BVB Raport lunar - Octombrie 2016 - 1 -

Bursa de Valori Bucuresti (BVB) a avut in octombrie o usoara scadere, pe valori de tranzactionare mai mari. Principalul

indice al BVB – BET si BET Total Return (BET-TR) au coborat cu 1,81%. Indicele BET-TR reflecta evolutia celor mai

lichide zece actiuni listate la BVB, cuprinse in indicele BET, precum si dividendele distribuite actionarilor de aceste

companii.

Tara Evolutie indice principal Octombrie 2016 (%)

Austria +2,32

Bulgaria +4,38

Cehia +5,33

Croatia +0,07

Polonia +3,45

Romania -1,81

Ungaria +4,31

Valoarea de tranzactionare cu actiuni in luna octombrie a fost de 1.428,20 milioane lei (317,46 milioane euro), in crestere cu peste 15,35 % fata de septembrie, cand s-au tranzactionat actiuni de 1.238,15 milioane lei (278,22 milioane euro). In primele noua luni ale anului, valoarea totala a tranzactiilor cu actiuni a fost de 7.765,19 milioane lei, in crestere cu 7,26% fata de aceeasi perioada din 2015. Valoarea medie zilnica de tranzactionare cu actiuni a fost in octombrie de 68,01milioane lei (15,12 milioane euro), fata de 56,28 milioane lei (12,65 milioane euro) in septembrie. De la inceputul anului, valoarea medie zilnica de tranzactionare cu actiuni la Bursa de Valori Bucuresti a fost de 36,46 milioane lei (8,13 milioane euro), cu 6,76% mai mare decat in acelasi interval a anului trecut. In octombrie 2016, investitorii au tranzactionat in total actiuni, unitati de fond, obligatiuni si produse structurate de peste 1.461,82 milioane lei (324,95 milioane euro). Capitalizarea bursiera a tuturor companiilor listate la Bursa de Valori Bucuresti a fost de 142,5 miliarde lei (31,6 miliarde euro) in octombrie 2016. Din aceasta suma, capitalizarea bursiera a companiilor romanesti a fost de 72,2 miliarde lei (16 miliarde euro). In octombrie 2016, cele mai tranzactionate cinci actiuni au fost: OMV PETROM S.A. (SNP), Banca Transilvania (TLV), Fondul Proprietatea (FP), Electrica (EL) si Romgaz (SNG), cu o valoare totala de peste 1,33 miliarde lei.

BVB Raport lunar - Octombrie 2016 - 2 -

Stiri de piata

In perioada 6-13 octombrie a avut loc Oferta Publica de Vanzare a unui pachet de 6,4% din actiunile OMV Petrom, de catre Fondul Proprietatea. Coordonatorul global unic si Managerul international al ofertei a fost Goldman Sachs International. Manageri internationali au fost Banca Comerciala Romana SA, Erste Group Bank AG si Wood and Company Financial Services. Pretul final al ofertei a fost de 0,21 lei/actiune, cu discount pentru transele Investitorilor Mici de Retail. Valoarea ofertei realizata prin intermediul Bursei de Valori Bucuresti a fost de 682,3 mld. lei. Bursa de Valori Bucuresti a introdus la inceputul lunii octombrie reguli noi pentru indicii BET si BET-TR, astfel incat cei doi indici sa reflecte evolutia celor mai tranzactionate companii listate la BVB, care respecta cele mai inalte standarde in materie de relatii cu investitorii si guvernanta corporativa. Astfel, indicii BET si BET-TR vor avea o componenta variabila, fata de una fixa de 10 companii in prezent. Numarul minim de companii va fi 10, iar maximul de 15 companii. In plus, se introduce un Watchlist (lista de companii eligibile) in care se vor regasi companiile monitorizate pentru includerea in indicii BET si BET-TR. Pe 17 octombrie a inceput concursul de tranzactionare in mediu real „Condus de Randament”, organizat de Bursa de Valori Bucuresti. Scopul participantilor este sa obtina cel mai mare randament al portofoliului de concurs. Raiffeisen Bank este Partenerul Principal al concursului. Nu exista o suma minima de intrare in competitie. Astfel, participantii au libertatea sa aplice propria strategie de investitii, atata timp cat deruleaza tranzactii de cumparare de minimum 30.000 lei pana la data de 17 februarie 2017, finalul concursului. Marele premiu al concursului este un autoturism Dacia Duster Laureate.

Bursa de Valori Bucuresti a anuntat pe 26 octombrie ca unul dintre cei mai mari administratori de fonduri de investitii din Polonia a inceput sa investeasca in instrumente financiare romanesti. Noile fonduri de investitii ale Pioneer Pekao TFI SA au optat pentru inregistrarea fiscala directa in Romania.

Bursa de Valori Bucuresti a organizat pe 28-29 octombrie, 2016 cea de a 5-a editie a Forumului Investitorilor Individuali in Bucuresti. Evenimentul a reunit peste 350 de participanti, investitori incepatori sau avansati, iar prezentarile si discutiile au fost sustinute de peste 30 de experti din piata de capital.

BVB Raport lunar - Octombrie 2016 - 3 -

BVB Raport lunar

Valori de tranzactionare - Piata Reglementata la vedere a BVB

OCTOMBRIE 2016

A. Sinteza indicatori principali

1. Valoarea de tranzactionare inregistrata in Piata Reglementata la vedere a BVB in Octombrie 2016 comparativ cu Septembrie 2016

Valoarea totala de

tranzactionare

Octombrie 2016

Valoarea totala de

tranzactionare

Septembrie 2016

% Variatie

RON mil. EUR mil. RON mil. EUR mil. RON EUR

Instrumente financiare deja

emise: 1.461,82 324,95 1.276,07 286,74 14,56 13,33

Actiuni 1.428,20 317,46 1.238,15 278,22 15,35 14,10

Instrumente cu venit fix 2,31 0,51 2,41 0,54 -4,15 -5,56

Unitati de fond, ETF 0,36 0,08 0,37 0,08 -2,70 0,00

Produse structurate 30,96 6,89 35,14 7,90 -11,90 -12,78

Noi emsiuni si emisiuni

ulterioare: 300,00 67,46

Actiuni

Instrumente cu venit fix 300,00 67,46

Total Piata reglementata la

vedere, din care: 1.461,82 324,95 1.576,07 354,20 -7,25 -8,26

Total Actiuni 1.428,20 317,46 1.238,15 278,22 15,35 14,10

Total Instrumente

cu venit fix 2,31 0,51 302,41 68,00 -99,24 -99,25

2. Valoarea de tranzactionare inregistrata in Piata Reglementata la vedere a BVB in Octombrie 2016 comparativ cu Octombrie 2015 (YoY)

Valoarea totala

de tranzactionare

Octombrie 2016

Valoarea totala

de tranzactionare

Octombrie 2015

YoY %

Variatie

RON mil. EUR mil. RON mil. EUR mil. RON

Instrumente financiare deja

emise: 1.461,82 324,95 1.205,31 272,39 21,28

Actiuni 1.428,20 317,46 1.095,19 247,47 30,41

Instrumente cu venit fix 2,31 0,51 84,54 19,14 -97,27

Unitati de fond, ETF 0,36 0,08 0,16 0,04 125,00

BVB Raport lunar - Octombrie 2016 - 4 -

Produse structurate 30,96 6,89 25,41 5,75 21,84

Noi emsiuni si emisiuni

ulterioare: 111,00 25,14

Actiuni

Instrumente cu venit fix 111,00 25,14

Total Piata reglementata la

vedere, din care: 1.461,82 324,95 1.316,31 297,53 11,05

Total Actiuni 1.428,20 317,46 1.095,19 247,47 30,41

Total Instrumente

cu venit fix 2,31 0,51 195,54 44,28 -98,82

3. Valoarea de tranzactionare inregistrata in Piata Reglementata la vedere a BVB in Ianuarie - Octombrie 2016 comparativ cu Ianuarie - Octombrie 2015 (YTD)

Valoarea totala de

tranzactionare

Ianuarie - Octombrie 2016

Valoarea totala de

tranzactionare

Ianuarie - Octombrie 2015

YTD %

Variatie

RON mil. EUR mil. RON mil. EUR mil. RON

Instrumente financiare deja

emise: 8.429,30 1.878,68 8.028,80 1.808,58 4,99

Actiuni 7.765,19 1.730,93 7.239,50 1.630,82 7,26

Instrumente cu venit fix 299,40 66,47 437,50 98,58 -31,57

Unitati de fond, ETF 3,34 0,74 7,40 1,67 -54,86

Produse structurate 361,37 80,54 344,39 77,52 4,93

Noi emisiuni si emisiuni

ulterioare: 1.035,26 232,52 2.331,10 529,35 -55,59

Actiuni

Instrumente cu venit fix 1.035,26 232,52 2.331,10 529,35 -55,59

Total Piata reglementata la

vedere, din care: 9.464,56 2.111,20 10.359,90 2.337,93 -8,64

Total Actiuni 7.765,19 1.730,93 7.239,50 1.630,82 7,26

Total Instrumente

cu venit fix 1.334,66 298,99 2.768,60 627,93 -51,79

4. Valoarea medie zilnica de tranzactionare (VMZ) inregistrata in Piata Reglementata la vedere in luna

Octombrie 2016 comparativ cu luna Septembrie 2016

Val. medie zilnica de

tranzactionare

Octombrie 2016

Val. medie zilnica de

tranzactionare

Septembrie 2016

% Variatie

RON mil. EUR mil. RON mil. EUR mil. RON EUR

Instrumente financiare deja

emise:

Actiuni 68,01 15,12 56,28 12,65 20,84 19,53

Instrumente cu venit fix 0,11 0,02 0,11 0,02 0,00 0,00

Unitati de fond, ETF 0,02 0,00 0,02 0,00 0,00 0,00

Produse structurate 1,47 0,33 1,60 0,36 -8,13 -8,33

Noi emisiuni si emisiuni

ulterioare:

Actiuni

Instrumente cu venit fix 13,64 3,07

BVB Raport lunar - Octombrie 2016 - 5 -

5. Valoarea medie zilnica de tranzactionare (VMZ) inregistrata in Piata Reglementata la vedere a BVB in

Octombrie 2016 comparativ cu Octombrie 2015 (YoY) age

Val. medie zilnica de

tranzactionare

Octombrie 2016

Val. medie zilnica de

tranzactionare

Octombrie 2015

YoY %

Variatie

RON mil. EUR mil. RON mil. EUR mil. RON

Instrumente financiare deja

emise:

Actiuni 68,01 15,12 49,78 11,25 36,62

Instrumente cu venit fix 0,11 0,02 3,84 0,87 -97,14

Unitati de fond, ETF 0,02 0,00 0,01 0,00 100,00

Produse structurate 1,47 0,33 1,16 0,26 26,72

Noi emisiuni si emisiuni

ulterioare:

Actiuni

Instrumente cu venit fix 5,05 1,14

6. Valoarea medie zilnica de tranzactionare (VMZ) inregistrata in Piata Reglementata la vedere a BVB in

Ianuarie - Octombrie 2016 comparativ cu Ianuarie - Octombrie 2015 (YTD)

Val. medie zilnica de

tranzactionare

Ianuarie - Octombrie 2016

Val. medie zilnica de

tranzactionare

Ianuarie - Octombrie 2015

YTD %

Variatie

RON mil. EUR mil. RON mil. EUR mil. RON

Instrumente financiare deja

emise:

Actiuni 36,46 8,13 34,15 7,69 6,76

Instrumente cu venit fix 1,41 0,31 2,06 0,46 -31,55

Unitati de fond, ETF 0,02 0,00 0,03 0,01 -33,33

Produse structurate 1,70 0,38 1,62 0,37 4,94

Noi emisiuni si emisiuni

ulterioare:

Actiuni

Instrumente cu venit fix 4,86 1,09 11,00 2,50 -55,82

7. Evolutia indici

Indice

Valori la data

31.10.2016

% Variatie in

Octombrie 2016 % YTD

Valori indice in

Octombrie 2016

RON EUR RON EUR RON EUR minim maxim

BET 6.811,06 5.262,58 -1,81 -2,98 -2,76 -2,35 6.782,31 6.981,98

BET-TR 8.413,50 8.399,70 -1,81 -2,98 5,46 5,90 8.377,98 8.624,68

BVB Raport lunar - Octombrie 2016 - 6 -

BETPlus 1.014,91 989,76 -1,57 -2,74 -1,91 -1,50 1.010,19 1.037,92

BET-FI 28.693,21 13.808,33 -1,38 -2,55 -5,23 -4,83 28.645,20 29.382,89

BET-XT 616,60 473,36 -1,78 -2,94 -3,72 -3,32 614,32 631,81

BET-BK 1.307,93 1.234,45 0,11 -1,08 -2,52 -2,11 1.298,50 1.316,37

BET-XT-TR 780,10 768,22 -1,57 -2,74 3,87 4,30 777,20 797,68

BET-NG 556,53 427,53 -2,67 -3,83 -8,18 -7,79 554,69 572,46

ROTX 13.847,47 0,91 -1,18 13.729,78 13.950,83

8. Indicatori de piata

RON mil. EUR mil.

Capitalizare bursiera (piata reglementata) 142.559,98 31.639,92

Capitalizare bursiera (companii romanesti) 72.234,09 16.031,71

Rata lichiditatii (piata reglementata) 12,02 12,04

Rata lichiditatii (companii romanesti) 23,64 23,68

PER 6,37

P/BV 0,81

DIVY 7,04

BVB Raport lunar - Octombrie 2016 - 7 -

B. Indicatori de piata specifici

1. Valoarea de tranzactionare si capitalizarea bursiera, in funcsie de sectorul de activitate

Sector

Valoare de

tranzactionare

(RON mil.)

Capitalizare

bursiera

(RON mil.)

PER PBV DIVY

INTERMEDIERI FINANCIARE SI

ASIGURARI 467,58 84.697,92 7,93 1,10 6,94

INDUSTRIA EXTRACTIVA 849,27 21.890,01 7,57 0,63 7,66

INDUSTRIA PRELUCRATOARE 12,00 7.980,72 2,50 1,08 5,05

ACTIVITATI PROFESIONALE, STIINTIFICE

SI TEHNICE 56,78 4.656,35 15,48 1,19 6,26

TRANSPORT SI DEPOZITARE 17,97 4.367,13 7,68 0,89 8,98

PRODUCTIA SI FURNIZAREA DE

ENERGIE ELECTRICA SI TERMICA, GAZE,

APA CALDA SI AER CONDITIONAT

18,67 3.624,69 7,11 0,34 8,10

CONSTRUCTII 3,05 248,74 0,62 0,47 0,45

HOTELURI SI RESTAURANTE 2,20 237,89 17,42 0,44 2,86

COMERT CU RIDICATA SI CU

AMANUNTUL; REPARAREA

AUTOVEHICULELOR SI

MOTOCICLETELOR

0,67 189,75 17,42 0,85 2,81

Alte sectoare 0,01 14.666,79

Nota: - PER se calculeaza pe baza capitalizarii bursiere a companiilor care au inregistrat profit - P/BV si DIVY sunt calculate doar pentru companiile romanesti

2. Top 5 actiuni listate, in functie de valoarea de tranzactionare – Octombrie 2016

BVB Raport lunar - Octombrie 2016 - 8 -

Simbol Denumire societate Valoare lunara

(RON mil.)

Valoare lunara

(EUR mil.)

Pondere in total

valoarea totala de

tranzactionare (%)

SNP OMV PETROM S.A. 793,28 175,88 55,54

TLV BANCA TRANsILVANIA S.A. 325,09 72,66 22,76

FP FONDUL PROPRIETATEA 106,99 23,80 7,49

EL SOCIETATEA ENERGETICA ELECTRICA

S.A. 56,78 12,62 3,98

SNG S.N.G.N. ROMGAZ S.A. 55,96 12,46 3,92

3. Top 5 actiuni listate cu cea mai mare crestere – Octombrie 2016

Simbol Denumire societate

Variatie

sf. perioada

(%) YTD (%)

Pret

minim

(RON)

Pret

maxim

(RON)

Pret de

inchidere

(RON)

STIB STIROM SA 48,52 125,06 11,5000 18,3000 17,6000

ARM ARMATURA S.A. 42,51 19,88 0,0588 0,0876 0,0838

TBM TURBOMECANICA S.A. 24,33 119,41 0,0590 0,0740 0,0746

STZ SINTEZA S.A. 14,00 15,93 0,3000 0,3980 0,3420

ELJ ELECTROAPARATAJ S.A. 13,33 88,88 0,1225 0,1700 0,1700

4. Top 5 actiuni listate, in functie de capitalizarea bursiera - Piata Reglementata la 31.10.2016

Simbol Denumire societate Capitalizare bursiera

P/BV PER

(RON)

DIVY

(RON) RON mil. EUR mil. % RON

EBS Erste Group Bank AG 55.659,10 12.353,04 39,04

NEP

NEW EUROPE PROPERTY

INVESTMENTS PLC. - ISLE

OF MAN

14.666,79 3.255,16 10,29

SNP OMV PETROM S.A. 12.773,25 2.834,91 8,96 0,51 4,96

SNG S.N.G.N. ROMGAZ S.A. 9.038,16 2.005,94 6,34 0,93 7,57 11,51

FP FONDUL PROPRIETATEA 8.838,48 1.961,62 6,20 0,95 28,06 6,09

BVB Raport lunar - Octombrie 2016 - 9 -

5. Top 5 produse structurate, in functie de valoarea de tranzactionare – Octombrie 2016

Simbol Denumire societate

Valoare

lunara

(RON mil.)

Valoare lunara

(EUR mil.)

Pondere in total

valoarea totala de

tranzactionare

produse structurate

(%)

BKDOWTL31 BRK DOW TURBO LONG 17950 5,00 1,11 16,15

EBDAXTS48 EB DAX TURBO SHORT 0.01/11629/11379 4,09 0,91 13,21

EBDAXTL49 EB DAX TURBO LONG 0.01/9,450/9,700 3,26 0,72 10,52

BKDOWTS28 BRK DOW TURBO SHORT 18900 2,69 0,60 8,69

EBWTITL32 EB WTI TURBO LONG 1/34.52/36.52 2,41 0,54 7,79

6. Top 5 instrumente cu venit fix, in functie de valoarea de tranzactionare – Octombrie 2016

Simbol Denumire societate

Valoare

lunara

(mii RON)

Valoare lunara

(mii EUR)

Pondere in total

valoarea totala de

tranzactionare

instrumente cu venit

fix (%)

PMB18 OBLIGATIUNI MUN. BUCURESTI 2018 993,22 221,16 43,05

PMB20 OBLIGATIUNI MUN. BUCURESTI 2020 704,23 156,83 30,52

R1808A Titluri de Stat, CENTENAR 473,40 105,20 20,52

R1706A Titluri de Stat 65,98 14,64 2,86

ORV27 PRIMARIA ORASULUI ORAVITA 35,55 7,97 1,54

7. Unitati de fond (inclusiv ETF) in functie de valoarea de tranzactionare – Octombrie 2016

Simbol Denumire societate

Valoare

lunara

(mii RON)

Valoare lunara

(mii EUR)

Pondere in total

valoarea totala de

tranzactionare

unitati de fond si

ETF (%)

STK STK EMERGENT 265,57 58,99 74,35

TVBETETF FOND DESCHIS DE INVESTITII ETF

TRADEVILLE 91,62 20,41 25,65

8. IPO, oferte secundare si alte piete de oferte – Octombrie 2016

BVB Raport lunar - Octombrie 2016 - 10 -

Simbol Denumire societate Tip

Instrument Tip Oferta

Valoarea totala de

tranzactionare

(RON mil.)

SNP OMV PETROM S.A. Actiuni Oferta Publica de

Vanzare 682,34

RPH ROPHARMA SA Actiuni Vanzare speciala

la ordin 0,44

9. Noi listari in Octombrie 2016

Simbol Denumire emisiune Tip Instrument Data listare

EBEBSTL23 EB ERSTE GROUP BANK TURBO LONG 0.10/22.70/23.20 Structurate 10.10.2016

EBDBKTL9 EB DBK TURBO LONG 0.10/7.68/8.68 Structurate 10.10.2016

EBSLVTS18 EB SLV TURBO SHORT 1/22.50/22 Structurate 10.10.2016

B3109A MINISTERUL FINANTELOR PUBLICE Obligatiuni 31.10.2016

Note metodologice

Sectiunea A. Sinteza Indicatori principali

1. Instrumente financiare deja emise – aceasta categorie include toate datele statistice referitoare la instrumentele financiare existente, indiferent de tipul operatiunilor efectuate. Valorile totale de tranzactionare precum si valorile medii zilnice pentru aceasta categorie se bazeaza pe:

operatiuni de tranzactionare efectuate in pietele regular, deal;

oferte si operatiuni efectuate cu instrumente financiare existente, cum ar fi: oferte de cumparare, oferte de preluare, oferte secundare de vanzare instrumente financiare existente, alte metode de vanzare instrumente financiare existente, oferte fara prospect sau cu prospect simplificat pentru instrumentele financiare deja emise.

2. Noi emisiuni si emisiuni ulterioare – aceasta categorie contine date statistice cu privire la emisiunea de noi instrumente pe

baza ofertelor primare / initiale, precum si date cu privire la majorarile de capital, pentru companiile deja listate, prin emisiuni ulterioare. Aceasta categorie se refera la capitalul atras de emitenti.

3. Valoarea totala de tranzactionare este luata in considerare o singura data (single counted).

4. Valoarea totala de tranzactionare exprimata in EUR este calculata luand in considerare cursul zilnic EUR/RON, conform

cursului de schimb valabil pentru fiecare sedinta de tranzactionare.

5. Categoria „Actiuni” se refera la actiuni si drepturi.

6. Categoria „Instrumente cu venit fix” include toate tipurile de obligatiuni tranzactionate la BVB (obligatiuni municipale,

corporative, titluri de stat).

BVB Raport lunar - Octombrie 2016 - 11 -

Sectiunea B. Indicatori de piata specifici

Valoarea de tranzactionare afisata in aceasta sectiune pentru un instrument financiar include valoarea de tranzactionare inregistrata

in toate pietele in care instrumentul financiar se tranzactioneaza.

Bursa de Valori Bucuresti a depus toate eforturile rezonabile pentru a asigura ca datele incluse in acest document sunt corecte la

momentul publicarii. Cu toate acestea, Bursa de Valori Bucuresti nu poate fi raspunzatoare pentru deciziile luate sau cele legate de

sistem sau alte activitati efectuate de catre orice parte, in baza acestui raport.