UNIVERSITATEA DIN BACU FACULTATEA DE TIIN E ECONOMICE

CONF. UNIV. DR. DANIEL BOTEZ

POLITICI I METODE CONTABILE

SUPORT DE CURS

2009

Reformele care au scos par ial din iner ie lumea contabililor din Romnia ncepnd din anul 1991, nso ind reformele generale din societatea romneasc, au creat, pas cu pas, orizonturi noi de ra ionament i atitudine fa de contabilitate.

Reglementrile exprimare a

contabile,

ca

forme contabil,

concrete au

de

reformelor

sistemului

introdus

termenul de politici contabile n contabilitatea romneasc o dat cu publicarea reglementrilor contabile armonizate cu Directiva a 4-a a CEE i cu Standardele Interna ionale de Contabilitate, aprobate prin Ordinul ministrului finan elor nr. 403/2000.

Organismul interna ional de normalizare contabil (International Accounting Standards Board IASB) definete politicile

contabile ca fiind principii, baze (fundamente), conven ii, reguli i practici specifice, aplicate de o ntreprindere, pentru ntocmirea i prezentarea situa iilor sale financiare. Conducerea ntreprinderii trebuie s aleag i s aplice politicile contabile astfel nct situa ile financiare s fie conforme cu toate dispozi iile fiecrei norme interna ionale de raportare financiar (IAS, IFRS) aplicabile i fiecrei interpretri (SIC, IFRIC) aplicabile. n absen a unei dispozi ii specifice pentru problema data, conducerea trebuie s elaboreze politici pentru ca situa iile financiare s furnizeze informa ii:

pertinente pentru necesit ile utilizatorilor de conturi; fiabile, ceea ce nseamn c ele: i. prezint o imagine fidel a rezultatelor i a pozi iei financiare referitoare la ntreprindere; ii. traduc capacitatea de a reflecta realitatea (substan a) economic a evenimentelor i tranzac iilor i nu numai forma lor juridic (forma lor legal); iii. sunt neutre, adic nu exist elemente care s conducla interpretri eronate; iv. sunt prudente, fr ca o astfel de atitudine s

contravin neutralit ii; v. sunt complete, prin luarea n cont a tuturor aspectelor importante (semnificative). n absen a unei norme explicite i a unei interpretri, conducerea ntreprinderii face apel la judecata profesional n vederea dezvoltrii unei politici contabile care s conduc la cele mai utile informa ii pentru destinatarii infoma iilor financiare. n realizarea acestei judec i, conducerea trebuie s ia n considerare: a) dispozi iile i comentariile normelor contabile interna ionale, referitoare la ieiri similare i legate de problema n cauz; b) defini iile, principiile (criteriile) de recunoatere (constatare) i de evaluare (msurare) pentru active, datorii, venituri i cheltuieli, expuse n cadrul contabil conceptual al IASC; c) pozi iile oficiale ale altor organisme de normalizare i

practicile admise ale sectorului de activitate, n msura i numai n msura n care ele sunt n acord cu considera iile anterioare.

Prezen a op iunilor n contabilitate presupune existen a mai multor politici (n sensul de baze, conven ii, metode, reguli sau practici) i/sau tehnici de estimare pentru rezolvarea unei probleme.

Alegerea unei politici contabile sau tehnici de estimare, dintre cele acceptate, determinarea volumului i genului de informa ii de furnizat precum i a formei sub care aceste informa ii trebuie s fie prezentate presupun stabilirea, dintre op iunile posibile, a celei ce genereaz cea mai bun informare (altfel spus, cea mai util) n vederea lurii deciziilor. Cea mai bun informare trebuie s fie n acord cu cea mai fidel imagine privind pozi ia financiar, performan ele sau evolu ia pozi iei financiare. Din cele de mai sus rezult c elementul (criteriul) esen ial de evaluare a alegerilor contabile este cel de utilitate pentru luarea deciziilor.

CADRUL GENERAL PENTRU NTOCMIREA I PREZENTAREA SITUA IILOR FINANCIARE ELABORAT DE CONSILIUL

PENTRU STANDARDE INTERNATIONALE DE CONTABILITATE ( IASB )

INTRODUCERE Diferen iere plan contabil general cadru conceptual Cadrul general stabilete conceptele ce stau la baza ntocmirii i prezentrii situa iilor financiare Acest Cadru nu constituie un Standard Interna ional de

Contabilitate Cerin ele Standardelor primeaz asupra acelora din Cadrul general

UTILIZATORII SITUA IILOR FINANCIARE Investitorii Angaja ii Creditorii financiari Furnizorii i al i creditori Clien ii Statele i institu iile acestora Publicul

OBIECTIVUL SITUA IILOR FINANCIARE Obiectivul situa iilor financiare este de a furniza informa ii despre pozi ia financiar, performan ele i modificrile pozi iei

financiare a ntreprinderii, care sunt utile unei sfere largi de utilizatori n luarea deciziilor economice.

Informa iile privind pozi ia financiar sunt oferite, n primul rnd, de bilan . Informa iile privind performan a sunt oferite, n primul rnd, de contul de profit i pierdere. Informa iile privind modificrile pozi iei financiare sunt furnizate prin intermediul unei situa ii distincte.

CONCEPTE DE BAZ

Contabilitatea de angajamente efectele tranzac iilor i ale altor evenimente sunt recunoscute atunci cnd tranzac iile i evenimentele se produc (i nu pe msur ce numerarul sau echivalentul su este ncasat sau pltit).

Continuitatea activit ii se presupune c ntreprinderea nu are inten ia i nici nevoia de a lichida sau de a-i reduce n mod semnificativ activitatea

CARACTERISTICILE FINANCIARE

CALITATIVE

ALE

SITUA IILOR

Inteligibilitate se presupune c utilizatorii dispun de cunotin e suficiente privind desfurarea afacerilor i a activit ilor economice, de no iuni de contabilitate i au dorin a de a studia informa iile prezentate cu diligen ele cuvenite.

Relevan informa iile sunt relevante atunci cnd influen eaz deciziile economice ale utilizatorilor, ajutndu-I pe acetia s evalueze evenimentele trecute, prezente sau viitoare, confirmnd sau corectnd evalurile lor anterioare. Relevan a este influen at de : natura informa iei pragul de semnifica ie informa iile sunt semnificative dac omisiunea sau declararea lor eronat ar putea influen a deciziile utilizatorilor

Credibilitate informa ia este credibil atunci cnd nu con ine erori semnificative, nu este prtinitoare reprezentarea fidel informa ia trebuie s reprezinte cu fidelitate tranzac iile i alte evenimente pe care aceasta fie i-a propus s le reprezinte, fie ceea ce ar putea fi de ateptat, n mod rezonabil, s reprezinte prevalen a economicului asupra juridicului evenimentele i

tranzac iile trebuie contabilizate i prezentate n concordan cu fondul lor i cu realitatea economic, i nu doar cu forma lor juridic neutralitate informa iile trebuie s fie lipsite de influen e

pruden includerea unui grad de precau ie n exercitarea ra ionamentelor necesare pentru a face estimrile cerute n condi ii de incertitudine (activele i veniturile s nu fie supraevaluate, datoriile i cheltuielile s nu fie subevaluate) integralitate informa ia trebuie s fie complet, n limitele rezonabile ale pragului de semnifica ie i ale costului ob inerii sale

Comparabilitate msurarea i prezentarea efectului financiar al acelorai tranzac ii i evenimente trebuie efectuate ntr-o manier consecvent n cadrul unei

ntreprinderi i de-a lungul timpului pentru acea ntreprindere i ntr-o manier consecvent pentru diferite ntreprinderi

Limitele informa iei relevante i credibile : oportunitate ntrzierile exagerate n raportare conduc la

pierderea relevan ei informa iei raport cost/beneficiu beneficiile de pe urma informa iei ar trebui s depeasc costul furnizrii echilibru ntre caracteristicile calitative

Imagine fidel / prezentare fidel aplicarea caracteristicilor calitative i a standardelor adecvate are, n mod normal, ca rezultat situa ii financiare care reflect, n general, o imagine fidel

STRUCTURILE SITUA IILOR FINANCIARE

POZI IA FINANCIAR ACTIVE un activ reprezint o resurs controlat de ctre ntreprindere ca rezultat al unor evenimente trecute i de la care se ateapt s genereze beneficii economice viitoare pentru ntreprindere DATORII o datorie reprezint o obliga ie actual a

ntreprinderii ce decurge din evenimente trecute i prin decontarea creia se ateapt s rezulte o ieire de resurse care ncorporeaz beneficiile economice CAPITALURI PROPRII capitalurile proprii reprezint interesul rezidual al ac ionarilor n activele unei ntreprinderi dup deducerea tuturor datoriilor sale

PERFORMAN A VENITURI veniturile constituie creteri ale beneficiilor

economice nregistrate pe parcursul perioadei contabile sub form de intrri sau creteri ale activelor sau descreteri ale datoriilor, care se concretizeaz n creteri ale capitalurilor proprii, altele dect cele rezultate din contribu ii ale ac ionarilor CHELTUIELI cheltuielile constituie diminuri ale beneficiilor economice nregistrate pe parcursul perioadei contabile, sub form de ieiri sau scderi ale valorii activelor sau creteri ale datoriilor, care se concretizeaz n reduceri ale capitalurilor proprii, altele dect cele rezultate din distribuirea acestora ctre ac ionari AJUSTRI PENTRU MEN INEREA CAPITALULUI reevaluarea sau ajustarea valorii activelor i datoriilor determin creteri sau diminuri ale capitalurilor proprii

RECUNOATEREA STRUCTURILOR DIN SITUA IILE FINANCIARE

Recunoaterea este procesul ncorporrii n bilan sau n contul de profit i pierdere a unui element care corespunde defini iei unei structuri a situa iilor financiare, n cazul n care : a) este probabil ca orice beneficiu economic viitor asociat s intre sau s ias n/din ntreprindere a) elementul are un cost sau o valoare care poate fi evaluat() n mod credibil

Recunoaterea activelor un activ este recunoscut n bilan n momentul n care este probabil realizarea unui beneficiu economic viitor de ctre ntreprindere i activul are un cost sau o valoare care poate fi evaluat() n mod credibil Recunoaterea datoriilor o datorie este recunoscut n bilan atunci cnd este probabil c o ieire de resurse, purttoare de beneficii economice, va rezulta din lichidarea unei obliga ii prezente, i cnd valoarea la care se va realiza aceast lichidare poate fi evaluat n mod credibil Recunoaterea veniturilor veniturile sunt recunoscute n contul de profit i pierdere atunci cnd a avut loc o cretere a beneficiilor economice viitoare aferente creterii unui activ sau diminurii unei datorii, iar aceast cretere poate fi evaluat credibil Recunoaterea cheltuielilor cheltuielile sunt recunoscute n contul de profit i pierdere atunci cnd a avut loc o reducere a beneficiilor economice viitoare, aferente diminurii unui activ sau creterii unei datorii, iar aceast reducere poate fi evaluat credibil

EVALUAREA STRUCTURILOR SITUA IILOR FINANCIARE

Evaluarea este procesul prin care se determin valorile la care structurile situa iilor financiare vor fi recunoscute, ceea ce presupune alegerea unei baze de evaluare : costul istoric activele sunt nregistrate la suma sau echivalentul n numerar pltit n momentul cumprrii lor sau la valoarea just a sumei pltite la cumprare, iar datoriile sunt nregistrate la valoarea echivalentelor ob inute n schimbul obliga iei sau la valoarea ce se ateapt s fie pltit n numerar sau echivalent, pentru a stinge datoria costul curent activele sunt nregistrate la suma sau echivalentul de numerar care ar trebui pltit dac acelai activ sau unul asemntor nregistrate ar la fi achizi ionat n prezent, a iar datoriile sunt sau

valoarea

neactualizat

numerarului

echivalentului, necesar pentru a deconta n prezent obliga ia valoarea realizabil (de decontare) activele sunt nregistrate la suma n numerar sau echivalent, care poate fi ob inut n prezent prin vnzarea normal a activelor, iar datoriile sunt nregistrate la valoarea lor de decontare valoarea actualizat activele sunt nregistrate la valoarea

actualizat a viitoarelor intrri nete de numerar, generate n derularea normal a activit ii, iar datoriile sunt nregistrate la valoarea actualizat a viitoarelor ieiri de numerar, care se ateapt s fie necesare pentru a deconta datoriile

CONCEPTE DE CAPITAL I DE MEN INERE A CAPITALULUI

CONCEPTUL FINANCIAR AL CAPITALULUI capitalul este sinonim cu activele nete sau cu capitalurile proprii

CONCEPTUL

FIZIC

AL

CAPITALULUI

capitalul

reprezint

capacitatea de produc ie a ntreprinderii

MEN INEREA CAPITALULUI FINANCIAR profitul se ob ine doar dac valoarea financiar (sau monetar) a activelor nete la sfritul perioadei, este mai mare dect valoarea financiar (sau monetar) a activelor distribuiri nete ctre la nceputul perioadei, i a dup excluderea din oricror partea

proprietari

oricror

contribu ii

proprietarilor

MEN INEREA CAPITALULUI FIZIC profitul se ob ine doar atunci cnd capacitatea fizic productiv (sau capacitatea de exploatare) a ntreprinderii la sfritul perioadei depete capacitatea fizic

productiv de la nceputul perioade, dup ce s-a exclus orice distribuire ctre proprietari i orice contribu ie din partea proprietarilor n cursul exerci iului

CON INUTUL I STRUCTURA SITUA IILOR FINANCIARE

Identificarea

- situa iile financiare trebuie identificate i

separate de alte informa ii Perioada de raportare situa iile financiare trebuie

prezentate cel pu in annual Oportunitatea trebuie puse la dispozi ia utilizatorilor ntr-o perioad rezonabil

BILAN UL CONTABIL

Bilan ul prezint, n principal, informa iile privind pozi ia financiar a ntreprinderii.

Pozi ia financiar a unei ntreprinderi este conturat de informa ii privind : Resursele economice pe care le controleaz i

anticiparea capacit ii ntreprinderii de a genera fluxuri monetare n viitor Structura financiar, anticiparea nevoilor de creditare i a modului de repartizare a rezultatelor viitoare Lichiditatea, adic posibilitatea ntreprinderii de a utiliza numerarul n viitorul apropiat (cu luarea n calcul a obliga iilor financiare), i solvabilitatea, adic

disponibilitatea de a utiliza numerarul pe o perioad mai lung de timp, inclusiv onorarea obliga iilor scadente

Activele curente Un activ trebuie clasificat ca activ curent atunci cnd : (a) se ateapt s fie realizat sau este de inut pentru vnzare sau consum n cursul normal al ciclului de exploatare al ntreprinderii; sau (b) este de inut, n principal, n scopul comercializrii sau pe termen scurt i se ateapt a fi realizat n termen de 12 luni de la data bilan ului; sau

(c) reprezint numerar sau echivalente de numerar a cror utilizare nu este restric ionat Toate celelalte active trebuie clasificate ca active imobilizate

Datorii curente O datorie trebuie clasificat ca datorie curent atunci cnd : (a) se ateapt s fie decontat n cursul ciclului normal de

exploatare al ntreprinderii (b) este exigibil n termen de 12 luni de la data bilan ului

Toate celelalte datorii trebuie clasificate ca datorii pe termen lung. Excep ii : datoriile pe termen lung purttoare de dobnd, cu exigibilitate n 12 luni se pstreaz pe termen lung dac : termenul ini ial a fost mai mare de 12 luni ntreprinderea inten ioneaz refinan area, i inten ia este sus inut de un acord de refinan are sau reealonare a pl ilor -

Informa ii minime prezentate n bilan

Active Imobilizri corporale Investi ii imobiliare (vezi IAS 40) Imobilizri necorporale Active financiare

Datorii Datorii natur Provizioane Datorii financiare comerciale i de alt

Investi ii contabilizate prin metoda Datorii privind impozitul curent punerii Datorii privind impozitul amnat

n echivalen (vezi IAS 28) Rezerve Active biologice (vezi IAS 41) Crean e privind impozitul amnat Stocuri Crean e natur Crean e privind impozitul curent Numerar numerar Active de inute n vederea vnzrii (IFRS 5) Active incluse n grupurile i echivalente de comerciale i de alt Datorii Interes minoritar Capitalurile proprii ale ac ionarilor societ ii mam incluse n grupurile

destinate cedrii de inute vnzrii n vederea

destinate cedrii de inute n vederea vnzrii (IFRS 5)

ABORDRI PRIVIND BILAN UL

Patrimoniul

este

format

din

ansamblul

bunurilor

(corporale i necorporale), al drepturilor i obliga iilor ce caracterizeaz situa ia unei entit i patrimoniale la un moment dat

Ecua ie de tip economic UTILIZRI = RESURSE ACTIV = PASIV Ecua ie de tip juridic SITUA IA NET = ACTIVE - DATORII

Finalitatea bilan ului, de a rspunde unei analize de tip financiar-func ional, sau a uneia de tip solvabilitatelichiditate, conduce la una dintre schemele prevzute de Directiva a 4-a

BILAN

CONTABIL

(forma bilateral)

A. Activ imobilizat B. Activ circulant C. Conturi de regularizare activ D. Pierderea exerci iului

A. Capitaluri proprii B. Provizioane pentru riscuri li cheltuieli C. Datorii D. Conturi de regularizare E. Profitul exerci iului

BILAN Activ imobilizat

FUNC IONAL

___________________________ Stocuri (+) Crean e (-) Datorii nefinanciare pe termen scurt ___________________________ Titluri de plasament (+)

Capitaluri proprii

___________________________ Datorii financiare

Disponibilit i

BILAN Activ imobilizat

FINANCIAR Capitaluri permanente (capitaluri proprii + mprumuturi pe termen lung ___________________________ Datorii din exploatare i din afara exploatrii ___________________________ mprumuturi pe termen scurt i conturi bancare creditoare

__________________________ Stocuri i crean e din exploatare i din afara exploatrii ___________________________ Disponibilit i

Activ imobilizat + Active circulante + Disponibilit i = Capitaluri permanente + Datorii de exploatare + Credite de trezorerie

FR = Capitaluri permanente - Activ imobilizat

NFR = (Stocuri + Crean e) Datorii de exploatare

TN = Disponibilit i Credite de trezorerie

FR = NFR + TN Exemplu : Active imobilizate Stocuri i crean e Disponibilit i 700 200 100 Capitaluri permanente Datorii de exploatare mprumuturi t.s. 800 140 60

FR = 800 700 = 100 NFR = 200 140 = 60 TN = 100 60 = 40 FR = NFR + TN = 100 = 60 + 40

Analiza acestor structuri conduce la urmtoarele aprecieri : Creterea FR rezult din creterea capitalurilor permanente (emisiuni de noi ac iuni, noi mprumuturi) sau din reducerea imobilizrilor nete; creterea sa determin creterea marjei de securitate a ntreprinderii Un FR sta ionar reflect stagnarea ntreprinderii Reducerea FR este cauzat de scderea capitalurilor sau de creterea imobilizrilor NFR > 0, reprezint un surplus de necesar temporar, situa ie normal dac s-au fcut investi ii pentru creterea necesarului ciclului de exploatare; n caz contrar, acesta arat un decalaj nefavorabil ntre lichidarea stocurilor i crean elor i exigibilitatea datoriilor de exploatare, n sensul ncetinirii ncasrilor i

accelerrii pl ilor NFR < 0, reprezint un surplus de resurse nete temporare, situa ie favorabil dac este consecin a accelerrii rota iei activelor circulante, a urgentrii ncasrilor i relaxrii pl ilor

BILAN A. ACTIVE IMOBILIZATE I. II. III. Imobilizri necorporale Imobilizri corporale Imobilizri financiare

B. ACTIVE CIRCULANTE I. II. III. IV. Stocuri Crean e Investi ii financiare pe termen scurt Casa i conturi la bnci

C. CHELTUIELI N AVANS D. DATORII PE TERMEN SCURT E. ACTIVE CIRCULANTE / DATORII CURENTE NETE (B+C-D-I 472) F. TOTAL ACTIVE MINUS DATORII CURENTE (A+E-I 131) G. DATORII PE TERMEN LUNG H. PROVIZIOANE PENTRU RISCURI I CHELTUIELI I. VENITURI N AVANS J. CAPITAL I REZERVE I. II. III. IV. V. Capital Prime legate de capital Rezerve din reevaluare Rezultatul reportat Rezultatul exerci iului

CONTUL DE PROFIT I PIERDERE

Performan a

unei

ntreprinderi

nseamn,

n

special,

profitabilitatea acesteia. Informa iile despre performan sunt utile pentru anticiparea capacit ilor ntreprinderii de a genera fluxuri de numerar cu ajutorul resurselor existente, dar i despre eficien a cu care pot fi utilizate noi resurse Ecua ii privind performan a REZULTAT = VENITURI CHELTUIELI REZULTAT = CAPITALURI PROPRII 1 CAPITALURI PROPRII 0 Contul de profit i pierdere trebuie s con in n mod obligatoriu : Venituri din activit i curente Costuri de finan are Partea din profit i pierdere aferent ntreprinderilor asociate Cheltuieli fiscale Activit i ntrerupte Profit sau pierdere Profit sau pierdere atribuit interesului minoritar Profit sau pierdere atribuit ac ionarilor societ ii mam

Contul de profit i pierdere poate fi ntocmit prin combinarea celor patru posibilit i de prezentare : sub form de cont sau de list, cu prezentarea cheltuielilor dup natur sau dup destina ie

Exemplu : Analiza rezultatului de exploatare nota nr. 4 1. Cifra de afaceri net 2. Costul bunurilor vndute i serviciilor prestate (3+4+5) 3. Cheltuielile activit ii de baz 4. Cheltuielile activit ilor auxiliare 5. Cheltuieli indirecte de produc ie 6. Rezultatul brut aferent cifrei de afaceri nete (1-2) 7. Cheltuieli de desfacere 8. Cheltuieli generale de administra ie 9. Alte venituri de exploatare 10. Rezultatul din exploatare (6-7-8+9)

CONTUL DE PROFIT I PIERDERE 1. Cifra de afaceri net 2. Varia ia stocurilor 3. Produc ia imobilizat 4. Alte venituri de exploatare 5. Cheltuieli materiale 6. Cheltuieli cu personalul 7. Ajustarea valorii imobilizrilor i activelor circulante 8. Alte cheltuieli de exploatare 9. Venituri din participa ii 10. 11. 12. 13. 14. 15. 16. 17. 18. 19. 20. Venituri din alte valori mobiliare sau crean e Venituri din dobnzi i asimilate Ajustri privind titlurile Dobnzi i cheltuieli asimilate Rezultatul curent Venituri extraordinare Cheltuieli extraordinare Rezultatul extraordinar Impozitul asupra rezultatului Alte impozite Rezultatul net

TABLOUL SOLDURILOR INTERMEDIARE DE GESTIUNE Vnzri de mrfuri = + +/+ = Costul mrfurilor vndute MARJA COMERCIAL Produc ia vndut Varia ia produc iei stocate Produc ia de imobilizri PRODUC IA EXERCI IULUI

Consumul exerci iului provenit de la ter i

= VALOAREA ADUGAT + Subven ii de exploatare - Impozite, taxe, vrsminte asimilate - Cheltuieli cu personalul = EXCEDENT BRUT DE EXPLOATARE + Alte venituri din exploatare + Venituri din provizioane privind exploatarea Alte cheltuieli de exploatare

- Cheltuieli de exploatare cu amortizri i provizioane = REZULTAT DIN EXPLOATARE + Venituri financiare Cheltuieli financiare

= REZULTATUL CURENT AL EXERCI IULUI + Venituri extraordinare Cheltuieli extraordinare

- Impozitul pe profit = REZULTATUL EXERCI IULUI

1) Cifra de afaceri (CA) exprim volumul afacerilor realizate cu ter ii cu ocazia activit ii curente a ntreprinderii 2) Marja comercial este suplimentul de valoare adus

ntreprinderii prin activitatea de comercializare 3) Produc ia exerci iului cuprinde toate bunurile i serviciile produse de ntreprindere, indiferent de destina ie 4) Valoarea adugat (VA) exprim ceea ce adaug

ntreprindrea la circuitul economic prin propria activitate 5) Excedentul brut de exploatare (EBE) este rezultatul realizat din activitatea curent a ntreprinderii,

independent de politica financiar, fiscal i n domeniul amortizrii 6) Rezultatul din exploatare msoar performan a comercial i industrial a ntreprinderii fr a ine cont de politica financiar i fiscal 7) Rezultatul financiar 8) Rezultatul curent ine cont de politica de finan are, dar nu este influen at de elementele extraordinare i fiscale 9) Rezultatul extraordinar 10) Rezultatul exerci iului

Capacitatea de autofinan are (CAF) este un sold rezidual de flux semnificativ pentru ntreprindere care se ob ine ca diferen ntre fluxurile de intrare i fluxurile de ieire generate de opera iuni curente de gestiune ce las la dispozi ia ntreprinderii resurse proprii

disponibile pentru finan area diferitelor necesit i. Metoda fluxurilor pune n eviden originea CAF, corectnd EBE cu veniturile i cheltuielile care sunt la originea fluxurilor de trezorerie CAF = EBE + Alte venituri de exploatare Alte cheltuieli de exploatare + Venituri financiare Cheltuieli financiare + Venituri extraordinare Cheltuieli extraordinare Participarea salaria ilor la profit Impozitul pe profit

Metoda aditiv mai simpl i mai rapid, pune n eviden utilizarea CAF CAF = Rezultatul net + Amortizri i provizioane Reluri de amortizri i provizioane + Valoarea contabil a elementelor de activ cedate Venituri din cesiuni de active Subven ii pentru investi ii virate la rezultat Participarea salaria ilor la profit

IAS

33

REZULTATUL PE AC IUNE

Clasificarea ac iunilor

Ac iuni comune (ordinare) instrumente de capital subordonate tuturor celorlalte clase de instrumente de capital Ac iuni comune poten iale instrumente financiare sau alte contracte care pot s acorde de intorului dreptul la ac iuni comune Waranturi sau op iuni instrumente financiare care dau dreptul de intorului s subscrie un numr determinat de ac iuni comune la un pre determinat

Rezultatul pe ac iune de baz : se calculeaz mpr ind profitul sau pierderea net a exerci iului, atribuibil ac ionarilor comuni, la media ponderat a ac iunilor ordinare n circula ie

Profitul sau pierderea net corespunztor ac iunilor comune se determin scznd din profit/pierdere net dividendele

preferen iale pentru exerci iul curent Media ponderat a ac iunilor n circula ie Nr. de ac iuni ordinare n circula ie la nceputul exerci iului Nr. ac iuni emise x factor de ponderare a timpului Nr. ac iuni rscumprate x factor de ponderare a timpului + =

Factorul de ponderare a timpului = nr. zile de circula ie a ac iunilor / nr. total zile perioad

Rezultatul pe ac iune diluat : profitul net corespunztor ac ionarilor comuni i media ponderat a ac iunilor n circula ie se ajusteaz cu influen ele tuturor ac iunilor comune poten iale diluante Rezultatul pe ac iune diluat =

Profit net + valorile dividendelor i dobnzilor aferente ac iunilor comune poten iale diluate ajustate n func ie de venituri/cheltuieli din conversie / media ponderat a ac iunilor n circula ie + media

ponderat a ac iunilor comune suplimentare Exemplu : Se cunosc urmtoarele date pentru exerci iul ncheiat la 31 dec. N : Profit din activit i curente = = Impozit pe profit Profit dup impozitare Interese minoritare Profit atribuibil ac ionarilor 4.567.000 744.000 3.823.000 469.000 3.354.000

Dividendele de 654.000 au fost repartizate 490.000 pentru ac iuni ordinare i 164.000 pentru ac iuni preferen iale La 01.01.N existau n circula ie 11.000 ac iuni ordinare, iar la 30.06.N au mai fost emise nc 5.000. Rezultatul net aferent ac iunilor ordinare = 3.354.000 164.000 = 3.190.000 Numrul mediu al ac iunilor n circula ie = 11.000 + 5.000 x 6/12 = 13.500 ac iuni Rezultatul pe ac iune de baz = 3.190.000 / 13.500 = 236,30 / act

SITUA IA MODIFICRII CAPITALURILOR PROPRII provine din uzan a contabilit ilor anglo-saxone n afar de venituri (revenues) i cheltuieli (expenses),

companiile americane mai contabilizeaz ctiguri (gaines) i pierderi (losses), care conduc la un indicator numit rezultat economic sau global (comprehensive income) aceste ctiguri sau pierderi nerealizate se includ direct n capitalurile proprii, fr s mai tranziteze contul de rezultat : diferen ele din reevaluare diferen ele de conversie ctiguri sau financiare pierderi latente asupra instrumentelor

efectul schimbrii metodelor contabile i corec iile erorilor fundamentale situa ia varia iei capitalurilor proprii prezint soldurile ini iale i finale, precum i modificrile tutror elementelor de capitaluri proprii, att a celor care au tranzitat contul de profit i pierdere, ct i a celorlalte IAS 1 ofer dou modele pentru prezentarea modificrilor capitalurilor proprii : situa ia modificrii capitalurilor proprii care s reflecte toate varia iile activului net situa ia modificrii capitalurilor proprii altele dect aporturile sau distribuirile n legtur cu proprietarii

Reglementrile elemente :

romneti

au

re inut

urmtoarele

o capital subscris vrsat o capital subscris nevrsat o prime de capital o rezerve din reevaluare o rezerve legale o rezerve statutare sau contractuale o rezerve repr. surplusul realizat din rezerve din reevaluare o alte rezerve o ac iuni proprii o rezultatul reportat profit sau pierdere o rezultatul exerci iului o repartizarea profitului

SITUA IA FLUXURILOR DE TREZORERIE

informa iile privind fluxurile de numerar sunt utile pentru evaluarea capacit ii ntreprinderii de a genera numerar i echivalente de numerar

tabloul fluxurilor de trezorerie reprezint o situa ie de flux care exprim realit i indiscutabile, neconven ionale, conciliind ntre rezultatul contabil i trezorerie

tabloul fluxurilor de trezorerie ne arat de unde au venit lichidit ile i cum au fost ele cheltuite, explicnd cauzele varia iei lor

lichidit ile (cash) se refer la fondurile disponibile (cash on hand) i la depozitele la vedere (demand deposits)

echivalentele de lichidit i (cash equivalents) sunt plasamente pe termen scurt, foarte lichide, uor convertibile i cu risc neglijabil de schimbare a valorii (scaden sub trei luni)

fluxurile de trezorerie nu cuprind micrile ntre elementele care constituie lichidit i sau echivalente

Fluxuri generate de activitatea de exploatare pe baza acestora se apreciaz msura n care ntreprinderea a degajat, prin exploatare, suficiente fluxuri de trezorerie pentru a rambursa mprumuturile i a plti dobnzile, pentru a men ine capacitatea de produc ie, pentru a remunera ac ionarii i a face investi ii, fr s apeleze la surse externe de finan are Fluxuri generate de activitatea de investi ii acestea ofer informa ii privind modul n care ntreprinderea i asigur perenitatea i creterea, respectiv fluxuri referitoare la imobilizri i alte active pe termen lung, fluxuri referitoare la tranzac iile cu titluri de participare i titluri de crean , fluxuri referitoare la avansuri de trezorerie i mprumuturi acordate ter ilor Fluxuri generate de activitatea de finan are acestea ofer informa ii despre schimbrile petrecute n mrimea capitalurilor proprii i mprumutate ale ntreprinderii, cum sunt fluxurile referitoare la ac iuni i alte instrumente de capitaluri proprii, fluxuri referitoare la emisiuni obligatare, vrsminte pentru reducerea datoriei n cadrul unui contract de loca ie finan are Apartenen a fluxurilor referitoare la impozit pe profit, dobnzi, dividende nu este precis stabilit

Fluxuri de trezorerie privind activit ile de exploatare - metoda direct

+ ncasri generate de rela iile cu clien ii + ncasri din redeven e, chirii, altele Pl i n favoarea furnizorilor Pl i n favoarea i n numele personalului Dobnzi i dividende pltite Pl i TVA

+ Alte ncasri generate de exploatare - Alte pl i generate de exploatare - Pl i privind impozitul asupra beneficiului +/- Elemente extraordinare = Flux net de trezorerie din activit ile de exploatare

Fluxuri de trezorerie din activitatea de exploatare - metoda indirect -

+/- Rezultat naintea impozitrii i elementelor extraordinare Eliminarea veniturilor i cheltuielilor care nu infl. trezoreria + Cheltuieli privind amortizrile i provizioanele - Venituri din amortizri i provizioane Eliminarea exploatare +/- Rezultat din cesiunea imobilizrilor +/- Rezultat din cesiunea titlurilor de plasament + Cheltuieli privind dobnzile - Venituri din dobnzi i dividende - Subven ii pentru investi ii virate la venituri = +/- Rezultat din exploatare naintea varia iei NFR +/- Varia ia stocurilor +/- Varia ia conturilor clien i i alte crean e de exploatare tuturor veniturilor i cheltuielilor nelegate de

+/- Varia ia cheltuielilor n avans +/- Varia ia furnizorilor i a altor datorii de exploatare +/- Varia ia veniturilor n avans Alte prelucrri care presupun informa ii de tip ncasri pl i - Dobnzi i dividende pltite - Pl i privind impozitele asupra beneficiilor +/- Elemente extraordinare = Flux de trezorerie din activit ile de exploatare

Reguli de calcul : 1. Cheltuielile eliminate se iau cu semnul plus, iar veniturile cu semnul minus 2. Rezultatul din cesiune este un venit net sau o cheltuial net 3. Varia ia NFR urmrete logica : pentru elemente de activ, creterea influen eaz negativ trezoreria, iar reducerea pozitiv pentru elementele de pasiv, logica este invers

Fluxuri de trezorerie privind activitatea de investi ii

- Pl i privind achizi ia de imobilizri - Pl i privind achizi ia de titluri de plasament + ncasri din vnzarea imobilizrilor + ncasri din vnzarea titlurilor de plasament + Dobnzi ncasate + Dividende ncasate + ncasarea de subven ii pentru investi ii

Fluxuri de trezorerie privind activitatea de finan are

+ Creteri de capital n numerar - Rambursri de capital n numerar + Emisiune de mprumuturi obligatare - Rambursri de mprumuturi obligatare + Contractarea de mprumuturi bancare - Ramburarea de mprumuturi bancare - Dobnzi pltite - Dividende pltite

S se configureze tabloul fluxurilor de trezorerie (cel de exploatare prin metoda indirect), cunoscnd c rezultatul exerci iului N a fost de 144.000, iar impozitul pe profit aferent de 32.000. Rezultatul a fost repartizat 40.000 dividende i 72.000 rezerve. Presupunem c n N nu au avut loc ieiri de imobilizri. Bilan A. Active imobilizate Imobilizri corporale (valoare brut) - Amortizare = Valoare net B. Active circulante Stocuri de mrfuri Clien i i conturi asimilate Disponibil Total active circulante C. Cheltuieli n avans D. Datorii pe termen scurt Furnizori Datorii privind impozitul pe profit 54.000 32.000 42.000 24.000 50.000 30.000 54.000 134.000 0 40.000 36.000 42.000 118.000 0 460.000 120.000 340.000 320.000 88.000 232.000 N N-1

Datorii privind dividendele de pltit Total datorii pe termen scurt E. Active circulante nete F. Total active minus obliga ii curente G. Datorii pe termen lung Credite bancare H. Provizioane pentru riscuri i cheltuieli I. Venituri n avans K. Capital i rezerve Capital social Prime de capital Rezerve Total capital i rezerve

40.000 126.000 8.000 348.000

36.000 102.000 16.000 248.000

64.000 0 0

60.000 0 0

66.000 60.000 158.000 248.000

54.000 48.000 86.000 188.000

PREVEDERILE IASs PRIVIND SITUA IILE FINANCIARE

IAS 1

PREZENTAREA SITUA IILOR FINANCIARE

Obiectiv : prescrie baza pentru prezentarea situa iilor financiare respectiv, considerente generale pentru prezentarea situa iilor

financiare, recomandri pentru structura acestora i cerin e minime privind con inutul.

Arie de aplicabilitate : se aplic la prezentarea tutror situa iilor financiare generale ntocmite i prezentate n conformitate cu

Standardele Interna ionale de Contabilitate

Situa iile financiare ofer informa ii despre : (a) (b) (c) (d) (e) activele datoriile capitalurile proprii veniturile i cheltuielile, inclusiv ctigurile sau pierderile fluxurile de numerar ale ntreprinderii

Responsabilitatea ntocmirii i prezentrii situa iilor financiare revine administratorului.

Componen a situa iilor financiare anuale : a) bilan ul b) contul de profit i pierdere c) situa ia modificrilor capitalului propriu : fie toate modificrile capitalurilor proprii fie modificrile capitalurilor proprii, altele dect acelea din tranzac ii cu proprietarii d) situa ia fluxurilor de trezorerie e) politici contabile i note explicative

Prezentarea fidel i conformitatea cu IAS

Situa iile financiare trebuie s ofere o imagine fidel a pozi iei financiare, performan ei, modificrilor capitalului propriu i fluxurilor de trezorerie ale ntreprinderii pentru respectivul exerci iu financiar. Aplicarea corespunztoare a Standardelor Interna ionale de Contabilitate, cu informa ii suplimentare atunci cnd este necesar, are ca rezultat, n aproape toate cazurile, situa ii financiare care realizeaz o prezentare fidel.

Dac n diferite mprejurri, respectarea uneia dintre prevederile de mai sus nu rspunde cerin ei de prezentare fidel, administratorii se pot abate de la cerin ele acestora, cu prezentarea n notele explicative a urmtoarelor aspecte : (a) faptul c administratorii au ajuns la concluzia c situa iile prezint o imagine fidel a pozi iei financiare,

financiare

performan ei, fluxurilor de trezorerie i a modificrilor capitalului propriu (b) men iunea c ntreprinderea a respectat sub toate

aspectele semnificative prevederile men ionate mai sus, cu excep ia abaterilor de la o anumit cerin a acestora, n vederea imaginii fidele (c) prevederea sau standardul de la care s-a fcut abatere, natura acesteia, tratamentul contabil solicitat de reglementri sau standarde i motivul n pentru care a fost considerat precum i

necorespunztor

mprejurrile

respective,

tratamentul adoptat (d) impactul financiar al abaterii asupra capitalurilor proprii,

profitului net sau pierderii nete, activelor, datoriilor i asupra fluxurilor prezentate de trezorerie, pentru fiecare dintre exerci iile

Politici contabile Dac nu exist nici un Standard Interna ional de contabilitate relevant, administratorii vor elabora politici contabile n acord cu Cadrul general i se vor asigura c situa iile financiare furnizeaz informa ii : relevante, i credibile : reprezint ntreprinderii reflect substan a economic a evenimentelor i tranzac iilor i nu doar forma lor juridic sunt neutre, adic neprtinitoare sunt prudente sunt complete sub toate aspectele semnificative Principii i reguli contabile Continuitatea activit ii Contabilitatea de angajamente (independen a exerci iului) Consecven a prezentrii (permanen a metodelor) Prag de semnifica ie i agregare Necompensare Informa ii comparative Pruden a Evaluarea separat a elementelor de activ i de pasiv Intangibilitatea Prevalen a economicului asupra juridicului fidel rezultatele i pozi ia financiar a

CON INUTUL FINANCIARE Identificarea

I

STRUCTURA

SITUA IILOR

- situa iile financiare trebuie identificate i

separate de alte informa ii Perioada de raportare situa iile financiare trebuie prezentate cel pu in anual Oportunitatea trebuie puse la dispozi ia utilizatorilor ntr-o perioad rezonabil

IMOBILIZRI NECORPORALE

Un activ necorporal este un activ identificabil, nemonetar, fara suport material si detinut pentru utilizare in procesul de productie sau furnizare de bunuri sau servicii, pentru a fi inchiriat tertilor sau pentru scopuri administrative.

RECUNOATERE : Un activ necorporal trebuie recunoscut in bilant daca se estimeaza ca va genera beneficii economice pentru entitate si costul activului poate fi evaluat in mod credibil.

CLASIFICARE : - cheltuielile de constituire; - cheltuielile de dezvoltare; - concesiunile, brevetele, licentele, marcile comerciale, drepturile si activele similare, cu exceptia celor create intern de entitate; - fondul comercial; - alte imobilizari necorporale; si - avansurile si imobilizarile necorporale in curs de executie.

IMOBILIZRI CORPORALE

Imobilizarile corporale reprezinta active care: a) sunt detinute de o entitate pentru a fi utilizate in productia de bunuri sau prestarea de servicii, pentru a fi inchiriate tertilor sau pentru a fi folosite in scopuri administrative; si b) sunt utilizate pe parcursul unei perioade mai mari de un an.

Clasificare (O 1752) : prezentare n bilan terenuri i construc ii instala ii tehnice i maini alte instala ii, utilaje, mobilier avansuri i imobilizri corporale n curs

diferen ierea mijloace fixe imobilizri corporale

Recunoatere : Imobilizrile corporale sunt recunoscute ca activ atunci cnd : a) este posibil generarea ctre ntreprindere de beneficii

economice viitoare aferente activului b) costul activului poate fi msurat n mod credibil

active contingente

Evaluarea

Msurarea ini ial : un element al imobilizrilor corporale care este recunoscut ca activ trebuie msurat ini ial la costul su, respectiv costul de achizi ie sau costul de produc ie.

Evaluarea la intrare : Costul de achizi ie cuprinde : pre ul de cumprare, din care sunt deduse reducerile cu caracter comercial taxe vamale i taxe nerecuperabile toate costurile directe necesare punerii bunului n stare de utilizare (ex. cheltuieli de pregtire a zonei, cheltuieli de transport i manipulare, arhitec ilor) costul estimat pentru demontarea i mutarea activului n msura recunoaterii costului drept provizion conform IAS 37 costul ndatorrii (conform IAS 23) (Costul de achizi ie al bunurilor cuprinde pre ul de cumprare, taxele de import i alte taxe (cu excep ia acelora pe care persoana juridic le poate recupera de la autorit ile fiscale), cheltuielile de transport, manipulare i alte cheltuieli care pot fi atribuibile direct achizi iei bunurilor respective.OMFP 1752) cheltuieli de instalare, onorariile inginerilor i

Cnd plata pentru o imobilizare corporal este decalat dincolo de condi iile obinuite, costul acesteia este echivalentul n numerar al pre ului, diferen a fiind recunoscut ca i cheltuial cu dobnda, pe perioada creditului.(cu excep ia cazului cnd este capitalizat conform IAS 23 Costurile ndatorrii) (Dobnda la capitalul mprumutat pentru finan area achizi iei,

construc iei sau produc iei de active cu ciclu lung de fabrica ie poate fi inclus n costurile de produc ie, n msura n care aceasta este legat de perioada de produc ie. n cazul includerii dobnzii n valoarea activelor, aceasta trebuie prezentat n notele explicative.OMFP1752)

Costul de produc ie : cheltuieli directe de produc ie, inclusiv costul ndatorrii cota de cheltuieli indirecte alocat sistematic (Costul de produc ie al unui bun cuprinde costul de achizi ie a materiilor prime i materialelor consumabile i cheltuielile de produc ie direct atribuibile bunului. Costul de produc ie sau de prelucrare al stocurilor, precum i costul de produc ie al imobilizrilor cuprind cheltuielile directe aferente produc iei, i anume: materiale directe, energie consumat n scopuri tehnologice, manoper direct i alte cheltuieli directe de produc ie, precum i cota cheltuielilor indirecte de produc ie alocat n mod ra ional ca fiind legat de fabrica ia acestora. n costul de produc ie poate fi inclus o propor ie rezonabil din cheltuielile care sunt indirect atribuibile bunului, n msura n care acestea sunt legate de perioada de produc ie.OMFP1752) Intrare prin subven ie guvernamental : nregistrarea subven iei ca venit amnat Deducere din costul activului

Intrri prin schimb valoarea just a activului primit n schimb

Cheltuielile

ulterioare

aferente

unui

element

de

natura

imobilizrilor corporale care a fost deja recunoscut trebuie adugate valorii contabile a activului numai atunci cnd se estimeaz c ntreprinderea va ob ine beneficii economice viitoare suplimentare fa de performan ele estimate ini ial. Toate celelalte cheltuieli ulterioare trebuie recunoscute drept cheltuieli n perioada n care au fost suportate.

Evaluarea la bilan Tratament contabil de baz ulterior recunoaterii ini iale ca activ, orice imobilizare corporal trebuie nregistrat la cost, mai pu in amortizarea cumulat aferent i orice pierderi cumulate din depreciere. Tratament contabil alternativ permis ulterior recunoaterii ini iale ca activ, o imobilizare corporal trebuie nregistrat la valoarea reevaluat care reprezint valoarea just la momentul reevalurii, mai pu in orice amortizare ulterioar cumulat aferent i pierderile ulterioare

cumulate din depreciere. n cazul n care un element al imobilizrilor corporale este reevaluat, atunci ntreaga clas din care face parte acel element trebuie reevaluat. n cazul n care valoarea contabil a aunui activ este majorat ca urmare a unei reevaluri, aceast majorare trebuie nregistrat direct n creditul conturilor de capitaluri sub titlul de rezerve din reevaluare. Excep ie : majorarea din reevaluare trebuie recunoscut ca venit, n msura n care compenseaz o descretere din reevaluarea aceluiai activ recunoscut ini ial ca o cheltuial. n cazul n care valoarea contabil a unui activ este diminuat ca urmare a reevalurii, aceast diminuare trebuie recunoscut ca o cheltuial. Excep ie : diminuarea trebuie sczut direct din surplusul din reevaluare corespunztor aceluiai activ n msura n care diminuarea nu depete valoarea nregistrat ulterior ca surplus. Surplusul din reevaluare inclus n capitalul propriu poate fi transferat direct n rezultatul reportat atunci cnd acest surplus este realizat. (Surplusul din reevaluare inclus n rezerva din reevaluare este capitalizat prin transferul direct n rezerve, atunci cnd acest surplus reprezint un ctig realizat. OMFP1752) Surplusul se consider realizat la casarea sau la cedarea activului. O parte din surplus poate fi realizat i pe msur ce activul este folosit, valoarea acestuia fiind egal cu diferen a dintre amortizarea calculat pe baza valorii contabile reevaluate i amortizarea calculate pe baza

costului ini ial.

Evaluarea la bilan se face la valoarea de intrare, mai pu in ajustrile cumulate de valoare Conform IAS 16 evaluarea la bilan se face la cea mai mic valoare dintre cost i valoarea recuperabil

Amortizarea - conform IAS 16 : valoarea amortizabil a unui element de imobilizri corporale trebuie alocat n mod sistematic pe parcursul duratei de via util a activului. Metoda de amortizare folosit trebuie s reflecte modul n care beneficiile economice aduse de aceste active sunt consumate de ctre ntreprindere. Valoarea amortizrii trebuie recunoscut drept cheltuial. Durata de via util i revizuirea periodic Valoarea rezidual se scade pentru a stabili valoarea rezidual Metode de amortizare : Amortizare linear Amortizare degresiv Amortizare accelerat Alte metode considerate corespunztoare (ex. n func ie de unit i conven ionale)

Casarea i cedarea Un element al imobilizrilor corporale trebuie eliminat din bilan atunci cnd este cedat sau scos din uz definitiv i nu se mai ateapt ob inerea unor beneficii economice viitoare n urma cedrii. Ctigurile sau pierderile ob inute n urma cedrii sau casrii trebuie determinate ca diferen ntre ncasrile nete estimate din cedare i valoarea contabil a activului, i trebuie recunoscute ca venit sau cheltuial n contul de profit i pierdere.

IAS 2

STOCURI

CLASIFICARE

mrfuri i alte active de inute pentru a fi vndute pe parcursul desfurrii normale a activit ii

materiile prime, materialele consumabile i alte intrri, produse finite, produc ia n curs de execu ie

lucrri n curs de execu ie, costuri aprute n procesul de prestare a unui serviciu

Excluderi : produc ia n curs generat de contractele de construc ie, inclusiv contractele de prestri servicii direct legate instrumentele financiare stocurile de produse agricole, forestiere, minereuri care apar in productorilor, dac sunt evaluate la valoarea net de realizare active biologice aferente activit ii agricole

RECUNOATERE

Stocurile sunt recunoscute n momentul n care este probabil realizarea unui beneficiu (avantaj) economic viitor i valoarea sau costul acestora pot fi estimate n mod credibil.

Momente de recunoatere sau de anulare a recunoaterii : la achizi ie la ob inerea din produc ie aport de capital dona ie vnzare ieire prin diferite ci

EVALUARE

IAS : Stocurile trebuie evaluate la valoarea cea mai mic dintre cost i valoarea realizabil net

Evaluarea la intrare

Cost de achizi ie : pre de cumprare (+) taxe vamale i taxe nerecuperabile (+) cheltuieli de transport, manipulare i altele direct atribuite (-) reduceri comerciale costurile ndatorrii

Cost de produc ie : cheltuieli directe de produc ie cota de cheltuieli indirecte de produc ie alocat sistematic

CLASIFICAREA COSTURILOR n func ie de importan : costul produsului costul perioadei

n func ie de comportament fa de volumul produc iei : costuri variabile costuri fixe

dup modul de repartizare pe obiectul calcula iei : costuri directe de produc ie costuri indirecte de produc ie : costuri de produc ie indirecte variabile costuri de produc ie indirecte fixe

Capacitatea normal de produc ie produc ia estimat a fi ob inut n medie, de-a lungul mai multor cicluri de fabrica ie, perioade sau sezoane, n condi ii normale, lund n calcul i pierderea de capacitate ca urmare a repara iilor planificate.

Metode de eviden a stocurilor : metoda inventarului permanent

Sold final = Sold ini ial + Intrri - Ieiri metoda inventarului intermitent

Valoare ieiri = Sold ini ial + Intrri Sold final

Evaluarea produselor finite cuplate i a subproduselor : repartizare pe o baz ra ional deducerea valorii subproduselor

Cheltuieli excluse din costul de produc ie : costuri indirecte fixe nealocate pierderi sau costuri peste limite admise cheltuieli cu depozitarea cheltuieli administrative cheltuieli de desfacere

Intrri prin subven ionare : n cazul activelor monetare valoarea corespunztoare subven iei n cazul activelor nemonetare valoarea just recunoaterea subven iilor se face ca venit al perioadelor corespunztoare cheltuielilor pe care aceste subven ii se compenseaz se prezint n bilan ca un venit amnat sau prin deducerea subven iei din valoarea contabil a activului

Intrri prin aport la capitalul social valoarea just a stocurilor Evaluarea la ieire

Tratament de baz : metoda identificrii specifice metoda primul intrat primul ieit metoda costului mediu ponderat Cost) FIFO (First In First Out) (Weighted Average

WAC

Reglementrile contabile din Romnia (O 1752) prevd utilizarea ca metod de evaluare la ieire i a metodei LIFO (Last In First Out)

Evaluarea la bilan

Varianta cost istoric IAS : Stocurile trebuie evaluate la valoarea cea mai mic dintre cost i valoarea realizabil net Valoarea realizabil net = pre ul de vnzare estimat ce ar putea fi ob inut pe parcursul desfurrii normale a activit ii, mai pu in costurile estimate pentru finalizarea bunului i costurile necesare vnzrii

Deprecierea de valoare se nregistreaz astfel : varianta romneasc Cheltuieli cu provizioane pentru deprecierea stocurilor varianta anglo-saxon Pierderi din depreciere = Stocuri = Ajustri pentru deprecierea stocurilor

cnd costul este nerecuperabil stocurile se depreciaz pn la valoarea realizabil net valoarea deprecierii poate fi anulat sau diminuat

IAS 36 DEPRECIEREA ACTIVELOR

Informa ii cu caracter general

Prezentrile asupra IAS 16 i IAS 38 au avut ca obiect modalit ile de recunoatere i de evaluare a imobilizrilor necorporale i corporale. Pentru majoritatea activelor, odat ce au fost recunoscute, scderea valorii lor n timp prin utilizarea n cadrul entit ii este compensat din cheltuielile anuale cu amortizarea. n plus, unele active, precum propriet ile, pot fi reevaluate n mod regulat atunci valoarea lor a crescut astfel nct s se asigure faptul c n conturi este reflectat valoarea lor curent.

Cu toate acestea, pot exista situa ii n care influen e externe sau modificri n metodele de produc ie din cadrul entit ii duc la scderea valorii unui activ mult mai mult dect este recunoscut n cheltuielile anuale cu amortizarea. n acest caz, se spune c activul este depreciat.

IAS 36 trateaz contabilitatea i prezentrile de informa ii necesare n cazul n care activele sunt depreciate. IAS 36 nu acoper deprecierea stocurilor, a crean elor privind impozitul amnat sau deprecierea celor mai multe din activele financiare, a cror recunoatere i este tratat n alte standarde. evaluare

Standardul se refer i la condi iile care trebuie s existe nainte ca o pierdere din depreciere recunoscut n anii trecu i s poat fi reluat.

n orice caz, deoarece acesta va fi primul an de aplicare a standardului, prezentarea nu ia n considerare relurile, cci e pu in probabil ca entit ile s aib constituite provizioane n acest scop n situa iile financiare.

Pierderile din depreciere recunoscute sau reluate trebuie s fie tratate n conformitate cu cerin ele din IAS 36 i nu conform tratamentului contabil de baz sau tratamentului contabil alternativ permis pentru alte modificri ale politicilor contabile ca, de exemplu, cele prezentate n IAS 8.

Recunoatere

Standardul cere efectuarea unei revizuiri oricnd exist un indiciu c valoarea contabil (valoarea net nregistrat n contabilitate) a unui activ poate s fi sczut sub valoarea recuperabil.

O pierdere din depreciere trebuie recunoscut ori de cte ori valoarea contabil depete valoarea recuperabil adic, valoarea care ar trebui recuperat prin folosirea sau vnzarea activului. n acest caz, valoarea contabil a activului este redus la valoarea recuperabil. Aceast reducere este cunoscut ca o pierdere din depreciere.

Deprecierea activelor nregistrate la cost

Pierderea din depreciere trebuie recunoscut imediat n contul de profit i pierdere.

Deprecierea activelor nregistrate la valoarea reevaluat

Pierderea din depreciere trebuie tratat ca o scdere a reevalurii pentru activele nregistrate anterior la valoarea reevaluat. Prin urmare, pierderea din depreciere trebuie stabilit prin raportare la surplusul de reevaluare aferent deprecierii activelor. Acolo unde surplusul de reevaluare nu este suficient pentru a acoperi pierderea din depreciere, soldul rmas trebuie recunoscut n contul de profit i pierdere.

Indicii pentru a stabili dac un activ poate fi depreciat

La fiecare dat a bilan ului, o entitate trebui s evalueze dac exist vreun indiciu c deprecierea a avut loc.

Unde nu exist astfel de indicii, atunci nici o alt cerin din IAS 36 nu mai trebuie aplicat.

Cu toate acestea, acolo unde exist un indiciu c a avut loc o depreciere, entitatea trebuie s estimeze valoarea recuperabil a activului. Standardul ofer detalii despre principiile pe care entitatea trebuie s le ia n considerare cnd stabilete dac a avut loc sau nu o depreciere, dintre care unele sunt aduse n discu ie mai jos:

Surse externe de informa ii

o scdere semnificativ a valorii de pia a activului. Adic, valoarea sa a sczut considerabil, mai mult dect era estimat datorit utilizrii normale;

modificri semnificative cu efect negativ asupra entit ii, survenite n mediul tehnologic, economic, legislativ i de pia n care societatea opereaz;

valoarea contabil a activelor nete ale entit ii este mai mare dect capitalizarea ei pe pia .

Surse interne de informa ii

disponibilitatea dovezilor cu privire la uzura moral sau distrugerea fizic;

informa ii extrase din rapoartele interne c performan a economic a activului este, sau va fi, mai slab dect se estima, de exemplu, informa ii despre fluxul de numerar generat de activul respectiv.

Evaluare

O depreciere are loc atunci cnd valoarea contabil a unui activ depete valoarea lui recuperabil.

Valoarea recuperabil a activului este dat de maximul dintre urmtoarele valori: pre ul net de vnzare al activului; i valoarea de utilizare.

Nu va fi ntotdeauna necesar s se calculeze ambele cifre de mai sus. Atunci cnd una dintre ele pare a fi mai mare dect valoarea contabil, atunci activul nu e depreciat, i prin urmare nu e nevoie s se calculeze o alt cifr.

Pre ul net de vnzare

Aceasta este valoarea primit din vnzarea unui activ ntr-o tranzac ie cu pre determinat obiectiv, dup deducerea oricror costuri

suplimentare directe aferente cedrii. Astfel de costuri pot include costurile juridice i costurile de deplasare a activului.

Cel mai bun exemplu pentru costul net de vnzare al unui activ este pre ul ob inut ntr-o tranzac ie ncheiat. n situa ia n care acest pre nu este disponibil, atunci trebuie folosit pre ul curent oferit prin licita ie. n situa ia n care nici acesta nu este disponibil, pentru estimarea pre ului net de vnzare trebuie folosit pre ul celei mai recente tranzac ii similare, ceea ce demonstreaz c nu s-au

nregistrat modificri semnificative ale circumstan elor economice ntre data tranzac iei i data la care este realizat estimarea.

Evident, pot aprea probleme n calcularea acestei cifre n cazul n care activul nu este tranzac ionat pe o pia activ. n acest caz,

administratorii trebuie s-i bazeze estimarea pe cele mai bune informa ii disponibile cu privire la valoarea pe care entitatea ar putea-o ob ine ntr-o tranzac ie desfurat de bunvoie, ntre pr i aflate n cunotin de cauz i n condi ii normale de concuren , la data bilan ului. Tranzac iile recente pentru active similare din cadrul aceluiai sector de activitate pot furniza astfel de informa ii. Unde nu sunt disponibile astfel de informa ii, atunci valoarea recuperabil a activului trebuie considerat a fi valoarea sa de utilizare.

Valoarea de utilizare

Aceasta este valoarea actualizat a fluxurilor viitoare de numerar estimate ce se ateapt s fie generate din utilizarea continu a unui activ i din cedarea lui la sfritul duratei de via util, ntr-o tranzac ie n care pre ul este determinat n mod obiectiv, dup deducerea costurilor de cedare estimate. n practic, aceasta poate fi o cifr mult mai greu de calculat i, prin urmare, acolo unde nu exist indicii c valoarea de utilizare a unui activ depete semnificativ costul lui net de vnzare, atunci valoarea recuperabil a activului poate fi considerat ca fiind costul su net de vnzare.

Rata de actualizare aplicat fluxurilor de numerar viitoare estimate trebuie s reflecte evaluarea pe pia a curent a valorii timp a banilor i riscurile specifice aferente activului. Prezentrile asupra IAS 17 i IAS 37 aduc n discu ie n detaliu calcularea ratei de actualizare.

Proiec iile fluxurilor de numerar viitoare asociate activului trebuie s se bazeze pe ipoteze rezonabile i admisibile ce reprezint cea mai bun estimare a conducerii n privin a condi iilor viitoare ce vor afecta

activul. Proiec iile trebuie s se bazeze pe ultimele prognoze i previziuni financiare i trebuie s acopere o perioad de maxim cinci ani, exceptnd cazul n care este justificat o perioad mai lung.

Exemplu - deprecierea unui activ nregistrat la cost

O entitate a achizi ionat un activ n urm cu doi ani. La acea dat, activul era revolu ionar i a fost deosebit de util n procesul de produc ie al entit ii. Activul este nregistrat la cost minus amortizarea cumulat i valoarea lui contabil la 31 decembrie N este de 1.000 um. n ianuarie N+1, este lansat pe pia un alt produs care este mai bun dect cel anterior, ceea ce face ca primul activ n discu ie s fie considerat uzat moral. Entitatea cumpr activul mbunt it pentru al utiliza n viitor. Prin urmare activul ini ial este uzat moral i nu mai are valoare de utilizare. Ar putea fi vndut ca deeu pentru suma de 300um. Valoarea recuperabil a activului este deci mai mic dect valoarea lui contabil, iar entitatea va recunoate o pierdere din depreciere de 700um n situa iile financiare aferente exerci iului financiar ncheiat la 31 decembrie N.

Exemplu - deprecierea activelor nregistrate la valoarea reevaluat

O entitate de ine un activ care a fost achizi ionat pentru suma de 2.000 um. Activul a fost reevaluat la 31 decembrie N-1 la 3.000 um. La 31 decembrie N, datorit modificrilor pre urilor de pe pia , activul mai valoreaz doar 1.500 um. Valoarea de utilizare poate fi

considerat ca fiind aceeai cu pre ul net de vnzare. Valoarea recuperabil este deci mai mic dect valoarea contabil.

Deoarece activul a fost reevaluat anterior, entitatea va relua mai nti deprecierea n rezerva din reevaluare. Deprecierea total este de 1.500 um, dar rezerva din reevaluare este de numai 1.000 um. Este deci insuficient pentru a acoperi valoarea total a deprecierii. Societatea va recunoate, prin urmare, restul de 500 um n contul de profit i pierdere de la data de 31 decembrie N.

Reevaluarea duratei de via util / valorii reziduale a unui activ depreciat

Cnd un activ este depreciat, acest lucru poate indica, de asemenea, c durata de via util sau valoarea rezidual a activului necesit o revizuire. n cazul n care se realizeaz o revizuire a ambelor estimri, atunci deprecierea sau cheltuielile cu amortizarea pentru perioade contabile viitoare trebuie ajustate pentru a aloca sistematic valoarea contabil revizuit a activului, mai pu in valoarea sa rezidual (dac exist), de-a lungul duratei de via util rmase a activului.

Unit i generatoare de numerar

n mod ideal, valoarea recuperabil trebuie estimat pentru fiecare activ n parte. Cu toate acestea, unde exist un indiciu c un activ ar putea fi depreciat, dar nu e posibil s se estimeze valoarea recuperabil a activului individual, atunci entitatea trebuie s

determine valoarea recuperabil pentru unitatea generatoare de numerar creia i apar ine activul.

O unitate generatoare de numerar este cel mai mic grup identificabil de active care include activul i care genereaz intrri de numerar din utilizarea continu, intrri care sunt, n mare msur, independente de intrrile de numerar generate de alte active sau grupuri de active.

Nu va fi posibil s se determine valoarea recuperabil a unui activ individual n cazul n care:

valoarea de utilizare a activului nu poate fi estimat ca o valoare apropriat a pre ului su net de vnzare (de exemplu, dac nu este posibil a se justifica folosirea pre ului su net de vnzare ca o valoare apropiat de valoarea lui de utilizare); i

activul nu genereaz intrri de numerar din utilizarea continu, intrri care sunt n mare msur independente de intrrile de numerar din alte active. n astfel de cazuri, este posibil s se determine doar valoarea de utilizare, i prin urmare valoarea recuperabil, pentru unitatea generatoare de numerar a activului.

Identificarea unei unit i generatoare de numerar

Identificarea

unei

unit i

generatoare

de

numerar

va

implica

ra ionament profesional. n identificarea unei unit i generatoare de numerar, o entitate va trebui s in seama de un numr de factori. Urmtoarele exemple indic unele domenii ale ra ionamentului

profesional de care trebuie s in seama administratorii:

Calcularea valorii contabile a unei unit i generatoare de numerar

Valoarea contabil a unei unit i generatoare de numerar trebuie determinat consecvent cu modul n care este determinat valoarea recuperabil a unei unit i generatoare de numerar.

Valoarea contabil a unei unit i generatoare de numerar: include doar valoarea contabil a acelor active care pot fi atribuite n mod direct, sau alocate pe o baz rezonabil unit ii generatoare de numerar i care vor genera viitoarele intrri de numerar estimate pentru determinarea valorii de utilizare a unit ii

generatoare de numerar; i nu include valoarea contabil a oricrei datorii recunoscute, cu excep ia cazului n care valoarea recuperabil a unit ii generatoare de numerar nu poate fi determinat fr a ine seama de aceast datorie.

Trebuie recunoscut o pierdere din depreciere atunci cnd valoarea contabil a unit ii generatoare de numerar este mai mare dect valoarea ei recuperabil. Pierderea trebuie alocat pentru a reduce valoarea contabil a activelor unit ii n urmtoarea ordine:

mai nti, fondului comercial alocat unit ii generatoare de numerar (dac exist); i

apoi s se compare valoarea recuperabil a unit ii generatoare de numerar cu valoarea contabil, recunoscnd o pierdere din

depreciere unde este cazul.

Reducerile de mai sus trebuie s fie tratate ca pierderi din depreciere pentru active individuale, dup cum s-a discutat anterior n prezentare. Dac nu exist un mod practic pentru a estima valoarea recuperabil a fiecrui activ individual din unitatea generatoare de numerar, atunci standardul cere ca pierderea din depreciere s fie alocat ntre activele unit ii pe o baz arbitrar deoarece toate activele unit ii generatoare de numerar func ioneaz mpreun.

n cazul n care fondul comercial aferent unei unit i generatoare de numerar a fost recunoscut n situa iile financiare, societatea trebuie:

(a)

s fac un test de la baz la vrf, adic:

(i)

s identifice dac valoarea contabil a fondului comercial poate fi alocat unit ii generatoare de numerar pe o baz rezonabil i consecvent; i

(ii)

apoi s compare valoarea recuperabil a unit ii generatoare de numerar cu valoarea sa contabil, recunoscnd o pierdere din depreciere acolo unde este cazul.

Societatea trebuie s efectueze pasul (ii) al testului de mai sus chiar dac valoarea contabil a fondului comercial nu poate fi alocat rezonabil i consecvent unit ii generatoare de numerar.

(b)

dac la efectuarea testului de la baz la vrf societatea nu

poate s aloce fondul comercial, rezonabil i consecvent, unit ii generatoare de numerar, societatea trebuie s efectueze testul de la vrf la baz, adic:

(i)

s identifice cea mai mic unitate generatoare de numerar, care include unitatea generatoare de numerar aflat sub revizuire i creia i se poate aloca pe o baz rezonabil i consecvent valoarea contabil a fondului comercial (unitatea mai mare generatoare de numerar); i

(ii)

apoi s compare valoarea recuperabil a unit ii mai mari generatoare de numerar cu valoarea ei contabil i, din nou, s recunoasc orice pierdere din depreciere ce rezult.

De asemenea, este posibil ca un activ individual dintr-o unitate generatoare de numerar s fie depreciat, dar s nu se recunoasc nici o pierdere din depreciere. Aceasta va fi cazul n care unitatea generatoare depreciat. de numerar, considerat ca i ntreg, nu este

POLITICI CONTABILE PRIVIND CONTABILIZAREA CONTRACTELOR DE LOCA IE

Contabilizarea contractelor de loca ie reprezint cel mai des exemplu atunci cnd se discut despre principiul prevalen ei

economicului asupra juridicului. Contractele de loca ie sunt cele care ofer manifestarea din plin a ra ionamentului profesional, judecnd suprema ia ntre realitatea economic i natura juridic a tranzac iilor. IASB a elaborat pentru contabilizarea acestor opera iuni cteva principii formulate n IAS 17 Leasing (Contracte de loca ie). Un contract de loca ie (leasing) este un acord prin care locatorul (proprietarul) cedeaz locatarului (utilizatorul), pentru o perioad determinat, dreptul de utilizare a unui activ, n schimbul unei pl i sau a unei serii de pl i. Un contract de loca ie-finan are (leasing financiar) este un contract de loca ie care are ca efect transferarea la locatar a cvasitotalit ii riscurilor i avantajelor inerente propriet ii unui activ. La sfritul contractului poate s intevin sau nu transferul de proprietate. Un contract de loca ie simpl (leasing opera ional) este un contract de loca ie este orice contract de loca ie care nu corespunde defini iei unui contract de loca ie-finan are. Riscurile unui contract de loca ie pot cuprinde pierderile

rezultate din subutilizarea capacit ilor, din uzura moral sau din varia iile rentabilit ii. Avantajele pot include speran a unei exploatri rentabile i a unui ctig ce rezult dintr-o cretere de valoare.

n Romnia, condi iile pe care trebuie s le ndeplineasc un contract de leasing financiar sunt stabilite diferit din punct de vedere contabil sau fiscal. Astfel, Reglementrile contabile prevd urmtoarele criterii de recunoatere : a) leasingul transfer locatarului titlul de proprietate asupra bunului pn la sfritul duratei contractului de leasing; b) locatarul are op iunea de a cumpra bunul la un pre estimat a fi suficient de mic n compara ie cu valoarea just la data la care op iunea devine exercitabil, astfel nct, la nceputul contractului de leasing, exist n mod rezonabil certitudinea c op iunea va fi exercitat; c) durata contractului de leasing acoper, n cea mai mare parte, durata de via economic a bunului, chiar dac titlul de proprietate nu este transferat; d) valoarea total a ratelor de leasing, mai pu in cheltuielile accesorii, este mai mare sau egal cu valoarea de intrare a bunului, reprezentat de valoarea la care a fost achizi ionat bunul de ctre finan ator, respectiv costul de achizi ie; e) bunurile ce constituie obiectul contractului de leasing sunt de natur special, astfel nct numai locatarul le poate utiliza fr modificri majore. n timp ce Codul fiscal : a) riscurile i beneficiile dreptului de proprietate asupra bunului care face obiectul leasingului sunt transferate utilizatorului la momentul la care contractul de leasing produce efecte; b) contractul de leasing prevede expres transferul dreptului de proprietate asupra bunului ce face obiectul leasingului ctre utilizator la momentul expirrii contractului;

c) utilizatorul are op iunea de a cumpra bunul la momentul expirrii contractului, iar valoarea rezidual exprimat n procente este mai mic sau egal cu diferen a dintre durata normal de func ionare maxim i durata contractului de leasing, raportat la durata normal de func ionare maxim, exprimat n procente; d) perioada de leasing depete 80% din durata normal de func ionare maxim a bunului care face obiectul leasingului; n n elesul acestei defini ii, perioada de leasing include orice perioad pentru care contractul de leasing poate fi prelungit; e) valoarea total a ratelor de leasing, mai pu in cheltuielile accesorii, este mai mare sau egal cu valoarea de intrare a bunului.

Contractul de leasing operational este orice contract de leasing ncheiat ntre locator i locatar, care transfera locatarului riscurile i beneficiile dreptului de proprietate, mai pu in riscul de valorificare a bunului la valoarea reziduala, i care nu ndeplinete niciuna dintre condi iile prevzute mai sus; riscul de valorificare a bunului la valoarea reziduala exista atunci cnd op iunea de cumprare nu este exercitat la nceputul contractului sau cnd contractul de leasing prevede expres restituirea bunului la momentul expirrii contractului;

Contractele de loca ie-finan are Ra ionamente pentru locatar Conform IAS 17, n cazul contractelor de loca ie-finan are, opera ia de loca ie este tratat ca o opera ie de finan are, ca i cnd locatarul ar primi un mprumut de la locator. Ca urmare, concomitent cu nregistrarea bunului primit n loca ie n activul bilan ului, locatarul va nregistra o datorie, reprezentnd obliga ia de a efectua pl ile viitoare convenite. Att activul ct i datoria se evalueaz i se nregistreaz la cea mai mic valoare dintre valoarea just i valoarea actualizat a pl ilor minime de leasing.

Pl ile minime de leasing : sunt acele pl i de-a lungul termenului de leasing pe care locatarul va fi sau poate fi obligat s le efectueze, excluznd chiria contingent, costul serviciilor i impozitele pe care locatarul le va plti mpreun cu orice sume garantate de locatar sau o parte afiliat acestuia sau orice valoare rezidual garantat locatorului. Rata de actualizare trebuie s fie rata implicit a dobnzii referitoare la contractul de loca ie, sau dac aceasta nu poate fi determinat, rata marginal de mprumut a locatarului. Pl ile n numele loca iei, efectuate de locatar, trebuie s fie repartizate n dou componente : cheltuiala financiar i amortizarea soldului datoriei. Cheltuiala financiar trebuie s fie repartizat asupra diferitelor perioade ale contractului astfel nct s se ob in o rat periodic a dobnzii de natur constant, aplicabil soldului datoriei. Pentru fiecare exerci iu, un contract de loca ie-finan are genereaz o

cheltuial privind amortizarea activului i o cheltuial financiar.

Ritmurile de amortizare a activului i a datoriei nu sunt dect rar identice, datorit situa iei c perioada contractului nu este dect rar durata de amortizare a bunului.

Ra ionamente pentru locator Pentru locator, contractul de loca ie-finan are este o opera ie de investi ii. El contabilizeaz ncasrile n numele loca iei (redeven ele) repartizate n dou componente : partea de recuperare a crean elor i veniturile financiare pentru remunerarea investi iei i serviciilor sale. Veniturile financiare se contabilizeaz pe baza unei rate constante de rentabilitate periodic.

Locatorul va formula urmtorul ra ionament : Pl ile minimale la care se adaug valoarea rezidual negarantat constituie investi ia brut a locatorului. n mod normal investi ia net corespunde valorii juste a bunului. Rata dobnzii n vederea

descompunerii redeven elor este rata de actualizare care aduce valoarea actualizat a pl ilor minime la nivelul investi iei nete.

Contractele de loca ie simpl n situa iile financiare ale locatarului, pl ile efectuate trebuie nregistrate la cheltuieli, n contul de profit i pierdere, pe o baz linear, n cursul duratei contractului. n situa iile financiare ale locatorului, veniturile din loca ie trebuie contabilizate linear pe durata contractului, n timp ce costurile angajate pentru ob inerea veniturilor, inclusiv amortizrile trebuie contabilizate la cheltuieli. Remarc : n Romnia, de regul, ra ionamentele profesionale legate de contractele de leasing sunt strine contabililor deoarece contractele se ncheie, n majoritate, con innd un tablou al fluxurilor ntocmit de ctre locator, i care este folosit i de locatar. De asemenea nu se prevede valoare rezidual negarantat.

Reglementrile privind leasingul insist asupra aspectelor juridice ale contractelor, iar din punct de vedere contabil este prevzut o monografie foarte clar de nregistrare a opera iilor. Se opereaz cu urmtoarele categorii de valori : o valoare de intrare : costul de achizi ie al bunului o valoare total : valoarea ratelor de leasing + valoarea rezidual o valoarea rezidual : valoarea la care se face trandferul dreptului de proprietate la expirarea contractului o rata de leasing : - n cazul leasingului financiar : cota parte din valoarea de intrare + dobnda - n cazul leasingului opera ional : cota de amortizare + beneficiu

LEASE - BACK

O tranzac ie de vnzare a unui activ pe termen lung i de nchiriere a aceluiai activ n regim de leasing (leaseback) se contabilizeaz n func ie de clauzele contractului de leasing, astfel: a) dac tranzac ia de vnzare i nchiriere a aceluiai activ are ca rezultat un leasing financiar, tranzac ia reprezint un mijloc prin care locatorul acord o finan are locatarului, activul avnd rol de garan ie. Entitatea beneficiar a finan rii (locatarul) nu va recunoate n contabilitate opera iunea de vnzare a activului, nefiind ndeplinite condi iile de recunoatere a veniturilor. Activul rmne nregistrat n continuare la valoarea existent anterior opera iunii de leasing, cu regimul de amortizare aferent. Opera iunea de finan are va fi eviden iat prin articolul contabil 512 Conturi curente la bnci = 167 Alte mprumuturi i datorii asimilate, urmnd ca dobnda i alte costuri ale finan rii, potrivit contractelor ncheiate, s fie nregistrate conform reglementrilor; b) dac tranzac ia de vnzare i nchiriere a aceluiai activ are ca rezultat un leasing opera ional, entitatea vnztoare

contabilizeaz o tranzac ie de vnzare, cu nregistrarea scoaterii din eviden a activului i a sumelor ncasate sau de ncasat.

Monografia a fost stabilit prin Precizri aprobate prin ordin al ministrului finan elor publice, abrogat n 2002 i care cuprindea urmtoarele nregistrri : (procedura de nregistrare a intrat n uz, chiar dac ordinul este abrogat), cu men iunea c n func ie de caracteristicile particulare ale contractului se pot alege i alte procedee de nregistrare.

Pentru opera iile de leasing financiar : n contabilitatea locatorului : achizi ionarea de bunuri (imobilizri corporale) 21 = 404 - cost de achizi ie

- dac achizi ia se face de la un furnizor intern opera ia cuprinde i TVA predarea ctre beneficiar a bunurilor 2673 2674 = = 21 472 - eviden ierea crean ei de ncasat - valoarea dobnzilor calculate

Debit 8038 cu valoarea total a ratelor de capital facturarea periodic a ratelor de ncasat potrivit contractului 4111 = % 706 cu valoarea ratei mprumutului 2674 cu valoarea dobnzii 4427 TVA i concomitent 472 658 ct.706 Credit 8038 = = 766 cu valoarea dobnzii 2673 pentru cota-parte nregistrat n

la

expirarea

contractului,

n

cazul

exercitrii

op iunii

de

cumprare, o dat cu facturarea ultimei rate se transfer i dreptul de proprietate 4111 = % 706 la valoarea rezidual 4427 658 = 2673

Dac utilizatorul nu i exercit op iunea de cumprare, bunul se returneaz 21 = % 281 cu amortizarea calculat 2673 - cu valoarea rezidual 758 diferen a pn la valoarea de intrare n contabilitatea locatarului : primirea bunurilor 21 = 167 1687 - la valoarea datoriei - cu valoarea dobnzii

471 =

Debit 8036 pentru valoarea bunurilor inclusiv dobnda amortizarea bunului conform duratelor normale n vigoare 6811 = 281

nregistrarea obliga iei de plat pe baza facturilor primite % 167 1687 4426 i concomitent 666 = 471 Credit 8036 = 404

Dac societatea de leasing este persoan juridic cu sediul n strintate se nregistreaz impozitul datorat de ctre aceasta asupra dobnzilor, conform prevederilor privind impunerea veniturilor

persoanelor nerezidente i a conven iilor privind evitarea dublei impuneri 404 446 = = 446 - cu valoarea impozitului re inut 5121

precum i taxa pe valoarea adugat 4426 = 5121 sau n cazul n care aceasta nu a fost pltit 4428 = 446

la expirarea contractului o dat cu plata ultimei rate se nregistreaz i transferul dreptului de proprietate % 167 4426 Dac bunul achizi ionat este din import se vor plti taxele vamale 446 = 21 = 5121 446 = 404

iar dac societatea de leasing este persoan juridic strin, i TVA 4426 = i 5121 Credit 8036

Dac utilizatorul nu i exercit op iunea de cumprare, bunul se restituie % = 21

281 amortizarea nregistrat 167 la valoarea rezidual 658 neamortizat sau 471 pentru valoarea rmas

Pentru opera iuni de leasing opera ional : n contabilitatea locatorului : achizi ionarea bunurilor % 21 4426 amortizarea n func ie de durata normal 6811 = 281 = 404

facturarea ratei de leasing 4111 = % 706 4427 transferul dreptului de proprietate la sfritul contractului 461 = % 7583 4427

scoaterea din eviden a bunului % 281 6583 n contabilitatea locatarului : factura primit reprezentnd rata de plat % = 401 = 21

612 4426 Dac proprietarul este persoan juridic strin se nregistreaz TVA separat 4426 4428 = = 512 446 sau

i dac are i sediul n strintate, i impozitul pe veniturile persoanelor nerezidente 401 = 512

la sfritul perioadei de leasing, op iunea de cumprare i transferul dreptului de proprietate % 21 4426 Dac bunul este achizi ionat din strintate se achit i taxele vamale 446 21 iar dac locatorul = = este 512 446 persoan juridic strin TVA se = 404

nregistreaz separat 4426 4428 = = 512 446 sau

POLITICI

CONTABILE

REFERITOARE

LA

CONTABILIZAREA

COSTURILOR MPRUMUTURILOR (NDATORRII)

n situa ia unor active cu o durat lung de fabrica ie (de regul imobilizri, dar pot fi i stocuri), ntreprinderile recurg adesea la mprumuturi purttoare de dobnzi. Op iunea celor care ntocmesc conturile este dac trateaz costurile finan rii drept cheltuieli ale exerci iului sau le consider un element al costului activului finan at din mprumuturi. Costurile ndatorrii (mprumuturilor) pot cuprinde : Dobnzile corespunztoare mprumuturilor i descoperirilor de cont Amortizarea reducerilor sau primelor aferente mprumuturilor Amortizarea cheltuielilor complementare efectuate n scopul ob inerii mprumuturilor Cheltuielile financiare aferente leasingului financiar conform IAS 17 Diferen ele de curs valutar aferente mprumuturilor n moned strin n msura n care sunt privite ca o ajustare a cheltuielilor cu dobnzile IASB a emis IAS 23 Costurile ndatorrii care prevede dou tratamente de contabilizare pentru aceste costuri : Tratamentul contabil de baz (de referin ) : Costurile ndatorrii trebuie contabilizate la cheltuieli n cursul

exerci iului n care sunt angajate. Tratamentul contabil alternativ : Costurile ndatorrii care sunt direct atribuibile achizi iei, construc iei sau producerii unui activ pe termen lung trebuie ncorporate n costul acelui activ.

Un activ pe termen lung (calificat) este un activ care solicit o perioad lung de pregtire nainte de a putea fi utilizat sau vndut. Costurile mprumuturilor direct atribuibile sunt acele costuri ale mprumuturilor care puteau fi evitate dac respectivul activ nu ar fi fost achizi ionat. Remarc : Determinarea valorii costurilor mprumuturilor direct atribuibile achizi iei unui activ pe termen lung este o problem de ra ionament profesional. Atunci cnd fondurile sunt mprumutate cu destina ia special de achizi ie a unui activ pe termen lung, costurile cu mprumuturile referitoare la acel activ pot fi identificate cu uurin . n acest caz, mrimea costurilor mprumuturilor ncorporabile n costul activului este cea a costurilor reale angajate n cursul exerci iului, diminuate cu orice venituri ob inute din plasamentul temporar al fondurilor mprumutate. Exemplu : O ntreprindere a mprumutat 60 de miliarde lei pentru finan area construc iei unei cldiri. n exerci iul N cheltuielile cu mprumutul sunt de 5 miliarde lei. Suma mprumutat depete necesit ile curente, astfel c o parte din sum a fost plasat i a procurat venituri de 400 milioane lei. Mrimea cheltuielilor capitalizabile este : 5 mild. 0.4 mild. = 4.6 mild. lei Atunci cnd finan area unui activ nu face obiectul unui mprumut special, mrimea capitalizabil este determinat prin ponderarea costului activului cu o rat de capitalizare echivalent cu media ponderat a costurilor mprumuturilor, aplicabil mprumuturilor

ntreprinderii n exerci iul n cauz. Valoarea cheltuielilor capitalizate nu poate depi cheltuielile efective cu mprumuturile n cursul perioadei.

Exemplu : O ntreprindere construiete o cldire fr apel la o finan are special. mprumuturile i lucrrile n curs n cursul

exerci iului N se prezint astfel . Informa ii 01.01.N 31.12.N Media 24.000 37.500 61.500 96.000 27.000 41.250 68.250 84.000

mprumutul 1 (dobnda 15 %) 30.000 mprumutul 2 (dobnda 10 %) 45.000 Total mprumuturi Costul lucrrilor executate 75.000 72.000

n exerci iul N cheltuielile cu dobnzile au fost de 9 miliarde lei. Rata medie a dobnzii mprumuturilor n curs este : (15 % x 27000 / 68250) + (10 % x 41250 / 68250) = 11,97 % Dobnzile capitalizabile : 84.000 x 11,97 % = 10.054, 8 mil. lei, deci se va capitaliza suma de 9 mild. lei. Atunci cnd valoarea contabil sau costul final ateptat al activului pe termen lung este mai mare dect valoarea sa recuperabil sau mai mare dect valoarea realizabil net, aceasta trebuie diminuat n conformitate cu prevederile IAS.

nceputul capitalizrii : ncorporarea costurilor mprumuturilor n costul unui activ trebuie s nceap cnd : o Pl ile relative la bun au fost realizate sub form de lichidit i, transferuri de alte active sau preluarea unor datorii purttoare de dobnd, diminuate cu eventualele aconturi i subven ii

o Costurile mprumuturilor au fost angajate o Activit ile de pregtire a activului prealabile utilizrii sau vnzrii sunt n curs

Suspendarea costurilor

(ntreruperea)

capitalizrii

:

capitalizarea

mprumuturilor trebuie suspendat n timpul perioadelor lungi de ntrerupere excep ia a lucrrilor pentru ob inerea activului respectiv, cu se desfoar lucrri tehnice sau

perioadelor

cnd

administrative sau pe timpul unei pauze necesar n cadrul unei etape de pregtire pentru utilizare sau vnzare. ncetarea perioadei de capitalizare : capitalizarea costurilor ndatorrii trebuie s nceteze atunci cnd activit ile indispensabile pregtirii activului, prealabile utilizrii sau vnzrii, sunt n cea mai mare parte ncheiate.

POLITICI CONTABILE PRIVIND PROVIZIOANELE

Defini ii : IAS 37 Provizioane, datorii i active contingente i

Reglementrile contabile: un provizion este o datorie cu exigibilitate sau valoare incert.

Considera ii generale : Recunoaterea datoriilor

Existen a unei obliga ii curente generat de un eveniment anterior Probabilitatea ieirii de resurse pentru decontarea obliga iei Evaluarea credibil a valorii

Recunoaterea provizioanelor Existen a unei obliga ii curente generat de un eveniment anterior Probabilitatea necesit ii unei ieiri de resurse pentru decontarea obliga iei Estimarea credibil a sumei

Constituirea acestor provizioane este o consecin a aplicrii principiului pruden ei, dar se aplic i principiul independen ei exerci iilor Valoarea provizionului trebuie s fie cea mai bun estimare a costului de stingere a obliga iei la data bilan ului Cazurile cele mai tipice sunt : - litigii, amenzi, penalit i, despgubiri, daune - cheltuieli privind garan iile acordate clien ilor - provizioane pentru dezafectare imobilizri corporale i alte opera iuni - provizioane pentru restructurare - provizioane pentru pensii

Remarc : n Romnia, ra ionamentul profesional cu privire la constituirea provizioanelor este influen at de deductibilitatea fiscal a acestora. De regul contabilii refuz constituirea provizioanelor care nu sunt deductibile fiscal.

Exemplu : O societate acord garan ie un an tuturor bunurilor vndute. 2 % dintre bunuri sunt returnate pentru repara ii. Costul mediu al unei repara ii este 50 lei. n exerci iul N societatea a vndut 100.000 buc i produs. Provizion necesar : 100.000 buc x 2% x 50 lei = 100.000 lei - constituire - reluare 6812 1512 = = 1512 7812 100.000 xxx

Exemplu : O ntreprindere minier achizi ioneaz un echipament de extrac ie. Se estimeaz c la terminarea extrac iei se vor efectua cheltuieli de 5.000 lei cu demontarea, mutarea i refacerea zonei.

- constituire - nregistrare cheltuieli - anulare

2131 6xx 1513

= = =

1513 3,4xx 7812

5.000 5.000

Datorii contingente (eventuale) : Obliga ii ce rezult din evenimente trecute i a cror existen nu va fi confirmat dect prin manifestarea sau nemanifestarea unui eveniment viitor nesigur, care nu este integral sub controlul ntreprinderii Obliga ii actuale ce rezult din evenimente trecute, cnd fie pentru stingerea obliga iei nu este probabil o ieire de resurse, fie mrimea obliga iei nu poate fi estimat credibil

Activele contingente (eventuale) : active poten iale ce rezult din evenimente trecute i a cror existen va fi confirmat prin manifestarea sau nemanifestarea unor evenimente viitoare nesigure, care nu se afl n totalitate sub controlul ntreprinderii. Datoriile i activele contingente nu se nregistreaz n

contabilitate, dar trebuie s fac obiectul informrii n note.

POLITICI CONTABILE PRIVIND IMPOZITUL ASUPRA REZULTATULUI

Majoritatea sistemelelor contabile din diferite ri opereaz, mai mult sau mai pu in, cu reguli contabile diferite de regulile fiscale. Unele dintre aceste diferen e au caracter definitiv (diferen e permanente), care influen eaz exerci iul n care apar, iar altele au caracter temporar (diferen e temporare), care afecteaz exerci iile urmtoare. Din punct de vedere al impozitrii rezultatului prezint interes diferen ele temporare. Atunci cnd o ntreprindere recunoate un activ sau o datorie, se ateapt s recupereze sau s deconteze valoarea contabil a activului sau datoriei. Dac este probabil ca recuperarea sau decontarea s duc la efectuarea unor pl i viitoare mai mari sau mai mici privind impozitele, dect ar fi valoarea acestora dac recuperarea sau decontarea nu ar avea consecin e fiscale, IAS 12 impune ntreprinderii s recunoasc o datorie sau o crean privind impozitul amnat. Conform IAS 12 Impozitele asupra rezultatului, diferen ele temporare reprezint diferen ele ntre valoarea contabil a unui activ sau a unei datorii din bilan i baza sa fiscal, i pot fi : Diferen e temporare impozabile : apar atunci cnd valoarea contabil a unui activ este mai mare dect baza sa fiscal, astfel c aceste diferen e vor genera sume impozabile n beneficiul impozabil al exerci iilor viitoare, atunci cnd valoarea contabil va fi recuperat sau decontat, ca de exemplu : - amortizarea fiscal este mai accelerat dect amortizarea contabil

- situa ii cnd unele venituri sunt impozitate n momentul ncasrii - cheltuieli n avans, deduse pe o baz de numerar la calculul profitului impozabil Diferen e temporare deductibile : apar cnd valoarea contabil a unui activ este mai mic dect baza sa fiscal, astfel c aceste diferen e vor genera sume deductibile n determinarea beneficiului impozabil al exerci iilor viitoare. Diferen ele ntre valoarea contabil a datoriilor i baza lor fiscal sunt deductibile, ca exemple : - amortizarea fiscal este mai pu in rapid dect amortizarea contabil - venituri amnate n bilan , dar incluse n profitul impozabil al perioadei curente Defini ie : Baza fiscal a unui activ sau a unei datorii este valoarea atribuit acelui activ n scopuri fiscale. Exemplu : La 31.12.N o societate are o crean de ncasat privind dobnzile de 30.000. Presupunnd c din punct devedere fiscal dobnzile sunt impozabile n exerci iul n care se ncaseaz, atunci n exerci iul N baza ompozabil este 0, ceea ce conduce la o diferen temporar impozabil de 30.000. Exemplu : La bilan , societatea are o crean privind dividende de ncasat de 20.000. Din punct de vedere fiscal dividendele nu sunt impozabile, ceea ce conduce la situa ia s nu existe diferen e temporare. Exemplu : La 31.12 societatea are o datorie privind amenzile de 5.000. Amenzile nu sunt deductibile fiscal, ceea ce conduce la situa ia c nu exist diferen temporar. Diferen ele temporare impozabile genereaz datorii (pasive) privind impozitul amnat.

Diferen ele temporare deductibile genereaz crean e (active) privind impozitul amnat. Exemplu : La nceputul exerci iului N s-a dat n func iune un utilaj de 10.000. n N amortizare 1.000, iar amortizarea fiscal 1.400. Cota de impozit 25 %. Valoarea contabil a activului la 31.12 : Baza de impozitare la 31.12 : Diferen temporar impozabil : 9.000 8.600 400

Rezult un pasiv de impozit amnat de 400 x 25 % = 100 Exemplu : La 31.12 o datorie privind dobnzile de pltit de 3.000. Presupunem c dobnzile sunt deductibile n exerci iul n