Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalulFebruarie 2012Pagina 1 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012CUPRINSPLAN PRIVIND CAPITALUL .......................................................................................................................................................... 11. INTRODUCERE .................................................................................................................................................................................. 32. OBIECTIVELE BNCII CENTRALE COOPERATISTE CREDITCOOP .......................................................................................................... 32.1. OBIECTIVE............................................................................................................................................................................................. 32.2. ORIZONTUL DE TIMP NECESAR PENTRU ATINGEREA OBIECTIVELOR .................................................................................................................... 43. CAPITALUL ........................................................................................................................................................................................ 43.1. COMPONENA CAPITALULUI BNCII CENTRALE COOPERATISTE CREDITCOOP................................................................................................... 43.2. COMPONENA CAPITALULUI REELEI CREDITCOOP ..................................................................................................................................... 63.3. CAPITALUL INTERN .................................................................................................................................................................................. 73.4. RESPONSABILITILE CAPITALULUI.............................................................................................................................................................. 83.4. PLANIFICAREA CAPITALULUI ...................................................................................................................................................................... 9 3.4.1. Analize preliminare .................................................................................................................................................................... 9 3.4.2. Planificarea capitalului ............................................................................................................................................................ 114. CAPACITATEA BNCII CENTRALE COOPERATISTE CREDITCOOP I A REELEI CREDITCOOP DE A SE CONFORMA N EXERCIIULFINANCIAR 2012 CU CERINELE DE CAPITAL ....................................................................................................................................... 214.1. CAPACITATEA BNCII CENTRALE COOPERATISTE CREDITCOOP DE A SE CONFORMA N EXERCIIUL FINANCIAR 2012 CU CERINELE DE CAPITAL ........... 224.2. CAPACITATEA REELEI CREDITCOOP DE A SE CONFORMA N EXERCIIUL FINANCIAR 2012 CU CERINELE DE CAPITAL .............................................. 234.3. MSURI CARE SE VOR ADOPTA N VEDEREA MENINERII CAPITALULUI .............................................................................................................. 255. INFORMAII RELEVANTE LEGATE DE CAPITALUL SOCIAL I MODALITI DE ACIUNE N SITUAII NEPREVZUTE .......................... 265.1. INFORMAII RELEVANTE LEGATE DE CAPITALUL SOCIAL AL BNCII CENTRALE COOPERATISTE CREDITCOOP I MODALITI DE ACIUNE N SITUAIINEPREVZUTE ............................................................................................................................................................................................. 265.2. INFORMAII RELEVANTE LEGATE DE CAPITALUL SOCIAL AL BNCILOR COOPERATISTE DIN REEAUA CREDITCOOP I MODALITI DE ACIUNE N SITUAIINEPREVZUTE ............................................................................................................................................................................................. 276. CONSIDERAII FINALE ..................................................................................................................................................................... 29Pagina 2 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 20121. IntroducerePrezentul Plan de capital cuprinde urmtoarele elemente:obiectivele bncii i orizontul de timp necesar pentru atingerea obiectivelor respective;o descriere general a procesului de planificare a capitalului i a responsabilitilor aferente acestuia;modul n care banca se va conforma n viitor cu cerinele de capital;orice limite relevante legate de capital;un plan general pentru situaii neprevzute pentru tratamentul divergenelor i al evenimentelorneateptate, cum ar fi posibilitatea majorrii capitalului, restrngerea activitii sau utilizarea tehnicilor dediminuare a riscului. n cadrul planului privind capitalul, Banca Central Cooperatist CREDITCOOP a stabilit ca obiectiv unnivel intern al necesarului de capital. Acest nivel a fost stabilit prin luarea n considerare a profilului de risc, amediului economic n care i desfoar activitatea, calitatea proceselor de control intern i de administrare ariscurilor, planurile strategice i calitatea capitalului intern disponibil.2. Obiectivele Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP2.1. Obiective Pentru anul 2012 Banca Central Cooperatist CREDITCOOP a stabilit att obiective cuantificabile caresunt exprimate valoric ct i obiective necuantificabile. Principalele obiective cuantificabile sunt prezentate ncele ce urmeaz. n anul 2012, Banca Central Cooperatist CREDITCOOP mizeaz pe un profit individual de 0,69milioane lei i pe un nivel al activului bilanier de 213,8 milioane lei, n cretere cu 21,3 milioane lei fa denivelul estimat prin BVC a se realiza la finele anului 2011. La nivelul reelei CREDITCOOP, banca mizeaz peun profit de 8,3 milioane lei i pe un nivel al activului bilanier de 958,7 milioane lei, n cretere cu 35 milioanelei fa de nivelul estimat prin BVC a se realiza la finele anului 2011. n structura activelor Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP, certificatele de trezorerie cumpratede pe piaa secundar, depozitele la instituii de credit i activele lichide vor deine o pondere de aproximativ44%. Banca Central Cooperatist CREDITCOOP i-a propus acest din urm obiectiv pentru anul 2012 deoarece,n conformitate cu dispoziiile legale n vigoare, are obligaia s asigure stabilitatea i viabilitatea ntregii reelecooperatiste de credit. n ceea ce privete ritmul de cretere al creditului, banca a inut cont att de sursele atrase ct i derealizarea unui nivel optim al indicatorului care pune n eviden creditele acordate clientelei nebancare n totaldepozite atrase de la aceasta. La nivel individual i la nivelul reelei CREDITCOOP, creterile prevzute ale creditele acordateclientelei nebancare i ale depozitelor atrase de la aceasta sunt urmtoarele:Pagina 3 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012Previzionatdecembrie 201112,700,000970,00013,670,0001,500,00022,000,0005,00023,505,00058.16%Previzionat prin BVCpentru anul 201218,750,000980,00019,730,0001,800,00025,000,0006,00026,806,00073.60%Previzionat prin BVCpentru anul 2012559,578,49217,663,981577,242,47356,417,924454,945,46428,287,083539,650,471106.97% Cretereprevzut47.64%1.03%44.33%20.00%13.64%20.00%14.04%26.56%Elemente patrimoniale prevzute n BVC - ul BCCCCredite acordate clientilor - persoane fizice si juridiceCreante restanteTotal credite acordate clientelei nebancareDisponibilitati ale clientilorDepozite ale clientilorCertificate de depozitTotal depozite atrase de la clientelCredite/DepoziteElemente patrimoniale prevzute n BVC - ul reelei CREDITCOOPPrevizionatdecembrie 2011537,070,42814,354,476551,424,90453,157,355440,945,87926,132,385520,235,619106.00% Cretereprevzut4.19%23.06%4.68%6.13%3.17%8.25%3.73%0.92%Credite acordate clientilor - persoane fizice si juridiceCreante restanteTotal credite acordate clientelei nebancareDisponibilitati ale clientilorDepozite ale clientilorCertificate de depozitTotal depozite atrase de la clientelCredite/Depozite De asemenea, printre obiectivele propuse sunt i creterea capitalului social al Bncii CentraleCooperatiste CREDITCOOP cu 0,6%, de la 25,4 milioane lei la 26 milioane lei i al bncilor cooperatiste dinreea cu 2,73% de la 126,1 milioane lei la 129,6 milioane lei. n ceea ce privete obiectivele necuantificabile, acestea sunt legate de optimizarea structurii organizatoricei de personal ale bncii la nivel individual i la nivel de reea cooperatist de credit, dezvoltarea i perfecionareasistemelor de administrare i control al riscurilor, perfecionarea ntregului sistem de control intern i depromovarea imaginii organizaiilor cooperatiste de credit din reeaua CREDITCOOP.2.2. Orizontul de timp necesar pentru atingerea obiectivelor Obiectivele Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP sunt stabilite pe termen scurt, respectiv petermen de 1 an.3. Capitalul3.1. Componena capitalului Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP Capitalul reglementat al Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP este reprezentat de fondurile propriiale bncii care sunt formate din fonduri proprii de nivel 1 i fonduri proprii de nivel 2.NivelulminimalPagina 4 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012fondurilor proprii ale Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP a fost stabilit prin reglementri emise deBanca Naional a Romniei ca fiind echivalentul n lei a 5 milioane euro. Fondurile proprii de nivel 1 ale Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP, sunt alctuite din totalitateacapitalului social i a rezervelor eligibile, ajustate cu valoarea activelor necorporale, cu 50% din diferena pozitivdintre suma total aferent ajustrii prudeniale de valoare i cea aferent ajustrii pentru depreciere (IFRS) i cupierderea acumulat. Fondurile proprii de nivel 1 nu sunt restricionate i sunt disponibile pentru o perioadnedeterminat deoarece elementele componente ale acestora pot fi utilizate n orice moment i cu prioritate pentrua absorbi pierderile, nu implic costuri fixe pentru banc i pot fi efectiv puse la dispoziia bncii. Fondurile proprii de nivel 2, sunt alctuite din rezervele din reevaluare ajustate cu obligaiile fiscaleaferente lor (impozit pe profit amnat) i din rezerva mutual de garantare constituit la nivelul Bncii CentraleCooperatiste CREDITCOOP. Capitalul de acoperire de nivel II se diminueaz cu 50% din diferena pozitivdintre suma total aferent ajustrii prudeniale de valoare i cea aferent ajustrii pentru depreciere (IFRS). Elementele componente ale fondurilor proprii ale Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP sunturmtoarele:+++++ Elemente componente ale fondurilor proprii de nivel 1 ale Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOPcapital subscris i vrsat de BCrezerve legalerezerve statutarerezerve din profitul netrezultatul reportat reprezentnd profit auditat nerepartizat din anii anterioriprofitul interimar nregistrat pn la data determinrii fondurilor proprii, precum i profitul ultimului exerciiu financiarnregistrat n rezultatul reportat pn la repartizarea sa conform destinaiilor stabilite de adunarea general a acionarilor potfi incluse n fondurile proprii numai dac sumele aferente au fost verificate de persoane responsabile de auditarea situaiilorfinanciare i dac n raportul ntocmit n urma verificrii se exprim opinia c sumele respective au fost evaluate nconformitate cu principiile i regulile de contabilizare i sunt nete de orice obligaie sau dividend previzibil/previzibil ladata determinrii sau, dup caz de repartizri efectuate pn la aceast dat.rezultatul reportat din surplusul din reevaluarerezultatul reportat de natura veniturilor provenit din implementarea IFRS ca baz a contabilitii50% din valoarea sumelor reprezentnd soldul creditor al impozitelor amnate n situaia n care provizioanele IFRS suntmai mici dect provizioanele prudenialerezultatul reportat reprezentnd pierdererezultatul reportat de natura cheltuielilor provenit din implementarea IFRS ca baz a contabilitiipierderea perioadei curente care se deduce indiferent dac a fost sau nu verificat de persoanele responsabile de auditareasituaiilor financiareobligaiile BCCC fa de bncile cooperatiste afiliate, reprezentnd diferene rmase de regularizat ca urmare a recalculrii lasfritul exerciiului financiar a valorii participaiilor acestora la capitalul social al BCCC;valoarea bilanier a imobilizrilor necorporale50% din diferena pozitiv dintre suma total aferent ajustrii prudeniale de valoare i cea aferent ajustrii pentrudepreciere (IFRS)sumele reprezentnd contravaloarea prilor sociale aferente aportului bncilor cooperatiste de credit la capitalul social alBCCC la care sunt afiliate, n cazul n care aceste bnci cooperatiste particip la un proces de fuziune sau de divizare dereele cooperatiste, n urma cruia vor prsi reeaua, sau n cazul n care BCCC a hotrt dizolvarea lor, urmat de lichidare.Sumele vor fi deduse ncepnd cu data hotrrii Consiliului de Administraie al BCCC cu privire la ncetarea calitii debanc cooperatist afiliat Elemente componente ale fondurilor proprii de nivel 2 ale Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOPrezerve din reevaluare (rezerve din reevaluri dispuse prin acte normative i alte rezerve - diferene din reevaluare)ajustarea rezervelor din reevaluare cu obligaiile fiscale aferente lor (impozit pe profit amnat)rezerva mutual de garantare, constituit la nivelul Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP++++-------+-+Fondurile proprii de nivel 2 reprezint un capital de calitate inferioar fa de fondurile proprii de nivel 1.Ajustri ale capitalului de reglementare: Totalul fondurilor proprii de nivel 2 nu poate depi 100% din nivelul fondurilor proprii de nivel 1.Pagina 5 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012 La determinarea fondurilor proprii ale Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP, nu se includ sumele existente n sold reprezentate de: fondul pentru creterea surselor proprii de finanare i alte fonduri constituite n vederea efecturii unor pli pentru necesitile BCCC i ale organizaiilor cooperatiste de credit i fondurile de natura fondului social constituite potrivit prevederilor statutare i rezerva mutual de garantare. Pentru determinarea fondurilor proprii, urmtoarele elemente vor fi deduse, jumtate din fondurile proprii de nivel 1 i jumtate din fondurile proprii de nivel 2, dup aplicarea limitelor prevzute la alineatul precedent : valoarea aciunilor i a altor titluri de capital deinute n alte instituii de credit sau financiare care depesc 10% din capitalul social al acestora; participaiile pe care o instituie de credit le deine n societi de asigurare, societi de reasigurare, societi holding de asigurare.3.2. Componena capitalului reelei CREDITCOOP Capitalul reglementat al reelei CREDITCOOP este reprezentat de fondurile proprii ale reelei care suntformate din fonduri proprii de nivel 1 i fonduri proprii de nivel 2. Nivelul minim al capitalului agregat si,respectiv, cel al fondurilor proprii ale reelei CREDITCOOP a fost stabilit prin reglementri emise de BancaNaional a Romniei ca fiind echivalentul n lei a 10 milioane euro. Capitalul agregat al reelei este reprezentatde fondurile proprii de nivel 1. Fondurile proprii de nivel 1 ale reelei CREDITCOOP, sunt alctuite din totalitatea capitalului social i arezervelor eligibile, ajustate cu valoarea activelor necorporale, cu 50% din diferena pozitiv dintre suma totalaferent ajustrii prudeniale de valoare i cea aferent ajustrii pentru depreciere (IFRS) i cu pierdereaacumulat. Jumtate din participaia bncilor cooperatiste la capitalul BCCC este de asemenea dedus dinfondurile proprii de nivel 1. Capitalul social al Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP nu este luat ncalculul fondurilor proprii de nivel 1 ale reelei. Fondurile proprii de nivel 1 nu sunt restricionate i suntdisponibile pentru o perioad nedeterminat iar elementele componente ale acestora pot fi utilizate n oricemoment i cu prioritate pentru a absorbi pierderile, nu implic costuri fixe pentru banc i pot fi efectiv puse ladispoziia bncii. Fondurile proprii de nivel 2 ale reelei CREDITCOOP, sunt alctuite din rezervele dinreevaluare ajustate cu obligaiile fiscale aferente lor (impozit pe profit amnat) i diminuate cu 50% dinparticipaia BC la capitalul BCCC i cu 50% din diferena pozitiv dintre suma total aferent ajustriiprudeniale de valoare i cea aferent ajustrii pentru depreciere (IFRS).Elementele componente ale fondurilor proprii ale reelei CREDITCOOP sunt urmtoarele: Elementele componente ale fondurilor proprii de nivel 1 ale reelei CREDITCOOPcapital subscris i vrsat de membrii cooperatorirezerve legalerezerve statutarerezerve din profitul netrezultatul reportat reprezentnd profit auditat nerepartizat din anii anterioriprofitul interimar nregistrat pn la data determinrii fondurilor proprii, precum i profitul ultimuluiexerciiu financiar nregistrat n rezultatul reportat pn la repartizarea sa conform destinaiilor stabilite deadunarea general a acionarilor pot fi incluse n fondurile proprii numai dac sumele aferente au fostverificate de persoane responsabile de auditarea situaiilor financiare i dac n raportul ntocmit n urmaverificrii se exprim opinia c sumele respective au fost evaluate n conformitate cu principiile i regulile decontabilizare i sunt nete de orice obligaie sau dividend previzibil/previzibil la data determinrii sau, dupcaz de repartizri efectuate pn la aceast dat.rezultatul reportat din surplusul din reevaluare+++++++Pagina 6 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012++-------rezultatul reportat de natura veniturilor provenit din implementarea IFRS ca baz a contabilitii50% din valoarea sumelor reprezentnd soldul creditor al impozitelor amnate n situaia n careprovizioanele IFRS sunt mai mici dect provizioanele prudenialerezultatul reportat reprezentnd pierdererezultatul reportat de natura cheltuielilor provenit din implementarea IFRS ca baz a contabilitiipierderea perioadei curente care se deduce indiferent dac a fost sau nu verificat de persoaneleresponsabile de auditarea situaiilor financiareprile sociale care urmeaz s fie restituite membrilor cooperatori n cazurile de ncetare a calitii demembru cooperatorvaloarea bilanier a imobilizrilor necorporale50% din diferena pozitiv dintre suma total aferent ajustrii prudeniale de valoare i cea aferentajustrii pentru depreciere (IFRS)50% din participaia la capitalul BCCC Elementele componente ale fondurilor proprii de nivel 2 ale reelei CREDITCOOPrezerve din reevaluare (rezerve din reevaluri dispuse prin acte normative i alte rezerve - diferene dinreevaluare)ajustarea rezervelor din reevaluare cu obligaiile fiscale aferente lor (impozit pe profit amnat)50% din diferena pozitiv dintre suma total aferent ajustrii prudeniale de valoare i cea aferentajustrii pentru depreciere (IFRS)50% din participaia la capitalul BCCC+---Fondurile proprii de nivel 2 reprezint un capital de calitate inferioar fa de fondurile proprii de nivel 1.Ajustri ale capitalului de reglementare: Totalul fondurilor proprii de nivel 2 nu poate depi 100% din nivelul fondurilor proprii de nivel 1. La determinarea fondurilor proprii ale reelei CREDITCOOP nu se iau n considerare sumele existente n sold reprezentnd rezerva de ntrajutorare, fondul pentru creterea surselor proprii de finanare sau fondurile constituite n vederea efecturii unor pli pentru necesitile organizaiilor cooperatiste de credit i ale membrilor cooperatori.3.3. Capitalul intern Capitalul intern, respectiv capitalul economic de acoperire a riscului, att la nivel individual ct i lanivelul reelei CREDITCOOP, se bazeaz pe capitalul modificat al acoperirii riscului de reglementare.Elementele componente ale capitalului intern sunt urmtoarele:Capitalul intern++=Fondurile proprii de nivel 1Fondurile proprii de nivel 2Alte ajustri de capitalCapital intern (de acoperire a riscului)Poziia Alte ajustri de capital include urmtoarele elemente:Alte ajustri de capitalLa nivelul bncilor cooperatiste: +profitul acumulat pe parcursul exerciiului financiar prile sociale care urmeaz s fie restituite membrilor cooperatori n cazurile de ncetare a calitii de membru + cooperator participaia la capitalul BCCC care a fost dedus din fondurile proprii de nivel 1 i din fondurile proprii de + nivel 2Pagina 7 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012La nivelul Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP: +profitul acumulat pe parcursul exerciiului financiar obligaiile BCCC fa de bncile cooperatiste afiliate, reprezentnd diferene rmase de regularizat ca urmare a + recalculrii la sfritul exerciiului financiar a valorii participaiilor acestora la capitalul social al BCCC sumele reprezentnd contravaloarea prilor sociale aferente aportului bncilor cooperatiste la capitalul social al BCCC la care sunt afiliate, n cazul n care aceste organizaii cooperatiste de credit particip la un proces de + fuziune sau de divizare de reele cooperatiste, n urma cruia vor prsi reeaua, sau n cazul n care BCCC a hotrt dizolvarea lor, urmat de lichidare.La nivelul reelei CREDITCOOP: +profitul acumulat pe parcursul exerciiului financiar prile sociale care urmeaz s fie restituite membrilor cooperatori n cazurile de ncetare a calitii de membru + cooperator Dup cum se observ, ajustrile de capital includ doar profitul acumulat pe parcursul exerciiului financiarcurent pn la data scadenei deoarece s-a considerat c, luarea n considerare a profitului previzionat prin BVC lanceputul anului ar putea avea ca rezultat o supraestimare a capitalului de acoperire a riscului i, astfel, ar puteapune n pericol capacitatea de participare la risc dac activitatea nu se dezvolt la fel de bine cum s-a prevzut.Din acest motiv doar profitul intermediar acumulat pe parcursul exerciiului financiar curent a fost evaluat ca uncapital economic de acoperire a riscului. De asemenea, i celelalte poziii aferente ajustrilor de capital au fost stabilite tot din perspectivalichidrii. Privite din aceast perspectiv, deci n eventualitatea insolvenei unei organizaii cooperatiste de creditsau a ntregii reele, aceste sume nu vor mai fi deduse din capitalul de acoperire a riscului deoarece, n caz delichidare, nu exist rambursri planificate n favoarea membrilor cooperatori iar n ceea ce privete participaiabncilor cooperatiste la capitalul social al Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP, aceste sume nu vor mai fideduse din capitalul de acoperire a riscului deoarece, n situaia n care o banc cooperatist intr n lichidare,Banca Central Cooperatist CREDITCOOP ramburseaz sumele reprezentnd contravaloarea prilor socialeaferente aportului respectivei organizaii cooperatiste de credit la capitalul su social.3.4. Responsabilitile capitalului Aproape fiecare aspect al activitii bancare este influenat direct sau indirect de disponibilitatea i/sau derolul capitalului. Capitalul reprezint unul dintre factorii cheie care trebuie luai n considerare atunci cnd esteevaluat sigurana i buna funcionare att a Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP ct i a reeleiCREDITCOOP n ansamblul ei. O baz adecvat de capital ofer sigurana acoperirii unei varieti de riscuri lacare sunt expuse organizaiile cooperatiste de credit din reeaua CREDITCOOP pe parcursul desfurriiactivitilor lor. Capitalul absoarbe pierderile posibile i furnizeaz, astfel, baza pentru pstrarea ncrederiimembrilor cooperatori i a clienilor n fiecare dintre organizaiile cooperatiste de credit n parte i n reeauaCREDITCOOP n totalitatea ei. Capitalul reprezint, de asemenea, cel mai important determinant al capacitii decreditare. Bilanul Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP i bilanul agregat al reelei nu poate fi extinsdincolo de nivelul de adecvare a capitalului; disponibilitatea capitalului determin, n consecin, nivelul maximal activelor. De asemenea, valoarea capitalului influeneaz poziia competitiv a reelei CREDITCOOP. Obiectivul dea realiza un randament bun al capitalului are impact asupra stabilirii preurilor la produsele bancare. Mai exist io alt perspectiv de pia. n scopul acordrii creditelor, organizaiile cooperatiste de credit din reeauaCREDITCOOP trebuie, n mod normal, s aib capacitatea de a atrage depozite de la populaie. Acest lucrunecesit ncredere n aceste organizaii, ncredere ce poate fi, la rndul su, stabilit i pstrat prin existena unuicapital de protecie.Pagina 8 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012 Prin urmare, principalele responsabiliti ale capitalului sunt acelea de a oferi cretere economic,stabilitate i continuitate i de a absorbi pierderile, furniznd astfel o msur de protecie pentru deponeni i alicreditori n cazul lichidrii.3.4. Planificarea capitalului3.4.1. Analize preliminare Meninerea riscului de capital la un nivel rezonabil i realizarea unui nivel de solvabilitate corespunztorreclam planificarea necesarului de capital i integrarea acesteia n planificarea financiar global a BnciiCentrale Cooperatiste CREDITCOOP.n scopul planificrii necesarului de capital au fost realizate n prealabil urmtoarele operaiuni: analiza performanelor anterioare i a strii actuale ale Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP, prin calcularea principalilor indicatori de rentabilitate i de risc; elaborarea de prognoze referitoare la variabilele eseniale ale bncii care au luat n considerare ipoteze referitoare la condiiile de pia; elaborarea bugetului de venituri i cheltuieli n cadrul cruia au fost evideniate i prognoze ale elementelor patrimoniale. Analiza performanelor anterioare i a strii actuale ale Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP a luatn considerare structura veniturilor nete ale bncii i ale componentelor acestora venituri nete din dobnd,venituri nete din comisioane i alte venituri nete i tendinele acestora pe parcursul exerciiilor financiare 2009,2010 i 2011 i o analiz comparativ a performanelor bancare pentru exerciiile financiare 2010 i 2011.Aceast analiz a fost prezentat n edinele CAR i CA care au avut loc la finele lunii ianuarie 2011, cu referatulnr. XII/SM/327/27.01.2012. Urmare acestei analize, au fost puse n eviden rezultatele obinute de banc la finele exerciiuluifinanciar 2011, astfel c se poate constata c gestiunea riscurilor de activitate a constituit o prioritate pentrustructura de decizie a bncii, fapt pus n eviden de faptul c aceasta a anticipat corect modificrile care vor avealoc n activitatea bncii, respectiv n structura surselor de finanare i a plasamentelor efectuate i, implicit, nstructura veniturilor i cheltuielilor aferente acestora, astfel nct a putut lua din timp msuri pentru a acoperi, celpuin parial, deficitul de venit net pe care l-a anticipat. n acest sens se poate observa c, pe parcursul exerciiuluifinanciar 2011, Banca Central Cooperatist CREDITCOOP s-a axat ntr-o msur semnificativ pe plasamentelen titluri i pe plasamentele intercooperatiste. n ceea ce privete administrarea riscului de credit, risc care n ultimii 3 ani a produs pierderisemnificative prin constituirea de provizioane specifice, analiza nivelului indicatorilor utilizai n msurareaacestei categorii de risc pune n eviden faptul c pe parcursul anului 2011, la nivelul Bncii CentraleCooperatiste CREDITCOOP riscul de credit a fost controlat ntr-un mod mai eficient dect n anul 2010. Acestlucru este pus n eviden i de trendul nregistrat de aceti indicatori, trend care a condus la creterea calitiiactivelor, lucru care s-a manifestat prin scderea valorii creditelor restante i trecerea pe venituri a unui volumimportant de provizioane, cu influene semnificative asupra rezultatelor financiare ale bncii i prin cretereaponderii creditelor clasificate n categoria standard, concomitent cu scderea ponderii creditelor clasificate ncategoriile substandard, ndoielnic i pierdere. Din punct de vedere al condiiilor de pia, Banca Central Cooperatist CREDITCOOP, n vedereastabilirii strategiei de afaceri pentru anul 2012, a bugetului de venituri i cheltuieli, a stabilirii apetitului la risc i aplanului privind capitalul a luat n considerare urmtoarele aspecte:Pagina 9 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012 Pentru Romnia climatul extern actual i-a pus amprenta prin: a) nrutirea percepiei la risc, inclusiv prin asocierea cu evoluiile regionale; b) contracia pieelor de desfacere externe; c) dificulti n finanarea extern; d) la nivel microeconomic, dublarea riscului de lichiditate cu cel de solvabilitate. n raportul Comisiei Europene se menioneaz c trei mari riscuri amenin economia UE i a zonei euro: persistena incertitudinilor cu privire la datoriile suverane, fragilitatea sectorului financiar i ncetinirea ritmului comerului mondial. De asemenea, se apreciaz c exist posibilitatea unei dinamici negative: o cretere mai lent ar putea afecta debitorii suverani i ar conduce la deteriorarea situaiei sectorului financiar, care nu ar mai putea susine creterea economic. n ultimul raport de evaluare al Comisiei Europene aferent acordului de tip preventiv ncheiat cu Romnia se arat c necesarul de finanare al Romniei n anul 2012 este estimat la aproximativ 16 miliarde de euro, din care o sum de aproximativ 3 miliarde de euro este aferent deficitului bugetar al anului 2012, iar diferena 13 miliarde de euro este aferent refinanrii (rostogolirii) datoriei publice scadente n anul 2012. Datorit faptului c blocajul din zona euro d semne c se va prelungi i anul viitor, Romnia risc s se confrunte cu mari probleme n anul 2012, cnd va trebui s mprumute cel puin aproximativ 16 miliarde de euro pentru finanarea deficitului bugetar prognozat (fiind posibil ca, n situaia n care creterea economic va fi mai sczut de 2% din PIB, deficitul bugetar s creasc) i rostogolirea datoriei publice. n acest sens, este de menionat c, potrivit rezultatelor celor dou runde ale testelor de stres date publicitii de Autoritatea Bancar European, bncile de importan sistemic din Europa care au participat la aceste teste de stres, i-au redus expunerea pe statul romn, la nivel agregat, cu 28,44% (3,993 miliarde de euro) n intervalul 31 decembrie 2010 30 septembrie 2011, de la 14,037 la 10,044 miliarde de euro. Este vorba de un numr de 33 de bnci europene care au afiat expuneri pe statul romn (plasamente n titluri de stat, obligaiuni municipale i credite acordate autoritilor administrative centrale, regionale i locale din Romnia) la cel puin unul dintre cele dou teste de stres de anul acesta. n direct legtur cu aceste aspecte, analitii financiari consider c finanarea deficitului public va fi determinant pentru cotaia monedei naionale i pentru evoluia dobnzilor n anul 2012. Ministerul Finanelor Publice ar putea accesa direct sectorul privat pentru finanare, punnd presiune pe dobnzile la depozite i reducnd i mai mult lichiditatea din sectorul bancar. Potrivit estimrilor realizate de Comisia European n cadrul Previziunilor economice de toamn 2011, PIB-ul Romniei urmeaz s creasc, pentru ntreg anul 2011, cu aproximativ 1,7%. Pentru anul 2012, Guvernul, avnd n vedere contextul economic internaional incert a prevzut, conform Raportului pentru Proiectul Bugetului General Consolidat pentru anul 2012, o cretere economic cuprins ntre 1,8 2,3%, consumul final fiind factorul principal de variaie. Scenariul proieciei macroeconomice ce fundamenteaz proiectul de buget se bazeaz pe mbuntirea activitii, n special n ramurile industriale cu potenial ridicat de export, precum i n sectorul construciilor, care poate fructifica necesarul de infrastructur existent n toate domeniile. De asemenea, potrivit Raportului pentru Proiectul Bugetului General Consolidat pentru anul 2012, estimarea veniturilor bugetare va avea n vedere n anul 2012 atingerea unui nivel al deficitului bugetar iniial de 1,9% din PIB, prognozat n funcie de ceilali indicatori macroeconomici, evoluia cadrului macroeconomic fiind influenat de evoluiile nefavorabile din zona euro. Ministrul Finanelor Publice a declarat c numrul mediu de salariai n Romnia estimat pentru 2012 va crete cu 30.000 n 2012, de la 4.520.000 de salariai n 2011 la 4.550.000 iar aceast cretere se va realiza prin reducerea numrului de posturi n sectorul public cu 120.000 i crearea a 150.000 de noi locuri de munc n economie. Avnd n vedere c o mare parte din clienii organizaiilor cooperatiste de credit din reeaua CREDITCOOP sunt salariai n sectorul public, reducerea numrului de posturi n acest sectorPagina 10 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012poate afecta semnificativ capacitatea de plat a acestora deoarece nu exist nicio certitudine ca salariaiicare prsesc sectorul public (i sunt clienii organizaiilor cooperatiste de credit) vor fi ncadrai pe cele150 000 de posturi care vor fi create n economie. Rata omajului se va cifra la sfritul anului 2011 la 4,9% i va scdea la 4,5% n 2012 i la 4,3% n 2013, conform scenariului de prognoz din strategia fiscal-bugetar 2012-2014, aprobat de Guvern. Comisia Naional de Prognoz (CNP) preconizeaz c salariul real va crete n 2012 cu 0,8% fa de 2011, conform variantei de toamn a prognozei pe termen mediu 2011-2015. n scenariul de baz al proieciei inflaiei (realizat de BNR n Raportul asupra inflaiei din noiembrie 2011) se prevede, pentru sfritul anului 2012, o rat a inflaiei situat la nivelul intei centrale, de 3 la sut, cu 0,5 puncte procentuale sub valoarea proiectat anterior. Rata anual a inflaiei preurilor administrate1 este anticipat a se majora pn la valoarea de 7,7 la sut n trimestrul IV 2011, sub impactul eliminrii anunate a subveniilor acordate de la bugetul de stat pentru energia termic. n trimestrul IV 2012, rata anual a inflaiei preurilor administrate va cobor pn la 5,3 la sut, peste nivelul anticipat n runda precedent. Un risc important de provenien intern l reprezint potenialele abateri, din perspectiva calendarului electoral ncrcat din anul urmtor, de la programul de consolidare fiscal asumat de guvern, mai ales n condiiile unei posibile modificri a corelaiei dintre productivitatea muncii i ctigurile salariale. Riscul unui deficit bugetar peste cel stabilit drept int implic apariia unor dificulti de finanare considerabile, cu consecine similare celor deja menionate. Asociat acestor dificulti de finanare este riscul unor creteri de preuri administrate mai mari dect cele prevzute n scenariul de baz. Transmiterea n economie a acestor condiii, prin diferite canale, afecteaz tot mai pregnant sistemul financiar din Romnia, n care rolul dominant l dein bncile.3.4.2. Planificarea capitalului Capitalul bancar deine un rol foarte important, ncepnd de la constituirea bncii i continund cuperioada de funcionare, pn la lichidarea acesteia, capitalul bancar devenind n prezent componenta financiaresenial asupra creia acioneaz managementul bancar. Avnd n vedere acest aspect, planificarea capitaluluiBncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP pentru anul 2012 are la baz un scenariu care se bazeaz peurmtoarele: o cretere a patrimoniului Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP de 11,1% fa de finele anului 2011; o dispersie adecvat a riscurilor pe activiti astfel nct volumul de expunere supus factorilor de risc s nu reprezinte - n mod real - un nivel ce poate afecta, de o manier semnificativ, cerina de capital; Banca Central Cooperatist CREDITCOOP i asum, prin strategia de afaceri, un nivel de concentrare pe segmentul garaniilor acceptate att la nivelul ei ct i la nivelul reelei CREDITCOOP. Datorit acestui aspect, banca consider necesar a se calcula un necesar de capital suplimentar conform cerinelor impuse in Pilonul II. n acest sens, banca va calcula intern, att la nivelul ei ct i la nivelul reelei, un necesar de capital suplimentar care se va nregistra n cadrul formularului ICAAP la poziia Subestimarea pentru pierderea n caz de nerambursare n condiii de criz;1 Preturi administrate = Preturile produselor si serviciilor care se ajusteaza cu avizul autoritatilor statului. In acesta categorie intra pretul laenergia electrica, energia termica, gaze naturale, medicamente, servicii de posta si telefonie fixa, servicii de apa, canal si salubritate,transportul urban si cel feroviar.Pagina 11 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012 Banca Central Cooperatist CREDITCOOP consider necesar a calcula un nivel de capital suplimentar fa de cel calculat conform Acordului de capital pentru Pilonul I i pentru existena unor creane restante care depesc 90 de zile. n acest sens, banca va calcula intern, att la nivelul ei ct i la nivelul reelei, un necesar de capital suplimentar care se va nregistra n cadrul formularului ICAAP la poziia Riscul rezidual aferent tehnicilor de diminuare a riscului de credit. strategiile de risc ale Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP, n ceea ce privete principalele categorii de risc cu reflectare n profilul de risc al bncii, prevd elaborarea unor scenarii de criz ipotetice i a unor scenarii bazate pe observaii istorice pentru a pune n eviden evoluia bncii i a reelei n situaii de criz. De asemenea, banca a elaborat i un plan de continuitate a afacerii. Rezultatele scenariilor de criz au fost prezentate structurii de conducere a bncii n Raportul nr. XII/SM/325/26.01.2011; n ceea ce privete posibilitatea existenei necesitii majorrii fondurilor proprii, Banca Central Cooperatist CREDITCOOP apreciaz c actualul nivel al fondurilor proprii, raportat la portofoliile Bncii i ale reelei, reprezint un nivel corespunztor. n perioada urmtoare (de un an), Banca Central Cooperatist CREDITCOOP nu are n vedere posibilitatea majorrii fondurilor proprii. Pentru anul 2012 dezvoltrile din strategia de afaceri, nu sunt de natur a implica, chiar i n condiii de criz, o cerin de capital aferent expunerilor estimate care s necesite majorri ale capitalului Bncii i /sau al reelei. Banca Central Cooperatist CREDITCOOP nu intenioneaz ca n perioada urmtoare, nici chiar n perioadele de criz sever, s realizeze vnzri de active, sau reduceri severe n domeniile principale generatoare de costuri cu impact major n bilanul bncii.3.4.2.1. Planificarea capitalului reglementat i a cerinei de capital la nivelul Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP Avnd n vedere obiectivele Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP prezentate la punctul 2.1.stabilite pe baza analizelor efectuate, au fost realizate urmtoarele estimri (non - IFRS i IFRS) ale capitaluluireglementat al bncii pentru finele anului 2012:a. Estimarea capitalului reglementat non - IFRS:DenumireFONDURI PROPRII TOTALEFONDURI PROPRII DE NIVEL 1Capital eligibil Capital social subscris si varsatRezerve eligibile RezerveRezultatul net al exercitiului financiar curentreprezentand prpfit(-) Alte deduceri din fondurile proprii de nivel 1 (-) Imobilizari necorporaleFONDURI PROPRII DE NIVEL 2Fonduri proprii de nivel 2 de bazaRezerve din reevaluareprevizionat31,12,201137,977,57129,217,77725,396,07025,396,070 5,707,127 5,707,1270-1,885,420-1,885,420 8,759,7948,759,7942,312,382 previzionat 31,12,2011dupa auditare 39,084,519 30,324,725 25,396,070 25,396,070 6,814,075 5,707,1271,106,948-1,885,420-1,885,420 8,759,7948,759,7942,312,382 previzionat 31,12,2012dupa auditare 40,378,449 31,618,655 26,000,000 26,000,000 7,504,075 6,814,075690,000-1,885,420-1,885,420 8,759,7948,759,7942,312,382 Estimarea capitalului reglementat non IFRS a fost realizat cu luarea n considerare, pentru finele anilor2011 i 2012, a previziunilor din BVC - ul bncii, previziuni legate att de nivelul estimat al capitalului social iPagina 12 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012de profitul estimat a se realiza la finele anului 2011 ct i de nivelul estimat al capitalului social i de profitulestimat a se realiza la finele anului 2012.b. Estimarea capitalului reglementat IFRS:DenumireFONDURI PROPRII TOTALEFONDURI PROPRII DE NIVEL 1Capital eligibil Capital social subscris si varsatRezerve eligibile RezerveRezultatul net al exercitiului financiar curent reprezentand profit(-) Alte deduceri din fondurile proprii de nivel 1 (-) Imobilizari necorporale (-) Alte deduceri specifice Romaniei din fondurile proprii de nivel 1FONDURI PROPRII DE NIVEL 2Fonduri proprii de nivel 2 de baza Realizat31,12,201138,251,28929,398,08625,396,07025,396,070 6,093,370 6,093,370 0-2,091,354-1,883,887 -207,467 8,853,203 8,853,203 previzionat 31,12,2011dupa auditare 38,912,068 30,058,865 25,396,070 25,396,070 6,754,149 6,093,370 660,779 -2,091,354 -1,883,887 -207,467 8,853,203 8,853,203 previzionat 31,12,2012dupa auditare 40,205,998 31,352,795 26,000,000 26,000,000 7,444,149 6,754,149 690,000 -2,091,354 -1,883,887 -207,467 8,853,203 8,853,203 Meniune: Fondurile proprii prezentate n tabelul de mai sus sunt reprezentate de capitalul calculat IFRSpe baza realizrilor de la finele lunii decembrie 2011 (pe prima coloan), fondurile proprii previzionate pentrufinele anului 2011 dup auditare (coloana 2 au fost determinate prin adugarea profitului anului 2011 care seregsete n balana de verificare a lunii decembrie 2011 la fondurile proprii nscrise n prima coloan) i defondurile proprii (IFRS) estimate pentru anul 2012 (nscrise n ultima coloan) care au fost calculate cu luarea nconsiderare a fondurilor proprii previzionate pentru finele anului 2011 dup auditare (coloana 2) la s-au adugatpreviziunile din BVC - ul bncii legate de nivelul estimat al capitalului social i de nivelul estimat al profituluipentru finele anului 2012. Menionm c fondurile proprii nscrise n prima coloan (calculate n conformitate cuIFRS) au fost determinate i transmise la DAR pentru efectuarea analizelor de ctre Direcia Metodologiecontabil i raportri. n conformitate cu analizele de mai sus, se poate observa c Banca Central Cooperatist CREDITCOOPi-a propus, pentru anul 2012, o cretere a capitalului de 3,33%. De asemenea, banca a estimat i impactul rezultatelor scenariilor de criz n fondurile proprii estimate, ncerina de capital i n solvabilitatea estimat a bncii, impact care este evideniat n cele ce urmeaz:a. Impactul scenariilor de criz n fondurile proprii determinate non IFRS:Formular de calcul al fondurilor proprii la nivel individual - impactul SCENARIILOR DE CRIZPrevizionat dupa aplicareascenariului de crizapentru RC39,158,54530,398,75126,000,00026,000,0006,736,2436,814,075Previzionat dupa aplicareascenariului de crizapentru RRd36,126,62527,366,83126,000,00026,000,0003,704,3236,814,075 Previzionat dupa aplicareascenariului de criza pentru RO i RR35,515,40526,755,61126,000,00026,000,0003,093,1036,814,075Previzionat dupa aplicareascenariului de crizapentru RL37,387,15728,627,36326,000,00026,000,0004,964,8546,814,075Previzionat dupa aplicareascenariului de crizapentru RS36,703,69327,943,89926,000,00026,000,0004,281,3906,814,075Denumire previzionat 31,12,2012dupa auditareFONDURI PROPRII TOTALEFONDURI PROPRII DE NIVEL 1Capital eligibilCapital social subscris si varsatRezerve eligibileRezerve40,378,44931,618,65526,000,00026,000,0007,504,0756,814,075Pagina 13 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 20120-77,8320-3,109,752-2,337,491-1,885,4208,759,7940-3,720,972-2,337,491-1,885,4208,759,7940-1,849,221-2,337,491-1,885,4208,759,7940-2,532,685-2,337,491-1,885,4208,759,794Rezultatul net al exercitiului financiarcurent reprezentand prpfit(-)Rezultatul net al exercitiului financiarcurent reprezentand pierdere(-) Alte deduceri din fondurile proprii denivel 1(-) Imobilizari necorporaleFONDURI PROPRII DE NIVEL 2690,000-1,885,420-1,885,4208,759,794-2,337,491-1,885,4208,759,794Denumire previzionat 31.12.2012dupa auditare Previzionat dupa aplicareascenariului de criza pentru RC53.88% Previzionat dupa aplicareascenariului de criza pentru RRd49.71% Previzionat dupa aplicareascenariului de criza pentru RO i RR49.11% Previzionat dupa aplicareascenariului de criza pentru RL52.37% Previzionat dupa aplicareascenariului de criza pentru RS51.41%SOLVABILITATE (nivel nregistrat lafinele lunii septembrie 2011 i estimat55.14%pentru finele anului 2011 i 2012)CERINA DE CAPITAL (rnivel nregistratla finele lunii septembrie 2011 i estimat5,858,551pentru finele anului 2011 i 2012)TOTAL ACTIV (nivel nregistrat la finelelunii septembrie 2011 i estimat pentru213,830,000finele anului 2011 i 2012)CERINTA DE CAPITAL / TOTAL ACTIV(nivel nregistrat la finele lunii septembrie2011 i utilizat pentru efectuarea estimrilor)MODIFICAREA FONDURILOR PROPRII CA URMARE ASCENARIULUI DE CRIZ (scderea fondurilor propriiprevzute n BVC dup manifestarea scenariului de criz)5,814,3315,814,3315,785,7985,711,6615,711,661212,216,018212,216,018211,174,628208,468,710208,468,7102.74%-3.02%-10.53%-12.04%-7.41%-9.10% Fondurile proprii determinate non-IFRS au fost calculate pe baza prevederilor Regulamentului BNR-CNVM nr.18/23/2006, cu completrile ulterioare, fr a se lua n considerare modificrile efectuate n cadrulacestui regulament pentru transpunerea modificrilor intervenite ca urmare a implementrii IFRS ca baz acontabilitii.b. Impactul scenariilor de criz n fondurile proprii determinate IFRS: previzionat 31,12,2012dupa auditare40,205,99831,352,79526,000,00026,000,000 7,444,149 6,754,149690,000Previzionat dupa aplicarea scenariului decriza pentru RC38,986,09430,132,89126,000,00026,000,000 6,676,317 6,754,1490-77,832-2,091,354-1,883,8878,853,2038,853,203-2,543,425-1,883,8878,853,2038,853,203Previzionat dupa aplicarea scenariului decriza pentru RRd35,954,17427,100,97126,000,00026,000,000 3,644,397 6,754,1490-3,109,752-2,543,425-1,883,8878,853,2038,853,203Previzionat dupa aplicarea scenariului decriza pentru RO i RR35,342,95426,489,75126,000,00026,000,000 3,033,177 6,754,1490-3,720,972-2,543,425-1,883,8878,853,2038,853,203Previzionat dupa aplicarea scenariului decriza pentru RL37,214,70628,361,50326,000,00026,000,000 4,904,928 6,754,1490-1,849,221-2,543,425-1,883,8878,853,2038,853,203Previzionat dupa aplicareascenariului de crizapentru RS36,531,24227,678,03926,000,00026,000,000 4,221,464 6,754,1490-2,532,685-2,543,425-1,883,8878,853,2038,853,203DenumireFONDURI PROPRII TOTALEFONDURI PROPRII DE NIVEL 1Capital eligibil Capital social subscris si varsatRezerve eligibile RezerveRezultatul net al exercitiului financiarcurent reprezentand prpfit(-)Rezultatul net al exercitiului financiarcurent reprezentand pierdere(-) Alte deduceri din fondurile proprii denivel 1(-) Imobilizari necorporaleFONDURI PROPRII DE NIVEL 2Fonduri proprii de nivel 2 de bazaPagina 14 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012Previzionat dupa aplicarea scenariului decriza pentru RC69.35%4,497,028212,216,018Previzionat dupa aplicarea scenariului decriza pentru RRd63.96%4,497,028212,216,0182.12%Previzionat dupa aplicarea scenariului decriza pentru RO i RR63.18%4,474,960211,174,628Previzionat dupa aplicarea scenariului decriza pentru RL67.39%4,417,619208,468,710Previzionat dupa aplicareascenariului de crizapentru RS66.16%4,417,619208,468,710Denumire previzionat31.12.2012 dupa auditareSOLVABILITATE (nivel nregistrat la finele 70.98%lunii decembrie 2011 i estimat pentru 2012)CERINA DE CAPITAL (nivel nregistrat lafinele lunii decembrie 2011 i estimat pentru4,531,2302012)TOTAL ACTIV (nivel nregistrat la finele lunii 213,830,000decembrie 2011 i estimat pentru 2012)CERINTA DE CAPITAL / TOTAL ACTIV(nivel nregistrat la finele lunii decembrie 2011i utilizat pentru efectuarea estimrilor)MODIFICAREA FONDURILOR PROPRII CA URMARE ASCENARIULUI DE CRIZ (scderea fondurilor proprii prevzuten BVC dup manifestarea scenariului de criz)-3.03%-10.58%-12.10%-7.44%-9.14% Fondurile proprii determinate IFRS au fost calculate pe baza prevederilor Regulamentului BNR-CNVMnr.18/23/2006, republicat, cu luarea n considerare a modificrilor efectuate n cadrul acestui regulament pentrutranspunerea modificrilor intervenite ca urmare a implementrii IFRS ca baz a contabilitii. Dup cum se observ estimarea impactului rezultatelor scenariilor de criz n fondurile proprii estimate, ncerina de capital i n solvabilitatea estimat a bncii, a fost efectuat att din punct de vedere al fondurilorproprii determinate non IFRS ct i din punct de vedere al fondurilor proprii determinate IFRS. Analiza impactului n fondurile proprii determinate non IFRS a fost considerat necesar pentru a serealiza o mai bun comparabilitate cu rezultatele ncheiate ale anului 2011, an n care nu au fost aplicate noilecerine iar analiza impactului n fondurile proprii determinate IFRS este necesar deoarece, ncepnd cu exerciiulfinanciar 2012 au intrat n vigoare noile reglementri privind calculul fondurilor proprii. Din datele estimate pentru anul 2012 (date estimate IFRS), se observ c, n situaia n care banca i varealiza n ntregime obiectivele stabilite prin strategia de afaceri, necesarul reglementat de capital pentruacoperirea riscurilor se estimeaz c va ajunge la 4.531.230 lei. Aceast estimare se bazeaz pe ipoteza cponderarea cu coeficieni de risc a activelor estimate ale bncii se va realiza similar cu ponderarea efectuat lafinele anului 2011 i raportat la BNR n data de 30.01.2012. De asemenea, din estimrile efectuate, rezult c, n situaia n care riscurile semnificative pentru care aufost efectuate simulri de criz se vor manifesta cumulativ pe parcursul anului 2012, cerina de capitalreglementat va fi de 4.417.619 lei.3.4.2.2. Planificarea capitalului intern i a necesarului de capital intern la nivelul Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP n ceea ce privete procesul intern de evaluare a adecvrii capitalului la riscuri, capitalul intern a fostanalizat pe baza estimrii fondurilor proprii, estimare realizat cu luarea n considerare a obiectivelor bnciimenionate la punctul 2.1. Necesarul intern de capital (att cel calculat IFRS ct i cel calculat Non IFRS) a fost determinat prinluarea n considerare a urmtoarelor prezumii: A fost luat n calcul cerina de capital reglementat care a fost estimat n cadrul scenariilor de criz pentru a se stabili impactul rezultatelor acestora n nivelul indicatorului de solvabilitate; S-a presupus c nivelul valoric al indicatorilor Subestimarea pentru pierderea n caz de nerambursare n condiii de criz i Riscul rezidual aferent tehnicilor de diminuare a riscului de credit , pe parcursul anului 2012, rmn n aceeai relaie cu riscul de credit pe care au avut-o la finele anului 2011; prin urmare nivelul celor 2 indicatori se va modifica odat cu modificarea activelor ponderate la risc;Pagina 15 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012 Necesarul intern de capital utilizat pentru acoperirea riscurilor evaluate pe baza observaiilor istorice i pe baza scenariilor de criz ipotetice, va rmne neschimbat pe parcursul anului 2012. Potrivit acestor estimri, pentru anul 2012, capitalul intern i necesarul de capital intern la nivelul BnciiCentrale Cooperatiste CREDITCOOP se afl n urmtoarea relaie: Non - IFRS (previziuni efectuate pe bazaestimrilor pentru finele anilor 2011 i 2012) previzionat31.12.2012 (dup auditare)Capital calculat internNecesar intern de capitalExcedent/Deficit40,378,44910,487,16029,891,289 previzionat31.12.2012 i corectat cu riscul 36,703,69310,331,07526,372,618 IFRS (previziuni efectuate pe baza realizrilor de la finele anului 2011 i pe baza estimrilor aferente anului 2012) previzionat previzionat 31.12.2012 i 31.12.2012 corectat cu(dup auditare) riscul 40,205,99836,531,2429,159,83931,046,1599,037,03327,494,208Elemente supuse analizei (previziuni) Dup cum se observ, pentru acoperirea riscurilor aferente activitilor desfurate de Banca CentralCooperatist CREDITCOOP, n anul 2012, aceasta a estimat un necesar de capital intern de 9.159.839 lei, carereprezint 22,8% din capitalul determinat intern. n situaia n care, pe parcursul anului 2012, se vor manifestacumulativ riscurile analizate pe baza scenariilor de criz ipotetice, necesarul de capital intern va reprezenta 24,7%din capitalul intern. Este important a se meniona c necesarul intern de capital al Bncii Centrale CooperatisteCREDITCOOP este att de mare deoarece, pentru anul 2012, BCCC a hotrt aplicarea unui procent de 100%asupra rezultatelor evalurii riscurilor pe baza scenariilor de criz ipotetice (pierderi neateptate) deoarece,economia Romniei continu s se afle n plin criz economic i incertitudinile legate de evoluiile care voravea loc n perioada urmtoare sunt mari iar pierderile neateptate calculate pe baza acestui tip de scenarii, carentr-o perioad de stabilitate economic se pot materializa o dat la 10-20 de ani, n aceast perioad pot avea ungrad ridicat de materializare. n momentul n care Romnia va iei din starea de criz economic, BCCC vareanaliza procentul pe care l va aplica asupra rezultatelor evalurii riscurilor pe baza scenariilor de criz ipoteticei cel mai probabil acesta va fi reprezentat de un procent care s pun n eviden rezultatul produsului dintreimpactul riscului (nivelul pierderii ateptate) i probabilitatea de manifestare (o dat la 10-20 de ani).3.4.2.3. Planificarea capitalului reglementat i a cerinei de capital la nivelul reelei CREDITCOOP Avnd n vedere obiectivele reelei CREDITCOOP prezentate la punctul 2.1. stabilite pe baza analizelorefectuate, au fost realizate urmtoarele estimri (non - IFRS i IFRS) ale capitalului reglementat al reelei pentrufinele anului 2012:a. Estimarea capitalului reglementat non - IFRS:previzionat31,12,2011225,908,955178,244,944126,147,360126,147,360 54,090,470 54,090,470Pagina 16 din 30 previzionat31,12,2011 dupa auditare 234,733,372 187,069,361 126,147,360 126,147,360 62,914,887 54,090,470 previzionat31,12,2012 dupa auditare 246,482,391 198,818,380 129,591,826 129,591,826 71,219,440 62,914,887DenumireFONDURI PROPRII TOTALEFONDURI PROPRII DE NIVEL 1Capital eligibil Capital social subscris si varsatRezerve eligibile RezerveBanca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 20120-1,992,886-1,992,88647,664,01147,664,01141,216,599 6,447,4128,824,417-1,992,886-1,992,88647,664,01147,664,01141,216,599 6,447,4128,304,552-1,992,886-1,992,88647,664,01147,664,01141,216,599 6,447,412Rezultatul net al exercitiului financiar curentreprezentand prpfit(-) Alte deduceri din fondurile proprii de nivel 1 (-) Imobilizari necorporaleFONDURI PROPRII DE NIVEL 2Fonduri proprii de nivel 2 de baza Rezerve din reevaluareAlte elemente - rezerva mutuala de garantare Estimarea capitalului reglementat non IFRS a fost realizat cu luarea n considerare, pentru finele anilor2011 i 2012, a previziunilor din BVC - ul bncii, previziuni legate att de nivelul estimat al capitalului social ide profitul estimat a se realiza la finele anului 2011 ct i de nivelul estimat al capitalului social i de profitulestimat a se realiza la finele anului 2012.b. Estimarea capitalului reglementat IFRS:DenumireFONDURI PROPRII TOTALEFONDURI PROPRII DE NIVEL 1Capital eligibil Capital social subscris si varsatRezerve eligibile RezerveRezultatul net al exercitiului financiar curentreprezentand prpfit(-) Alte deduceri din fondurile proprii de nivel 1 (-) Imobilizari necorporale (-) Alte deduceri specifice Romaniei din fondurileproprii de nivel 1FONDURI PROPRII DE NIVEL 2Fonduri proprii de nivel 2 de baza Rezerve din reevaluareAlte elemente - rezerva mutuala de garantare realizat31,12,2011223,363,906178,529,436126,035,410126,035,410 57,545,474 57,545,4740-5,051,448-2,012,295-3,039,15344,834,47044,834,47040,635,071 6,990,782 previzionat31,12,2011 dupa auditare 232,065,248 187,230,778 126,035,410 126,035,410 66,246,816 57,545,4748,701,342-5,051,448-2,012,295-3,039,15344,834,47044,834,47040,635,071 6,990,782 previzionat31,12,2012 dupa auditare 243,926,216 199,091,746 129,591,826 129,591,826 74,551,368 66,246,8168,304,552-5,051,448-2,012,295-3,039,15344,834,47044,834,47040,635,071 6,990,782 Meniune: Fondurile proprii prezentate n tabelul de mai sus sunt reprezentate de capitalul calculat IFRSpe baza realizrilor de la finele lunii decembrie 2011 (pe prima coloan), fondurile proprii previzionate pentrufinele anului 2011 dup auditare (coloana 2 au fost determinate prin adugarea profitului anului 2011 care seregsete n balana de verificare a lunii decembrie 2011 la fondurile proprii nscrise n prima coloan) i defondurile proprii (IFRS) estimate pentru anul 2012 (nscrise n ultima coloan) care au fost calculate cu luarea nconsiderare a fondurilor proprii previzionate pentru finele anului 2011 dup auditare (coloana 2) la s-au adugatpreviziunile din BVC - ul bncii legate de nivelul estimat al capitalului social i de nivelul estimat al profituluipentru finele anului 2012. Menionm c fondurile proprii nscrise n prima coloan (calculate n conformitate cuIFRS) au fost determinate i transmise la DAR pentru efectuarea analizelor de ctre Direcia Metodologiecontabil i raportri. Prin urmare, Banca Central Cooperatist CREDITCOOP i-a propus pentru anul 2012 o cretere acapitalului de 5,11%. De asemenea, a fost estimat i impactul rezultatelor scenariilor de criz n fondurile proprii estimate, ncerina de capital i n solvabilitatea estimat a reelei CREDITCOOP, impact care este evideniat n cele ceurmeaz:a. Impactul scenariilor de criz n fondurile proprii determinate non IFRS:Pagina 17 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012Formular de calcul al fondurilor proprii la nivelul reelei CREDITCOOP - impactul SCENARIILOR DE CRIZprevizionat31,12,2012 dupa auditare246,482,391198,818,380129,591,826129,591,82671,219,44062,914,8878,304,552Previzionat dupa aplicareascenariului de crizapentru RC226,798,811179,134,800129,591,826129,591,82657,269,39162,914,8870-5,645,497-1,992,88647,664,011-7,726,41647,664,011Previzionat dupa aplicareascenariului de crizapentru RRd207,355,778159,691,767129,591,826129,591,82637,826,35762,914,8870-25,088,530-7,726,41647,664,011 Previzionat dupa aplicarea scenariului de crizapentru RO i RR206,793,598159,129,587129,591,826129,591,82637,264,17862,914,8870-25,650,710-7,726,41647,664,011Previzionat dupa aplicareascenariului de crizapentru RL220,605,076172,941,065129,591,826129,591,82651,075,65562,914,8870-11,839,232-7,726,41647,664,011Previzionat dupa aplicareascenariului de crizapentru RS215,021,380167,357,369129,591,826129,591,82645,491,96062,914,8870-17,422,928-7,726,41647,664,011DenumireFONDURI PROPRII TOTALEFONDURI PROPRII DE NIVEL 1Capital eligibilCapital social subscris si varsatRezerve eligibileRezerveRezultatul net al exercitiului financiar curentreprezentand prpfit(-)Rezultatul net al exercitiului financiar curentreprezentand pierdere(-) Alte deduceri din fondurile proprii de nivel 1FONDURI PROPRII DE NIVEL 2 Fondurile proprii determinate non-IFRS au fost calculate pe baza prevederilor Regulamentului BNR-CNVM nr.18/23/2006, cu completrile ulterioare, fr a se lua n considerare modificrile efectuate n cadrulacestui regulament pentru transpunerea modificrilor intervenite ca urmare a implementrii IFRS ca baz acontabilitii. Modificarea fondurilor proprii ale reelei ca urmare a manifestrii diverselor scenarii de criz, are impacti asupra solvabilitii i a necesarului estimat de capital reglementat, astfel:Previzionat dupa aplicareascenariului de crizapentru RC26.11%Previzionat dupa aplicareascenariului de crizapentru RRd23.87%Previzionat dupa aplicareascenariului de crizapentru RO i RR23.98%Previzionat dupa aplicareascenariului de crizapentru RL26.88%Previzionat dupa aplicareascenariului de crizapentru RS26.20%Denumireprevizionat31.12.2012 dupa auditareSOLVABILITATE (nivel nregistrat la finele luniiseptembrie 2011 i estimat pentru finele anului 201128.14%i 2012)CERINA DE CAPITAL (rnivel nregistrat la finelelunii septembrie 2011 i estimat pentru finele anului70,075,6112011 i 2012)TOTAL ACTIV (nivel nregistrat la finele luniiseptembrie 2011 i estimat pentru finele anului 2011 958,669,338i 2012)CERINTA DE CAPITAL / TOTAL ACTIV (nivelnregistrat la finele lunii septembrie 2011 i utilizatpentru efectuarea estimrilor)MODIFICAREA FONDURILOR PROPRII CA URMARE ASCENARIULUI DE CRIZ (scderea fondurilor proprii prevzuten BVC dup manifestarea scenariului de criz)69,495,36869,495,36868,989,92165,665,43065,665,430950,731,328950,731,328943,816,561898,335,862898,335,8627.31%-7.99%-15.87%-16.10%-10.50%-12.76%Pagina 18 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPb. Impactul scenariilor de criz n fondurile proprii determinate IFRS: previzionat 31,12,2012dupa auditarePrevizionat dupa aplicarea scenariului decriza pentru RCPrevizionat dupa aplicarea scenariului decriza pentru RRdPlan privind capitalul Februarie 2012DenumirePrevizionat dupa aplicarea scenariului decriza pentru RO i RRPrevizionat dupa aplicarea scenariului decriza pentru RL Previzionatdupa aplicarea scenariului decriza pentru RSFONDURI PROPRII TOTALEFONDURI PROPRII DE NIVEL 1Capital eligibilCapital social subscris si varsatRezerve eligibileRezerveRezultatul net al exercitiului financiarcurent reprezentand prpfit(-)Rezultatul net al exercitiuluifinanciar curent reprezentand pierdere(-) Alte deduceri din fondurile propriide nivel 1(-) Imobilizari necorporaleFONDURI PROPRII DE NIVEL 2Fonduri proprii de nivel 2 de baza243,926,216199,091,746129,591,826129,591,82674,551,36866,246,8168,304,552224,242,637179,408,167129,591,826129,591,82660,601,31966,246,8160-5,645,497204,799,603159,965,133129,591,826129,591,82641,158,28666,246,8160-25,088,530-10,784,978-2,012,29544,834,47044,834,470204,237,424159,402,954129,591,826129,591,82640,596,10666,246,8160-25,650,710-10,784,978-2,012,29544,834,47044,834,470218,048,902173,214,432129,591,826129,591,82654,407,58466,246,8160-11,839,232-10,784,978-2,012,29544,834,47044,834,470212,465,206167,630,736129,591,826129,591,82648,823,88866,246,8160-17,422,928-10,784,978-2,012,29544,834,47044,834,470-5,051,448-2,012,29544,834,47044,834,470-10,784,978-2,012,29544,834,47044,834,470 Fondurile proprii determinate IFRS au fost calculate pe baza prevederilor Regulamentului BNR-CNVMnr.18/23/2006, republicat, cu luarea n considerare a modificrilor efectuate n cadrul acestui regulament pentrutranspunerea modificrilor intervenite ca urmare a implementrii IFRS ca baz a contabilitii. Modificarea fondurilor proprii ale reelei ca urmare a manifestrii diverselor scenarii de criz, are impacti asupra solvabilitii i a necesarului estimat de capital reglementat, astfel:Previzionat dupa aplicarea scenariului decriza pentru RCPrevizionat dupa aplicarea scenariului decriza pentru RRdPrevizionat dupa aplicarea scenariului decriza pentru RO i RRPrevizionat dupa aplicarea scenariului decriza pentru RL Previzionat dupa aplicareascenariului de criza pentru RSDenumire previzionat31.12.2012 dupa auditareSOLVABILITATE (nivel nregistrat lafinele lunii decembrie 2011 i estimat30.19%pentru 2012)CERINA DE CAPITAL (nivelnregistrat la finele lunii decembrie 201164,634,482i estimat pentru 2012)TOTAL ACTIV (nivel nregistrat lafinele lunii decembrie 2011 i estimat958,669,338pentru 2012)CERINTA DE CAPITAL / TOTALACTIV (nivel nregistrat la finele luniidecembrie 2011 i utilizat pentruefectuarea estimrilor) MODIFICAREA FONDURILOR PROPRII CA URMARE A SCENARIULUI DE CRIZ (scderea fondurilor proprii prevzute n BVC dup manifestarea scenariului de criz)27.99%25.56%25.68%28.80%28.06%64,099,29364,099,29363,633,09260,566,73660,566,736950,731,328950,731,328943,816,561898,335,862898,335,8626,74%-8.07%-16.04%-16.27%-10.61%-12.90% Dup cum se observ estimarea impactului rezultatelor scenariilor de criz n fondurile proprii estimate, ncerina de capital i n solvabilitatea estimat a reelei CREDITCOOP, a fost efectuat att din punct de vedere alfondurilor proprii determinate non IFRS ct i din punct de vedere al fondurilor proprii determinate IFRS.Pagina 19 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012 Analiza impactului n fondurile proprii determinate non IFRS a fost considerat necesar pentru a serealiza o mai bun comparabilitate cu rezultatele ncheiate ale anului 2011, an n care nu au fost aplicate noilecerine iar analiza impactului n fondurile proprii determinate IFRS este necesar deoarece, ncepnd cu exerciiulfinanciar 2012 au intrat n vigoare noile reglementri privind calculul fondurilor proprii. Din datele estimate pentru anul 2012 (date estimate IFRS), se observ c, n situaia n care la nivelulreelei se vor realiza n ntregime obiectivele stabilite prin BVC-ul centralizat al reelei , necesarul reglementat decapital pentru acoperirea riscurilor se estimeaz c va ajunge la 64.634.482 lei. Aceast estimare se bazeaz peipoteza c ponderarea cu coeficieni de risc a activelor estimate ale reelei se va realiza similar cu ponderareaefectuat la finele anului 2011 i raportat la BNR n data de 30.01.2012. De asemenea, din estimrile efectuate, rezult c, n situaia n care riscurile semnificative pentru care aufost efectuate simulri de criz se vor manifesta cumulativ pe parcursul anului 2012, cerina de capitalreglementat va fi de 60.566.736 lei.3.4.2.4. Planificarea capitalului intern i a necesarului de capital intern la nivelul reelei CREDITCOOP n ceea ce privete procesul intern de evaluare a adecvrii capitalului la riscuri, capitalul intern al reeleiCREDITCOOP, a fost analizat pe baza estimrii fondurilor proprii, estimare realizat cu luarea n considerare aobiectivelor menionate la punctul 2.1. i prin adugarea la capitalul estimat (IFRS) a sumei de 247.770 lei, sumcare reprezint pri sociale de restituit membrilor cooperatori (243.926.216 + 247.770 = 244.173.986). Necesarul intern de capital (att cel calculat IFRS ct i cel calculat Non IFRS) a fost determinat prinluarea n considerare a urmtoarelor prezumii: A fost luat n calcul cerina de capital reglementat care a fost estimat n cadrul scenariilor de criz pentru a se stabili impactul rezultatelor acestora n nivelul indicatorului de solvabilitate; S-a presupus c nivelul valoric al indicatorilor Subestimarea pentru pierderea n caz de nerambursare n condiii de criz i Riscul rezidual aferent tehnicilor de diminuare a riscului de credit , pe parcursul anului 2012, rmn n aceeai relaie cu riscul de credit pe care au avut-o la finele anului 2011; prin urmare nivelul celor 2 indicatori se va modifica odat cu modificarea activelor ponderate la risc; Necesarul intern de capital utilizat pentru acoperirea riscurilor evaluate pe baza observaiilor istorice i pe baza scenariilor de criz ipotetice, va rmne neschimbat pe parcursul anului 2012. Potrivit acestor estimri, pentru anul 2012, capitalul intern i necesarul de capital intern la nivelul reeleiCREDITCOOP se afl n relaia:Non - IFRS(previziuni efectuate pe bazaElemente supuse analizei (previziuni)IFRS(previziuni efectuate pe bazaestimrilor pentru finele anilor 2011 i 2012) previzionat31.12.2012 (dup auditare) previzionat 31.12.2012 icorectat cu riscul215,269,150104,693,757110,575,394realizrilor de la finele anului 2011 i pe baza estimrilor aferente anului 2012) previzionat31.12.2012 (dup auditare)244,173,986104,300,823139,873,163 previzionat31.12.2012 i corectat cu riscul 212,712,97699,595,063113,117,913Capital calculat internNecesar intern de capitalExcedent/Deficit246,730,161109,741,952136,988,209 Dup cum se observ, pentru acoperirea riscurilor aferente activitilor desfurate n cadrul reeleiCREDITCOOP n anul 2012, aceasta a estimat un necesar de capital intern de 104.300.823 lei, care reprezintPagina 20 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 201242,7% din capitalul determinat intern. n situaia n care, pe parcursul anului 2012, se vor manifesta cumulativriscurile analizate pe baza scenariilor de criz ipotetice, necesarul de capital intern al reelei va reprezenta 46,8%din capitalul intern al acesteia. Este important a se meniona c necesarul intern de capital al reelei CREDITCOOP este att de maredeoarece, pentru anul 2012, BCCC a hotrt aplicarea unui procent de 100% asupra rezultatelor evaluriiriscurilor pe baza scenariilor de criz ipotetice (pierderi neateptate) deoarece, economia Romniei continu s seafle n plin criz economic i incertitudinile legate de evoluiile care vor avea loc n perioada urmtoare suntmari iar pierderile neateptate calculate pe baza acestui tip de scenarii, care ntr-o perioad de stabilitateeconomic se pot materializa o dat la 10-20 de ani, n aceast perioad pot avea un grad ridicat de materializare.n momentul n care Romnia va iei din starea de criz economic, BCCC va reanaliza procentul pe care l vaaplica asupra rezultatelor evalurii riscurilor pe baza scenariilor de criz ipotetice i cel mai probabil acesta va fireprezentat de un procent care s pun n eviden rezultatul produsului dintre impactul riscului (nivelul pierderiiateptate) i probabilitatea de manifestare (o dat la 10-20 de ani).4. Capacitatea Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP i a reelei CREDITCOOP de a se conforma n exerciiul financiar 2012 cu cerinele de capitalConformarea n viitor cu cerinele de capital, va fi privit din 3 puncte de vedere i anume: din punct de vedere al art. 14 (punctele 8 i 10) din Regulamentul nr.18/23/14.12.2006 privind fondurile proprii ale instituiilor de credit i ale firmelor de investiii, republicat n care se menioneaz: Nivelul minim al capitalului iniial i, respectiv, cel al fondurilor proprii ale unei case centrale se stabilete la echivalentul n lei a 5 milioane euro. i Nivelul minim al capitalului agregat i, respectiv, cel al fondurilor proprii ale unei reele cooperatiste se stabilete la echivalentul n lei a 10 milioane euro. Capitalul agregat al unei reele este reprezentat de fondurile proprii de nivel 1 aa cum sunt acestea stabilite la art. 12 i 13.; din punct de vedere al Capitolului II, Art.2 din Regulamentul 13/18/14.12.2006 privind determinarea cerinelor minime de capital pentru instituiile de credit i firmele de investiii, cu modificrile ulterioare, n care se menioneaz: instituiile trebuie s dispun de un nivel al fondurilor proprii, care s se situeze n permanen la un nivel cel puin egal cu suma urmtoarelor cerine de capital: a) pentru riscul de credit i riscul de diminuare a valorii creanei aferente ntregii activiti, cu excepia operaiunilor din portofoliul de tranzacionare, 8% din totalul valorilor ponderate la risc ale expunerilor, calculate, dup caz, n conformitate cu Regulamentul BNR - CNVM nr. 14/19/2006 privind tratamentul riscului de credit pentru instituiile de credit i firmele de investiii potrivit abordrii standard, cu modificrile i completrile ulterioare, Regulamentul BNR - CNVM nr. 15/20/2006 privind tratamentul riscului de credit pentru instituiile de credit i firmele de investiii potrivit abordrii bazate pe modele interne de rating, cu modificrile i completrile ulterioare, i/sau Regulamentul BNR - CNVM nr. 18/16/2010 privind tratamentul riscului de credit aferent expunerilor securitizate i poziiilor din securitizare; d) pentru riscul operaional aferent ntregii activiti, cerinele de capital determinate potrivit Regulamentului BNR-CNVM nr.24/29/2006 privind determinarea cerinelor minime de capital ale instituiilor de credit i ale firmelor de investiii pentru riscul operaional. din punct de vedere al procesului intern de evaluare al adecvrii capitalului la riscuri.Pagina 21 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 20124.1. Capacitatea Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP de a se conforma n exerciiul financiar 2012 cu cerinele de capital Pentru a pune n eviden suficiena capitalului bncii din punct de vedere al respectrii cerinei privindnivelul minim al fondurilor proprii stabilit de Regulamentul BNR-CNVM nr.18/23/2006, privind fondurile propriiale instituiilor de credit i ale firmelor de investiii, republicat, respectiv, de 5 mil. euro, au fost efectuateurmtoarele teste de stres, utiliznd ca factor de stres evoluia cursului valutar: 1. n condiiile n care, pe parcursul anului 2012, fondurile proprii ale Bncii Centrale CooperatisteCREDITCOOP ar nregistra nivelul estimat (IFRS) pe baza creterilor prevzute n BVC, evoluia cursuluivalutar ar putea influena fondurile proprii astfel:TESTE DE STRESFONDURI PROPRII ESTIMATEPENTRU FINELE ANULUI 2012 (IFRS)FONDURI PROPRII TOTALEFONDURI PROPRII DE NIVEL 1Valoare (lei)Valoare n euro (curs: 4,3197 lei/euro)9,307,5907,258,095Valoare n euro la un curs de 5,5 lei/euro7,310,1815,700,508Valoare n euro la un curs de 6.5 lei/euro6,185,5384,823,507Valoare n euro la un curs de 7.5 lei/euro5,360,8004,180,37340,205,99831,352,795 Urmare acestui test de stres, se observ c la nivelul Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP, ar finecesar ca evoluia cursului valutar pe parcursul anului 2012 s se desfoare, astfel nct acesta s depeasc, laun moment dat, 7,5 lei/euro pentru ca fondurile proprii s fie insuficiente pentru a se respecta prevederile art.14(8) din Regulamentul BNR-CNVM nr.18/23/14.12.2006 privind fondurile proprii ale instituiilor de credit iale firmelor de investiii, republicat. 2. n condiiile n care, pe parcursul anului 2012, se vor manifesta riscurile ale cror consecine au fostanalizate prin intermediul scenariilor de criz, fondurile proprii ale Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOPar nregistra un nivel de 36.531.242 lei, evoluia cursului valutar ar putea influena fondurile proprii ale bnciiastfel:FONDURI PROPRII ESTIMATEPENTRU FINELE ANULUI 2012, corectate cu riscul (IFRS)FONDURI PROPRII TOTALEFONDURI PROPRII DE NIVEL 1TESTE DE STRESValoare (lei)Valoare n euro (curs: 4,3197 lei/euro)8,456,8936,407,398Valoare n euro la un curs de 5,5 lei/euro6,642,0445,032,371Valoare n euro la un curs de 6.5 lei/euro5,620,1914,258,160Valoare n eurola un curs de 7 lei/euro5,218,7493,954,00636,531,24227,678,039 Urmare acestui test de stres, se observ c la nivelul Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP, ar finecesar ca evoluia cursului valutar pe parcursul anului 2012 s se desfoare, astfel nct acesta s depeasc, laun moment dat, 7 lei/euro pentru ca fondurile proprii estimate, corectate cu riscul, s fie insuficiente pentru a serespecta prevederile art. 14(8) din Regulamentul BNR-CNVM nr.18/23/2006 privind fondurile proprii aleinstituiilor de credit i ale firmelor de investiii, republicat. n oricare dintre aceste situaii, cursul valutar ar trebui s ajung la peste 7 lei/euro pentru a pune n pericolrespectarea prevederilor Regulamentului BNR-CNVM nr.18/23/2006 privind fondurile proprii ale instituiilor decredit i ale firmelor de investiii, republicat. Totui, dac, pe parcursul anului 2012, cursul valutar va evolua astfel nct fondurile proprii ale BnciiCentrale Cooperatiste CREDITCOOP s se apropie de nivelul minim de 5 milioane euro, Banca CentralPagina 22 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012Cooperatist CREDITCOOP va solicita bncilor cooperatiste afiliate o suplimentare a capitalului, astfel nctfondurile sale proprii s nu coboare sub nivelul reglementat. Conformarea cu cerinele de capital reglementate, privit din punct de vedere al prevederilorRegulamentului 13/18/14.12.2006, cu modificrile ulterioare, a fost analizat pe baza estimrilor efectuate pentruanul 2012. Potrivit acestor estimri, pentru anul 2012, fondurile proprii i cerina de capital la nivelul BnciiCentrale Cooperatiste CREDITCOOP se afl n relaia: Non - IFRS (previziuni efectuate pe bazaestimrilor pentru finele anilor 2011 i 2012)previzionat31.12.2012Fonduri Proprii totaleFonduri proprii de nivel ICerina total de capitalSolvabilitateActive ponderate la risc (RWA)Fonduri proprii de nivel 1/RWACerina de capital / FP de nivel 1Cerina de capital / FP40,378,44931,618,655 5,858,551 55.14%36,167,792 87.42% 18.53% 14.51% previzionat31.12.2012 i corectat cu riscul 36,703,693 27,943,899 5,711,661 51.41% 35,260,969 79.25% 20.44% 15.56% IFRS(previziuni efectuate pe bazarealizrilor de la finele anului 2011 i pe baza estimrilor aferente anului 2012) previzionat previzionat31.12.2012 i 31.12.2012corectat cu riscul 40,205,99836,531,242 31,352,79527,678,039 4,531,2304,417,619 70.98%66.16% 36,167,79235,260,969 86.69%78.49% 14.45%15.96% 11.27%12.09%Elemente supuse analizei (previziuni) n ceea ce privete procesul intern de evaluare a adecvrii capitalului la riscuri, capitalul intern inecesarul de capital intern, au fost analizate pe baza estimrii fondurilor proprii, estimare realizat pe bazaobiectivelor bncii menionate la punctul 2.1. i a analizelor anticipative (analize efectuate prin metodaobservrilor istorice i prin scenarii de criz ipotetice a se vedea Raportul nr. XII/SM/325/26.01.2011). Relaia dintre capitalul intern i necesarul intern de capital, la nivelul Bncii Centrale CooperatisteCREDITCOOP pentru anul 2012, este prezentat la punctul 3.4.2.2. din prezentul plan de capital.4.2. Capacitatea reelei CREDITCOOP de a se conforma n exerciiul financiar 2012 cu cerinele de capital Pentru a pune n eviden suficiena capitalului reelei CREDITCOOP din punct de vedere al respectriicerinei privind nivelul minim al fondurilor proprii stabilit de Regulamentul BNR-CNVM nr.18/23/2006, privindfondurile proprii ale instituiilor de credit i ale firmelor de investiii, republicat, respectiv, un nivel al capitaluluiagregat (fonduri proprii de nivel 1) de 10 mil. euro, au fost efectuate urmtoarele teste de stres, utiliznd ca factorde stres evoluia cursului valutar: 1. n condiiile n care, pe parcursul anului 2012, fondurile proprii ale reelei CREDITCOOP ar nregistranivelul estimat (IFRS) pe baza creterilor prevzute n BVC, evoluia cursului valutar ar putea influena fondurileproprii astfel:TESTE DE STRESFONDURI PROPRII ESTIMATEPENTRU FINELE ANULUI 2012 (IFRS)FONDURI PROPRII TOTALEFONDURI PROPRII DE NIVEL 1Valoare (lei)Valoare n euro (curs: 4,3197 lei/euro)56,468,32346,089,253Valoare n euro la un curs de 15 lei/euro16,261,74813,272,783Valoare n euro la un curs de 17 lei/euro14,348,60111,711,279Valoare n euro la un curs de 19 lei/euro12,838,22210,478,513243,926,216199,091,746Pagina 23 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012 Urmare acestui test de stres, se observ c la nivelul reelei CREDITCOOP, ar fi necesar ca evoluiacursului valutar pe parcursul anului 2012 s se desfoare, astfel nct acesta s depeasc, la un moment dat, 19lei/euro pentru ca fondurile proprii de nivel 1 (capitalul agregat) s fie insuficiente pentru a se respectaprevederile art. 14(10) din Regulamentul BNR-CNVM nr.18/23/14.12.2006 privind fondurile proprii aleinstituiilor de credit i ale firmelor de investiii, republicat. 2. n condiiile n care, pe parcursul anului 2012, se vor manifesta riscurile ale cror consecine au fostanalizate prin intermediul scenariilor de criz, fondurile proprii de nivel 1 (capitalul agregat) ale reeleiCREDITCOOP ar nregistra un nivel de 167.630.736 lei, evoluia cursului valutar ar putea influena fondurileproprii de nivel 1 ale reelei astfel:FONDURI PROPRII ESTIMATEPENTRU FINELE ANULUI 2012, corectate cu riscul (IFRS)FONDURI PROPRII TOTALEFONDURI PROPRII DE NIVEL 1TESTE DE STRESValoare (lei)Valoare n euro (curs: 4,3197 lei/euro)49,185,17638,806,106Valoare n euro la un curs de 15 lei/euro14,164,34711,175,382Valoare n euro la un curs de 16 lei/euro13,279,07510,476,921Valoare n euro la un curs de 16.5 lei/euro12,876,67910,159,439212,465,206167,630,736 Urmare acestui test de stres se observ c la nivelul reelei CREDITCOOP, ar fi necesar ca evoluiacursului valutar s fie extrem de abrupt, astfel nct acesta s depeasc 16,5 lei/euro pentru ca fondurile propriide nivel 1 (capitalul agregat al reelei), att cele previzionate ct i cele corectate cu riscul s fie insuficientepentru a se respecta prevederile art. 14 (10) din Regulamentul BNR-CNVM nr.18/23/14.12.2006 privindfondurile proprii ale instituiilor de credit i ale firmelor de investiii, republicat. Conformarea cu cerinele de capital reglementate, privit din punct de vedere al prevederilorRegulamentului 13/18/14.12.2006, cu modificrile ulterioare, a fost analizat pe baza estimrilor efectuate pentruanul 2012. Potrivit acestor estimri, pentru anul 2012, fondurile proprii i cerina de capital la nivelul reeleiCREDITCOOP se afl n relaia: Non - IFRS (previziuni efectuate pe bazaestimrilor pentru finele anilor 2011 i 2012)previzionat31.12.2012Fonduri Proprii totaleFonduri proprii de nivel ICerina total de capitalSolvabilitateActive ponderate la risc (RWA)Fonduri proprii de nivel 1/RWACerina de capital / FP de nivel 1Cerina de capital / FP246,482,391198,818,380 70,075,611 28.14%569,731,264 34.90% 35.25% 28.43% previzionat31.12.2012 i corectat cu riscul 215,021,380 167,357,369 65,665,430 26.20% 533,875,452 31.35% 39.24% 30.54% IFRS(previziuni efectuate pe bazarealizrilor de la finele anului 2011 i pe baza estimrilor aferente anului 2012) previzionat previzionat31.12.2012 i 31.12.2012corectat cu riscul 243,926,216212,465,206 199,091,746167,630,736 64,634,48260,566,736 30.19%28.06% 569,731,264533,875,452 34.94%31.40% 32.46%36.13% 26.50%28.51%Elemente supuse analizei (previziuni) Din analiz se observ c pe parcursul anului 2012 reeaua CREDITCOOP are suficient capital pentru aacoperi riscurile provenite din activitile desfurate.Pagina 24 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012 n ceea ce privete procesul intern de evaluare a adecvrii capitalului la riscuri, capitalul intern inecesarul de capital intern, au fost analizate pe baza estimrii fondurilor proprii, estimare realizat pe bazaobiectivelor reelei transpuse n BVC- ul agregat al reelei CREDITCOOP i a analizelor anticipative (analizeefectuate prin metoda observrilor istorice i prin scenarii de criz ipotetice a se vedea Raportul nr.XII/SM/325/26.01.2011). Relaia dintre capitalul intern i necesarul intern de capital, la nivelul reelei CREDITCOOP pentru anul2012, este prezentat la punctul 3.4.2.4. din prezentul plan de capital. Urmare acestor analize, Banca Central Cooperatist CREDITCOOP consider c reeaua CREDITCOOPdispune de suficient capital pentru acoperirea riscurilor generate de activitile desfurate i nu este necesar ocretere de capital pe parcursul anului 2012.4.3. Msuri care se vor adopta n vederea meninerii capitalului Pentru meninerea nivelului estimat al fondurilor proprii la nivel individual i la nivelul reeleiCREDITCOOP, Banca Central Cooperatist CREDITCOOP va aciona innd cont att de elementelecomponente ale capitalului reglementat i de cele 2 componente de risc, respectiv, necesarul de capital pentruriscul de credit i pentru riscul operaional, ct i de capitalul intern i de necesarul intern de capital. Astfel, capitalul social al reelei CREDITCOOP, care este format din pri sociale depuse de membriicooperatori i care reprezint garania ndeplinirii de ctre organizaiile cooperatiste de credit din reeauaCREDITCOOP a obligaiilor asumate, va fi meninut i chiar crescut printr-o politic de pstrare, ntr-o proporieridicat, a membrilor cooperatori existeni i atragere de noi membrii cooperatori. Aceast politic presupunecunoaterea nevoilor membrilor cooperatori i adaptarea serviciilor i produselor oferite la nevoile acestora. Acest deziderat se va realiza prin urmrirea satisfacerii cu prioritate a solicitrilor membrilor cooperatori,prin oferirea unor condiii de creditare avantajoase, acordarea gratuit de consultan financiar, practicarea unordobnzi stimulative pentru economiile atrase de la acetia, diversificarea operaiunilor de cont curent pentrusubveniile primite n vederea dezvoltrii sectorului agricol i prin asigurarea unui climat agreabil n relaia banccooperatist membru cooperator. De asemenea, pe parcursul anului 2012, pentru a veni n ntmpinarea necesitilor reale ale membrilorcooperatori, Banca Central Cooperatist CREDITCOOP va iniia efectuarea, la nivelul bncilor cooperatiste, aunor analize cu privire la dezvoltarea economic i social a regiunilor i a necesitilor membrilor cooperatorigenerate de aceast dezvoltare. Analizele respective vor fi transmise la Banca Central CooperatistCREDITCOOP n vederea adaptrii produselor i serviciilor bancare la nevoile reale ale membrilor cooperatori. Un alt element al capitalului organizaiilor cooperatiste de credit din reeaua CREDITCOOP, care esterelevant n meninerea nivelului i structurii capitalului, l reprezint rezervele al cror cuantum este important a fimeninut ntr-un trend cresctor deoarece ele sunt destinate asigurrii executrii obligaiilor fa de clientel iacoperirii pierderilor neprevzute n procesul de activitate. n mod concret, creterea n mod individual a fiecreirezerve este legat, aproape n exclusivitate, de creterea profitului. Rezervele pe care organizaiile cooperatiste de credit din reeaua CREDITCOOP le pot constitui sunturmtoarele: Rezerva legal care se constituie prin repartizarea a 5% din profitul determinat nainte de deducerea impozitului pe profit pn cnd fondul atinge a cincea parte din capitalul social subscris i vrsat; Rezerva de ntrajutorare care se constituie prin repartizarea a 25% din profitul net (profitul contabil dup deducerea impozitului pe profit);Pagina 25 din 30Banca Central Cooperatist CREDITCOOPPlan privind capitalul Februarie 2012 Rezerva general pentru riscul de credit din profitul determinat dup deducerea impozitului pe profit; Rezerva mutual de garantare constituit din profitul casei centrale determinat nainte de deducerea impozitului pe profit; Alte rezerve constituite din profitul net; Rezerva din reevaluare reprezint diferenele din reevaluare calculate conform IAS 16 prin metoda reevalurii la valoare net; Rezultatul reportat din surplusul din reevaluare. Surplusul din reevaluare este transferat n rezultatul reportat atunci cnd acest surplus este realizat. Se consider c surplusul din reevaluare este realizat la casarea sau cedarea activului. O parte din surplus este realizat pe msur ce activul este folosit. Valoarea surplusului realizat este diferena dintre amortizarea calculat pe baza valorii contabile reevaluate i valoarea amortizrii calculate pe baza costului iniial al activului. De asemenea, nivelul i structura capitalului este influenat i prin luarea n considerare, la fineleexerciiului financiar, dup auditarea situaiilor financiare, a profitului nerepartizat, care este un alt element alcapitalului organizaiilor cooperatiste de credit din reeaua CREDITCOOP i rezult din profitul acumulat nprocesul activitii financiare ce rmne la dispoziia organizaiilor cooperatiste de credit. n vederea meninerii unui nivel i a unei structuri corespunztoare a capitalului, la finele fiecrui an,conducerile organizaiilor cooperatiste de credit din reeaua CREDITCOOP vor propune Adunrii generale amembrilor cooperatori ca profitul nerepartizat s fie utilizat pentru creterea: Rezervei legale i a rezervelor constituite din profitul net; Dividendelor acordate membrilor cooperatori. Pentru ca aceste elemente ale capitalului Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP s poat participa lameninerea nivelului estimat al cerinei de capital, este necesar realizarea unui profit corespunztor, care spermit creterea rezervelor. Lund n considerare funcia de protecie a capitalului, se va avea n vedere faptul c volumul i rata deadecvare a acestuia depind, n mare msur, i de gradul de risc al activelor pe care organizaiile cooperatiste decredit din reeaua CREDITCOOP le dein. n acest sens, n anul 2012, Banca Central Cooperatist CREDITCOOP nu va aciona numai n direciacreterii capitalului pentru acoperirea tuturor riscurilor la care organizaiile cooperatiste de credit din reeauaCREDITCOOP ar putea fi expuse, ci i n direcia diminurii gradului de risc al activelor reelei.5. Informaii relevante legate de capitalul social i modaliti de aciune n situaii neprevzute5.1. Informaii relevante legate de capitalul social al Bncii Centrale Cooperatiste CREDITCOOP i modaliti de aciune n situaii neprevzute Banca Central Cooperatist CREDITCOOP se organizeaz potrivit legii ca organizaie cooperatist decredit i funcioneaz n baza Ordonanei de urgen a Guvernului 99/2006 privind instituiile de credit iadecvarea capitalului, aprobat i modificat prin Legea nr. 227/2007, cu modificrile i completrile ulterioare, aLegii nr. 31/1990 privind societile comerciale, republicat, cu modificrile i completrile ulterioare i a actuluisu constitutiv. Activitatea bnc