bc energbank sa situaţiile financiare întocmite în...

B C E N E R G B A N K SA

Situaţi i le f inanc iarePen t ru anu l încheiat la 31 decem br ie 2017

în tocmi te în confo rm i ta te cuS ta nda rde le In te rna ţ iona le de R a p o r t a r e F ina nc ia ră

B C EN ER G B A N K SAS IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017

C LPRfXS

Raportul auditorilor

Situaţia poziţiei financiare 1Situaţia rezultatului global 2Situaţia modificărilor capitalului propriu 3Situaţia fluxurilor de trezorerie 4Note explicative la rapoartele financiare 5-62

GrantThornton

Grant Thomton Audit S.R.L. 69. Gngore Ureche str Chistnau. Moldova MD-2005

T *373 22 86 05 71 F *373 22 24 74 64

Raportul Auditorului Independent

Către acţionam BC Energbank S A

Opinie

Am auditat situaţiile financiare anexate ale BC Energbank S A (.Banca*), care cupnnd situaţia poziţiei financiare la data de 31 decembrie 2017, situaţia rezultatului global, situaţia modrficănlor capitalului propnu şi situaţia fluxurilor de trezorene pentru exerciţiul financiar încheiat la aceastâ dată. şi notele la situaţiile financiare, inclusiv un sumar al politicilor contabile semnificative

In opinia noastră, situaţiile financiare prezintă fidel, sub toate aspectele semnificative, poziţia financiară a Băncii la data de 31 decembne 2017, precum şi performanţa sa financiară şi fluxunle sale de trezorene pentru exerciţiul financiar încheiat la aceastâ dată, in conformitate cu Standardele Internaţionale de Raporlare Financiară

Baza pentru opinie

Am desfăşurat auditul nostru în conformitate cu Standardele Internaţionale de Audit (ISA-uri). Responsabilităţile noastre în baza acestor standarde sunt descrise detaliat în secţiunea Responsabilităţile auditorului Intr-un audit al situaţiilor financiare din raportul nostru Suntem independenţi faţă de Bancă, conform Codului Etic al Profesioniştilor Contabili (Codul IESBA) emis de Consiliul pentru Standarde Internaţionale de Etică pentru Contabili, coroborat cu cennţele etice relevante pentru auditul situaţiilor financiare din Republica Moldova şi ne-am îndeplinit celelalte responsabilităţi etice, conform acestor cerinţe şi Codului IESBA Credem că probele de audit pe care le-am obţinut sunt suficiente şi adecvate pentru a furniza o bază pentru opinia noastră.

Aspectele cheie de audit

Aspectele cheie de audit sunt acele aspecte care, in baza raţionamentului nostru profesional, au avut cea mai mare importantă pentru auditul situaţiilor financiare din penoada curentă Aceste aspecte au fost abordate in contextul auditului situaţiilor financiare in ansamblu şi in formarea opiniei noastre asupra acestora şi nu ofenm o opinie separată cu pnvire la aceste aspecte,

Qnrt tnor»onA«i>SRL BimTtKcfcWK/QiwTHomwwMramn^mtOirtTtaXon W w ta a ) fWg ro w w gnnBhomton md"Gr** TnonW • • io t a »*nd und* « W tt» 0 * 9 TV nlr rtrtm Ims aprnm *r0 » wa or ma* nan t* Im» mV m ; x m K 'm v n * i>*«Tiortoir«pt*loiWendineirwt*fcireread»i«meaipe1i*iiK> S r w r .w « » w l

m artartoia. afiot * t no i'«x irrtM te na sotcm o acM M cf on» «altar Grcr» Thenaan «ttnatona dmMpeadMaamtDdMOi

Aspecte cheie ale auditului Modul de abordare in cadrul misiunii de audit

Provizioane pentru deprecierea creditelor

Am considerat acest aspect ca fiind un aspect cheie datontâ semnificaţiei provizioanelor pentru deprederea creditelor şi avansunlor acordate clienţilor, reprezentând estimânle conducerii pnvind pierderile din portofoliul de credite la data bilanţului. Conducerea Bâncn constituie provizioane pentru deprecierea creditelor pe baza unor ipoteze şi judecăţi subiective semnificative

Conform secţiunii "Politici contabile semnificative' din situaţiile financiare, Banca evalueazâ provizioanele pentru deprecierea creditelor şi avansunlor acordate clienţilor în mod individual pentru creditele care sunt considerate semnificative şi pe bază colectivă pentru celelalte credite, care individual nu sunt semnificative şi care au caracteristici similare

Provizioanele individuale sunt calculate în baza fluxunlor de numerar estimate pentru rambursarea expunenlor de credit, inclusiv recuperân din garanţiile colaterale gajate. probabilitatea nerambursârii şi pierderea în cazul nerambursâm Pentru determinarea acestor provizioane, raţionamentul profesional este important pentru a stabili cu promptitudine momentul la care a intervenit evenimentul de depreciere şi ultenor a estima fluxurile viitoare de numerar

Provizioanele pentru depreciere pe bază colectivă se calculează utilizând caracteristici de risc şi modele statistice precum probabilitatea de nerambursare. pierderea în caz de nerambursare şi penoada de confirmare a pierdem care denvă dm date istorice deţinute de Bancă

A se vedea nota 6 din situaţiile financiare anexate

Rezervele generale pentru riscu ri bancare

Banca are obligaţia să calculeze reducen prudenţiale pentru deprecierea activelor în conformitate cu Regulamentul Băncii Naţionale a Moldovei cu pnvire la clasificarea activelor şi angajamentelor condiţionale Pentru diferenţa dintre provizioanele înregistrate in situaţiile financiare şi reducenle prudenţiale Banca înregistrează rezerve generale pentru nscun bancare (Nota 17).

Calculul acestor reducen este semnificativ pentru auditul nostru, deoarece mânmea rezervelor generale pentru nscun bancare intrâ in calculul capitalului normativ şi, in consecinţă, a suficienţei

Am analizat metodologia de stabilire a provizioanelor aplicată de Bancă şi am evaluat gradul de conformitate cu prevederile IFRS

Am evaluat şi testat, pe bază de eşantion, eficienţa operaţională a controalelor interne asupra datelor, identificarea la timp a indiciilor de depreciere, evaluarea performanţei financiare a debrtonlor. estimările privind recuperânle viitoare şi calculul provizioanelor

Pentru un eşantion de credite, care nu au fost identificate de conducere ca fiind depreciate, am efectuat procedun pentru a stabili dacă evenimentele generatoare de pierden au existat şi dacă au fost identificate în timp util

Pentru creditele depreciate individual, selectate dm portofoliul de credite neperformante, am analizat estimânle conducerii privind sumele de recuperat şi am evaluat rezonabilitatea fluxunlor de numerar din realizarea garanţiilor colaterale gajate. utilizând date comparabile din surse externe. în cazul in care au fost disponibile, şi am venficat corectitudinea calculelor modelului probabilităţii nerambursâm şi a pierderilor dm nerambursare

In cazul provizioanelor calculate pe bază colectivă, am evaluat şi testat metodologia Băncii, datele şi ipotezele folosite Am validat evaluarea efectuată de conducere prin efectuarea unui re- calcul şi am utilizat propriile cunoştinţe şi ipoteze profesionale, precum şi diverse proceduri analitice.

Procedunle noastre de audit au inclus analiza şi estimarea eficienţei controalelor interne implementate de Bancă pentru calculul reducenlor prudenţiale pentru deprecierea activelor, analiza portofoliilor de active şi a activelor individual semnificative pentru estimarea rezonabilităţii raţionamentelor aplicate de conducere şi corectitudinea dasificâni activelor. In baza procedunlor noastre nu am identificat ajustări semnificative

$ 2018 Granl Thofrrton Audit S R L AII nghts «eserved 2

Aspecte cheie ale auditului Modul de abordare în cadrul misiunii de audit

capitalului ponderat la nsc Suplimentar, alocarea activelor pe grad de nsc necesită din partea conducerii o analiză detaliată a activelor şi aplicarea unor raţionamente semnificative

Provizioane pentru deprecierea active lor luate m proprietate

In desfăşurarea activităţii sale Banca este expusă nscunlor de nerambursare a creditelor şi in urma unor astfel de situaţii înregistrează active transmise în proprietate/achiziţionate în schimbul rambursăm datoriilor Banca estimează la fiecare dată de raportare dacă există indicii ale depreciem activelor şi estimează valoarea recuperabilă ale acestora

Pentru evaluarea provizioanelor de depreciere sunt utilizate ipoteze şi date cu caracter neobservabil şi de aceea necesită un nivel ndicat de judecată profesională din partea conducerii Băncii

A se vedea Nota 11 din situaţiile financiare anexate

Procedurile noastre de audit au inclus examinarea procedurilor şi metodelor de determinare a valonlor recuperabile prin tehnici de evaluări potrivite

Pentru un eşantion reprezentativ am testat modalitatea de determinare a valoni recuperabile fie pnn evaluarea rezonabilităţn valonlor estimate de evaluatori independenţi sau interni, fie pnn analize ale fluxurilor viitoare de numerar şi elaborarea unei estimăn independente pnn utilizarea datelor comparabile disponibile sau pe baza cunoştinţelor noastre despre industne In cazul în care Banca a implicat un evaluator independent am analizat şi evaluat calificarea şi obiectivitatea acestuia, cât şi coroborarea rezultatelor prin utilizarea datelor obţinute de noi în mod independent

P ir t i afiliate

In conformitate cu cennţele IAS 24 Prezentarea informaţiilor pnvind părţile afiliate Banca trebuie să prezinte natura relaţiilor, tranzacţiile şi soldurile cu părţile afiliate Banca a dezvăluit aceste informaţii in Nota 33 a situaţiilor financiare

Datorită natuni inerente specifice a relaţiilor cu părţile afiliate, am identificat ana de prezentare a informaţiilor relevante ca fiind cu un nsc semnificativ

A se vedea nota 33 din situaţiile financiare anexate

Noi am efectuat venficări ale informaţiilor pnvind acţionam Băncii şi alte părţi afiliate semnificative, în baza documentelor suport şi a discuţiilor cu conducerea Băncii, şi am testat soldunle şi tranzacţiile cu părţile afiliate în conformitate cu cennţele Standardelor Internaţionale de Audit

Procedunle noastre au inclus, de asemenea, testarea controalelor interne ale Băncii aferente identificării şi prezentării informaţiilor privind părţile afiliate şi a tranzacţiilor şi soldurilor cu acestea

Alte aspecte

Acest raport este adresat exclusiv acţionanlor Băncii în ansamblu Auditul nostru a fost efectuat pentru a putea raporta acţionanlor Băncii acele aspecte pe care trebuie să le raportăm într-un raport de audit financiar, ş. nu in alte scopun, In măsura permisă de lege, nu acceptăm şi nu ne asumăm responsabilitatea decăt faţă de Bancă şi de acţionani acesteia. în ansamblu, pentru auditul nostru, pentru acest raport sau pentru opinia formată

& 2018 Grant Thornton Audit SR L AII nghts reseived 3

Alte informaţii

Alte informaţii cupnnd informaţiile induse in Raportul anual, dar nu indud situaţiile financiare şi raportul nostru cu privire la acestea Conducerea este responsabilă pentru alte informaţii. Raportul anual urmează să fie disponibil după emiterea raportului de audit

Opinia noastră de audit asupra situaţiilor financiare nu acoperă alte informaţii şi nu vom exprima nicio formă de conduzie de asigurare asupra acestora

in legătură cu auditul efeduat de noi asupra situaţiilor financiare responsabilitatea noastră este de a citi celelalte informaţii identificate mai sus când vor fi disponibile şi. făcând acest lucru, de a analiza dacă acestea nu sunt în concordanţă. în mod semnificativ, cu situaţiile financiare sau cunoştinţele pe care le- am obţinut în urma auditului sau dacă considerăm că acestea conţin eron semnificative

Responsabilităţile conducerii şi ale persoanelor responsabile cu guvemanţa pentru situaţiile financiare

Conducerea este responsabilă pentru întocmirea şi prezentarea fideiâ a situaţiilor financiare in conformitate cu Standardele Internaţionale de Raportare Financiară şi pentru acel control intern pe care conducerea îl consideră necesar pentru a permite întocmirea de situaţii financiare lipsite de denaturân semnificative, cauzate fie de fraudă, fie de eroare

în întocmirea situaţiilor financiare, conducerea este responsabilă pentru evaluarea capacităţii Băncii de a-şi continua adivitatea. pentru prezentarea, dacă este cazul, a aspedelor referitoare la continuitatea activităţii şi pentru utilizarea contabilităţii pe baza continuităţii activităţii, cu excepţia cazului în care conducerea fie intenţionează să lichideze Banca sau sâ înceteze operaţiunile, fie nu are nicio altâ alternativă realistă in afara acestora

Persoanele responsabile cu guvemanţa sunt responsabile pentru supravegherea procesului de raportare financiară a Băncii.

Responsabilităţile auditorului într-un audit al situaţiilor financiare

Obiedivele noastre constau in obţinerea unei asigurân rezonabile pnvind măsura în care situaţiile financiare, în ansamblu, sunt lipsite de denaturân semnificative, cauzate fie de fraudă, fie de eroare, precum şi in emiterea unui raport al auditorului care mdude opinia noastră Asigurarea rezonabilă reprezintă un nivel ndicat de asigurare, dar nu este o garanţie a faptului câ un audit desfăşurat in conformitate cu ISA-urile va deteda întotdeauna o denaturare semnificativă, dacâ aceasta există Denaturările pot fi cauzate fie de fraudă fie de eroare şi sunt considerate semnificative dacă se poate preconiza, in mod rezonabil, că acestea, individual sau cumulat, vor influenţa dedziile economice ale utilizatorilor, luate în baza acestor situaţii financiare

Ca parte a unui audit în conformitate cu ISA-unle. exercităm raţionamentul profesional şi menţinem scepticismul profesional pe parcursul auditului De asemenea

Identificăm şi evaluăm riscunle de denaturare semnificativă a situaţiilor financiare, cauzată fie de fraudă, fie de eroare, proiectăm şi executăm procedun de audit ca răspuns la respedivele nscun şi obţinem probe de audit suficiente şi adecvate pentru a furniza o bază pentru opinia noastră Riscul de nedetedare a unei denaturân semnificative cauzate de fraudă este mai ndicat decât cel de nedetedare a unei denaturân semnificative cauzate de eroare, deoarece frauda poate presupune inţelegen secrete, fals. omisiuni intenţionate, declaraţii false şi evitarea controlului intern

înţelegem controlul intern relevant pentru audit. în vederea proiedârii de procedun de audit adecvate circumstanţelor, dar fârâ a avea scopul de a expnma o opinie asupra eficacităţii controlului intern al Băncii

Evaluăm gradul de adecvare a politicilor contabile utilizate şi caracterul rezonabil al estimânlor contabile şi al prezentănlor aferente de informaţii realizate de către conducere

Formulăm o concluzie cu privire la gradul de adecvare a utilizâni de către conducere a contabilităţii pe baza continuităţii adivitâţii şi determinăm, pe baza probelor de audit obţinute, dacâ există o incertitudine semnificativă cu pnvire la evenimente sau condiţii care ar putea genera îndoieli

© 2018 Grant Thornton Audit SRL AII nghts reserved 4

semnificative pnvind capacitatea Băncii de a-şi continua activitatea în cazul în care concluzionăm că există o incertitudine semnificativă, trebuie să atragem atenţia în raportul auditorului asupra prezentânlor aferente dm situaţiile financiare sau, în cazul în care aceste prezentăn sunt neadecvate, să ne modificăm opinia Concluziile noastre se bazează pe probele de audit obţinute pănă la data raportului auditorului Cu toate acestea, evenimente sau condiţii viitoare pot determina Banca să nu îşi mai desfăşoare activitatea în baza pnncipiului continuităţii activităţii.

Evaluăm prezentarea, structura şi conţinutul general al situaţiilor financiare, inclusiv al prezentănlor de informaţii, şi măsura în care situaţiile financiare reflectă tranzacţiile şi evenimentele de bază într- o manieră care realizează prezentarea fidelă

Comunicăm persoanelor responsabile cu guvemanţa, pnntre alte aspecte, ana planificată şi programarea în timp a audrtului. precum şi pnncipalele constatăn ale auditului. inclusiv orice deficienţe semnificative ale controlului intern, pe care le identificăm pe parcursul auditului nostru

De asemenea, prezentăm persoanelor responsabile cu guvemanţa o declaraţie cu pnvire la conformitatea noastră cu cennţele etice relevante pnvind independenţa şi le comunicăm toate relaţiile şi alte aspecte care pot fi considerate, în mod rezonabil, că ar putea să ne afecteze independenţa şi. unde este cazul, măsurile de siguranţă aferente

Dintre aspectele comunicate cu persoanele responsabile cu guvemanţa. stabilim care sunt aspectele cele mai importante pentru auditul situaţiilor financiare din penoada curentă şi care reprezintă, pnn urmare, aspecte cheie de audit Descnem aceste aspecte in raportul auditorului, cu excepţia cazului în care legile sau reglementănle interzic prezentarea publică a aspectului sau a cazului în care. în circumstanţe extrem de rare. considerăm că un aspect nu ar trebui comunicat în raportul nostru deoarece se preconizează in mod rezonabil ca beneficiile interesului public să fie depăşite de consecinţele negative ale acestei comunicăn

Partenerul de misiune al auditului pentru care s-a întocmit acest raport al auditorului independent este Ludmila Costm

Grant Thomton Audit S R L Chişmău. Republica Moldova Licenţa nr A MMIl n r047103

04 apnlie 2018

9 2018 Grant Thornton Audit SR L AII nghts reserved s

B C EN ER G B A N K SAS ITU A Ţ IA P O Z IŢ IE I F IN A N C IA R EI a 31 decembrie 2017

Note 2017 2016M D I.*000 M D L '000

A C T IV EMijloace băneşti şi conturi la Banca Naţională 3 730.785 688.738Conturi curente şi depozite Ia bănci 4 182.639 132.672Valori mobiliare investiţionale păstrate până la scadenţă 5 699,454 538,037Credite, net 6 870.755 865,205Investiţii financiare disponibile pentru vânzare 7 1,326 1,044Investiţii în întreprinderi asociate 8 2.447 3.476Active nematcriale 9 3,823 1.969Mijloace fixe 10 131.183 130.808Creanţe privind impozitul pe profit curent 1,427 855Alte active 11 52.614 53,811

Total active 2,676,453 2.416.615

D A T O R IIDatorii către clienţi 12 1,911.554 1.674.857Alte împrumuturi 13 149.600 179.034Alte datorii 14 15.503 17.219Datorii privind impozitul pe profit amânat 15 3,348 2.923

Total datorii 2,080,005 1.874.033

C A P IT A L PR O PR IUCapital acţionar 16 100.000 100.000Rezerve din reevaluare a mijloacelor fixe 16.248 15,966Rezerve prevăzute de statut 17 152.940 147.111Profit nerepartizat 327,260 279.505

I otal capital propriu 596,448 542,582

Total datorii şi capital propriu 2.676.453 2.416.615

1

BC EN ER G B A N K SAS IT U A Ţ IA R E Z U L T A T U L U I G LO B A LPentru anul încheia! la 31 decembrie 2017

Note 2017 M D L '000

2016 M D L '000

Venituri clin dobânzi şi venituri similare Cheltuieli privind dobân/ile şi cheltuielile similare

2121

159.550(61.478)

184,863(78.242)

Venitul din dobânzi şi venituri similare, net 98.072 106.621

Venituri din speze şi comisioane Cheltuieli din speze şi comisioane

2222

55.792(10.767)

50,421(9.390)

Venitul din comisioane, net 45.025 41.031

Venituri din activitatea financiară, net Alte cheltuieli operaţionale

2324

46,3701.511

50.2921,723

Total venituri operaţionale 190.978 199.667

Pierderi din deprecierea valorii creditelor Pierderi din deprecierea creanţelor şi a altor active

6 (9.765)(5,220)

(7.152)(13.099)

Venitul operaţional net 175.993 179.416

Cheltuieli privind retribuirea muncii şi cheltuieli aferente Cheltuielile generale şi administrative Uzura şi deprecierea

2526

9. 10

(73.489)(36.295)(6.044)

(68.311)(30.784)(5.507)

Total cheltuieli operaţionale (115.828) (104.602)

Ponderea de profit (picrdcre)a întreprinderii asociate (1.029) 21Profit până la impozitare 59,136 74.835

Cheltuieli privind impozitului pe venit 15 (5.552) (6.228)Profit net al perioadei 53.584 68.607

Alte venituri globaleCreşterea in valoare a investiţiilor financiare disponibile pentru vânzare 282 -

Total venituri globale ale anului 53.866 68,607

Câştiguri pe acţiune (lei pe acţiune) 31 26.79 3430

Notele anexate sunt parte integra a acestor situaţii financiare.

2

BC EN ER G B A N K SAS IT U A Ţ IA M O D IF IC Ă R ILO R C A P IT A LU L U I PR O PR IU Pentru anul încheiat la 31 decembrie 2017

Acţiuniordinare

Capital propriu atribuit deţinătorilor Rezerve din Diferenţe din reevaluare reevaluare

capitalului in bancă

Alte rezerveProfit

nerepartizat TotalMDL'000 M DL'000 MDL'000 MDL'000 M D L’000 MDL'000

Sold la 1 ianuarie 2017 100.000 15,966 . 147,111 279.505 542,582Dividende - - - . . .

Transferuri la rezerve - - . 5.829 (5,829) .

Tranzacţii cu acţionari - - - 5.829 (5.829) -

Profitul net al anului _ • . 53,584 53,584Reevaluarea activelor financiare - 282 - . - 282Total venituri globale - 282 - - 53.584 53.866

Sold la 31 decembrie 2017 100.000 16,248 . 152,940 327.260 596,448

Sold la 1 ianuarie 2016 100.000 15,966 134,210 233.799 483,975Dividende - - - - (10,000) (10,000)Transferuri la rezerve - - - 12.901 (12.901) .Tranzacţii cu acţionari - - - 12,901 (22,901) (10,000)Profitul net al anului * - - - 68,607 68.607

loial venituri globale . - . . 68,607 68,607

Sold la 31 decembrie 2016 100,000 15,966 - 147,111 279,505 542.582

Notele anexate sunt parte integră a acestor situaţii financiare.

BC EN ER G BA N K SAS IT U A Ţ IA L I X I R IL O R DE T R E Z O R E R IEPentru anul închciat la 31 decembrie 2017

Nota 2017 2016M D L’000 M D L ’000

Fluxul de mijloacc băneşti din activităţi operaţionaleDobânzi încasate 162.745 184,509Dobânzi achitate (63.755) (80,117)încasări băneşti din taxe şi comisioane, net 45.025 41.031Venituri financiare şi alte venituri operaţionale, net 50.262 50.131Plăţi băneşti privind retribuirea muncii (70.115) (61,187)Plăţi băneşti privind cheltuieli generale şi administrative (35.948) (29,869)încasări înainte de modificările in capitalul circulant NS.214 104,498

(Majorarea ) /diminuarea activelor curente:Conturi curente şi depozite plasate in BNM 762 11.757Valori mobiliare peste 90 de zile (35.843) (76.244)Credite (29.567) (5,910)Alte active 1.675 15,224Majorarea/(diminuarea) obliga/iunilor:Datorii către clienţi 239.011 138,243Alte datorii (5.402) (2,320)l-luxul net al mijloacelor băneşti din activităţi operaţionalepână la impozitare 258.850 185.248

Plăţi privind impozitul pe venit (5,700) (5,599)Fluxul net de mijloacc băneşti din activitatea operaţională 253,150 179.649

Fluxul mijloacelor băneşti din activităţi invcstiţionalePlăţi privind activele nemateriale (2.473) (383)Plăţi privind mijloacelc fixe (6.464) (17.783)incasări din vânzarea mijloacelor fixe - 160Reevaluarea activelor financiare 598 -

Fluxul net de mijloace băneşti din activităţi invcstiţionale (8.339) (18.006)

Fluxul mijloacelor băneşti din activităţi financiareincasări băneşti din credite şi împrumuturi 80.542 90,085Plăţi băneşti aferente creditelor şi împrumuturilor (109.689) (99.491)Dividende plătite - (10.000)Fluxul net de mijloacc băneşti din activitatea financiară (29.147) (19.406)

Diferenţe de curs valutar, net (2.376) 1.896

Fluxul net al mijloacelor băneşti 213,288 144.133

Soldul mijloacelor băneşti la 1 ianuarie 1,020,402 876.269

Soldul mijloacelor băneşti la 31 decembrie 20 1.233.690 1.020.402

Notele anexate sunt parte integră a acestor situaţii financiare.

4

B C EN ER G B A N K SAS IT U A Ţ IA L U X U R IL O R DE T R E Z O R E R IEPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017

1. Informaţie generală despre Bancă

BC Energbank SA (“ Banca” ) a fost fondată în Republica Moldova la 16 ianuarie 1997 ca societate pc acţiuni dc tip închis. Activitatea principală a Băncii o constituie operaţiunile bancare rctail în Republica Moldova. Banca activează prin intermediul sediului principal situat in Chişinâu. 22 de filiale (22 de filiale conform situaţiei la 31 decembrie 2016) şi 43 agenţii (44 conform situaţiei la 31 decembrie 2016) amplasate pe întreg teritoriul Republicii Moldova.

La sfârşitul anului 2017 Banca deţinea licenţa eliberată de Banca Naţională a Moldovei, care permite desfăşurarea tuturor tipurilor de activităţiBanca are 594 de salariaţi la data dc 31 decembrie 2017 (593 la 31 decembrie 2016).

Adresa juridică a Băncii este str. Tighina 23 3. Chişinău. Republica Moldova.Deoarece operaţiunile Băncii nu sunt expuse la riscuri şi rentabilităţi cu un grad semnificativ de diferenţiere, precum şi datorită faptului că mediul legislativ, natura serviciilor, procesul de activitate, tipologia clienţilor pentru serviciile şi produsele oferite, cât şi metodele folosite pentru furnizarea serviciilor sunt omogene pentru toate activităţile sale. Banca operează ca un segment unic dc activitate şi activităţile ei sunt desfăşurate exclusiv în Republica Moldova.

Consiliul de Administrare formulează politicile operaţionale ale Băncii şi supervizează implementarea acestora. Consiliul este compus din 7 membri aleşi de Adunarea Generală a Acţionarilor.

La 31 decembrie 2017. Consiliul dc Administraţie a inclus următorii membri:

- Dl Vladimir Tonciuc, Preşedintele Consiliului;- Dl Valeriu Usatii. Energoimpex, Membru al Consiliului:- Dl Mihail Pop. Membru al Consiliului;- Dna Natalia Cecctova, Gama iun SR I . Membru al Consiliului;- Dna Galina Maximcnco. Membru al Consiliului;- Dna Natalia Covanji. Membru al Consiliului;- Dl Ghennadi Dimov, Membru al Consiliului.

Prezentele situaţii financiare au fost autorizate pentru emitere la 04 aprilie 2018 de către Executivul Băncii reprezentat de Preşedintele şi Contabilul Şef.

2. Politici contabile

Declaraţie de conformitateSituaţiile financiare ale Băncii au fost pregătite in conformitate cu Standardele Internaţionale de Raportare Financiară (S IR F). emise de Consiliul Internaţional al Standardelor Contabile (C ISC ).

Principii de evaluareSituaţiile financiare sunt pregătite in baza costului istoric, cu excepţia terenurilor şi clădirilor, proprietăţilor investiţionale şi a investiţiilor disponibile pentru vânzare, carc sunt reflectate la valoarea justă

5

B C EN K R G BA N K SAS IT U A Ţ IA L U X U R IL O R l)K T R E Z O R E R IEPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017

2. Politici contahilc (continuare)

2.1 Baza de prezentare (continuare)

Moneda funcţională şi de prezentareSituaţiile financiaro sunt întocmite în lei moldoveneşti ("M D L” ), care este moneda funcţională şi moneda ţării in care operează Banca. Toate informaţiile financiare prezentate in M DL au fost rotunjite până la cea mai apropiată mie. cu excepţia cazurilor în cârc este indicat altfel.

Investiţiile în entităţile asociate

Investiţia în entitatea asociata este contabilizată prin metoda punerii în echivalenţă. Valoarea contabilă a investiţiilor în entităţile asociate este majorată sau redusă, pentru a recunoaşte cota Băncii din profitul sau pierderea entităţii in care a investit după data achiziţiei. Cota Băncii din profitul sau pierderea entitatii in carc s-a investit este recunoscuta in pierderea sau profitul Băncii. Distribuirile primite de la entitatea in carc s-a investit reduc valoarea contabila a in vesti tiei. Ajustările valorii contabile pot fi. de asemenea, necesare in cazul modificării interesului proporţional al Băncii in entitatea in care a investit, derivate din modificări ale altor elemente ale rezultatului global ale entitatii in care s-a investit Astfel de modificări le includ pe cele care rezulta din reevaluarea imobilizărilor corporale si din diferentele de curs valutar. Cota Băncii din acele modificări este recunoscuta in alte elemente ale rezultatului global ale Băncii.

2.2 Estimări şi raţionamente contabile semnificative

Banca efectuează estimări şi presupuneri care afectează valorile raportate ale activelor şi datoriilor al următorului an financiar. Estimările şi raţionamentele sunt revizuite în continuu în baza experienţei istorice şi a altor factori, inclusiv previziunile evenimentelor ulterioare care sunt considerate a fi rezonabile conform circumstanţelor.

fi) Pierderi din depreciere creditelor ş i avansurilor

Banca îşi revizuieşte, cel puţin o dată pe lună, portofoliul de credite pentru a evalua deprecierea, in procesul determinării dacă pierderea din depreciere ar trebui reflectată în contul de profit şi pierderi. Banca evaluează dacă există dovezi carc ar indica existenţa unei diminuări măsurabile în fluxurile viitoare de mijloace băneşti aferente unui portofoliu de credite înainte ca diminuarea să fie atribuită unui singur credit din acest portofoliu. Aceastâ dovadă poate include date observabile care să indice existenţa unei schimbări adverse în capacitatca de rambursare a debitorilor într-un grup. sau in condiţiile economice locale sau naţionale care corelează deprecierea activelor in grup. în procesul de planificare a fluxurilor viitoare de mijloace băneşti conducerea Băncii utilizează estimări bazate pe experienţa activelor care comportă un risc de creditare şi o dovadă evidentă de depreciere similară celorlalte credite din portofoliu. Metodologia şi previziunile utilizate pentru estimarea valorii şi perioadelor fluxurilor viitoare de mijloace băneşti sunt revizuite regulat cu scopul reducerii oricăror diferenţe intre pierderile estimate şi ale celor actuale.

în cazul în carc valoarea finală a acestor factori este diferită de valorile care au fost iniţial înregistrate, atunci o astfel de diferenţă ar putea afecta material provizionul pentru deprecierea creditelor. în perioada în care astfel de situaţii sunt identificate.

6

BC EN ER G B A N K SAS IT U A Ţ IA L U X U R IL O R D E T R E Z O R E R IEPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017

2. Politici contabile (continuare)

2.2 Estimări şi raţionamente contabile semnificative (continuare)

(ii) Continuitatea activ ităţii

Conduccrca Băncii a evaluat abilitatea Băncii de a continua activitatea sa şi este sigura că Banca dispune de resursele necesare pentru a-şi continua activitatea în viitorul previzibil. Suplimentar, conducerea nu cunoaşte despre careva incertitudini semnificative care ar crea îndoieli in ceea ce priveşte abilitatea Băncii de a-şi continua activitatea. Prin urmare, situaţiile financiare continuă să fie pregătite în baza principiului continuităţii activităţii.

( iii) Valoarea justă a instrumentelor financiare

Valoarea justă a instrumentelor financiare care nu sunt comercializate pc o piaţă activă este determinată prin folosirea tehnicilor de evaluare. Conducerea determină la discreţia sa. metoda de evaluare şi efectuează asumări care sunt in mare parte bazate pe condiţiile de piaţă existente la data bilanţului.

2.3 Modificarea politicilor contabile

Politica dc contabilitate adoptată este consistenta cu cea din anul precedent. Adoptarea standardelor şi interpretărilor noi care sunt efective pentru Banca începând cu 1 ianuarie 2017 nu au avut niciun impact asupra politicilor contabile, performanţei sau poziţiei financiare a Băncii.

2.4 Politici contabile semnificative

Principalele politici contabile aplicabile la pregătirea acestor situaţii financiare sunt desfăşurate mai jos.

a. Conversia valutei străine

Tranzacţiile in valută străină sunt convenite in valuta funcţională utilizând ratele dc schimb in efect la datele tranzacţiilor. Profiturile şi pierderile in urma schimbului valutar rezultate in urma efectuării tranzacţiilor şi în urma conversiei activelor şi datoriilor monetare, conform ratelor dc schimb valutar la sfârşitului anului financiar, denominate in valute străine, sunt trecute in raportul privind rezultatele financiare.

Schimbările in valoarea justă a titlurilor monetare denominate în valută străină clasificate ca disponibile pentru vânzare sunt analizate ca diferenţe de conversie rezultate dintre schimbările în costul amortizat al hârtiilor dc valoare şi alte schimbări in valoarea contabilă a hârtiei de valoare. Diferenţele de conversie legate dc schimbările în costul amortizat sunt recunoscute ca profit sau pierdere. Alte schimbări în valoarea contabilă sunt recunoscute in capitalul propriu.

Diferenţele dc convertire a instrumentelor nemonetare, cum ar fi investiţiile de capital clasificate ca active financiare disponibile pentru vânzare, sunt incluse în rezerva la valoare justă în capitalul propriu. Ratele de schimb la sfârşitul anului şi medie in cadrul anului dat au fost:

m i 2016USD Euro USD Euro

Media perioadei Finele anului

18.490217.1002

20.828220.4099

19.9238 22.054819.9814 20.8895

7

BC E N E R G B A N K S AS IT U A Ţ IA L U X U R IL O R DE T R E Z O R E R IEPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017


b. Active financiare

Banca clasifică activele sale financiare în următoarele categorii: active financiare la valoarea justă reflectate prin contul de profit şi pierderi, credite şi creanţe, investiţii păstrate până la scadenţă şi active financiare disponibilepentru vânzare. Conducerea Băncii determină clasificarea investiţiilor la recunoaşterea iniţială ale acestora.

fi) Credite ş i creanfeCreditele şi creanţele reprezintă active financiare nederivate, cu plăţi fixe sau determinabile şi care nu sunt cotate pe o piaţa activă în afară de: (a) cele pe care entitatea intenţionează să le vândă imediat sau intr-un termen scurt, care sunt clasificate ca păstrate pentru comercializare, şi acelea pe care entitatea iniţial le desemnează la valoare justă reflectate prin contul de profit şi pierderi; (b) acelea pc care entitatea iniţial le desemnează ca disponibile pentru vânzare; sau (c) pentru care există posibilitatea ca posesorul să nu-şi poată rccupcra o parte substanţială a investiţiilor sale. din cauze altele decât deteriorarea creditului.

f ii) Investiţii păstrate până la maturitateInvestiţiile păstrate până la maturitate sunt active financiaro nederivate cu achitări fixe sau determinabile şi cu scadenţe fixe pentru caro Conducerea Băncii are intenţia pozitivă şi abilitatea de a le păstra până la maturitate. Dacă Banca ar fi vândut un număr semnificativ de active păstrate până la scadenţă. întreaga categorie ar fiafectată şi reclasificatd ca disponibilă pentru vânzare.

f i i i) Activele financia re disponibile pentru vânzareInvestiţiile disponibile pentru vânzare sunt cele care urmează a fi păstrate pe o perioadă nedeterminată do timp. şi care pot fi vândute cu scopul măririi lichidităţii sau ca urmare a modificării dobânzilor, ratelor do schimb sau a preţului do piaţă, in aceastâ categorie sunt. de asemenea, incluse hârtiile de valoare de stat.

Achiziţiile şi vânzarea activelor financiare la valoare justă reflectate ca profit sau pierdere, ţinute până la maturitate şi disponibile pentru vânzare sunt reflectate la data efectuării tranzacţiei, adică la data Ia care Banca se obligă să vândă sau să cumpere aceste active.

Activele financiare sunt iniţial recunoscute la valoarea justă plus cheltuielile tranzacţionale pentru toate activele financiare care nu sunt contabilizate la valoarea justă reflectate prin contul de profil şi pierderi. Activele financiare contabilizate la valoarea justă reflectate prin contul de profit şi pierderi sunt iniţial recunoscute la valoare justă, şi costurile tranzacţionale sunt trecute ca cheltuieli în raportul privind rezultatele financiaro. Activele financiare sunt scoase din evidenţă când dreptul do a primi mijloace financiare din activele financiare a expirat sau când Banca a transferat o parte importantă din riscurile şi recompensele aferente dreptului de proprietate. Datoriile financiaro sunt scoase din evidenţă atunci când ele au fost stinse, adică la momentul când datoria a fost onorată, anulată sau a expirat.

8

BC EN ER G B A N K SAS IT U A Ţ IA L U X U R IL O R D E T R E Z O R E R IEPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017


2.4 Politici contabile semnificative (continuare)

Activcle financiare disponibile pentru vânzare şi cele la valoarea justă reflectate prin contul dc profit şi pierderi sunt ulterior contabilizate la valoarea justă. Creditele, creanţele şi investiţiile ţinute până la scadenţă sunt înregistrate la cost amortizat, folosind metoda dobânzii efective. Veniturile şi pierderile din modificările în valoarea justă a activelor financiare la valoare justă reflectate prin contul de profit şi pierderi sunt incluse in raportul pnvind rezultatele financiare in perioada în care ele apar. Veniturile şi pierderile din modificările în valoarea justă a activelor financiare disponibile pentru vânzare sunt incluse direct in raportul privind situaţia mişcărilor in capitalul acţionar, până când activul financiar este scos din evidenţă sau depreciat. în acest moment câştigul sau pierderea cumulativă recunoscută anterior in capitalul acţionar este recunoscută ca profit sau pierdere.

Cu toate acestea, dobânda calculată prin metoda dobânzii efective şi veniturile şi pierderile din schimburile valutare din activele băneşti clasificate ca disponibile pentru vânzare sunt reflectate în raportul privind rezultatele financiare. Dividendele aferente acţiunilor disponibile pentru vânzare sunt reflectate în raportul privind rezultatele financiare in momentul apariţiei drepturilor de încasare a dividendelor.

Valoarea justă a plasamentelor cotate pe piaţa activă se bazează pe preţurile de licitaţie*, şi in cazul în care nu există, se utilizează ultimul preţ din acea /i. Dacă piaţa unui activ financiar nu este activă (inclusiv pentru acţiunile nelistate). Banca stabileşte valoarea justă prin aplicarea tehnicilor de evaluare. Acestea includ utilizarea preţului tranzacţiei comerciale, analiza fluxurilor financiare actualizate, modelul preţului de opţiuni şi alte tehnici de evaluare, utilizate pe larg de participanţii pieţei.

c. Investiţii în întreprinderi asociate

întreprindere asociată este o entitate in care Banca are influenţă semnificativă şi care nu este nici întreprindere fiică, nici întreprindere mixtă. In situaţiile financiare separate ale Băncii, investiţiile în întreprinderi asociatc sunt trecute conform metodei puneni in echivalenţă.

Datele de raportare ale întreprinderii asociate şi ale Băncii sunt identice şi politicile contabile ale întreprinderii asociatc corcspund cu cele folosite de Banca pentru tranzacţiile şi evenimentele ce au loc in circumstanţc similare.

d. Compensarea instrumentelor financiareActivele şi datoriile financiare sunt compensate şi sunt prezentate la valoarea netă în bilanţul contabil, atunci când există un drept legal dc a compensa valorile înregistrate şi există intenţia de a le deconta în bază netă, sau de a realiza activul şi achita datoria simultan.

9

BC EN ER G B A N K SAS IT U A Ţ IA L U X U R IL O R DE T R E Z O R E R IEPentru anul încheia! la 31 decembrie 2017

2. Polilici contabile (continuare)

2.4 Poli!ici contabile semnificative (continuare)

e. Veniturile şi cheltuielile din dobânzi

Veniturile şi cheltuielile din dobânzi pentru toate instrumentele financiare cu o rata de dobândă, cu excepţia celor clasificate ca păstrate pentru comercializare sau desemnate la valoarea justă reflectate prin contul de profit şi pierderi sunt recunoscute în raportul privind rezultatele financiare pentru toate instrumentele evaluate la costul de amortizare in baza metodei dobânzii efective.

Metoda dobânzii efective este o metodă de calculare a costului de amortizare al activului financiar sau datoriei financiare şi de atribuire a venitului sau cheltuielilor din dobânzi la perioada relevantă. Rata efectivă a dobânzii este rata care discontcază în mod exact viitoarele plăţi în numerar estimate sau achitările folosind durata de viaţă preconizată al unui instrumentului financiar, sau, dacă este oportun, perioada mai scurtă a valorii nete contabile a unui activ sau a unei datorii financiare. La calcularea ratei efective a dobânzii. Banca estimează fluxurile de numerar, luând în consideraţie toţi termenii contractuali ai instrumentului financiar, dar nu evaluează pierderile ulterioare de credit. Calculul include toate onorariile achitate sau primite între părţi conform contractului carc reprezintă o parte integrantă a ratei efective a dobânzii, a costurilor de tranzacţii şi a tuturor altor prime şi reduceri.

Odată ce un activ financiar sau o clasă de active financiare a fost trecută la pierderi ca rezultat al deprecierii, venitul din dobânzi este recunoscut aplicând rata dobânzii utilizată pentru discontarea fluxurilor viitoare de numerar pentru e\aluarea pierderilor în urma deprecierii.

f. Venit din speze şi comisioane

Veniturile din speze şi comisioane sunt contabilizate prin metoda sporirii la momentul prestării serviciului respectiv. Spezele pentru creditele la termen sunt raportate în perioadele viitoare (împreună cu costurile directe aferente) şi sunt recunoscute ca ajustare la rata efectivă a dobânzii la credite. Comisioanele şi spezele rezultate din negocieri, sau din participarea la negocierea unei tranzacţii cu terţe părţi precum aranjarea unei achiziţii de acţiuni sau de alte participaţii. achiziţii sau vânzării a unei participaţii - sunt reflectate la data de finalizare a tranzacţiei. Atât comisioanele de portofoliu cât şi cele de consultanţă pentru management şi alte servicii sunt recunoscute în baza contractelor de servicii, de obicei distribuite în timp.

g. Acorduri de \ânzarc şi răscumpărare

Hârtiile de valoare vândute, care fac obiectul unui contract de răscumpărare O'repo") sunt recunoscute in situaţiile financiare ca investiţii disponibile pentru vânzare (hârtii de valoare de stat) şi obligaţia aferentă este inclusă în disponibilităţi datorate băncilor sau clienţilor, după relevanţă. Hârtiile de valoare cumpărate, care fac obiectul unui contract de revânzare (“ repo revers") sunt recunoscute ca avansuri şi credite acordate altor bănci sau clienţilor, după relevanţă. Diferenţele dintre preţurile de vânzare şi procurare sunt considerate a fi dobân/i şi sunt sporite pe parcursul termenului de valabilitate a acordului „repo” , utilizând metoda ratei efective a dobânzii.

Hârtiile de valoare deţinute de Banca în calitate de gaj la împrumuturi de la instituţiile financiare nu sunt recunoscute în situaţiile financiare, in afară de cazurile în care ele sunt vândute sau procurate de la persoane terţe. în acest caz ele sunt înregistrate ca venituri (pierderi) din activitatea financiară, respectiv ca câştig sau pierdere. Obligaţia de retumare este înregistrată ca datorie de comerţ la valoarea justă.

h. Derecunoaşterea

Banca derecunoaşte un activ financiar la stingerea dreptului de a încasa mijloace băneşti de pe urma activului, sau ca transferă dreptul de a încasa mijloace băneşti de pe urma activului in o tranzacţie în care riscurile şi beneficiile ce rezultă din posesia activului financiar sunt transferate. Orice participare în activul financiar transferat care e creată sau reţinută de Bancă este recunoscută ca un activ sau datorie separată.

10

BC EN E R G B A N K SAS IT U A Ţ IA L U X U R IL O R DE T R E Z O R E R IEPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017



h. Derecunoaşterea (continuare)

La derecunoaşterea unui activ financiar, diferenţa dintre valoarea contabilă a activului (sau valoarea contabilă alocată porţiunii transferate a activului), şi suma (i) contravalorii primite (inclusiv orice activ primit minus orice datorie asumată) şi (ii) orice câştiguri sau pierderi cumulative care au fost recunoscute în alte clemente ale rezultatului global sunt recunoscute în profit sau pierdere.

Datoria financiară este derecunoscutâ in cazul când obligaţia aferentă datoriei se stinge, expiră sau este achitată.

Banca efectuează tranzacţii prin intermediul cărora ea transferă activele recunoscute în situaţia poziţiei financiare, dar reţine tic toate riscurile şi beneficiile activelor transferate, sau o porţiune a lor. Dacă toate sau in mod substanţial toate riscurilor sunt reţinute, atunci activele transferate nu sunt dcrccunoscute din situaţia poziţiei financiare. Transferul activelor cu menţinerea tuturor riscurilor sau menţinerea in mod substanţial a tuturor riscurilor şi beneficiilor include, spre exemplu, tranzacţiile de împrumut şi răscumpărare.

Drepturile şi obligaţiile păstrate în transfer sunt recunoscute separat ca active sau datorii, in cazul transferurilor in care controlul asupra activelor este păstrat. Banca continuă să recunoască activul în măsura în care ea continuă implicarea, determinat de gradul in care ca este expusă la schimbările în valoarea activelor transferate.

i. Deprecierea activelor financiare

(i) Active reflectate la costul amortizatBanca evaluează la fiecare dată de bilanţ dacâ există evidenţă obiectivă pentru deprecierea activului financiar sau al unui grup de active financiare. Un activ financiar sau o clasă de active financiare este depreciat şi cheltuielile de depreciere sunt înregistrate doar dacâ există o evidenţă obiectivă a deprecierii, generată de unul sau mai multe evenimente întâmplate ulterior recunoaşterii iniţiale a activului (,.un eveniment de pierderi” ) şi dacă evenimentul (sau evenimentele) de pierdere are un impact asupra viitoarelor fluxuri de mijloace băneşti estimate aferente activului financiar sau clasei de active financiare care pot fi estimate cu siguranţă.

Criteriile pe care Banca le utilizează pentru a determina dacă sunt dovezi care să demonstreze pierderi in urma deprecierii includ următoarele:

• Restanţe în achitarea contractuală a plăţii dobânzii sau al achitărilor de bază:• Dificultăţi suportate de debitor in fluxul de numerar (de exemplu, gradul de îndatorare, venit net ca procent dm

vânzări):• încălcarea clauzelor şi angajamentelor aferente împrumutului:• Iniţierea procedurii de msolvcnţâ sau faliment:• inrâutâţirea poziţiei competitive a debitorului;• Deteriorare in valoarea gajului: şi• Diminuarea gradului investiţional existent.

Conducerea Băncii identifică pentru fiecare portofoliu perioada intre momentul in care pierderea a avut loc şi momentul in care a fost identificată. In general, perioadele variază între 6 şi 12 luni.

I I

B C E N E R G B A N K SAS IT U A Ţ IA L U X U R IL O R D E T R E Z O R E R IEPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017



i. Deprecierea activelor financiare (continuare)

Iniţial Banca evaluează dacă există dovezi pentru depreciere* la nivel individual pentru activele financiare individual semnificative şi ulterior analizează colectiv sau individual activele financiare care individual nu sunt semnificative. Dacă Banca nu găseşte evidenţă obiectivă de depreciere a unui activ financiar evaluat separat, indiferent dacă este semnificativă sau nu, atunci activul este trecut intr-o clasă de active financiare cu un risc de credit similar, după care evaluează toată clasa colectiv. Activele financiare, care sunt evaluate individual pentru depreciere şi. pentru carc, pierderea în urma deprecierii este şi continuă să fie reflectată, nu sunt incluse la evaluarea colectivă la depreciere.

Pierderea este determinată ca diferenţa dintre valoarea de bilanţ a activului şi valoarea prezentă a fluxului de numerar estimat (excluzând viitoarele pierderi aferente creditelor care nu au fost înregistrate), discontat la rata dobânzii efective iniţială a activului financiar. Valoarea de bilanţ a activului este redusă cu ajutorul unui cont de provizion şi pierderea este reflectată in raportul privind rezultatele financiare. Dacă creditul sau investiţia păstrată până la scadenţă are o rată a dobânzii flotantă, atunci rata de discont pentru calcularea pierderii aferente deprecierii va fi rata efectivă a dobânzii curente determinată conform contractului.

Calcularea valorii prezente a viitoarelor fluxuri de numerar estimate a unui activ financiar gajat reflectă fluxul de numerar care ar rezulta din atribuirea dreptului de proprietate minus costurile pentru obţinerea şi comercializarea gajului, indiferent dacă atribuirea dreptului de proprietate este probabilă.

in scopurile unei evaluări colective a valorii depreciate, activele financiare sunt grupate pe baza caracteristicilor de riscuri similare aferente creditelor (de exemplu, pe baza procesului de gradare a Băncii referitoare la tipurile de active, segmente de industrie, locaţie geografică, tipul de gaj. situaţiei respective şi a altor factori relevanţi). Aceste caracteristici sunt relevante in procesul de estimare a viitoarelor fluxuri de numerar pentru clasele unor astfel de active, deoarece indică abilitatea debitorului de a plăti toate sumele datorate conform termenelor contractuali privând activclc evaluate.

Viitoarele fluxuri de numerar ale unei clase de active financiare care sunt evaluate colectiv pentru depreciere sunt estimate in baza fluxurilor de numerar contractuale ale activelor Băncii şi a statisticii de pierderi ale activelor cu caracteristici asemănătoare ale riscului de creditare ale activelor Băncii. Pierderile istorice sunt ajustate în baza datelor curente disponibile pentru a reflecta condiţiile curente, care nu au afectat perioada în care pierderile istorice au avut loc şi să elimine efectul condiţiilor din perioada istorică, care nu mai există în prezent.

Estimările de schimbări în fluxul viitor de numerar pentru clasele de active ar trebui să reflecte şi să fie consistente cu schimbările în datele relevante disponibile din perioadă în perioadă (de exemplu, schimbarea ratelor de şomaj, preţuri de proprietate, statutul plăţilor, sau alţi factori carc indică schimbarea probabilităţii de pierderi in grup şi a mărimii lor). Metodologia şi estimările utilizate pentru a determina viitoarele fluxuri de numerar sunt revizuite regulat de cătrc Banca pentru a reduce orice diferenţă între pierderile estimate şi cele curente, in cazul in care un împrumut nu poate fi restituit, se trece la pierderi din contul provizionului pentru deprecierea valorii. Astfel de credite sunt trecute la pierderi după finisarea tuturor procedurilor necesare şi determinare a pierderii.

Dacă intr-o perioadă ulterioară, valoarea pierderii se diminuează şi diminuarea poate fi atribuită obiectiv unui eveniment care a avut loc ulterior recunoaşterii provizionului (precum ar fi îmbunătăţirea credibilităţii debitorului), pierderea aferentă deprecierii recunoscută anterior este inversată prin ajustarea provizionului. Valoarea inversată este reflectată în raportul privind rezultatele financiare in cheltuieli privind deprecierea valorii creditelor şi al altor active.

12

BC EN ER G B A N K SAS IT U A Ţ IA L U X U R IL O R DE T R E Z O R E R IEPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017



i. Deprecierea activelor financiare (continuare)

( ii) Active reflectate la valoarea justăBanca evaluează la liecarc dată de bilanţ dacâ există evidenţă obiectivă pentru deprecierea activului financiar sau a grupului de active financiare, in cazul investiţiilor in acţiuni clasificate ca disponibile pentru vânzare, un declin semnificativ sau prelungit a valorii juste a hârtiei de valoare sub costul ei este folosit pentru a determina dacă activele sunt depreciate. Dacâ există o astfel de evidenţă pentru activele financiare disponibile pentru vânzare, pierderea cumulativă calculată ca diferenţa dintre costul de achiziţie şi a valorii juste curente, minus orice pierdere pentru depreciere pentru acel activ financiar contabilizat anterior în contul de profit şi pierderi - este eliminată din raportul privind situaţia mişcărilor în capitalul acţionar şi este reflectată în raportul privind rezultatele financiare. Dacâ intr-o perioadă ulterioară valoarea justă a instrumentului de datorie, clasificat ca disponibil pentru vânzare sporeşte şi creşterea poate fi corelată in mod obiectiv unui eveniment care are loc după ce pierderea pentru depreciere a fost reflectată ca profit sau pierdere, pierderea scontată este inversată în raportul privind rezultatele financiare.

( iii) Credite renegociateCând este posibil. Banca încearcă să restructureze creditele decât să ia in posesie gajul. Aceasta poate implica extinderea graficului de plată şi renegocierea condiţiilor de creditare. Odată ce condiţiile au fost renegociate condiţiile de creditare, orice depreciere este măsurată prin folosirea ratei efective a dobânzii iniţiale, calculate inainte dc modificarea condiţiilor, şi creditul nu mai este considerat restant. Conducerea revizuie permanent creditele renegociate pentru a se asigura că sunt îndeplinite toate cerinţele şi plăţile ulterioare vor avea loc. Creditele continuă să fie supuse unei evaluări individuale sau colective pentru determinarea deprecierii, calculate pnn folosirea ratei efective iniţiale a dobânzii.

j. Deprecierea activelor nefinanciarcActivele care au o durată de folosire utilă nedeterminată nu se amortizează, se testează anual pentru determinarea deprecierii. Activele care se amortizează sunt verificate pentru determinarea deprecierii atunci când evenimentele sau schimbările de circumstanţe indică că valoarea de bilanţ poate să nu fie recuperabilă. Pierderea din depreciere este recunoscută pentru suma cu care valoarea de bilanţ depăşeşte valoarea recuperabilă. Valoarea recuperabilă este valoarea cea mai marc a valorii juste a activului minus costurile de vânzare a acestuia şi valoarea lui in folosinţă. In scopul evaluării deprecierii, activele sunt grupate la cele mai mici nivele pentru care există fluxuri de numerar separat identificabile (unităţi generatoare de numerar). Activele nefinanciare, cu excepţia goodvvill-ului. care au fost depreciate sunt verificate pentru a determina posibila inversare a deprecieni la fiecare dată de raportare.

k. Mijloace băneşti şi echivalenţeIn scopurile raportului privind fluxurile mijloacelor băneşti, mijloacele băneşti şi echivalentele cuprind solduri cu scadenţa de mai puţin de trei luni de la data de achiziţie inclusiv numerar, solduri nerestricţionate la Banca Naţională a Moldovei, hârtii de valoare de stat. disponibilităţi datorate altor bănci, conturi curente şi depozite de la alte bănci şi plăţi cu sistemele rapide de transferuri băneşti, creanţe aferente sistemelor de transferuri băneşti.

13

B C EN ER G B A N K SAS IT U A Ţ IA L U X U R IL O R D E T R E Z O R E R IEPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017



1. Active nemateriale

Cheltuielile de achiziţie a licenţelor pentru programe informatice sunt capitalizate şi includ cheltuielile de achiziţie şi costurile de punere a softului în funcţiune. Aceste costuri sunt amortizate în baza duratei de exploatare estimate (de la trei la cinci ani).

Costurile aferente îmbunătăţirii sau menţinerii aplicaţiilor informatice sunt trecute la cheltuieli la momentul apariţiei lor.

m. Mijloacele fixe

Clădirile sunt înregistrate în bilanţ la valoarea lor reevaluată, care reprezintă valoarea justă la data reevaluării, minus uzura acumulată şi minus provizionul pentru depreciere, dacă este necesar. Alte tipuri de active materiale se indică la valoarea de intrare minus uzura. Valoarea de intrare include cheltuielile atribuite direct achiziţionării activelor.

Terenurile nu se deprcciază. Uzura celorlalte active este calculată ]n baza metodei liniare pentru alocarea costului lor valorile reziduale utilizând următoarele durate de exploatare:

Tipul activelor __________________ ________________ ___________ AniClădiri 25-75Echipamente şi alte mijloace fixe 2-20Mijloacc de transport 7-10Altele 5-20

Active in curs de execuţie nu se amortizează până la momentul punerii acestora în funcţiune.

La fiecare dată de bilanţ, valoarea reziduală şi valoare de viaţă utilă a activelor sunt revăzute, şi dacă este necesar ele sunt ajustate. Activele care se amortizează sunt evaluate pentru depreciere de fiecare dată. când anumite evenimente sau schimbări in circumstanţe indică faptul că valoarea contabilă poate sa nu fie recuperată. In cazul când valoarea de bilanţ a activului este mai mare decât valoarea recuperabilă estimată, valoarea de bilanţ este ajustată imediat la valoarea sa recuperabilă. Valoarea recuperabilă este cea mai marc dintre valoarea justă a activului diminuată cu costurile de vânzare şi valoarea lui de utilizare.

Pierderile şi câştigurile din casarea activelor fixe sunt determinate prin referinţă la valoarea de bilanţ. Aceste sunt incluse în raportul privind rezultatele financiare în costurile operaţionale respective.

14




n. Proprietatea investiţională

Proprietatea imobiliară deţinută pentru câştiguri din arendă sau pentru creşterea valorii sau ambele care nu este utilizată de Banca, este clasificată drept proprietate investiţională.

Proprietatea investiţională cuprinde terenuri de pământ. Proprietatea investiţională este reflectată la valoarea justă. Valoarea justă se bazează pe preţurile pieţii active, ajustate, daca e necesar, cu orice diferenţă apărută în natura, amplasarea şi starea activului specific. Dacă astfel de informaţie nu este accesibilă. Banca utilizează metode dc evaluare alternative, cum ar fi cele de comparare a vânzărilor, comparând valoarea proprietăţii respective cu valoarea de piaţă a proprietăţilor similare. Aceste evaluări sunt revizuite anual de către Directori.

Dacă proprietate investiţională devine utilizată de posesor, aceasta se clasifică ca mijloc fix. construcţie sau echipament şi valoarea sa justă, la data reclasificării.devine costul acesteia, in scopuri contabile pentru înregistrările ulterioare. Mijloacele fixe care sunt construite sau îmbunătăţite cu scopul utilizării ulterioare ca proprietate investiţională se clasifică drept mijloc fix. construcţie sau echipament şi reflectate la valoarea de cost până când construcţia sau îmbunătăţirea nu se încheie, fiind ulterior reclasificate şi contabilizate ca proprietate investiţională.

Dacâ un element de mijloc fix. construcţie sau echipament devine proprietate investiţională din cauză că s-a schimbat scopul utilizării sale. orice diferenţă rezultată intre valoarea sa de bilanţ şi valoarea justă a acestuia la data transferului este recunoscută in capitalul propriu ca o reevaluare a mijlocului fix. construcţiei sau echipamentului. în conformitate cu reglementările SIC 16. Cu toate acestea, dacâ câştigul din valoarea justă reversează o pierdere anterioară din depreciere, câştigul respectiv este recunoscut in raportul privind rezultatele financiare. La momentul ieşirii a astfel de proprietăţi investiţionalc. orice surplus înregistrat anterior in capitalul propriu este transferat la profit nerepartizat; transferul nu se efectuează prin raportul privind rezultatele financiare.

o. Arenda

Aprecierea faptului dacâ un contract reprezintă un contract dc arendă sau conţine o arendă se bazează pe esenţa acordului şi necesită evaluarea faptului dacă îndeplinirea acordului depinde de folosirea unui activ sau active specifice şi dacă acordul oferă un drept dc folosire a activului

Banca in calitate de arendaşArenda in baza căreia Banca nu i se transferă substanţial toate riscurile şi beneficiile incidente dreptului de proprietate asupra articolului arendat este arendă operaţională. Plăţile referitoare la arenda operaţională sunt recunoscute ca cheltuieli în situaţia de profit şi pierderi în baza metodei liniare pe durata arenzii.

Banca in calitate de arendator

Arenda in care Banca nu transferă substanţial toate riscurile şi beneficiile incidente dreptului de proprietate asupra articolului arendat este clasificată ca arendă operaţională. Costurile directe iniţiale suportate la negocierea arenzii operaţionale sunt adăugate la valoarea de bilanţ a activului arendat pe durata arenzii. pe aceeaşi bază ca şi venitul din arendă.

p. Planul de contribuţii fixe

Banca efectuează. în cursul normal al activităţii, plăţi către Fondurile dc Stat ale Moldovei pentru pensii, asigurare medicală şi asigurare sociala din numele angajaţilor săi. Toţi angajaţii Băncii sunt membri ai Fondului dc pensii dc stat.

15




p. Planul de contribuţii fixe

Banca nu operează cu nici o altă schemă de pensii şi. prin urmare, nu are altfel de obligaţii în ceea ce priveşte pensiile. Banca nu operează cu nici un alt plan fix de beneficii sau de beneficii post-pcnsionarc. Banca nu are nici o obligaţia de prestare a serviciilor ulterioare angajaţilor prezenţi sau foştilor angajaţi.

q. Provizioane

Provizioanele pentru costurile de restructurare şi creanţe legale sunt reflectate atunci când Banca are o obligaţiune legală sau constructivă curentă de a transfera beneficii economice ca rezultat al evenimentelor anterioare. Probabilitatea că un transfer de resurse va fi necesar pentru rambursarea obligaţiei este mai mare decât probabilitatea că transferul nu va li necesar şi suma obligaţiei este estimată rezonabil.

in cazurile in care există obligaţii similare, probabilitatea că un transfer de resurse va fi necesar este determinată luând în consideraţie clasa obligaţilor în ansamblu. Un provizion este recunoscut chiar dacă probabilitatea de transfer în legătură cu oricare element inclus în acceaşi clasă de obligaţii este mică.

Provizioanele sunt estimate la valoarea prezentă a cheltuielilor estimate pentru stingerea obligaţiei utilizând o rată până la impozitare care să reflecte aprecierile curente de piaţă în ce priveşte valoarea de timp a banilor şi riscurile specifice obligaţiei. Mărirea provizionului ca rezultat al trecerii timpului este recunoscută ca cheltuieli privind dobânzile.

r. Contracte de garanţie financiară

Contractele de garanţie financiară sunt contracte care obligă emitentul să efectueze plăţi specifice pentru a rambursa posesorului o pierdere pe care o suportă deoarece un debitor nu şi-a achitat datoria la timp în conformitate cu stipulârilc instrumentului de datorie. Asemenea garanţii financiarc sunt oferite băncilor, instituţiilor financiare şi altor entităţi de către clienţi pentru a asigura împrumuturi, overdraft-uri şi alte facilităţi bancare.

Iniţial garanţiile financiare sunt recunoscute în situaţiile financiare la valoare justă la data la carc garanţia a fost emisă. Ulterior recunoaşterii iniţiale, datoriile băncii sunt estimate ca cea mai mare valoare dintre valoarea iniţială minus amortizarea calculată pentru recunoaşterea în raportul privind rezultatele financiare a comisionului încasat conform metodei liniare pe durata de viaţă a garanţiei, şi cea mai bună estimare a cheltuielilor necesare pentru achitarea oricărei datorii apărute la data bilanţului. Determinarea acestor estimări se bazează atât pe experienţa anterioară în tranzacţii similare şi pierderi precedente, cât şi pe deciziile Conducerii companiei. Orice majorare a datoriilor legate de aceste garanţii se reflectă în raportul privind rezultatele financiare drept chcituicli operaţionale.

S. Impozitarea

Conform legislaţiei fiscale aplicabilă în Republica Moldova impozitul pe venit este recunoscut ca cheltuială în perioada de apariţie a profitului. Efectele fiscale ale pierderilor fiscale recuperabile sânt recunoscute ca activ atunci când există probabilitatea apariţiei profiturilor impozabile preconizate care vor fi utilizate pentru acoperirea pierderilor.

Impozitul pe venit amânat este calculat în întregime, utilizând metoda obligaţiei în baza diferenţelor temporare care apar între baza impozabilă a activelor şi datoriilor, şi a valorilor lor contabile prezentate in situaţiile financiare. Impozitul pe venit amânat este determinat folosind ratele de impozitare (şi legile respective) care au fost în vigoare sau parţial în vigoare la data de bilanţ şi urmează a fi aplicate la momentul realizării activului aferent impozitului pe venit amânat sau la acoperirea datoriei privind impozitul pe venit amânat.

16

BC E N E R G B A N K SAS IT U A Ţ IA L U X U R IL O R DE T R E Z O R E R IEPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017



s. Impozitarea (continuare)

Principalele diferenţe temporare sunt generate de deprecierea mijloacelor fixe. provizioanelor pentru credite şi a avansuri către clienţi şi ale altor active şi datorii. Ratele care au fost în vigoare sau parţial in vigoare la data de bilanţ sunt utilizate pentru a determina impozitul pe venit amânat. Cu toate acestea impozitul pe venit amânat nu este recunoscut, dacă reiese din recunoaşterea iniţială a unui activ sau datoriei in cadrul unei tranzacţii alta decât o combinaţie de afacere, care la momentul tranzacţiei nu afectează nici profitul contabil, nici profitul sau pierderea fiscală. Activele privind impozitul amânat sunt recunoscute când există probabilitatea că profitul impozabil preconizat va fi disponibil, contrar căruia pot fi utilizate diferenţele temporare

t. imprumuturi

împrumuturile sunt recunoscute iniţial ia valoarea lor justă minus cheltuielile aferente tranzacţiei efectuate. Ulterior. împrumuturile sunt prezentate la costul amortizat şi orice diferenţă intre valoarea netă a mijloacelor atrase şi valoarea de răscumpărare este recunoscută in raportul privind rezultatele financiare pe perioada împrumutului, utilizând metoda ratei efective a dobânzii.

u. Dividende

Dividendele sunt contabilizate doar după ce au fost aprobate de Adunarea Generală a Acţionarilor,

v. Active pentru re-vânzare

Activele destinate re-vânzării ulterioară includ gajul aferent creditelor neperformante. Ele sunt clasificate ca active deţinute pentru vânzare, dat fiind că valoarea lor dc bilanţ urmează a fi recuperată in principal printr-o tranzacţie de vânzarc-cumpărare şi se consideră că vânzarea este foarte probabilă. Fie sunt indicate la cea mai mică suma dintre valoarea contabilă şi valoarea justă minus costurile de vânzare, dacă valoarea de bilanţ urmează a fi recuperată în principal prin intermediul unei tranzacţii de vânzare şi nu prin folosirea continuă. Banca ia in considerare calculul deprecierii atât la momentul clasificării drept active pentru rc-vânzare. cât şi în perioadele ulterioare. La momentul recunoaşterii activelor pentru revânzare. oricc pierdere din depreciere este recunoscută în profit sau pierdere, dacâ activul nu a fost evaluat la valoarea reevaluată în conformitate cu IA S 16 sau IAS 38. caz în care deprecierea este tratată ca o scădere a reevaluării.în perioadele ulterioare, orice pierdere din depreciere se calculează pe baza diferenţei dintre valorile contabile ajustate ale activului şi valoarea justă minus costurile de vânzare. Oricc pierdere din depreciere care apare este recunoscută în profit sau pierdere, chiar şi pentru activele care anterior au fost contabilizate la valorile reevaluate.

17



2.5 Standarde noi şi revizuite, care sunt în vigoare pentru exerciţiile anuale care încep la sau ilupâ I ianuarie 2017

Un număr de standarde noi şi revizuite sunt în vigoare pentru perioadele anuale care încep la sau după 1 ianuarie 2017. Aceste amendamente nu au avut nici un efect material asupra situaţiei financiare pentru vreo perioadă, astfel încât nu au fost prezentate.

Banca a implementat următoarele standarde, modificări ale standardelor existente şi interpretări emise de Consiliul pentru Standarde Internaţionale de Contabilitate (IA SB ). carc sunt aplicabile pentru perioada curentă:

LAS 12 Recunoaşterea creanţelor privind impozitele amânate aferente pierderilor nereali/ate (modificări).

Obiectivul acestor modificări este clarificarea cerinţelor referitoare la contabilizarea impozitului amânat atunci când un activ este evaluat la valoarea justă şi valoarea justă este mai mică decât valoarea bazei fiscale a activului Modificările nu au fost aplicabile pentru Bancă şi respectiv, acestea nu au avut un efect asupra situaţiei financiare.

IA S 7 Iniţiativa de prezentare a informaţiilor (modificări).

Obiectivul acestor modificări este să furnizeze informaţii care să permită utilizatorilor situaţiilor financiare să evalueze modificările apărute în ceea ce priveşte datoriile rezultate din activităţi de finanţare, inclusiv modificările apărute atât din fluxurile de trezorerie, cât şi din elemente nemonetare. Modificările specifică necesitatea funrizării unui tabel de reconciliere între soldurile iniţiale şi finale ale datoriilor rezultate din activităţi de finanţare, inclusiv modificări ale fluxurilor de trezorerie aferente activităţii dc finanţare, modificări rezultate din obţinerea sau pierderea controlului asupra filialelor sau alte segmente, efectul modificărilor cursurilor de schimb, modificări ale valorii juste şi alte tipuri de modificări. Modificările date nu au avut un impact semnificativ asupra situaţiilor financiare ale Băncii.

2.6 Standarde, amendamente şi interpretări ale standardelor existente care nu sunt încă în vigoare şi care nu au fost încă adoptate de către Bancă

La data autorizării prezentelor situaţiilor financiare individuale, anumite standarde noi. amendamente şi interpretări la standardele existente au fost publicate dar nu sunt încă în vigoare şi nu au fost încă adoptate de către Bancă. Informaţii cu privire la noile standarde, amendamente şi interpretări carc se aşteaptă a fi relevante pentru situaţiile financiare individuale ale Băncii sunt prezentate mai jos.

Managementul anticipează că toate modificările relevante vor fi adoptate în cadru politicii de contabilitate a Băncii pentru perioada de după data intrării în vigoare a amendamentelor. Au fost emise alte standarde şi interpretări noi care nu se aşteaptă să aibă un impact material semnificativ asupra situaţiilor financiare individuale ale Băncii.

18

BC EN ER G B A N K SAS IT U A Ţ IA L U X U R IL O R D E T R E Z O R E R IEPentru anul închciat la 31 decembrie 2017


2.6 Standarde, amendamente şi interpretări ale standardelor existente care nu sunt încă în vigoare şi care nu au fost încă adoptate de către Bancă (continuare)

U RS 9 Instrum ente/inundare: clasificare şi evaluare.

Standardul intra în vigoare pentru perioade anuale începând, la sau după I ianuarie 2018 şi aplicarea timpurie este permisa. Versiunea finala a IFRS 9 Instrumente financiare reflectă toate fazele proiectului privind instrumentele financiare şi înlocuieşte IAS 39 Instrumente financiare: recunoaştere şi evaluare. Standardul introduce cerinţe noi privind clasificarea şi evaluarea, deprecierea şi contabilitatea de acoperire împotriva riscurilor. Banca a efectuat o evaluare a efectelor standardului nou şi consideră că acesta va avea un impact mediu asupra situaţiilor financiare ale Băncii. Astfel, la recunoaşterea mărimii reducerilor pentru pierderi din deprecierea activelor financiare şi la recunoaşterea provizioanelor pentru pierderi la angajamente condiţionale în conformitate cu prevederile IFRS 9. Banca ar fi avut un impact estimat preliminar asupra capitalului, după cum urmează mai jos:

Mărimea r educeril or/pro vizio n ul ui formate suplimentar din

capital la prima aplicare a IF R S 9

Impact de la prima aplicare a IFR S 9 ______________________ M D L’000

Formare reducerilor pentru pierderi valori mobiliare de Stat 4,811Formarea reducerilor pentru pierderi la credite ________________________________ ________ 15.198Total impact asupra capitalului _________________________ 20.009

tt'R S 15 Venituri d in contractele cu c lien ţii

Standardul intra în vigoare pentru perioade anuale începând la sau după 1 ianuarie 2018. IFRS 15 stabileşte un model în cinci etape care se va aplica pentru veniturile provenind dintr-un contract încheiat cu un client (cu excepţii limitate), indiferent de tipul tranzacţiei sau de industrie. De asemenea, cerinţele standardului se vor aplica pentru recunoaşterea şi evaluarea câştigurilor şi pierderilor din vânzarea anumitor active de altă natură decât cea financiara care nu sunt rezultatul activităţii obişnuite a entităţii (de ex. vânzare de imobilizări corporale şi necorporale).

Va fi prevăzută prezentarea extinsă de informaţii, inclusiv dezagregarea venitului total, informaţii despre obligaţiile de executare, modificări ale soldurilor de active şi datorii aferente contractului intre perioade şi raţionamente şi estimări-cheie. Banca nu consideră că aceste amendamente vor avea un efect semnificativ asupra situaţiilor financiare ale Băncii.

19

B C EN ER G B A N K SAS IT U A Ţ IA L U X U R IL O R D E T R E Z O R E R IEPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017


2.6 Standarde, amendamente şi interpretări ale standardelor existente carc nu sunt încă în vigoare şi care nu au fost încă adoptate de către Bancă (continuare)

IFRS 15 Venituri din contractele cu c lien ţii (continuare).

Clarificările se aplică pentru perioade anuale începând la sau după I ianuarie 2018 şi aplicarea timpurie este permisă. Obiectul clarificărilor este de a clarifica intenţiile IA SB atunci când a elaborat cerinţele standardului IFRS 15 Venituri din contractele cu clienţii, in special contabilitatea identificării obligaţiilor de executare, modificând formularea principiului activelor „identificabile în mod distinct", a consideraţiilor privind mandatarul şi mandantul. inclusiv evaluarea faptului ca o entitate acţionează in calitatc de mandatar sau de mandant, precum şi aplicarea principiului de control şi de licenţiere, furnizând îndrumare suplimentară cu privire la contabilizarea proprietăţii intelectuale şi a redevenţelor. De asemenea, clarificările prevăd soluţii practice suplimentare disponibile entităţilor care fie aplică IFRS 15 complet retrospectiv, fie aleg să aplice abordarea retrospectiva modificată. Conducerea a estimat ca efectul acestor clarificări asupra situaţiilor financiarc va fi nesemnificativ.

IFRS 16: Contracte de leasing.

Standardul intră in vigoare pentru perioade anuale începând la sau după I ianuarie 2019. IFRS 16 stabileşte principiile pentru recunoaşterea, evaluarea, prezentarea şi descrierea/furnizarea informaţiilor despre contractele de leasing ale celor doua părţi Ia un contract, şi anume, clientul („locatar") şi furnizorul („locator"). Noul standard prevede ca locatarii trebuie sa recunoască majoritatea contractelor de leasing în cadrul situaţiilor financiare. Locatarii vor dispune de un singur model contabil pentru toate contractele, cu anumite excepţii. Contabilitatea locatorului rămâne in mod semnificativ neschimbată. Conducerea a estimat ca efectul acestor modificări asupra situaţiilor financiare va fi nesemnificativ.

IFRS 2: Clasificarea şi evaluarea tranzacţiilor cu plata pe bază de acţiun i (modificări).

Modificările intra în vigoare pentru perioade anuale începând la sau după I ianuarie 2018 şi aplicarea timpurie este permisa. Modificările prevăd cerinţe de contabilizare a efectelor condiţiilor necesare pentru a intra în drepturi şi a efectelor condiţiilor revocabile de intrare în drepturi asupra evaluării plaţilor pe baza de acţiuni decontate in numerar, a tranzacţiilor cu plata pe baza de acţiuni cu caracteristica de decontare neta a obligaţiilor de impozitare la sursă, precum şi pentru modificările aduse termenilor şi condiţiilor aplicabilc unei plăti pe bază de acţiuni care schimba clasificarea tranzacţiei din tranzacţie cu decontare in numerar in tranzacţie cu decontare prin emiterea de instrumente de capitaluri proprii. Conducerea a estimat ca aceste modificări nu vor avea un efect asupra situaţiilor financiare.

IAS 40: Transferuri către Investiţii imobiliare (modificare).

Modificările intra în vigoare pentru perioade anuale începând la sau după I ianuarie 2018 şi aplicarea timpurie este permisă. Modificările clarifică momentul în care o entitate trebuie sa transfere imobile, inclusiv imobile în curs de construcţie sau dezvoltare. în sau din cadrul investiţiilor imobiliare. Modificarea prevede ca o modificare de utilizare are loc atunci când imobilul îndeplineşte sau nu mai îndeplineşte definiţia investiţiilor imobiliare şi există dovezi cu privire la modificarea de utilizare. O simpla schimbare a intenţiei conducerii cu privire la utilizarea unui imobil nu furnizează dovezi cu privire la o modificare de utilizare. Conducerea a estimat ca aceste modificări nu vor avea un impact semnificativ asupra situaţiilor financiare.

20

BC EN ER G B A N K SAN O TE E X P L IC A T IV E L A S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPciitru anul încheiat la 31 dccembric 2017


2.6 Standarde, amendamente şi interpretări ale standardelor existente care nu sunt încă în vigoare şi care nu au fost încă adoptate de către Bancă (continuare)

IFRS 9: Caracteristici de p lu ti in avans cu compensare negativa (modificări).

Modificarea intră in vigoare pentru perioade anuale începând la sau după I ianuarie 2019 şi aplicarea timpurie este permisă. Modificarea permite ca activele financiare cu caracteristici de plaţi in avans, care permit sau necesita ca o parte la un contract fie sa plateascâ. fie să primească o compensaţie rezonabilă pentru rezilierea timpurie a contractului (astfel încât, din perspectiva deţinătorului activului, este posibil să existe o „compensare negativă") să fie evaluate la cost amortizat sau la valoarea justă prin alte elemente ale rezultatului global. Conducerea a estimat ca efectul acestor modificări asupra situaţiilor financiare va fi nesemnificativ.

Interpretarea l / R I C 22: Tranzacţii in valută şi sume in avans.

Interpretarea intra în vigoare pentru perioade anuale începând la sau după 1 ianuarie 2018 şi aplicarea timpurie este permisă. Interpretarea clarifică modul de contabilizare a tranzacţiilor care includ primirea sau plata unor sume în avans în valută. Interpretarea acoperă tranzacţii în valută pentru care entitatea recunoaşte un acti\ nemonetar sau o datorie nemonetară rezultate din plata sau primirea unei sume in avans înainte ca entitatea sa recunoască activul, cheltuiala sau venitul aferent. Interpretarea prevede ca. pentru a determina cursul de schimb, data tranzacţiei este data recunoaşterii iniţiale a activului nemonetar plătit in avans sau a datoriei din venitul amânat. în cazul in care exista mai multe plăti sau încasări efectuate in avans, atunci entitatea trebuie sa determine o dată a tranzacţiei pentru fiecare plată sau încasare a sumei în avans. Conducerea a estimat ca acestemodificări nu vor avea un efect semnificativ asupra situaţiilor financiare.

Interpreturea IF R IC 23: Incertitudine cu priv ire la tratamentele aplicate pentru impozitul pe profit.

interpretarea intra in vigoare pentru perioade anuale începând la sau dupa 1 ianuarie 2019 şi aplicarea timpurie este permisă. Interpretarea abordează contabilitatea impozitelor pe profit in situaţia in care tratamentele fiscale implică un grad de incertitudine care afectează aplicarea standardului IA S 12. Interpretarea furnizează îndrumare cu privire la analizarea anumitor tratamente fiscale la nivel individual sau împreună, verificările autorităţilor fiscale, metoda adecvată care să rcllectc incertitudinea şi contabilitatea modificării evenimentelor şiîmprejurărilor. Conducerea a estimat ca efectul acestor modificări asupra situaţiilor financiare va finesemnificativ.

IA SB a emis îmbunătăţirile Anuale ale IFRS Ciclul 2015 2017. care reprezintă o colecţie de modificări aleIFRS. Modificările intra în vigoare pentru perioade anuale începând la sau dupa 1 ianuarie 2019. aplicarea timpurie fiind permisă. Conducerea a estimat ca efectul acestor modificări asupra situaţiilor financiare va fi nesemnificativ.

IAS 12 Im pozitul pe p ro fit

Modificările clarifică faptul că efectele asupra impozitului pe profit ale plăţilor privind instrumentele financiare clasificate drept capitaluri proprii, trebuie recunoscute conform modului in care au fost recunoscute tranzacţiile sau evenimentele din trecut, care au generat profit distribuibil.

IAS 23 Costurile îndatorării.

Modificările clarifică punctul 14 din standard conform căruia, atunci cand un activ calificabil este disponibil pentru utilizarea sa dorită sau pentru vînzare şi unele dintre împrumuturile specifice aferente activului calificabil respectiv raman restante la acel moment. împrumutul trebuie inclus în fondurile pc care o entitate le împrumuta, in general. Banca a decis să nu aplice preventiv aceste standarde, amendamente şi interpretări anterior datei efective la care acestea intră in vigoare.

21

BC ENERGBANK SAN O TE E X P L IC A T IV E LA S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017

l. Mijloace băneşti şi conturi la Banca Naţională

2017 2016MDL'000 MDL'000

Mijloace băneşti 257.577 257,823Conturi curente la BNM 363,680 241.784Ovemight - 80.000

Incluse in mijloace băneşti şi echivalente (Nota 20) 621,257 579,607

Rezervele obligatorii 109.528 109.131

730.785 688,738

Cont curent şi rezerve obligatoriiBanca Naţională a Moldovei (BN M ) cere băncilor comerciale să păstreze în scopul asigurării lichidităţii o rezervă minimă calculată ca un anumit procent din fondurile medii atrase de bănci in lună precedentă (intervalul cuprins între data de 8 a lunii curente şi data de 7 a lunii următoare), inclusiv toate depozitele de la clienţi. în baza deciziei nr. 85 a Consiliului Administrativ al BNM din 15 aprilie 2004. metoda de calcul şi menţinere a rezervelor obligatorii a fost modificată. Pentru fondurile atrase in Lei Moldoveneşti (M D L) şi in monedă neconvcrtibilă se creează rezerve în MDL. Pentru fondurile atrase în monedă liber convertibilă sunt create rezerve in Dolari SUA (USD ) şi/sau EURO (LU R). La data de 31 decembrie 2017 rata de calcul a rezervei minime obligatorii în M DL a fost 40.0% (31 decembrie 2016: 35.0%). in Dolari SUA (U SD ) şi/sau EURO (EU R ) a fost 14.0% (31 decembrie 2016: 14.0%).

La data de 31 decembrie 2017 soldul in contul curent deschis la BNM era in sumă de MDL'000 363.680 (31 decembrie 2016: M D L’000 241.784) şi includea rezervele obligatorii pentru fondurile atrase in lei moldoveneşti şi valută neconvertibilă. Soldul rezervat in conturile de rezerve obligatorii pentru USD şi EUR a constituit USD ’000 2.608 şi EUR'000 3.125 respectiv (31 decembrie 2016: USD ’000 2.536 şi EUR'000 2,811).

Dobânda oferită de către BNM pentru rezervele obligatorii pe parcursul anului 2017 a variat pentru rezervele în valută străină între 0.30% - 0.60% pe an şi pentru rezervele in M D L 3.50% şi 6.00% (pe parcursul anului 2016: între 0.20% şi 0.65% pentru rezervele în valută străină şi între 6.00% - 16.41% pe an pentru rezervele MDL). Rezervele obligatorii pentru fondurile atrase in USD şi EU R sunt plasate în conturile Nostro ale BNM în băncile corespondente incorporate în ţările OECD.

Rezervele obligatorii deţinute la conturi curente în Banca Naţională pot fi folosite de către Banca in operaţiunile sale zilnice.

22

BC EN ER G B A N K SAN O TE E X P L IC A T IV E L A S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017

•4. Conturi curente şi depozite la bănci

2017 2016MDL'000 MDL'000

Conturi curente 72.965 46,518Depozite ovemight 109.674 86,154

Incluse in mijloace băneşti şi echivalente (Nota 20) 182.639 132.672

182.639 132,672

Majoritatea conturilor curente şi a depozitelor sunt deschise in băncile din strainatate.

La data de 31 decembrie 2017 depozitele "overnight" reprezintă soldurile in USD la Bank of New York. Peparcursul anului 2017 rata dobânzii la depozitele “ ovemight” variind intre 0.25% si 0.75%.

5. Valori mobiliare investiţionale

2017 2016MDL'000 M D L‘000

Valon mobiliare de stat 275.037 238,590Certificatele emise de BNM 424.417 299,447

699,454 538.037

Incluse în mijloace băneşti şi echivalente (Nota 20) 424.417 299.447Valori mobiliare cu scadenţă mai mare de 90 zile 275.037 238.590

699,454 538.037

La 31 dcccmbrie 2017 valorile mobiliare dc stat reprezintă valon mobiliare denominate in MDL pc termen scurt şi mediu, emise de Ministerul Finanţelor al Republicii Moldova cu o rată a dobânzii variind între 5.16% şi 8.35% anual (2016: 5.16% şi 26.48%).

Certificatele emise de Banca Naţională a Moldovei, la 31 decembrie 2017 sunt cu scadenţa iniţială de 14 zile cuo rată a dobânzii variind intre 6.5% -9.0 % anual (2016: intre 9.0 şi 19.5%).

La 31 decembrie 2017 şi 31 decembrie 2016 Banca nu deţinea hârtii de valoare dc stat gajate pentru credite dc la BNM.

23


6. Credite.net

2017 2016M D L ’000 MDI.'OOO

Credite 916.856 899,076Minus: Reduceri pentru pierderi (46.101) (33.871)

870,755 865,205

I.a 31 decembrie 2017 dobânda acumulată pentru creditele depreciate a constituit MDL'000 9.499. La 31decembrie 2016 - M D L‘000 7,831.

Analiza portofoliului de credite pe scctoarc de activitate este prezentată mai jos:

2017 2016MDI.'OOO M D L’000

Credite acordate persoanelor fizice 242.753 151.896Producţie şi comerţ 200,322 275.855Agricultură şi industria alimentară 180,039 193,725Mediul financiar nebancar 65,371 67,640Construcţii şi îmbunătăţiri funciare 23,383 38,492Altele 204,988 171.468

916.856 899.076

Ratele dobânzilor nominale la credite sunt prezentate mai jos:

2017 2016% %

Rata dobânzii la credite (min max) 1.0-20.0 3.0 - 20.0

Mişcarea in provizionul pentru deprecierea creditelor pe parcursul anilor 2017 şi 2016 este prezentată mai jos.Provizionu! pentru depreciere include reluarea provizioanelor aferente creditelor anterior anulate, dar pentru careBanca a înregistrat recuperări de sume. Valoarea de recuperare a fost creditata direct la reluarea deprecierii incontul de profit sau pierdere pentru anul curent.

2017 2016M D L’000 MDL'000

Sold la 1 ianuarie 33,871 24.129Casări - (9)Recuperări 2.465 2.599Cheltuieli anuale 9.765 7.152

Sold la 31 decembrie 46.101 33.871

Depreciere individuală 30.39*) 23.805

Depreciere colectivă 15,702 10.06646.101 33,871

24


6. Credite, net (continuare)

Politica de casareBanca casează soldul crcditului (şi orice provizion legat pentru pierderi din depreciere) atunci când Banca determină că creditele sunt imposibil de încasat. La concluzia dată se ajunge după examinarea unei astfel de informaţii cum ar fi apariţia schimbărilor semnificative în poziţia financiară a debitorului astfel că debitorul nu-şi mai poate onora obligaţiile dc plată, sau faptul că veniturile obţinute din contul garanţiei nu vor fi suficiente pentru acoperirea întregii expuneri a băncii.

7. Investiţii financiare disponibile pentru vânzare

Valori mobiliare investiţionale disponibile pentru vânzare includ investiţiile de capital in companiile locale neincluse in listă. Analiza investiţiilor de capital se efectuează in felul următor:

Cota de Cota de participaţie participaţic

Domeniul de activitate 2017 2016 2017 2016% % MDL'000 M D L ’000

Garant in vest SRL Garantarea creditelor 9.92 9.92 440 440Birou dc credit SRL Birou de credit 3.29 3.29 782 500Altele 104 104

1.326 1,044

în cazurile in care Banca dispune dc informaţii credibile privind valoarea justă a investiţiilor financiare disponibile pentru vânzare, diferenţele de valoare justă se înregistrează, in majoritatea cazurilor totuşi, investiţiile disponibile pentru vânzare sunt reflectate la cost. deoarece nu există un preţ de piaţă cotat pc o piaţă activă pentru acestea şi v aloarea justă a lor nu poate fi determinată cu certitudine.

Mişcarea în portofoliul dc investiţii pentru vânzare al Băncii este prezentată mai jos:

2017 2016M D L’000 M D L’000

Sold la 1 ianuarie 1.044 1.044Creşterea in valoare 282 -


25


8. Investiţii în întreprinderi asociate

Tabelul de mai jos prezintă informaţii financiare sumarizate ale investiei Băncii, in Electrosistem SA.Electrosistem SA este o companie asociată. în carc Banca deţine 24.83% (2016: 24.83%) din capitalul social:

2017 2016

Cota în bilanţul contabil:M D L ’000 M D L ’000

Active 6.732 8.612Datorii (3.405) (5,136)Reevaluare (880) -

Activele nete 2.447 3.476

Cota în venit şi profit:Venitul 980 2.235Profit (Pierdere) ----------- (149) 32

9. Active nemateriale

2017 2016

CostM D L ’000 MDL'000

Sold la 1 ianuarie 9.340 9.547Intrări 2.473 383Ieşiri (35) (590)


Amortizare acumulatăSold la 1 ianuarie 7.371 7.121Cheltuiala anuală 619 840Ieşiri (35) (590)Sold la 31 decembrie 7,955 7371

Valoarea netă de bilanţLa 31 decembrie 3.823 1.969

Activele nemateriale reprezintă programe informatice şi licenţe pentru calculatoare.

I a 31 decembrie 2017 costul activelor ncmatenale complet amortizate a constituit M D L’000 5.780 (la 31 decembrie 2016: MDL'000 5.293).

26

BC EN ER G B A N K SAN O TE E X P L IC A T IV E LA S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul încheiat I» 31 decembrie 2017

Mijloace fixe

Terenuri şi C lădiri MDL'000

Mobilier şi echipamente MDL'000

AutovehiculeMDL'000

Actixe în curs de execuţie MDL'000

TotalMDL'000

CosiSold la 1 ianuarie 2017 117.162 34.965 7.075 - 159.202Intrări - 5.005 - 878 5,883Transferuri 28 - 844 (872) -Ieşiri - (725) (419) - (L144)Sold la 31 decembrie 2017 117,190 39,245 7,500 6 163.941

U/ura acumulatăSold Ia 1 ianuarie 2017 2.158 23,298 2.938 • 28,394Cheltuiala anuală 1.629 2.991 805 - 5.425Ieşiri - (645) (416) . (1.061)Sold la 31 decembrie 2017 3.787 25.644 3.327 - 32.758

Valoarea netă de bilanţLa 31 decembrie 2017 113,403 13.601 4.173 6 131,183La 31 decembrie 2016 115.004 11.667 4.137 - 130,808

La 31 decembrie 2017. costul mijloacelor fixe uzate integral, dar incă utilizate de către Banca a constituit MDL'000 16.355 (la 31 decembrie 2016: MDL'000 15.057).

La 31 decembrie 2017 conducerea a analizat preţurile de piaţă şi a constatat că acestea aproximează valorile existente la data efectuării raportului de reevaluare.

27

BC EN ER G B A N K SAN O TE E X P L IC A T IV E LA S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017

10. Mijloace fixe (continuare)

Terenuri şi C lădiri MDL'000

Mobilier şi echipamente M D L’000

AutovehiculeM D L’000

Active în curs de execuţie MDL'000

TotalMDI.'OOO

CostSold la 1 ianuarie 2016IntrăriTransferuriKeclasificareaIeşiri

104.127177

13,183

(325)

32.8912.659

335

(920)

5,737

1.981

(643)

39915.299

(15,499)(122)(77)

143,15418.135

(122)(1.965)

Sold la 31 decembrie 2016 117.162 34,965 7,075 159,202

U/ura acumulatăSold la 1 ianuarie 2016 718 21,635 2,703 - 25.056Cheltuiala anuală 1.440 2.547 680 - 4.667Ieşiri - (884) (445) . (1,329)Sold la 31 decembrie 2016 2,158 23,298 2,938 - 28,394

Valoarea netă de bilanţLa 31 decembrie 2016 115.004 11,667 4,137 - 130.808La 31 decembrie 2015 103,409 11,256 3.034 399 118.098


11. Alte active

2017 2016MDL'000 M D L ’000

Creanţe aferente sistemelor internaţionale de transferuribăneşti (Nota 20) 5.377 8.676Decontări cu alte persoane fizice 1.562 964Proprietate investitionala 47 47Debitori pe investiţii capitale - 61Active luate in posesie 56.445 56.136Stocuri 1.608 1.606Cheltuieli anticipate 763 750Alte active 5.782 4,298Minus: Reduceri pentru pierderi la active luate in posesie (18.970) (18.727)

52,614 53.811

Active luate in posesie includ terenuri de pamant si clădiri luate in posesie de Banca in schimbul rambursării creditelor.

12. Datorii către clienţi

2017 2016

Persoane juridiceM D L ‘000 M D L ‘000

Conturi curente 656.945 526.765Depozite la termen 92.910 95,653

Persoane fizice749.855 622.418

Conturi curente 192.018 150.429Depozite la termen 969.681 902.010

1.161.699 1.052.439

1.911.554 1.674.857

BC EN ER G B A N K SAN O TE E X P L IC A T IV E LA S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul încheia! la 31 decembrie 2017

12. Datorii către clienţi (continuare)

Ratele anuale a dobânzilor acordate de Bai fizice şi juridice au variat după cum urmea

ica la depozitele în lei moldoveneşti şi valută străină pentru ză:

2017 2016

persoanele

M D L Valută M D L Valută% % % % % % % %m i i i max min max min max min max

Persoane juridiceDepozite la vedere 0.00 5.00 0.00 2.00 0.00 5.00 0.10 1.50Depozite la termen de până la 3 luni 0.00 3.00 0.00 0.05 0.00 10.00 0.00 0.05Depozite la termen >3 luni < 1 an 0.00 7.00 0.00 1.50 0.00 16.00 0.00 2.10Depozite la termen de peste 1 an 0.00 8.00 0.00 1.90 0.00 8.50 0.00 3.00

Persoane fiziceDepozite la vedere 0.00 6.80 0.00 0.20 0.00 0.00 0.00 0.00Depozite la termen de până la 3 luni 0.00 2.30 0.00 0.10 000 17.25 0.00 0.10Depozite la termen >3 luni < 1 an 0.00 7.00 0.00 1.80 0.00 |8.00 0.00 2.00Depozite la termen de peste 1 an 0.00 8.30 0.00 3.00 0.00 |8.50 0.00 2.70

13. Alte împrumuturi2017 2016

Rata dobânzii. % MDL'000 MDL'000împrumuturiRISP cu rata flotantă scadente 2.03-6.5 48,809 70,131FI DA cu rata flotantă scadente 2.04-6.5 36.141 56.408PAC cu rata flotantă scadente 2.03-6.5 6,668 10,496KFW cu rata flotantă scadente 1.93-6.5 228 4.411Filiera Vinului cu rata flotantă scadente 1.01-6.5 23.054 26.720Livada Moldovei 0.9 33.035 8.927Dobânda calculată 1.665 1,941

149,600_______________ 179,034Pe parcursul anului 2017 şi 2016 Banca nu a avut restanţe la plata principalului sau dobânzii, sau alte încălcări a condiţiilor contractuale.


14. Alte datorii2017 2016

M D L ’000 MDI/000

Conturi suspendate 300 3.349Sume în tranzit 190 108Decontări cu angajaţii 5.616 6.293Decontări cu alte persoane fizice şi juridice 9.079 6.488Dividende spre plata - 21Creditori privind investiţiile capitale - 460Alte datoni 318 500

15.503 17.219

Conturile suspendate reprezintă soldurile clienţilor cu transferate in conturile clienţilor.

informaţii incomplete, care. după clearancc-ul sunt

15. Impozitare

Componentele principale ale cheltuielilor pc impozite şi reconcilierea cheltuielilor teoretice pc impozit in bazaratei efective a impozitului de 12% (2016: 12%) şi cheltuielile raportate pe impozit in profit prezentate mai jos:

sau pierderi sint

2017 2016M D L ’000 M D L ’000

Profit pinâ la impozitare 60.165 74.814Rata de impozit pc profit în Republica Moldova 12% 12%Impozit pe profit teoretic 7.220 8.978

Veniturile neimpozabile cheltuieli nedeductibile (1.668) (2.750)Impactul de modificare a legislaţiei fiscale - -Cheltuieli efective privind impozitul pe profit 5,552 6.228

Cheltuieli cu impozitul cupnnde:Cheltuieli cu impozitul curent Cheltuieli cu impozitul amânat:

5.127 6.089

- Aferente originii şi stomârii diferenţelor temporare 425 139Cheltuiala pc impozitul pe venit 5.552 6.228

Impactul dc modificare a legislaţiei fiscale se refera la schimbarea privind reducerile pentru pierderi la active şi la angajamente condiţionale, care a intrat in vigoare începând cu I mai 2015. In conformitate cu modificarea legislaţiei fiscale a Republicii Moldovei, instituţiilor financiare li se permite deducerea reducerilor pentru pierderi la active şi la angajamente condiţionale, calculate conform Standardelor Internaţionale dc Raportare Financiară (IFRS). Anterior acestei modificări, a fost permisă deducerea reducerilor pentru pierderi calculate conform regulamentului aprobat de Banca Naţională a Moldovei (BN M ).

31


15. Impozitare (continuare)

Impozitele amînate provenite din diferenţele temporare sînt prezentate după cum urmează:

Creanţe (datorii) privind impozitul Recunoscute înamânat I ianuarie 2017 profit şi pierderi 31 decembrie 2017

MDL*000 _______ MDL'000 MDL’000ActiveMijloacc fixe

DatoriiAlte datorii

(3.678)

755

(344)

(81)

(4.022)

674(2.923) (425) (3.348)

Recunoscute ca:Creanţe privind impozitul amânat - - •Datorii privind impozitul amânat (2.923) (425) (3,348)

Creanţe (datorii) privind impozitul amânat 1 ianuarie 2016

Recunoscute în profit şi pierderi 31 decembrie 2016

M D L’000 MDI.'OOO M D L’000ActiveCredite şi avansuri acordateMijloace fixe (3.347) (331) (3.678)Alte active - * -

DatoriiAlte datorii 563 192 755

(2.784)________________ (139)______________ (2.923)

Recunoscute ca:Creanţe privind impozitul amânat - - -Datorii privind impozitul amânat (2.784) (139) (2.923)

Impozitul amînat a fost calculat aplicind cota standard a impozitului pentru 2017 de 12% (2016: 12%).

16. Capital acţionar

La 31 decembrie 2017 capitalul acţionar constituie 2,000 de mii (31 decembrie 2016: 2.000 de mii) de acţiuni ordinare autorizate şi emise. La 31 dcccmbric 2017 şi 2016 valoarea nominală pentru o acţiune este de 50 MDL. Toate acţiunile oferă drepturi de vot egale şi sunt plătite integral.

32


16. Capital acţionar (continuare)

Acţionarii, cota parte cărora depăşeşte 5% din numărul total de acţiuni emise, sunt enumeraţi după cum urmează:

2017 2016Capitalul acţionar consistă din: ___________________ % ____________________%

ICS ..RED UNION FEN O SA " SA 9.98 9.98Hostcx Establishment 9.62 9.62Esperan Property Consultants Ltd 9.60 9.60Dima-Holding SRI 8.62 8.62Sfinx-hnpex SA 6.89 6.89Enteh SA 8.10 8.10Evident-Electro SA 7.33 7.33Dunav IM 6.07 6.07Altele, mai puţin de 5% fiecare 33.79 33.79

100.00 100.00

Alţi acţionari sunt în număr de 44 (31 decembrie 2016: 44 de acţionari) dintre care 34 de acţionari suntpersoane fizice şi 10 - persoane juridice (31 decembrie 2016: 34 persoane fizice şi 10 persoane juridice).

17. Rezerve

2017 2016M D L ’000 MDL'000

Rezerve statutare 10.002 10.002Rezerve generale pentru riscuri bancare 142.938 137.109

152.940 147,111

In conformitate cu legislaţia locală. 5% dm profitul net al Băncii trebuie să fie alocat în capitalul de rezervă, până în momentul când această rezervă va reprezenta I0°o din capitalul social. Capitalul de rezervă nu poate 11 distribuit acţionarilor.

Rezerve generale pentru riscuri bancare includ sumele rezultate din diferenţele dintre mărimea deprecierii activelor conform S1RF şi mărimea calculată dar neformatâ. a reducerilor pentru pierderi la active şi angajamente condiţionale, conform reglementărilor prudenţiale (BNM ).

18. Dividende pe acţiune

in 2017 nu au fost propuse şi distribuite dividende (2016: 10.000 M D L (5.0 M D L acţiune)).

33


19. Gestionarea capitalului

Obiectivul Băncii in gestionarea capitalului este de a proteja posibilitatea sa de a continua activitatea în conformitate cu principiul continuităţii pentru a asigura venituri acţionarilor şi beneficii altor părţi cointeresate, cât şi de a menţine o structură optimă a capitalului pentru a reduce costul acestuia

Pentru a menţine sau a ajusta structura capitalului. Banca poate ajusta suma dividendelor plătite acţionarilor, retrage capitalul, emite acţiuni noi sau să vândă activele pentru reducerea datoriilor. Pe parcursul anului curent nu au fost efectuate modificări in obiective, politici şi procese de gestionare a capitalului.

Capitalul adecvat şi utilizarea capitalului regulator sunt monitorizate de către managementul Băncii, implementând tehnicile bazate pe directivele ghidate de Banca Naţională a Moldovei.

Banca Naţională a Moldovei solicită fiecărei bănci sau grup de bănci să deţină cel puţin un nivel minim specificat de capital regulator de MDI.'OOO 200.000 (31 decembrie 2016: MDL'000 200.000) şi să menţină suficienţa capitalului ponderat la risc de cel puţin 16% (31 decembrie 2016: 16%).

2017MDL'000

2016MDL'000

Active si angajamente condiţionale ponderate la risc conform reglementarilor BNMCapital normativ total conform reglementarilor BNM Suficienta capitalului ponderat la risc conform reglementarilor

986.130433.278

890.732386.349

BNM. % 43.94 43.37

34

BC EN ER G B A N K S \N O TE E X P L IC A T IV E LA S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul înclu-iat la 31 decembrie 2017

20. Mijloace băneşti şi cchivalcnte

in scopul întocmirii raportului pnvind fluxul mijloacelor băneşti, mijloacele băneşti cuprind următoarele solduricu scadenţa dc până la 90 de zile

Mijloace băneşti şi conturi la BNM Conturi curente şi depozite la bănci Valori mobiliare investiţionale Alte active

21. Venitul şi cheltuieli din dobânzi şi similare

V en itu ri din dobânzi f i venituri similareCredite şi avansuri acordate clienţilorHârtii de valoare de statCredite şi avansuri acordate băncilor

Cheltuieli p riv ind dobânzile f i cheltu ie li similare

Depozite ale persoanelor fizice Depozite ale persoanelor juridice Depozite şi împrumuturi de la bănci Altele împrumuturi

2017M D L’000

2016M D L’000

621.257 579.607182.639 132.672424.417 299.447

5.377 8.6761.233,690 1.020,402

2017 2016MDL'000 MDL'000

95.58843.71120.251

100.36559.22925.269

159.550 184,863

(47.167) (65.6%)(7.173) (5.232)

(260) (35)(6.878) (7.279)

(61,478) (78.242)

Venitul net din dobânzi 98.072 106,621


22. Venituri din speze şi comisioane, net

2017 2016MDL'000 MDL'000

V enit din speze şi comisioaneProcesarea plăţilor clienţilor 49.028 44.256Comisioane aferente garanţiilor şi acreditivelor 1.298 1.352Tranzacţiile cu cârduri de debit 2.150 1.757Altele 3.316 3.056

55,792 50.421Cheltuieli p riv ind speze şi comisioane Comisioane aferente cârdurilor de debil (6.229) (5.006)Decontări interbancare (4.308) (3.887)Altele (230) (497)

(10,767) (9,390)

Venituri nete din speze şi comisioane 45.025 41,031

23. Venituri din activitatea financiară, net

2017 2016MDL'000 MDL'000

Venit din tranzacţionarea cu valute, net 48,591 48,396Venit (Pierderi) din modificări ale cursurilor valutare (2,376) 1.896Venituri aferente dividendelor Ia acţiuni 155 -

46370 50,292

24. Alte venituri operaţionale, net

2017 2016MDL'000 MDL'000

Venit din arendă 503 818Venituri (pierderi) din ieşirea mijloacelor fixe şi altor active 453 803Alte venituri neaferente dobânzilor 555 102

1,511 1,723

36


25. Cheltuieli privind retribuirea muncii şi cheltuieli aferente

2017 2016M D L ‘000 MDL'000

Salarii şi prime 45.871 42.952Asigurarea socială şi contribuţii 12.039 10,889Asigurare medicală 2.285 2.069Alte cheltuieli aferente retribu ni muncii 9.244 6.880Provizion pentru concediu neutilizat 4,050 5.521

73.489 68.311

Banca efectuează contribuţii in fondul dc pensii al Republicii Moldova, care sunt calculate ca un proccnt dc lasalariu brut. Aceste contribuţii sunt reflectate ca cheltuieli raportul privind rezultatele financiare in perioadaobţinerii salariului corespunzător de către angajaţi

26. Cheltuieli generale şi administrative

2017 2016MDL'000 MDL'000

Cheltuieli comunale şi pentru arendă 6.381 6.698Cheltuieli dc telecomunicaţii şi poştale 2,631 2.480Cheltuieli privind securitatea şi paza 4.120 3.775Cheltuieli de reclamă şi binefacere 4.353 3.829Cheltuieli de birotică 1.291 1.966Cheltuieli de reparaţie şi întreţinere 6.809 6,527Cheltuieli privind servicii profesionale 4,998 1,639Cheltuieli privind contribuţii in Fondul de garantare adepozitelor 881 766Impozite şi taxe 737 462Alte cheltuieli 4.094 2.642

36.295 30.784

27. Garanţii şi alte angajamente financiare

Valoarea agregată a garanţiilor, angajamentelor şi a altor elemente extra-bilanţierc existente la 31 decembrie2017 şi 2016 este:

2017 2016M D L ’000 MDL'000

Garanţii 65.864 76,960Angajamente de finanţare şi altele 84.384 106.426

150.248 183.386

37


27. Garanfii şi alte angajamente financiare (continuare)

In cursul activităţii economicc ordinare. Banca emite garanţii şi acreditive în favoarea clienţilor săi. Riscul de creditare a garanţiilor este similar celui generat din activitatea de creditare, in cazul reclamaţiei contra Băncii generata de ncrcspectarea obligaţiilor de către client aferente garanţiei, accstc instrumente de asemenea prezintă un anumit risc de lichiditate pentru Banca.

Angajamentele de finanţare reprezintă angajamente contractuale ale Băncii de a oferi credite şi avansuri. Angajamentele dc finanţare nu presupun în mod obligatoriu o ieşire viitoare de numerar, având în vedere că multe din aceste angajamente vor expira fâră a fi finanţate.

28. Angajamente privind investiţii capitale

La 31 dcccmbric 2017 şi 2016. Banca nu avea angajamente privind investiţiile capitale.

29. Angajamente privind arenda operaţională

Plăţile minime viitoare conform contractelor de arendă operaţională aferente clădirilor şi mijloacelor de transport sunt următoarele:

2017 2016M DL'000 MDL'000

Până la 1 an 2.970 2.896intre 1 la 5 ani 4.776 3.059Peste 5 ani 853 1.818

8.599 7,773

30. Datorii contingente

La 31 decembrie 2017 şi 2016. Banca este implicat in calitate de reclamant intr-o serie de procese juridice generate din activitatea ordinară corporativă, in opinia Managementului şi a departamentului juridic al Băncii probabilitatea înregistrării unei pierderi semnificative este mică.

31. Câştiguri pe acţiune

Acţiuni ordinare Profit atribuibil Câştiguri pedeţinătorilor capitalului în bază de acţiune

bancaMDL'000 M D L

La 31 decembrie 2017 2.000.000 53,584 26.79La 31 dcccmbric 2016 _________ 2.000.000_________________ 68,607 34.30

Câştigul de bază pe acţiune este calculat prin divizarea venitului net anual atribuit deţinătorilor de acţiuni ordinare la numărul mediu ponderat al acţiunilor ordinare emise in timpul anului. La 31 decembrie 2017 şi 2016 nu existau instrumente de capital cu caracter diluativ. subscrisc dc Banca.

38

BC EN ER G B A N K SAN O TE E X P L IC A T IV E LA S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EIV i i ir i i anul încheiat la 31 dcccmhric 2017

32. Valoarea justa a instrumentelor financiare

Banca foloseşte următoarea ierarhie pentru determinarea si prezentarea valorii juste a instrumentelor financiare in funcţic de metoda de evaluare:

Nivel 1: preturi cotate (neajustate) pe pieţe active pentru active si datorii similare;

Nivel 2: alte metode de evaluare pentru care toate datele dc intrare care au un efect semnificativ asupra valorii juste recunoscute sunt observabile, fie direct sau indirect, si

Nivel 3: metode de evaluare care utilizează date de intrare cu cfcct semnificativ asupra valorii juste recunoscute, care nu sunt bazate pe date observabile de piaţa.Tabelul de mai jos combină valoarea de bilanţ a acelor active şi pasive financiare pe fiecare nivel ierarhic care nu sunt prezente în bilanţul contabil la valoarea justă:

2017 2016Valoarea Valoareade bilanţ Nivelul I Nivelul 2 Nivelul 3 Valoarea justă dc bilanţ Nivelul I Nivelul 2 Nivelul 3 Valoarea justăM D I ...... M D I "im M l)| *IMK» M D I *000 M D I ..... MDI/OOP M D L '000 M DL'000 M DL'000 M 1)1.000______

Active financiare Mijloace băneşti şiconturi la BNM 730.785 - 730.785 - 730,785 688.738 - 688.738 - 688.738Credite şi avansuriacordate băncilor 182.639 - 182.639 - 182,639 132.672 - 132,672 - 132,672Valori mobiliareinvestiţionale păstratepână la scadenţă 699.454 699.454 - - 699,454 538.037 538.037 - - 538,037Credite şi avansuriacordate clienţilor 870.755 - - 841.092 841,092 865.205 - - 831.812 831,812

P a lo rii financiare

Datorii către bănci Alte împrumuturi Datorii către clienţi

149.6001.911.554

149.6001.910.045

149.6001,910,045

179.034 1.674,857

179,0341,673,193

179,0341.673,193

39

BC E N E R G B A N K SAN O TE E X P L IC A T IV E LA S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017

32. Valoarea justa a instrumentelor financiare (continuare)

(i) Credile şi m ausuri acordate băncilor

Credite şi avansuri acordatc băncilor includ plasamente şi credite interbancare. Valoarea justă a plasamentelor cu rată flotantă a dobânzii şi a depozitelor ovemight aproximează valoarea lor de bilanţ. Valoarea justă estimată a plasamentelor cu rata fixă a dobânzii se determină pe baza fluxurilor dc mijloace băneşti actualizate, utilizând rata dobânzii predominantă pe piaţă pentru datoriile cu riscul de credit şi scadenţă similară.

(i) Valori mobiliare inw’stifionale păstrate până la scadentă

Valoarea justa a valorilor mobiliare păstrate până la scadenţa aproximează valoarea dc bilanţ. în principal aceste plasamente sunt Hârtii de valoare de stat şi Certificatele emise de BNM.

(ii) Credite şi avansuri acordate clienţilor

Creditele şi avansurile acordate clienţilor sunt prezentate la valoarea netă a provizionului privind deprecierea creditelor. Valoarea justă estimată a creditelor acordatc clienţilor reprezintă valoarea actualizată a fluxurilor băneşti viitoare estimate. Fluxurile băneşti viitoare sunt actualizate pe baza ratei de piaţă, pentru a determina valoarea justă a creditor şi avansurilor acordatc clienţilor.

( iii) D atorii financiare, inclusiv datorate a ltor bănci, datorate clienţilor. şi alte fonduri împrumutate

Valoarea justă a împrumuturilor cu rată flotantă se echivalează cu valoarea lor de bilanţ. Valoarea justă estimată a depozitelor cu dobândă fixă şi alte împrumuturi, pentru care nu există preţuri de piaţă, se determină pe baza fluxurilor băneşti viitoare actualizate, utilizând rata dobânzii pentru noi instrumente cu scadenţă rămasă similară.

33. Părţi afiliate

In cursul activităţii economice ordinare pe parcursul anului Banca a desfăşurat o serie de tranzacţii bancare şi nebancare cu părţi afiliate. Aceste tranzacţii includ acordarea creditelor, deschiderea depozitelor, achitarca unor plăti, tranzacţii cu valuta străina şi procurarea de bunuri şi servicii de ia părţi afiliate.

Conform declaraţiei Consiliului Băncii şi Comitetului de Conducere, la 31 decembrie 2017 şi 31 decembrie 2016. cât şi pe parcursul acestor perioade. Banca nu a avut nici o parte care ar fi controlat în ultima instanţă societatea, adică o persoană sau un grup de persoane, care ar deţine un control comun. Acţionarii şi reprezentanţii acestora în Consiliului Băncii şi Comitetul de Conducere activează in spirit de cooperare, in ceea ce priveşte guvernarea şi implementarea politicilor operaţionale şi financiare ale Băncii.

40

B C EN ER G B A N K SAN O TE E X P L IC A T IV E LA S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017

33. Părţi afiliate (continuare)

La examinarea fiecărei relaţii posibile cu părţile legale, esie atrasă o atenţie specială substanţei relaţiei şi nu numai formei juridice.

Detaliile tranzacţiilor între Banca şi părţi legate sunt dezvăluite mai jos:

Entităţi asociate >i asocieri in Personal-cheie din conducerea„ .. „ Alte părţi afiliateparticipaţie entităţii sau societăţn-mamă

2017 2016 2017 2016 2017 2016MDL'000 M D L ’000 M D L’000 M D L’000 M D L ’000 M D L’000

Venituri din dobânzi 957 1.834 314 363 811 629Venituri din taxe şi comisioane 2 I I 61 120 358 311Cheltuieli cu dobânzile - - (315) (414) (2.259) (803)Cheltuieli cu chiria (in calitate de locatar) - - - . (239) (239)Cheltuieli de remunerare - - (19.697) (16.003) (236) (169)

959 1.845 (19,637) (15.934) (1,565) (271)

41

BC E N E R G B A N K S AN O TE E X P L IC A T IV E LA S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017

33. Părţi afiliate (continuare)

Soldurile si tranzactiilc cu partilc afiliate la 3 1 decembrie 2017 şi 31 decembrie 2016 sunt dezvăluite mai jos:

Fntităţi asociate şi asocieri înparticipaţie Personal-eheie din conducere Alte părţi afiliate

2017 2016 2017 2016 2017 2016M D L ’000 M D L’000 M DL'000 MDI.'OOO MDL'000 M D L’000

ActiveInstrumente de capitaluri proprii 1.407 2,287 - -împrumuturi şi avansuri 12,432 16.408 2,811 4.286 15.688 12.552

DatoriiDepozite 1 |9 6.950 8.648 165.596 33,754

Angajamente de finanţare, garanţii financiare şi alte angajamente |valoare noţională|:

Date 1.688 5 276 377 22.797 794Primite 6.683 6,759 2,834 3.241 17,962 15,444Provizioane pentru datorii, garanţii şi angajamente - - 1.981 2,275 28 33îndoielnice

Compensaţia personalului cheie dc conducere pentru anul încheiat la 31 dcccmbric 2017 şi la 31 dcccmbric 2016 este reprezentată de beneficiile pc termen scurt ale angajaţilor

Termenii şi condiţiile tranzacţiilor cu părţile afiliateSoldurile menţionate mai sus sunt rezultatul derulării activităţii economice ordinare. Dobânzile percepute părţilor afiliate şi dc către acestea sunt la rate comerciale normale. Creditele oferite angajaţilor sunt acordate la ratele de piaţă. Soldurile la finele anului sunt neasigurate. Nu au fost înregistrate garanţii oferite dc sau primite de la părţi afiliate aferente datoriilor sau creanţelor. I.a 31 decembrie 2017 Banca nu a constituit provizioane pentru datoriile incerte aferente sumelor deţinute de părţile afiliate (2016: zero).

42

iu i n e k g ii \ \ k s aN O TE E X P L IC A T IV E LA S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R E l'cntru anul îuchciat la 31 decembrie 2017

34. Gestiunea riscurilor

Activităţile Băncii sunt expuse la o varietate de riscuri financiare şi aceste activităţi implică analiza, evaluarea, acceptare şi dirijarea unui nivel sau a unei combinaţii de riscuri Asumarea riscului este esenţială activităţii financiare, şi riscurile operaţionale sunt o consecinţă inevitabilă al acestui fapl. Ca rezultat, scopul Băncii este de a atinge o balanţă rezonabilă între risc şi rentabilitate şi să reducă potenţialele efecte adverse care să afecteze performanţa financiară a BănciiPoliticile dc gestionare a riscurilor Băncii au ca scop identificarea şi analiza acestor riscuri, stabilirea unor limite şi controale adecvate, şi monitorizarea riscurilor şi respectarea acestor limite prin utilizarea unor sisteme informaţionale actualizate şi sigure. Banca in mod regulat îşi revizuieşte politicile de gestionare a riscurilor şi sistemele informaţionale pentru ca acestea să reflecte ultimele modificări pe pieţe, produse şi să corespundă tendinţelor actuale.

Gestionarea riscului este efectjată de Consiliul de Gestionare a Riscului conform politicilor aprobate de Consiliul de Administraţie. împreună cu unităţile operaţionale ale Băncii. Consiliul de Gestionare a Riscului identifică, evaluează şi acoperă riscurile financiare. Consiliul întocmeşte atât reguli scrise ce privesc gestiunea riscului la general, cât şi politici scrise ce acoperă domenii specifice cum ar fi riscul schimbului valutar, riscul ratei dobânzii, riscul de creditare, utilizarea instrumentelor financiare derivative şi ne-derivative. Suplimentar, auditul intern este responsabil de efectuarea unei analize independente in ceea ce priveşte gestiunea riscului şi mediului de control. Cele mai irr.portante tipuri de risc includ riscul de creditare, riscul lichidităţii, riscul de piaţă şi riscul operaţional. Riscul de piaţă include riscul valutar, riscul ratei dobânzii şi riscul dc preţ.

Banca se expune riscului de creditare, care reprezintă riscul că partea contractată va aduce un prejudiciu financiar Băncii ca rezultat al neonorârii obligaţiei. Riscul de creditare este cel mai important risc pentru activitatea Băncii şi drept consecinţă Conducerea Băncii supraveghează cu atenţie expunerea sa la riscul dc creditare. Expunerile la risc sunt prezente. în special. în activităţile de împrumut cum ar fi împrumuturi şi avansuri, şi în activităţile de investiţii care suplinesc portofoliul Băncii cu obligaţiuni şi alte hârtii dc valoare. Riscul de creditare mai este prezent in instrumentele financiare extra-bilanţiere cum ar fi angajamentele de creditare. Echipa responsabilă de gestiunea riscului sub controlul Consiliul de Gestionare a Riscului este responsabilă de gestiunea şi controlul riscului, şi în mod regulat raportează atât Consiliului de Administraţie, cât şi responsabililor de departament

Banca structurează nivelurile riscului de credit la care se expune prin stabilirea limitelor asupra nivelului de risc acceptat in relaţia sa cu un debitor, un grup de debitori sau segmente de industrii. Astfel de riscuri sunt monitorizate continuu şi se supun unei analize anuale sau unei analize mai frecvente. Limitele nivelului riscului de creditare pe produs şi industrie sunt aprobate trimestrial de către Consiliul dc Administrare.

Expunerea la risc in legătură cu orice debitor, inclusiv băncile şi brokerii. este ulterior restrânsă de sub-limitc. care acoperă expunerile bilanţicrc şi extra-bilanţiere. şi limitele zilnice de risc dc livrare in legătură cu articolele comerciale, cum ar fi contractelc valutare forward. Expunerile actuale în relaţie cu limitele sunt monitorizate zilnic.

Expunerea la riscul de creditare este gestionată prin analiza regulată a abilităţii debitorilor şi potenţialilor debitori de a-şi onora obligaţiile de achitarea dobânzii şi de restituire a capitalului şi prin schimbarea limitelor date de împrumut atunci când este cazul. Expunerea la riscul de creditare este de asemenea gestionată în parte prin obţinerea de garanţi, precum şi garanţii personale şi personale. însă o porţiune semnificativă o constituie creditele personale. în cadrul cărora nu pot 11 obţinute asemenea facilităţi.

43

BC EN ER G B A N K SAN O TE E X P L IC A T IV E LA S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul încheiat la 31 decembrie* 2017

34. Gestionarea riscurilor (continuare)

34.1 Riscul de creditare

Banca evaluează probabilitatea dc ncîndcplinirc a părţilor contractante* individuale prin folosirea instrumentelor dc clasificare adaptate la diferite categorii de părţi contractante. Ele au fost elaborate la nivel intern şi îmbină anali/a statistică cu opinia funcţionarului dc ereditare, şi sunt validate, atunci când este cazul, prin compararea cu datele disponibile din afară. Clienţii Băncii sunt segmentaţi în cinci categorii dc clasificare*. Scara dc clasificare* a Băncii indicată mai jos reflectă diapazonul de probabilităţi de neîndeplinire a obligaţiilor definit pentru fiecare categorie. Aceasta înseamnă că. în principiu, expunerile migrează de la o clasă la alta la evaluarea probabilităţii de schimbări adverse. Instrumentele de clasificare sunt verificate permanent şi îmbunătăţite atunci când este necesar. Banca validează regulat performanţa clasificării şi puterea ei de prezicere în ceea ce priveşte cazurile dc neîndeplinire.

Grupa __ Categoria de credit

1 Standard2 Supravegheat3 Sub-standard4 Dubios5 Compromis

Calitatea creditelor conform clasei de active financiare

în tabelul dc mai jos este indicată calitatea creditelor conform clasei de active pentru toate tipurile dc active financiare expuse riscului dc ereditare, in baza sistemului intern dc clasificare a Băncii. Sumele prezentate includ rezervele pentru depreciere.

2017Nu sunt nici

Notarestante nici

depreciate MDL'000

Restante dar nedepreciate

MDL'000

Depreciateindividual

MDL'000Total

MDL'000

Conturi la Banca Naţională 3 473.208 473.208Conturi curente şi depozite la bănci Investiţii financiare* păstrate până la

4 182.639 - * 182.639

scadenţă 5 699,454 - - 699.454Credite 6 745,233 73,266 98.357 916.856Alte active financiare 11 9.759 - - 9.759

2.110,293 73,266 98,357 2.281,916

44

B C EN ER G B A N K SAN O TE E X P L IC A T IV E LA S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul inchciat la 31 decembrie 2017

34. Gestiunea riscurilor (continuare)

34.1 Riscul dc creditare (continuare)

2016

Nota

Nu sunt nici restante

nici depreciate MDL'000

Restante dar nedepreciate

MDL'000

DepreciateindividualMDL'000

TotalMDL'000

Conturi la Banca Naţională 3 430.915 430.915Conturi curcntc şi depozite bănci investiţii financiare păstrate până la

4 132.672 - - 132.672

scadenţă 5 538.037 - - 538.037Credite, net 6 707.199 101.156 90.721 899.076Alte active financiare 12 11.576 - - 11.576

1,820.399 101.156 90.721 2.012,276

Credite şi t/v unsuri

Creditele şi avansurile sunt grupate după cum urmează:

2017Persoanejuridice Persoane Fizice

M D L’000 M D L ’000

Nu sunt nici restante nicidepreciateRestante dar ncdcprcciate Depreciate individual

488.27438.74598.357

256.95934.521

533.50082.98690.721

173.69918.170

Brut 625.376 291.480 707,207 191.869

Minus: Reduceri pentru pierderea valoni (30.399) (15.702) (30.461) (3.410)

Net 594.977 275.778 676.746 188.459

2016Persoanejuridice Persoane fizice

M D I.’OOO MDI.'OOO

45



34.1 Riscul de creditare (continuare)

(i) Credite şi avansuri care nu sunt nici restante nici depreciate

Calitatea portofoliului de credite şi avansuri care nu sunt nici restante mei dcpreciatc pot fi evaluate cu referire la sistemul intern de clasificare adoptat de Bancă.

2017 2016Persoanejuridice

MDL'000Persoane fi/ice

MDL'000

Persoanejuridice

MDL'000Persoane fizice

MDL'000

Standard 241.557 197.297 289.130 125.839Supravegheat 207.587 56.252 232,801 45.723Sub-standard 25.277 3.410 11.569 2.137Dubios 13,739 - - -

Compromis 114 - - -

488,274 256,959 533,500 173,699

(i i ) Credit şi avansuri restante, dar nedepreciate

Creditele şi avansurile care sunt restante nu sunt considerate depreciate cu excepţia cazurilor când este disponibilă informaţie privind contrariul. Suma brută a creditelor şi avansurilor restante dar nu depreciate pe categorii de clienţi, este următoarea:

2017 2016Persoane Persoanejuridice Persoane fizice juridice Persoane fizice

MDL'000 MDL'000 M D L’000 MDL'000

Restante până la 30 zile 10.297 15.268 13,332 10.049Restante 30-60 zile 11.680 4.593 31,395 992Mai mult de 61 zile 16.768 14.660 38,259 7,129

38.745 34,521 82,986 18.170

Banca deţine gajuri pentru creditele şi avansurile acordate clienţilor in formă de drepturi de gaj asupra proprietăţii, rezervelor de materiale şi echipamentului, precum şi garanţii corporative şi depozite de numerar. La recunoaşterea iniţială a creditelor şi avansurilor, valoarea justă a garanţiei se bazează pe tehnicile de evaluare folosite de obicei pentru activele corespunzătoare. în perioadele ulterioare, valoarea justă este actualizată prin referinţă la preţul de piaţă sau indicii activelor similare. Din motivul limitărilor sistemului, nu se prezintă posibilă raportarea asupra valorii juste a unei garanţii oferite pentru creditele restante dar nedepreciate.

46




( iii) Credite şi avansuri depreciate individual

La 31 dcccmbrie 2017 suma creditelor şi avansurilor depreciate individual, ftră a lua în considerare fluxul mijloacelor băneşti gajurile deţinute este dc MDL'000 98.357. La 31 decembrie 2016 - M D L’000 90.721. Valoarea justă a gajului aferentă împrumuturilor depreciate individual deţinut de Banca la 31 decembrie 2017 este de M D L’000 112.780. Gajul reprezintă titluri de proprietate şi utilaj.

(iv) Credite şi avansuri renegociate

Activităţile de restructurare includ acordurile de extindere a plăţilor, planurile manageriale externe acceptate, modificările şi amânarea plăţilor. Conform restructurărilor, contul restant al clientului este resetat la starea normală şi gestionat împreună cu celelalte conturi similare. Politicile şi practicile de restructurare sunt bazate pe indicatori sau criterii care. după părerea managementului local, indică continuitatea plăţilor. Aceste politici sunt permanent revizuite. La 31 decembrie 2017 valoarea creditelor renegociate care ar fi in altă situaţie, restante sau depreciate, este de M D L’000 16.997 (2015: M D L’000 132.755).

Angajamente de creditare

Scopul principal al acestor instrumente este de a garanta eliberarea mijloacelor financiare clientului la cererea acestuia. Garanţiile şi acreditivul stand-b>. care reprezintă asigurări irevocabile ale Băncii dc a efectua plăţile necesare în cazul insolvabilităţii unuia din clienţi, poartă acelaşi risc ca şi creditele. Acreditivul documentar şi comercial, reprezentând angajamentele scrise ale Băncii privind autorizarea unei terţe persoane de a retrage bani din Banca in limitele şi condiţiile strict specificate, sunt garantate prin stocurile de mărliiri la care se referă şi. de aceea, poartă un risc mai mic dccât crcditarea directă.

Angajamentele privind extinderea creditului reprezintă părţi neutilizate din autorizaţiile de acordare a creditelor sub formă de împrumuturi, garanţii sau acreditive. Cât priveşte riscul de creditare aferent obligaţiilor de extindere a creditelor. Băncii este expus unei pierderi potenţiale, in mărimea egală cu angajamentele neutilizate.

Totodată, valoarea pierderii potenţiale este mai mică decât totalul angajamentelor neutilizate, deoarece majoritatea angajamentelor de acordare a creditelor depind de clienţii ce menţin un anumit standard de creditare. Banca monitorizează termenul de scadenţă al angajamentelor de acordare a creditelor, deoarece angajamentele pe termen lung sunt cu un grad de risc mai ndicat decât angajamentele pc termen scurt.

47

liC EN ER G B A N K SAN O TE E X P L IC A T IV E LA S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017



Expunerea maximă la riscul de creditare fără garanţii deţinute sau orice ameliorare a rating- u lu i de credit.

Nota 2017 2016MDL'000 MDL'000

Mijloacc băneşti şi conturi la BNM 3 473.208 430.915Conturi curente şi depozite la bănci 4 182.639 132.672Investiţii financiare păstrate până la scadenţă 5 699.454 538.037Credite, net 6 870.755 865.205Alte active financiare 9.759 11.576

2,235.815 1.978.405

Extrabiianţierc (Angajamente condiţionale) 150.247 183,386

Expunerea maximă la riscul de credit 2,085.568 1.795,019

Tabelul de mai sus reprezintă cel mai nefavorabil scenariu de expunere a Băncii la riscul de credit la data de 31 decembrie 2017 şi 2016. tară a ţine cont dc garanţii deţinute sau orice ameliorare a rating-ului dc credit. Pentru activele bilanţiere. expunerile enumerate mai sus sunt bazate pc valoarea netă contabilă, aşa cum ele sunt înregistrate în bilanţul contabil.

Managementul este sigur in capabilitatca sa de a controla şi susţine la minim expunerea Băncii la riscul de credit.

Concentraţia expunerii maxime la riscul de credit

Concentraţia de risc ale Băncii este gestionată la nivel client; contraparte şi sector dc industrie. Expunerea maximă la riscul de credit pentru orice client sau parte contractantă la 31 decembrie 2017 a fost zero M DL (la 31 decembrie 2016: zero M D L) fară a lua în consideraţie gajul sau alte garanţii deţinute.

Creditele acordate la 20 dc clienţi majori (Grupuri) ai Băncii la 31 decembrie 2017 au constituit MDL'000 321,992 ceea cc reprezintă 35% din portofoliul brut de credite al Băncii (la 31 decembrie 2016: MDL'000 353,136 sau 39% din portofoliul brut). Acestea sunt analizate conform industriilor, după cum urmează:

2017 2016M D L’000 MDL'000

Comerţ şi industrie 82,921 129.103Agricultură şi industria alimentară 106.311 126.168Altele 132.760 97.865

____________ 321.992________________ 353.136

Concentraţiile semnificate de riscuri de creditare la nivelul industriei sunt prezentate în nota 6.

48


34. (ieştiunea riscurilor (continuare)

34.2 Riscuri de piaţă

Economia Republicii Moldova continuă să fie caracterizată dc o piaţă in tranziţie. Caracteristicile includ, dar nu sunt limitate de, existenţa unei valute care nu este liber convertibilă în afara ţârii, unui nivel scăzut de lichiditate al pieţelor publice şi private dc capital, cât şi a unei inflaţii sporite.

Adiţional, sectorul serviciilor financiare in Republica Moldova este vulnerabil la fluctuaţiile de valută adverse şi la condiţiile economice.

Previziunile pentru stabilitatea viitoare a Republicii Moldova sunt in mare măsură dependente dc eficienţa măsurilor economice luate de Guvern. împreună cu schimbări ce ţin de cadrul legal şi reglementar.

Banca sc expune riscului de piaţă, care este riscul că valoarea justă a fluxurilor ulterioare de numerar 3l unui instrument financiar va oscila in urma schimbărilor in preţurile de piaţă. Riscul de piaţă apare ca rezultat al poziţiilor deschisc în rata dobânzii, valută şi instrumente dc capital, toate fiind expuse mişcărilor generale sau spcciflce ale pieţii şi schimbărilor în nivelul volatilităţii ratelor de piaţă sau preţurilor cum ar fi ratele dobânzilor, varietatea dc creditare, ratele de schimb valutar şi cotaţiile hârtiilor de valoare. Banca desparte expunerea la riscul de piaţă in portofolii pentru comercializare şi portofolii altele decât cele pentru comercializare.

Riscul de piaţă ce apare din activităţi de comercializare şi alte activităţi decât cele dc comercializare este concentrat in Trezoreria Băncii, şi este monitorizat de două echipe diferite. Consiliul de Administraţie şi şefii de departament primesc in mod regular rapoarte.

Portofoliile pentru comercializare includ acele poziţii care apar în urma tranzacţiilor de piaţa in care Banca îndeplineşte rolul de garant cu clienţii sau cu piaţa.

34.2.1 Riscul valutar

Banca este expusă la efectul fluctuaţiilor cursului valutar al principalelor valute străine asupra poziţiei sale financiare şi fluxurilor băneşti. Consiliul Băncii stabileşte limitele expunerii la riscul valutar şi în general pentru poziţiile valutare ovemight şi pe parcursul zilei, care sunt monitorizate zilnic.

Analiza senzitivi răi i i lu riscul valul ar

Banca a efectuat analiza senzitivitâţii riscului valutar la care este expusă in mod rezonabil la 31 decembrie 2017. indicând modul în care contul de profit şi pierdere ar fi fost afectat de modificările posibile ale ratelor de schimb valutar.

Tabelele de mai jos indică valutele faţă de care Banca are expunere sporită la 31 Decembrie 2017 şi 31 Dcccmbrie 2016 pe posturile de bilanţ sensibile la modificările ratelor valutare. Analiza reprezintă efectul unei schimbări rezonabile posibile in ratele de schimb faţă dc leul moldovenesc, cu toate celelalte variabile rămânând constante:

49



34.2.1 Riscul valutar (continuare)

La 31 decembrie 2017 Creşterea Efcctul Diminuarea Efectulposibilă a ratelor. Venit (pierderi). posibilă a ratelor. Venit (pierderi)

în % M D L’000 în % M D L’000

EUR +5% (1.582) -5% 1.582USD +5% (255) -5% 255

La 31 decembrie 2016 Creşterea Efcctul Diminuarea Efectulposibilă a ratelor. Venit/(pierderi). posibilă a ratelor. Venit/(pierderi)

în % M D I.’OOO în % M D I.’OOO

EU R +5% (1.547) -5% 1.547USD +5% 579 -5% (579)

Tabelele de mai jos prezintă expunerea Băncii la riscul ratei dc schimb valutar la 31 dcccmbric 2017 şi 31 decembrie 2016. in tabele se includ activele şi datoriile Băncii cu valoarea lor contabilă, clasificate pe valută.

50




TotalM D L’000

La 31 M D L

M D L000

decembrie 2017 USD

M D L ’000EU R

M D L ’000Alte valute MDL'000

A C T IV EMijloace băneşti şi conturi la Banca Naţională 730.785 434.664 94.983 194.728 6.410Conturi curente şi depozite la bănci 182.639 119.454 60.488 2.697Hirtii dc valoare păstrate până Ia scadenţă 699.454 699.454 . • .

Credite, net 870.755 556.367 86.550 227.838 -Investiţii financiarc disponibile pentru vin zare 1.326 1.326 _Investiţii în întreprinderi asociatc 2.447 2.447 . • •

Alte active financiare 9.759 6.563 831 2.337 28

Total active 2.497.165 1.700.821 301.818 485.391 9,135

D A TO R IIDatorii către bănci Datorii către clienţi Alte împrumuturi Alte datoni financiarc

1.911.554149.600

8.086

1.154.24477,0876.884

288.51017.770

MO

461.73954,743

556

7.061

6

Total datorii 2.069.240 1,238.215 306.920 517.038 7,067

Decalajul 427.925 462.606 (5,102) (31.647) 2,068

Alte valute includ, in principal. Rubla Rusească. Rubla Belorusă şi Hrivna Ucraineană.

51




La 31 decembrie 2016Total M D L L S I) E l R Alte valute

M D L’000 MDL'000 MDL'000 MDL'000 MDL'000A C T IV EMijloace băneşti şi conturi laBanca Naţională 688.738 388.366 108.368 183,185 8,819Conturi curente şi depozite labănci 132.672 - 93,942 37,620 1,110Hîrtii de valoare păstrate pânăla scadenţă 538,037 538.037 - - -Credite, net 865.205 512,899 160.311 191,995 -Investiţii financiare disponibilepentru vinzare 1.044 1.044 - - -Investiţii în întreprinderiasociate 3,487 3.487 - - -Alte active financiare 11,576 4.556 2.198 3,480 1.342

Total active 2.240,759 1,448,389 364.819 416,280 11,271

D A T O R IIDatorii către bănci - - - - -Datorii către clienţi 1,674,857 947.035 305.009 417,845 4.968Alte împrumuturi 179.034 105.207 45.806 28.021 -Alte datorii financiarc 8.916 5,103 2.434 1.360 19

Total datorii 1,862,807 1.057,345 353.249 447,226 4,987

Decalajul 377,952 391.044 11.570 (30.946) 6,284

Alte valute includ, in principal. Rubla Rusească. Rubla Belorusă şi Hrivna Ucraineană.

52



34.2.2 Riscul ratei dobânzii

Analiza senzitiv Halii activelor, datoriilor şi articolelor extrabilanfiere - analiza schimbării ratei dobânzii

Riscul ratei dohânzii a fluxurilor monetare reprezintă riscul că fluxul monetar viitor al unui instrument financiar va oscila din cauza modificărilor in valoarea ratei dobânzii pe piaţă. Riscul valorii juste a ratei dobânzii reprezintă riscul precum că valoarea instrumentelor financiare va oscila datorită modificărilor în valoarea ratei dobânzii de piaţă. Banca este supusă atât riscului fluxurilor monetare cât şi riscului valorii juste. Marja ratei dobânzii poate creşte ca rezultat al acestor modificări, iar in cazul unor fluctuaţii neaşteptate pot să descrească sau să genereze pierderi. Consiliul stabileşte limite privind nivelul dccalajclor intre termenii de recalculare a dobânzii. Aceste limite sunt monitorizate zilnic.

Conform evoluţiei interne şi externe a pieţei financiare Banca prognozează evoluţia ratelor dobânzii pentru activele şi datoriile sale şi impactul acestor posibile schimbări asupra venitului net din dobânzi. Banca estimează o fluctuaţie de +/- 100 şi +/-50 dc puncte procentuale de bază:

Creşterea in puncte

procentuale dc bază

Sensibilitatea venitului net aferent dobânzilor.

MDL*000

Diminuarea în puncte

procentuale de bază

Sensibilitatea venitului net aferent dobânzilor.

M D L‘0002017 + 100 6.766 -100 (6.766)

•j> o 3.383 -50 (3.383)

2016 + 100 5.084 -100 (5.084)-50 2.542 -50 (2.542)

Tabelele de mai jos prezintă expunerea Băncii la riscul ratei dobânzii la 31 dcccmbric 2017 şi 31 decembrie 2016. In tabele de mai jos sunt incluse activclc şi datoriile Băncii la valoarea lor de bilanţ, clasificate după data cea mai apropiată intre data contractuală de schimbare a ratei sau data scadenţei.

53

B C EN ER G B A N K SAN O TE E X P L IC A T IV E LA S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru amil încheiat la 31 decembrie 2017


34.2.2 Riscul ratei (lohăn/ii (continuare)

La 31 decembrie 2017

A C T IV E Mijloace băneşti şi conturi la Hanca Naţională Conturi curente şi depozite la bănci I lirtii de valoare păstrate până la scadenţă Credite, net Investiţii financiare disponibile pentru vânzareInvestiţii in întreprinderi asociateAlte active finaciarc Total active

D A TO R IIDatorii către bănci Datorii către clienţi Alte împrumuturi Alte datorii financiare Total datorii

Decalaje în dobânda

lotal Pînâ la 1 1 - 2 luni 2 -3 luni 3 - 6 luni 6-9 luni 9-12 luni 1 - 5 ani Peste 5 Nepurtătoarelună ani de dobânda

M D L’000 M D L’000 M D L’000 M D L’000 MDL'000 M D L’000 M D L’000 MDL'000 M D L’000 M D L’000

730,785 433,344 297.441

182.639 169,406 - - - - - - - 13,233

699,454 476,045 12.552 54.541 69.559 54,164 29,716 2,877 -

870,755 53,623 711,265 - - - - - - 105,867

1,326 - - - - - - - - 1,326

2,447 - - - - - - - - 2.4479,759 - - - - - - - - 9,759

2.497,165 1,132,418 723,817 54,541 69,559 54,164 29,716 2,877 . 430.073

1.911,554 1.236,777- - - - - - -

674,777149,600 24.235 20,890 4,114 98,681 - - - - 1,680

8.086 6.009 . - . . - - . 2,0772.069,240 1.267,021 20,890 4,114 98.681 - ■ - - 678,534

427,925 (134,603) 702,927 50,427 (29.122) 54.164 29,716 2,877 - 430,073

54

BC EN ER G B A N K SAN O TE E X P L IC A T IV E LA S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul încheiat I» 31 decembrie 2017


34.2.2 Riscul ratei dobânzii (continuare)

La 31 decembrie 2016 Total

MDI.'OOO

Pînă la 1 lună

M DI '000

1 - 2 luni

MDL'000

2 -3 luni

MDI '000

3 - 6 luni

MDI.'OOO

6 -9 luni

M D I '000

9-12 luni

MDI.'OOO

1 - 5 ani

MDI.'OOO

Peste 5 ani

MDI.'OOO

Nepurtătoa re de dobândă

MDI.'OOOA C T IV EMijloacc băneşti şi conturi la Banca Naţională 688.738 428.528 260,210Conturi curente şi depozite la bănci 132.672 86,964 45.708llirtii de valoare păstrate până la scadenţă 538.037 343,154 27.670 40,616 76.074 28,958 21.398 167Credite, net 865.205 71,675 704.300 - - - - - . 89.230Investiţii financiare disponibile pentru vânzare 1.044 1.044Investiţii in întreprinderi asociate 3.487 3.487Alte active finaciarc 11,576 - - • - . _ . . 11,576Total active 2.240.75*) 930,321 731,970 40.616 76,074 28,958 21,398 167 . 411,255

D A TO R IIDatorii către bănciDatorii către clicnţi 1.674.857 1.141,034 - - - - - - - 533.823Alte împrumuturi 179,034 41.634 - 5,097 124.253 - 4.932 - - 3.118Alte datorii financiarc 8,916 4.127 - - - - . . - 4.789Total datorii 1,862.807 1,186.795 - 5,097 124,253 - 4.932 - - 541.730

Decalaje in dobânda 377.952 (256,474) 731,970 35.519 (48.179) 28.958________ 16.466 ____ 167 (130,475)

BC E N E R G B A N K S AN O TE E X P L IC A T IV E L A S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017


34.3 Riscul de lichiditate

Banca este expusă la ccrinţclc zilnicc dc lichidităţi din depozitele overnight. conturile curcnte, depozitele Ia termen. închiderea conturilor de credit şi a garanţiilor. Banca nu menţine lichidităţi suficiente pentru a satisface toate aceste cerinţe. Din practică, nivelul minim dc reinvestire a activelor scadente poate fi prevăzut cu un grad înalt de certitudine. Consiliul Băncii stabileşte nivelul minim dc active scadente care pot ii folosite pentru a satisface cererea de lichiditate, dc asemenea şi nivelul minim de împrumuturi intcrbancarc şi a altor instrumente financiarc care ar fi fost suficiente pentru a acoperi cererea de lichiditate.

Procesul de supraveghere a coinciderii sau a necoinciderii scadenţelor şi a ratelor dobânzilor pentru active şi datorii este esenţial pentru conducerea Băncii. Este neobişnuit pentru instituţiile financiarc să atingă o balanţă perfectă, deoarece afacerile care implică tranzacţii sunt dc diverse tipuri şi nu se bazează pc termeni siguri O poziţie deschisă crcştc profitabilitatea, dar in acelaşi timp măreşte şi riscul de pierderi.

Scadenţele activelor şi datoriilor şi posibilitatea de a le înlocui la un cost acceptabil şi datorii cu dobândă la termenul lor de scadenţă sunt factori importanţi în evaluarea lichidităţii Băncii şi a expunerii Băncii la schimbări ale ratelor dobânzii şi de schimb valutar.

Conducerea Băncii este încrezută, in pofida existenţei unui număr substanţial de depozite care îşi ating scadenţa în următoarele trei luni. că diversificarea acestor depozite după număr şi tip. cât şi experienţa Băncii a anilor precedenţi, ar indica că aceste depozite oferă o sursă dc finanţare stabilă şi pc termen lung pentru Banca.

Tabelul dc mai jos clasifică activele şi datoriile Băncii în grupe de maturitate care se bazează pe perioada restantă până la scadenţa contractuală la data întocmirii bilanţului în baza obligaţiunilor dc plată contractuale nediscontate. Plăţile care necesită o notificare sunt tratate de parcă notificarea ar fi fost făcută imediat. Cu toate acestea. Banca estimează că mulţi clienţi nu vor cere plata obligaţiunilor in perioada apropiată in care Banca ar fi trebui să plătească şi tabelul nu reflectă fluxurile de numerar aşteptate indicate de istoria de menţinere a depozitelor Băncii.

56



34.3 Riscul de lichiditate (continuare)


MDL'000A C T IV EMijloacc băneşti şi conturi la Banca Naţională Conturi curente şi depozite la băncil lîrtii dc valoare păstrate până lascadenţăCredite, netInvestiţii financiare disponibile pentru vânzareInvestiţii in întreprinderi asociatc Alte active financiare

Total active

D A T O R IIDatorii către bănci Datorii către clienţi Alte împrumuturi Alte datorii fmaciare

Total datorii Decalaje de scadenţă

Total Pînă la I 1 - 2 luni 2 -3 luni 3 —6 luni 6 - 9 luni 9 —12 luni 1 - 5 ani Peste 5 anilună

730,784 730.784

182,639 182.639 - - - - - - -

707,091 476,910 12,828 55.052 71.494 56.458 31.362 2.987 .

1,023,185 59,187 29.227 33.224 107.007 97.728 84.797 577.335 34.680

1,326 - - - - - . . 1,3262.447 - - - - - - - 2.4479.759 9,716 - - - - - - 43

2,657.231 1,459,236 42.055 88.276 178,501 154,186 116,159 580.322 38,496

1,946,107 912.179 81.410 92,052 165,703 229,551 257,518 199,409 8,285160,097 3,448 20,823 22 1.987 2,012 6,580 104,786 20.439

8,086 8.086 ■ - * ■ - - -

2,114.290 923,713 102,233 92,074 167,690 231.563 264.098 304,195 28.724542,941 535,523 (60,178) (3,798) 10.811 (77*377) (147.939) 276,127 9,772

57

BC EN ER G B A N K SAN O TE E X P L IC A T IV E L A S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul încheiat la 31 dcccmbric 2017


34.3 Riscul dc lichiditate (continuare)


M D L’000

Total Pînă la 1 lună

1 - 2 luni 2 -3 luni 3 - 6 luni 6 - 9 luni 9-12 luni 1 - 5 ani Peste 5 ani

A C T IV EMijloace băneşti şi conturi la Banca Naţională 688.738 688.738Conturi curente şi depozite la bănci 132,672 132,672 - - - - - - -llirtii de valoare păstrate până la scadenţă 547,891 344.024 28.498 42.113 79.427 30,883 22,771 175Credite, net 1,019,092 98.387 43,953 42.133 127.026 88.410 90.119 500,155 28.909Investiţii financiare disponibile pentru vânzare 1,044 . . . . 1.044Investiţii in întreprinderi asociate 3,487 - - - - - - * 3.487Alte active financiare 11,576 11,533 ■ • * * ■ ■ 43

Total active 2,404,500 1,275,354 72,451 84.246 206,453 119.293 112,890 500,330 33,483

D A TO R IIDatorii către bănciDatorii către clienţi 1,715,400 736.944 88,575 85.579 179.940 250.040 239.251 124,625 10.446Alte împrumuturi 199.235 4,480 978 28 15.119 6,459 21,656 134.186 16.329Alte datorii finaciarc 8.916 8,916 - * - - - - -

Total datorii 1,923,551 750,340 89,553 85,607 195,059 256.499 260.907 258.811 26.775Dccalajc dc scadenţă 480,949 525,014 (17,102) (1.361) 11,394 (137,206) (148,017) 241.519 6.708

58

B C EN ER G B A N K SAN O TE E X P L IC A T IV E L A S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul încheiat la 31 decembrie 2017




Angajamente şi garanţii


Angajamente şi garanţii

contractelor dupa scadenţă a obligaţiunilor contingente şi angajamentelor:

Mai puţin de 3 De la 3 luni De la 1 la M ai multluni până la lan 5 ani de 5 ani Total

M D L ‘000 M D L ‘000 M D L‘000 M D L ‘000 M D L ‘000

45.819 31,799 72.447 183 150.248

45.819 31.799 72.447 183 150.248

M ai puţin de 3 De la 3 luni De la 1 la M ai multluni până la lan 5 ani de 5 ani Total

M D L‘000 M D L ‘000 M D L‘000 M D L‘000 M D L‘000

67,188 61,712 54.486 ■ 183.386

67.188 61,712 54.486 - 183.386

Banca se aşteaptă că nu toate datoriile sau obligaţiile sale contingente vor fi incasate înainte dc expirarea obligaţiilor.

59

BC EN ER G B A N K SAN O TE E X P L IC A T IV E LA S IT U A Ţ IIL E F IN A N C IA R EPentru anul încliciat la 31 decembrie 2017


34.3 Riscul dc lichiditate (continuare)

Tabelele dc mai jos arată expirarea contractelor dupa scadenţă a activelor si obligaţiunilor Băncii:

La 31 decembrie 2017 Pînă la un an Mai mult de 1 an TotalA C T IV EMijloace băneşti şi conturi la BancaNaţională 730.785 - 730,785Conturi curente şi depozite la bănci 182,639 - 182,639Valori mobiliare invcstiţionale păstratepână la scadenţă 696.577 2.877 699.454Credite, net 357.340 513,415 870,755Investiţii financiare disponibile pentruvânzare 1,326 - 1 *326Investiţii în întreprinderi asociate 2.447 - 2.447Proprietate investiţională - 47 47Active ncmatcriale - 3,823 3,823Mijloace fixe - 131,183 131,183Creanţe privind impozitul pe venit curcnt 1,427 - 1,427Alte active 10.530 42.037 52.567

Total active 1,983,071 693,382 2,676,453

D A TO R IIDatorii către clicnţi 1,715,187 196.367 1,911,554Alte împrumuturi 33,727 115.873 149.600Alte datorii 15,503 - 15.503Datorii privind impozitul pe venit amânat 3.348 * 3348

Total datorii 1.767,765 312,240 2.080.005

Decalaje de scadenţă 215,306 381,142 596,448

60




La 31 decembrie 2016 Pînâ la un an Mai mult de 1 an TotalA C T IV EMijloace băneşti şi conturi la BancaNaţională 688,738 - 688.738Conturi curentc şi depozite la bănci 132.672 - 132.672Valori mobiliare investiţionale păstratepână la scadenţă 537,870 167 538,037Credite, net 418,404 446,801 865.205Investiţii financiare disponibile pentruvânzare 1,044 - 1.044Investiţii in întreprinderi asociate 3.476 - 3.476Proprietate investiţională - 47 47Active nematenale - 1.969 1.969Mijloace fixe - 130.808 130.808Creanţe privind impozitul pe venit curent 855 - 855Alte active 16.355 37.409 53.764

Total active 1,799,415 617.201 2.416.616

D A TO R IIDatorii către clienţi 1.549.992 124.864 1,674.857Alte împrumuturi 42.727 136.306 179.034Alte datorii 17,219 - 17.219

Datorii privind impozitul pc venit amânat 2.923 - 2.923

Total datorii 1,612,862 261.171 1.874.033

Decalaje de scadenţă 186,553 356.030 542.583

34.4 Riscul fiscal

Sistemul de impozitare din Republica Moldova a suferit multiple modificări in ultimii ani şi este intr-un proces continuu de actualizare şi modernizare. Ca urmare, încă există interpretări diferite ale legislaţiei fiscale. In anumite situaţii, autorităţile fiscale pot trata in mod diferit anumite aspecte, procedând la calcularea unor impozite şi taxe suplimentare şi a dobânzilor şi penalităţilor de întârziere aferente, in Republica Moldova, exerciţiul fiscal rămâne deschis pentru verificare fiscală timp de cel puţin 4 ani. Conducerea Băncii consideră că obligaţiile fiscale incluse in aceste situaţii financiare sunt adecvate.

61


35. Raportare pe segment

Un segment dc activitate este o componentă a băncii care se angajează în activităţi de afaceri din care poate obţine venituri şi de pe urma cărora poate suporta cheltuieli, ale căror rezultate din activitate sunt examinate periodic dc către principalii factorii decizionali ai băncii în vederea luării de decizii cu privire la alocarea resurselor pe segmente şi evaluării performanţei acestora, şi pentru carc sunt disponibile informaţii financiare distincte. Banca a efectuat în cursul anului 2017 şi 2016 tranzacţii bancare care au fost prestate numai pe piaţa Moldovei. Managementul consideră că riscurile inerente şi beneficiile specifice activităţii bancare nu diferă în mod semnificativ între categoriile de clienţi, precum şi între diferite regiuni geografice şi în consecinţă nu prevede necesitatea raportării alocate separat pc segmente şi va oferi careva beneficii suplimentare. Banca nu monitorizează activitatea pe diferite segmente, deoarece consideră irclevante în laurea deciziilor interne. Rezultatele sunt examinate de Bancă doar la nivelul Băncii, ca un singur segment. Vă rugam să consultaţi Nota 6 pentru structura portofoliului dc credite şi Nota 14 pentru structura depozitelor.

36. Evenimente ulterioare dalei bilanţului

La 5 martie 2018 a fost acceptata demisia membrilor Consiliului Băncii Cecetova Natalia si Maximenco Galina. Accsti membri au fost inlocuiti temporar de către Casian Aurel iu si Stratan Alexandru pana in 23 aprilie 2018.

62

bc energbank sa situaţiile financiare întocmite în...

Documents