Of The Underground Economy In Romania, US Department of the Treasury, Office of Technical Assistance, Bucharest, August 1999

economia subterana

Documents