Universitatea tefan Cel Mare SuceavaFacultatea de tiine Economice i Administraie PublicEconomie general si comunicare economic

CREDITUL I ROLUL SU N ECONOMIA DE PIA STUDIU DE CAZ: PE EXEMPLUL ROMNIEI

Lector Univ. Dr.:Scutariu LiviuStudent:Pslariu Maria Diana

IntroducereRelaiile de credit au aprut pe o anumit treapt a dezvoltrii produciei de mrfuri i anume, atunci cnd aceast dezvoltare a permis trecerea mrfurilor de la vnztor la cumprtor, fr ca n acel moment s aib loc i un transfer de valoare n sens invers, acest transfer urmnd s se fac ulterior, deci cu un decalaj n timp.Conceptul de credit n literatura de specialitate este abordat din dou puncte de vedere: juridic i economic.Din punct de vedere juridic, creditul exprim o convenie ntre creditori i debitori i care servete procesul de producie i de circulaie a mrfurilor.Din punct de vedere economic creditul exprim relaii de schimb de repartiie a unei pri din produsul naional brut sau din venitul naional, n vederea satisfacerii unor anumite nevoi de capital.Marea majoritate a economitilor abordeaz conceptul de credit n sensul c asemenea relaii (de credit) fac parte integrant din finanele private n sens larg. Cu toate acestea, relaiile de credit au o serie de particulariti distincte care, n final, permit o demarcaie a acestora din ansamblul relaiilor financiare. Aceste particulariti sunt legate, n primul rnd, de faptul c, n cazul relaiilor de credit transferul de valoare se realizeaz cu titlul rambursabil i cu obligaia plii unei dobnzi, n timp ce n cazul relaiilor financiare (n sens restrans) transferul de valoare se realizeaz fr echivalent; n al doilea rnd, aceste particulariti privesc caracterul transferului, n sensul c n cazul relaiilor de credit acest transfer are, de regul, caracter temporar sau de durat, n timp ce n cazul relaiilor financiare propriu-zise caracterul transferului este definitiv.Necesitatea creditului este de natur obiectiv, n sensul c procesul reproduciei sociale i desfurarea acestuia determin, n ultim instan, manifestarea relaiilor de credit. n cadrul acestui process, apar, pe de o parte, necesiti suplimentare de capital, care nu au alte posibiliti de acoperire dect prin credit, iar pe de alt parte, n cadrul aceluiai proces apar i resurse disponibile de capital, societi n ansamblul sau nefiindu-i indiferent modul de folosire a acestor disponibiliti de capital.Coninutul, formele i funciile creditului

Creditul, n esen, reprezint schimbul unei valori monetare prezente contra unei valori monetare viitoare. Din punct de vedere etimologic, creditul i are originea n cuvntul latin creditum cretere (a crete, a se ncrede, a avea ncredere). Aceast origine a noiunii de credit scoate n eviden un element psihologic absolut indispensabil existenei unei operaii de credit, ncrederea. n orice operaie de credit, n esen, intervin doi subieci, subiectul care acord credit (mprumuttor sau creditor) i cel care primete (mprumuttor sau debitor). n orice operaie de creditare se mai folosesc urmtorii termeni: scaden = momentul sau momentele fixate pentru realizarea sau rambursarea creditului; ratele scadente = sumele pariale care se ramburseaz ealonat la anumite termene conform nelegerii dintre creditor i debitor; perioad de graie = perioada ntre momentul angajrii creditului i momentul nceperii rambursrii sale; dobnda = suma de bani pltit de debitor.Creditul reprezint deci o form i o prghie economic de baz a vieii economice contemporane. El are la baz factori i posibiliti reale: pe de o parte n economie se formeaz momentul disponibilitii bneti care temporar depete necesitile i cheltuielile curente ale ntreprinderii i ale populaiei. Creditarea precum i pstrarea disponibilitilor bneti ale agentului economic devin activiti distincte care dau natere unor relaii specifice i se realizeaz prin instituii specifice. Pe de o parte, n economie la nivelul ageniilor economici exist i nevoi a cror acoperire nu poate fi realizat cu resurse economice proprii existente n fiecare moment. Aceste nevoi pot fi satisfcute prin atragerea de mijloace financiare suplimentare sub form de mprumuturi. Pe acest fond, rolul i amploarea creditului a crescut foarte mult odat cu dezvoltarea economico-social devenind o activitate economic deosebit de important.n literatura economic, trsturile creditului se exprim prin urmtoarele relaii:1. creditul aduce n planul relaiilor economice dou subiecte distincte: creditorul i debitorul;1. rambursabilitatea creditului la scaden;1. creditul este purttor de dobnd;1. creditul are o garanie real, material, atunci cnd un bun material poate fi vndut n cazul nerambursrii creditului sau a lipsei garaniei debitorului.

Exist n toate rile cu economie de pia urmtoarele tipuri de credite:1. Din punct de vedere al formei n care se acord i al subiecilor relaii de credit:1. credit comercial: se acord ntre industriai i consumatori prin vnzarea mrfurilor n schimbul unor instrumente de credit. Durata acestui credit este de 90 de zile (de obicei)1. credit bancar: este reprezentat prin mprumuturi acordate n bani de ctre bnci ntreprinderilor particulare, publice, precum i persoanelor fizice.1. Din punct de vedere al relaiilor de proprietate pe care le implic acordarea creditului:1. credit privat: se acord persoanelor particulare, ntreprinderilor particulare etc.1. credit public: este acordat statului i unor instituii publice. Acesta se acord pe baza aa numitor efecte publice care sunt obligaiuni i bonurile de tezaur.Obligaiunile sunt titluri de crean asupra statului sau hrtii de valoare care atest posesorului calitatea de creditor al statului sau al unei instituii publice. Posesorul are drept de a primi pentru mprumut o anumit sum numit dobnd.Bonurile de tezaur: denumirea provine de la operaiuni de trezorerie sau de tezaur. Ele semnific activiti de formare a veniturilor i de realizare a cheltuielilor statului, precum i ncasrile i plile acestora.1. Din punct de vedere al termenilor de acordare:1. pe termen scurt: pn la 1 an1. pe termen mediu: pn la 5 ani1. pe termen lung: peste 5 ani1. Din punct de vedere al condiiilor de acordare:1. credit personal: acordat pe ncredere, pe prestigiul mprumuttorului, pe bunstarea pe care o are debitorul1. credit real: este format din bunuri mobiliare i se acord pe baz de garanii; hrtii de valoare sau efecte private sau publice (credit lombard). Aici intr i aa numitul credit ipotecare pe bunuri imobiliare; credit pe amanet1. Din punct de vedere al destinaiei finale (al mobilului urmrit de debitor):1. credit de producie (pentru activiti economice)1. credit de exploatare: acordat pe timp mai scurt pentru achiziionarea de materii prime, materiale etc.1. credit de ameliorare: pe timp lung pentru cumprarea de maini, utilaje1. credit pentru investiii: pe timp lung (pentru construirea de noi fabrici, uzine, etc.)b) credit de consum: pentru achiziionarea unor bunuri de consum de folosin ndelungat (aparate electrocasnice, etc.)1. Dup domiciliul creditorului:1. credit intern (debitorul i creditorul sunt din aceeai ar)1. credit internaional (creditorul i debitorul sunt din ri diferite)Creditul internaional poate fi:1. credit multilateral, acordat de FMI sau alte organisme1. aa numitul credit stand-by ( n ateptare)Funciile creditului n rile cu economie de pia pot fi sintetizate astfel:1. mijlocete mobilizarea resurselor de capital temporar disponibile la ntreprinderi i persoane i orientarea acestor resurse ctre cei care au nevoi mai mari dect posibilitile proprii de acoperire1. favorizeaz desfacerea mrfurilor, favorizeaz tranzaciile comerciale1. influeneaz creterea consumului prin cumprarea pe credit i vnzarea n rate a unor bunuri de valoare mare i rezultat ndelungat1. contribuie la reglarea circulaiei monetare prin punerea n circulaie a unor hrtii de valoare (bani de credit), precum i prin operaii de credit care se substituie monedei sporind viteza de circulaie a acestuia i mrind cantitatea de mijloc de plat puse la dispoziia economiei naionale.

Sistemul bancar n RomniaBncile sunt instituii financiare care concentreaz mijloacele de plat i acord credite, facilitnd soluionarea problemei pieei. Aceste instituii au aprut din timpurile cele mai vechi.Virgil Madgearu n ,,Cursul de economie politic menioneaz c n sec. XII, zarafii genovezi nu se ocupau numai cu schimbul monedelor ci primeau de la persoane particulare depozite de bani pentru pstrare i acordau la rndul lor mprumuturi sub denumirea cambii monetare. n principate bncile iau natere n a doua jumtate a sec. XIX. n 1857 ia fiin la Iai Banca Naional a Moldovei, iar n 1866 la Bucureti, Banca Romniei. n 1880 a luat fiin Banca Naional a Romniei ca societate pe aciuni cu capital iniial de 30 milioane lei aur, din care circa 10 milioane erau ale statului.n perioada interbelic au funcionat n Romnia numeroase bnci comerciale, printre care Banca Romneasc, Banca Comercial Romn, Banca de Credit, Banca Maramure, unele bnci agricole, precum Banca Agricol, Creditul funciar rural, bazele de credit i altele.n literatura economic se arat c exist n ri cu economie de pia 4 tipuri de bnci:1. banca de emisiune cu rolul de a emite moned i de a asigura controlul asupra masei monetare, de a acorda credite altor bnci prin operaii de resort i de a controla ntreaga politic monetar a statului (la noi Banca Naional Romn)1. banca de depuneri sau de depozit (acord credite pe timp scurt care genereaz urmtoarele operaii scontate, avansuri n cont curent sau deschideri de credit pe care titularul de cont l poate utiliza, operaii de burs, viramente, credite de gaj)1. bnci de afaceri: acord credite pe timp lung ntreprinderilor i contribuie la finanarea unor proiecte de investiii. Resursele lor constau n capital propriu i nu folosesc depozitele care le-au fost ncredinate1. bnci specializate sau instituii financiare specializate:1. casa de credit agricol1. credit financiar (credit ipotecar pe timp lung acordat particularilor i colectivitilor publice locale)1. credit naional acordat comerului i industriei pentru modernizare, pentru restructurare1. bnci populare n ajutorul ntreprinztorilor mici i mijlocii1. bnci de comer exteriorExist de asemenea bnci specializate cu competene internaionale (BIRD; BERD; Banca religiilor Internaionale, etc.). Literatura de specialitate arat 4 funcii de baz ale activitii bancare. Ele nu se identific cu enumerarea operaiunilor fcute de bnci.1. Gestiunea sistemului de pli. Astfel prin creditele care le deschid bncile creeaz moneda, moneda fiind o aa numit ban public, statul are misiunea s exercite un control sever asupra activitii bncii. Prin politic monetar, statul intervine pentru a regla capacitatea de a crea moned de ctre bnci. De aceea, statul intervine pentru a se asigura c bncile nu vor deveni foarte slabe sau n stare s falimenteze i de aceea statul desfoar aceast activitate de control sau supervizare a bncii. Dac totui aceast slbire se produce, pentru a pune la punct unele mecanisme de aprare cel puin parial a intereselor deponenilor1. Activitate de transfer. Aa cum orice ntreprindere transfer combin, factori de producie obinnd bunuri i servicii, bncile realizeaz i ele operaii de transfer. Aceasta cu deosebirea c aa zisa materie prim pe care ele o pun n oper o reprezint banii devenind o marf fungibil prin excelen. Astfel, mprumutnd i plasnd fondurile pe care le colecteaz, bncile schimb durata de funcionare a acestor fonduri schimbnd lichidarea i eficiena lor, transformnd moneda n care sunt exprimai, etc.1. Mutualizarea (divizarea) riscurilor. Se sprijin pe evaluarea riscurilor de ctre bnci (Consiliul de administrare a bncilor). Bancherul trebuie s fie prevztor cnd mprumut sumele unor debitori s nu pun aceste sume n pericol. ntruct banca d cu mprumut pe cont propriu, ea este cea care suport costul. Acest cost se repercuteaz asupra debitorilor prin intermediul preului creditului. Bancherul, consiliul de administraie este liber s acopere sau s nu cererea de credite a clienilor si.1. Banca intervine pe diviziunea pieei monetare exercitnd o funcie de arbitraj. Aceast funcie vizeaz realizarea echilibrului pieelor internaionale, vizeaz ajustarea diferitelor rate ale dobnzilor, ale altor instrumente negociabile. n concluzie aceste genuri de activiti se exercit att n cadrul economiei naionale ct i pe scar internaional.Trecerea la economia pe pia a dus i la restructurarea sistemului bancar. Au fost elaborate legi speciale n acest sens: legea privatizrii activitii bancare, legea bncii private Bncii Naionale Romne, legea privatizrii societilor comerciale bancare. Acest sistem bancar a fost structurat i organizat pe dou nivele:1. BNR cu funcii de instituie de emisiuni de reglementare n domeniul monetar i al creditelor1. bnci constituite ca comuniti bancare pentru atragerea de fonduri de la populaie, de la ageni economic, acordare de credite i efectuarea altor servicii cu specific bancar.Banca Naional Romn(BNR) este banca central a statului romn. Ea conduce politica monetar i de credit n cadrul politicii economice i financiare a statului nostru i menine stabilitatea monetar.BNR este instituia unic de emisiune al statului, ea refinaneaz societile bancare, provoac lichiditi sistemului bancar i totodat asigur supravegherea tuturor societilor bancare. Capitalul acestei bnci aparine n ntregime statului. BNR efectueaz urmtoarele operaii:1. emisiunea monetar1. operaii cu societi bancare i alte instituii de credit ca i operaiuni de rescont1. face operaiuni cu trezoreria statului1. operaii cu aur i valute1. controlul valutar. Acest gen de operaii sunt concretizate n legea activitii bancare i mai ales n regulamentul de funcionare a BNR.1. primesc depozite de la public la vedre i la termen pentru care acord dobnd1. acord credite pe diferite termene1. desfoar operaii prin virament, operaii de clearing i alte operaii de gir pe cont propriu sau n contul terilor1. n limita legii se ocup cu schimbul valutei i cu operaii cu metale preioase1. se ocup cu plasarea, cumprarea, pstrarea i vnzarea de titluri pe hrtii de valoare, acord consulting bancar, garanii unor depuntori, etc.Au i unele restricii: nu au voie s achiziioneze propriile aciuni i acordarea de credite pe baza acestora, nu se pot angaja n tranzacii cu valori mobiliare i imobiliare.Bnci constituite ca i comuniti bancare reprezint veriga de baz a sistemului bancar.Activitatea principal a unei bnci const n "comerul" cu bani. Banca este aceea care, pe de o parte, "cumpr" bani, suportnd un cost sub forma dobnzii bonificate, iar pe de alt parte "vinde" banii acumulai, ctigurile obinute regsindu-se n dobnda perceput. Ca atare, banca se identific, n primul rnd i n cea mai mare msur, cu activitatea de creditare.1. se poate spune c acumularea resurselor de creditare i plasarea lor este "cheia de bolt" a activitii unei bnci;1. ea favorizeaz tranzaciile comerciale n interiorul i exteriorul unei ri, asigur efectuarea plilor i schimbul valutar;1. banca permite realizarea investiiilor, fie participnd direct la finanarea acestora, fie prin plasamentul i gestiunea economiilor bneti;1. banca este "actorul" principal pe piaa capitalului;1. totodat, cnd ne referim la rolul bncii n epoca modern, trebuie s avem n vedere c generalizarea informaticii i telecomunicaiilor determin mutaii importante n relaiile banc-clieni i n metodele de gestiune folosite: Figurativ, banca este "templul" banilor. Aici este implicat secretul bancar, dar mai ales fora pe care o reprezint banii, capitalul n complexitatea sa. Dup cum scrie i Claude Simon n lucrarea sa intitulat. Exist aproape 30 bnci comerciale, unele cu capital de stat, altele cu capital privat sau mixt:1. C.E.C. capital integral de stat1. Banca Comercial Romn capital parial de stat1. BRD-GSG, Raiffeisen Bank, Banc Post aciuni majoritare cumprate de bnci strine1. Banca Transilvania, Banca iriac, Alpha Bank, Banca Romaneasca - capital privat.Performanele sistemului monetar i autonomia deciziilor bancare sunt direct dependente de natura sistemului social, de gradul de dezvoltare a fiecrui stat n parte i de politica economic pe care acesta o promoveaz. Nu ntmpltor, rile din Europa Central i de Est, care doresc s promoveze o economie de pia, au n vedere reforme ale propriilor sisteme bancare care s le permit o adaptare a acestora la standardele sistemelor bancare din rile Occidentale.

Studiu de caz: pe exemplul Romniei

Originile creditului se regsesc n mprumutul banal, care a aprut la primele trepte a evoluiei omenirii. Anumite nevoi cotidiene temporare ale individului, cum ar fi o unealt de vnat sau pescuit, o blan sau un vas, l-au impus pe acesta s apeleze la unul din congenerii si, care la acel moment nu folosea bunul respectiv. ncetenirea proprietii private a transformat mprumutul banal n relaie economic dintre persoane care, din ansamblul eterogen al raporturilor economice, a influenat poate cel mai mult evoluiile sociale, economice i politice ale societii umane, ajungnd n prezent temelie a organizrii i funcionrii sistemelor economice moderne.n forma actual creditul bancar apare n urma nfiinrii primelor bnci italiene din sec. al XII lea.Creditul a devenit unul din mecanismele economice fundamentale odat cu dezvoltarea intensiv de la sfritul sec. al XVIII-lea nceputul sec. al XIX-lea al relaiilor capitaliste de producie.Existena mijloacelor bneti temporar libere provenite din diverse venituri ale diferitor proprietari, care formeaz resursele creditare, constituie temelia material a declanrii fenomenului creditare n urma solicitrii acestor fonduri pentru acoperirea deficitelor provizorii de ctre ceteni, subiecii economici i instituiile publice.n epoca contemporan, n rile cu economie de pia, creditul i bncile au un rol determinant n desfurarea proceselor economice, n reglarea circuitelor economice la nivel micro i macroeconomic, a lichiditii agenilor economici, a economiei n ansamblul ei. Creterea economic determin att o dezvoltare a afacerilor la nivelul persoanelor ct i o consolidare a segmentului clasei de mijloc n Romnia, tendine de pe urma crora bncile vor beneficia n continuare.Principala operaiune bancar este creditarea. Felul n care banca aloc fondurile pe care le gestioneaz poate influena n mod hotrtor dezvoltarea economic la nivel local sau naional.Contabilitatea creditelor acordate de BRD constituie un instrument indispensabil ntreprinztorilor ce construiesc o afacere sau caut parteneri, managerilor ce propun proiecte noi altor persoane sau instituii de finanare, instituiilor ce gestioneaz fonduri pentru proiecte de investiii pentru a obine un credit bancar de care au nevoie.Deoarece orice banc i asum ntr-o oarecare msur riscuri atunci cnd acord credite (pierderi la portofoliul de credite atunci cnd unii debitori nu i onoreaz obligaiile) rezult ca cea mai important funcie a bancii n ceea ce privete creditarea este de a controla calitatea portofoliului de credite. Astfel, fiecare banc creia i se solicit un credit de investiii realizeaz o analiz a indicatorilor privind bonitatea solicitantului i o analiz a riscului pe care-l poate ntmpina cu privire la capacitatea solicitantului de a rambursa creditul i dobnzile aferente. n condiiile unei lumi n continu schimbare, cu un mediu din ce n ce mai incert, n care o firm pentru a supravieui i pentru a crete pe pia are are nevoie de lichiditai, aceasta apeleaz la un credit bancar.Muli dintre cei care i doresc cumprarea sau construirea unei case cu ajutorul unui credit se afl n faa unei dileme. Ce tip de credit este mai avantajos cel ipotecar sau cel mobiliar? Cumprarea unui apartament, de exemplu, n condiiile n care nu se dispune de o alt locuin n proprietate sau de un teren, nu poate fi facut dect printr-un credit ipotecar. Aceasta nseamn c garania o va constitui pe imobilul ce urmeaz a fi cumparat.Cumprarea unei case presupune i existena unei garanii pe care banca o solicit. Este nevoie de o garanie de care banca s poat dispune n cazul n care creditul solicitat nu mai poate fi pltit. Banca trebuie s-i recupereze astfel mprumutul pentru cumprarea respectivului imobil.n prima jumtate a anului trecut sistemul bancar a acordat credite de investitii de 1,5 miliarde USD. Ponderea a sczut semnificativ comparativ cu anul 2008, inclusiv pe fondul unui volum mic al investiiilor, arat un recent studiu al Bancii Naionale a Romniei.ara noastr nregistreaz cel mai scazut grad de rspndire a cardurilor comparativ cu celelalte ari intrate n UE, potrivit ultimului numar al Blue Book publicat de Banca Central European (BCE). Pe baza datelor disponibile la nivelul sistemului bancar din Romnia, n perioada decembrie 2002- iunie 2003, se constata o evoluie ascendent a creditelor pentru investiii, a cror valoare la mijlocul anului 2003 era de 50 582 miliarde lei (1,53 miliarde USD). Cu toate acestea, ponderea creditelor pentru investiii a sczut n mod constant de la un an la altul, de la 27,09% n decembrie 2000 la 22,53% n iunie 2003.Disponibilitatea i volumul fondurilor de finanare a proiectelor de investiii depind i de acordurile ncheiate de bncile din Romnia cu instituii financiare internaionale (BERD, BEI, PHARE), majoritatea creditelor de acest tip fiind susinute din linii de finanare extern, ceea ce implic condiii suplimentare de eligibilitate a beneficiarilor finali (sector de activitate, durata proiectelor, procent de cofinanare) i realizarea unor evaluari mai riguroase de ctre bnci.Pe de alt parte, investitorii manifest reticen fa de creditele bancare, deoarece: dobnzile active mari sunt reflectate n costurile echipamentelor achiziionate, diminund rentabilitatea total a afacerii; nivelul culturii bancare din Romnia este scazut, iar majoritatea oamenilor de afaceri nu se adreseaz nc bncilor ca unor poteniali parteneri i consultani.Condiiile macroeconomice nefavorabile au avut un puternic impact asupra volumului surselor de finanare a creditelor pentru investiii acordate n moned naional, bncile ntmpinnd dificulti n atragerea de depozite n lei pe termen mediu i lung.Instabilitatea macroeconomic a mpiedicat realizarea unor evaluari pe termen lung ale rezultatelor ce vor fi generate de investiiile pentru care sunt solicitate credite, ceea ce a limitat posibilitatea de acordare a creditelor pentru investiii n condiii de siguran sporit.Accesul la creditele pentru investiii n lei este limitat i datorit nivelului restrictiv al dobnzilor active practicate de bnci.Dimensiunea pieei creditului de investiii nu poate fi disociat de volumul investiiilor realizate n economia naional. Volumul total al investiiilor din Romnia a fost, n perioada 1997-2001, de aproximativ doua ori mai mic dect cel din Ungaria i de aproximativ patru ori inferior celui din Polonia. innd seama de faptul ca infuziile de capital n economie sunt mici, precum i de faptul c investitorii prefer s apeleze la mijloace mai puin costisitoare de finanare (reinvestirea profitului i a altor surse proprii, emisiunea de aciuni etc.), nu ne putem atepta, n viitorul apropiat, la o dezvoltare spectaculoas a creditelor pentru investiii n Romnia. n aceste condiii, pentru stimularea creditelor pentru investiii sunt necesare att adoptarea unor msuri de eliminare a factorilor care inhib dezvoltarea afacerilor n Romnia (diminuarea fiscalitii exagerate; creterea stabilitii cadrului legal i instituional i evitarea inconsecvenei legislative privind regimul investiiilor strine; simplificarea procedurilor administrative impuse la nfiinarea unei noi afaceri), ct i mbuntirea condiiilor de pe piaa creditului de investiii, bncile avnd o contribuie important n acest sens (prestarea unor servicii de consultan pentru potenialii clieni privind modalitatea optim de finanare i acordarea de asisten la ntocmirea planurilor de afaceri, promovarea acestui produs bancar n rndul investitorilor etc.). Avnd n vedere legatura direct care exist ntre dezvoltarea creditelor pentru investiii i dezvoltarea economic de ansamblu, este dificil realizarea unei previziuni pertinente asupra evoluiei pieei creditului pentru investiii i, implicit, stabilirea unor obiective cantitative n acest sens, mai ales n condiiile indisponibilitii datelor privind evoluia creditului pentru investiii n rile n curs de aderare la UE, ceea ce limiteaz, totodat, posibilitatea unei analize comparative a Romniei cu aceste ri.

Oferta de creditare a principalelor banci, la inceputul anului 2015Noul an a debutat n plan financiar cu msurile luate de Banca Naional, prima edin de politic monetar din acest an aducnd o reducere a dobnzii cu 0,5 procente (8% 7,5%), n timp ce ratele pentru rezervele minime obligatorii aplicabile pasivelor au fost meninute (15% pentru RON si 25% pentru valut).n ceea ce privete Programul Guvernamental Prima Cas, program ce a inut capul de afi al publicaiilor n ultima jumtate a anului trecut, discuiile despre prelungirea acestuia n 2015 au continuat, executivul stabilind n luna ianuarie o msur provizorie. Astfel, n ateptarea modificrilor legislative, persoanele care ncheie antecontracte de vnzare-cumprare pentru locuine prin intermediul acestui program pn la 15 februarie 2015 pot beneficia n continuare de vechile condiii.Banca Transilvania a solicitat i obinut n luna ianurie 2015 suplimentarea plafonului cu 15 mil. EUR, dup epuizarea plafonului aprobat anterior de Fondul de Garantare al Creditelor pentru IMM-uri (FGCIMM) de 27 mil. EUR.Tot n luna ianuarie Consiliul Concurenei a anunat c va discuta cu reprezentanii Autoritii Naionale pentru Protecia Consumatorului (ANPC) pentru extinderea aplicrii Directivei 48 a Comisiei Europene pentru toate tipurile de mprumut cu dobnda variabil (inclusiv creditele ipotecare/imobiliare). Directiva presupune diminuarea comisionului de rambursare anticipat la maximum 1% pentru creditele de consum fr garanii cu valori cuprinse ntre 200 i 75.000 EUR, termenul limit pentru aplicarea acesteia fiind luna iunie 2015.Conform celor mai recente date publicate de Banca Naionala a Romniei, n luna decembrie 2014, ponderea restanelor n totalul creditelor acordate a scazut cu 0,08 procente(3,96% 3,89%) fa de luna noiembrie 2014. n funcie de moneda n care au fost acordate creditele restanele au crescut cu 0,17 procente pentru creditele n RON (5,27% 5,44%) i au scazut cu 0,24procente pentru cele n valut (3,1% 2,86%).

Rata medie a dobanzii la ofertele de crediteCredite imobiliare / ipotecareNoiembrie 2014Decembrie 2014Martie 2015

RON8.808.808.76

EURO6.706.706.72

Credite autoNoiembrie 2014Decembrie 2014Martie 2015

RON12.0012.0012.11

EURO11.7011.7011.82

Credite de nevoi personale cu ipotecaNoiembrie 2014Decembrie 2014Martie 2015

RON10.1010.1010.16

EURO8.008.008.03

Credite de nevoi personaleNoiembrie 2014Decembrie 2014Martie 2015

RON13.2013.0012.87

EURO14.5014.5013.92

Carduri de creditNoiembrie 2014Decembrie 2014Martie2015

RON22.7122.6222.26

BIBLIOGRAFIE

1. Moned i credit, Gheorghe Sandu, Editura Universitii Suceava, 2001.2. Moned i credit, Teodor Roca, editura: Casa de editur Sarmis Cluj-Napoca, 1996.3. Curs Macroeconomie, Conf. univ. dr. Carmen Nstase, Universitatea tefan Cel Mare, Suceava.

14