Sistemul monetar al Romaniei Perioada 1989-prezent

n perioada de dup 1989, Banca Naional a Romniei a fost supus unui amplu i complexproces detransformare,manifestat nprincipal sub aciunea atrei factori: reorganizarea bnciicentrale prin tranziia de la sistemul de tip monobanc, centralizat, la modelul de banccentral specific economiei de pia; adoptarea acquis-ului comunitar i eforturile de ndeplinirea criteriilor deconvergen nominalireal,n perspectiva integrrii riinoastre nUniuneaEuropean i, ulterior, adoptarea monedei unice; adaptarea funcionrii BNR la unele cerine iacorduri adoptate la nivel internaional.3.1Mutaii i provocri asupra activitii Bncii Naionale a Romniei n perioadade tranziie la economia de piaDup nlturarea regimului comunist, procesul de tranziie la economia de pia a presupus iampletransformrilanivelinstituional.ReformabancaranceputnRomniandecembrie1990, cnd a fost introdus structura bancar pe dou niveluri, specifice economiei de pia: banca central i bncile comerciale. n procesul de organizare a sistemului bancar detip occidental, Banca Naional a Romniei i-a asumat funciile tradiionale ale unei bncicentrale, iar operaiunile comerciale pe care le efectuase anterior au fost transferate unei bncicomercialenounfiinate(BancaComercialRomn).Potrivitstatutuluisu,BancaNaional a Romniei a dobndit un grad mare de independen, earspunznd numai nfaaorganului legislativ al rii.Legea privind activitatea bancara prevzutmodificri substaniale ale statutului bncilorcomerciale din Romnia, a ncurajat dezvoltarea bncilor cu capital privat i a permisintrarealiberpepiaaautohtonainstituiilorfinanciarestrine.Bncileaufostautorizate s opereze n calitate de bnci comerciale de tip universal, putnd efectua o gamlargdeoperaiunibancarepentregteritoriulrii,ncondiiilerespectriinormelorprudeniale, emise debanca central, ncalitatea sade autoritatede supravegherebancar.De atunci i pn n prezent, datorit necesitii adaptrii la noile mprejurri, legile privindreglementarea activitii BNR au fost reactualizate de mai multe ori (n 1998 i 2004).Prinnoua lege bancar, din anul 1998, era consolidat autoritatea Bncii Naionale a Romniei nsensulcreteriicapacitiisaledesupraveghereprudenial,alcreiprincipalobiectivlconstituia protecia deponenilor din ntregul sistem bancar.Evoluia legislaiei care reglementeaz BNR a cunoscut, n perioada 1991-2004, trecerea de laorganul administrativ de stat, subordonat Guvernului, la instituia public independent, care seidentific a fi banca central a statului romn. Aceast instituie, creat dup model european,este pregtit pentru integrarea n Uniunea European i n Sistemul European al BncilorCentrale (SBCE).Ultimul act normativ n materie, Legea nr. 312/2004 privind Statutul Bncii Naionale aRomniei, a consfinit n dispoziiile sale independena funcional, instituional i financiara bncii centrale a Romniei, transformnd-o ntr-o instituie compatibil cu celelalte bncicentrale aparinnd SBCE.Printre principalele dificulti cu care s-a confruntat BNR, n decursul perioadei de tranziie, s-au numrat inflaia i asigurarea stabilitii sistemului financiar-bancar, n condiiile intrrii nincapacitate de plat a unor bnci i fonduri mutuale.Strategia de politic monetar a BNR,adoptat n 2005, o reprezint intirea direct a inflaiei.3.2 Banca Naional i integrarea nUniunea EuropeanProcesul de integrare n Uniunea European a reprezentat un element stimulator suplimentar naccelerarea reformelor, criteriile de convergen nominal i real devenind repere importanten eforturile de amplificare a gradului de funcionalitate a economiei romneti. Prioritile iobiectivele fixate n concordan cu inteniile rii noastre de a se integra n Uniunea Europeanau fost abordate n Programul Naional de Aderare a Romniei la Uniunea European (PNAR).Acesta prevedeau reducerea inflaiei, asigurarea unei poziii externe sustenabile, meninerea subcontrol a deficitului bugetar, mbuntirea stabilitii sistemului bancar i reforma acestuia. Deasemenea, unul dintre factorii principali care au determinat actualizarea repetat a legislaieibancare romneti a fost necesitatea adoptrii acquis-ului comunitar.Statutul BNR,din iunie 2004, a contribuit la armonizarea legislaiei romneti cu cea european.Noutileaduseauavutnvederenprimulrndntrireaindependeneibnciicentrale,asigurareastabilitiipreurilorcaobiectivfundamental,interzicereafinanriidirecteainstituiilor publice de ctre banca central, armonizarea procedurilor i instrumentelor BNR cucele ale Bncii Central Europene.ntrireaindependeneiBNRconstituieopremizandepliniriicriteriilordeconvergennominal de natur monetar, stabilite prin Tratatul de la Maastricht.Reforma BNR a impus i unele msuri de mbuntire a mediului bancar romnesc. n acestsens,BNRaavutnvedereadoptareaunorreglementrireferitoarelalimitaminimacapitalului social i a fondurilor proprii; cunoaterea clientelei; clasificarea creditelor i aplasamentelor. Tot n direcia consolidrii sistemului bancar romnesc, BNR a avut i are dreptpreocupri, subaspectlegislativ,urmtoareledirecii:extinderea legislaieiprivind falimentulasupra tuturor instituiilor de credit, dezvoltarea schemei de garantare a depozitelor bancare,supravegherea pe baz consolidat i pregtirea implementrii cerinelor acordului Basel II.Pelngmsurileadoptatepentruntrireastabilitiifinanciare,BNRacontribuitilambuntireainfrastructuriiprinintroducereaIBAN,denominareamonedeinaionaleioperaionalizarea Sistemului Electronic de Pli (SEP). Acestea au condus la scurtarea timpuluide efectuare a tranzaciilor, extinderea perioadei de transmitere a instrumentelor de plat,comprimareadecalajuluidintretransferulinterbancaricelintra-bancar,introducereadeprodusenoipepiaabancarromneasc.Drepturmare,s-aucreatpremiselefavorabileconectivitii sistemului naional de pli cu cel european.3.3BNR n etapa post-aderare la Uniunea Europeanncepnd cu data de 1 ianuarie 2007, odat cu aderarea Romniei la Uniunea European, BancaNaional afost integrat n Sistemul European alBncilor Centrale (SEBC), iar Consiliul deadministraie a decis demararea procesului de modificare a legii 312/2004, n vederea adoptriimonedei euro.n planul stabilitii sistemului bancar romnesc, banca central a ntreprins o serie de msuri ceaumbuntitindicatoriideprudenialitate.IntroducereaprevederiloracorduluiBaselII,privindadecvareacapitaluluiinstituiilordecredit,implictransformriviitoareprofunden

sistemul bancar autohton, banca central urmnd s ndeplineasc un rol decisiv n gestionareaacestui proces.Politicile BNR sunt focalizate pe nscrierea Romniei pe traiectoria adoptrii euro n 2014.Petermen mediu, este avut n vedere nu numai reluarea dezinflaiei i aducerea creterii preurilorn apropierea standardelor europene, dar i atenuarea dezechilibrelor cu precdere scdereatreptat a deficitului extern pentru a da durabilitate procesului de reducere a inflaiei. Intrarea, la1 ianuarie 2012, n mecanismul ratelor de schimb ERM-II i parcurgerea perioadei minimeobligatorii de doi ani n interiorul acestui mecanism este condiionat de necesitatea nfptuiriiunor reforme adecvate pn n 2012. n opinia guvernatorului Mugur Isrescu:...principalul reperde urmatpentrudepirea crizeieconomico-financiare nara noastr, lconstituietocmaiprogramuldeadoptareaeuro,fiindnecesarcaRomniasmenincalendarul anunat anterior. [Mugur Isrescu, Probleme ale convergenei reale n drumul spreeuro, n Sesiunea Strategia de adoptare a euro i criza financiar mondial, Academia Romn,2009]