CASA DE BUCOVINA CLUB DE MUNTE S.A.

III. Elementele ofertei publice de vânzare29 noiembrie 2007

Elementele ofertei publice de vânzare

Pag. 2

Elementele ofertei publice de vanzare

Pag. 3

Numele ofertantului S.C. CASA DE BUCOVINA – CLUB DE MUNTE S.A., cu sediul în România, Gura Humorului, P-ţa. Republicii nr. 18, jud. Suceava, înregistrată la Oficiul Registrului Comerţului sub nr. J33/718/1998, CUI RO 10376500

Valorile mobiliare ce fac obiectul ofertei Acţiuni nominative, ordinare, emise în formă dematerializată, indivizibile, evidenţiate prin înscriere în cont, emise de către S.C. CASA DE BUCOVINA – CLUB DE MUNTE S.A.

Numărul total de Acţiuni oferite 45.500.000

Valoarea nominala a actiunilor 0,1 RON

Preţul de ofertă 0,2 RON

Fondurile care se estimează a fi obţinute 9.100.000 RON

Elementele ofertei publice de vanzare

Pag. 4

Intermediarul ofertei S.S.I.F. ROMBELL SECURITIES S.A., cu sediul în România, Bucureşti, sector 1, CP 011013, str. Buzeşti nr. 63-69, et. 1, ap. 2; Tel: +4 – 021 – 311.00.24, 311.00.27, 311.10.61, 233.13.60; Fax: +4 – 021 – 311.10.38, înregistrată la Oficiul Registrului Comerţului cu nr. J40/6505/1995 şi având cod unic de înregistrare RO 7614628, societate de servicii de investiţii financiare funcţionând în baza autorizaţiei C.N.V.M. nr. 2332 / 22.07.2003, Nr. înregistrare Registrul C.N.V.M. PJR01SSIF/400034.

Perioada de valabilitate a Ofertei Oferta are o durată de 25 zile lucrătoare şi se derulează între data de 04.12.2007 şi 11.01.2008, cu posibilitatea prelungirii acestei perioade. Orice modificare a termenilor Ofertei se va face la cererea Emitentului, cu acordul prealabil al C.N.V.M. şi va fi făcută publică printr-un anunţ publicitar. Oferta este irevocabilă pe întreaga Perioadă de Ofertă.

Metoda de intermediere Metoda celei mai bune execuţii.

Conditii de subscriere Pot subscrie în cadrul Ofertei orice persoane fizice sau juridice, rezidente sau nerezidente, inclusiv acţionarii existenţi.Subscrierea se va realiza prin completarea Formularului de Subscriere care va fi disponibil la sediul Intermediarului sau al oricărui alt Intermediar Autorizat de C.N.V.M., cu condiţia prezentării documentelor justificative necesare (vezi Prospect pct. 26.5.1.11 – Documente necesare realizării subscrierii în cadrul Ofertei Publice).

Elementele ofertei publice de vanzare

Pag. 5

Inchiderea cu succes a ofertei Oferta va fi considerată încheiată cu succes indiferent de numărul Acţiunilor subscrise până la data închiderii acesteia.

Modalitatea de plată a Acţiunilor subscrise Intermediarul Ofertei şi ceilalţi Intermediari Autorizaţi au obligaţia să se asigure că, pentru fiecare ordin introdus în piaţa primară, fondurile aferente subscrierii au fost vărsate în conturile indicate în Prospect şi în anunţul publicitar, sau vor fi decontate de o Bancă Custode (pe baza declaraţiei scrise a acesteia privind asumarea decontării).

Revocabilitatea ordinelor de subscriere Subscrierile realizate în cadrul acestei Oferte sunt irevocabile. În cazul în care Prezentul Prospect de Ofertă face obiectul unui amendament, subscrierile pot fi retrase în termen de maximum 3 (trei) zile lucrătoare de la data publicării respectivului amendament la Prospectul de Ofertă. Retragerea subscrierii de către un investitor se va face prin completarea unui Fromular de Revocare la unitatea unde a subscris.

Decontarea şi înregistrarea Acţiunilor alocate Decontarea Acţiunilor alocate în Ofertă se va efectua prin sistemul de compensare-decontare al Depozitarului Central, în maxim 3 (trei) zile lucrătoare de la Data Tranzacţiei, iar înregistrarea rezultatelor Ofertei va fi făcută în sistemul ţinut de S.C. DEPOZITARUL CENTRAL S.A.

Alocarea acţiunilor în caz de suprasubscriere Alocarea acţiunilor se face pro-rata. În situaţia în care în procesul alocării proporţionale ar trebui alocate fracţiuni de acţiuni, alocarea fracţiunilor se va face conform algoritmului Bursei de Valori Bucureşti.

Elementele ofertei publice de vanzare

Pag. 6

Garantarea subscrierii Subscrierea Ofertei nu este garantată. Nici Intermediarul şi nici vreo altă entitate nu se angajează să subscrie o parte din Ofertă în situaţia în care aceasta ar rămâne nesubscrisă.

Tranzacţionarea acţiunilor În acest moment, acţiunile nu sunt tranzacţionate pe nici o piaţă de

pe piaţa de capital capital organizată.

Registrul Acţionarilor La data prezentului Prospect, Registrul acţionarilor este operat de către Emitent.

În cazul în care Emitentul va fi admis la tranzacţionare la B.V.B., Registrul acţionarilor va fi ţinut de către S.C. DEPOZITARUL CENTRAL S.A.

După confirmarea de către C.N.V.M. a Notificării privind rezultatele Ofertei Publice primare de vânzare

de acţiuni, Emitentul împreună cu S.S.I.F. ROMBELL SECURITIES S.A., în calitate de Intermediar al

Ofertei Publice, vor face toate demersurile în vederea admiterii la tranzacţionare a acţiunilor Emitentului

la Bursa de Valori Bucureşti, ţinând cont şi de situaţia în care Oferta nu este subscrisă integral.

Pag. 7

În loc de concluzii ...

Pag. 8

Cu numai puteţi

100 lei

100.000 lei

100.000 Euro

1.000.000 lei

1.000.000 Euro

deveni acţionar

Cumpăra 1,1% din Ofertă

Deţine 0,3% din capital

Cumpăra 3,8% din Ofertă

Deţine 1% din capital

Cumpăra 11% din Ofertă

Deţine 3% din capital

Cumpăra 38% din Ofertă

Deţine 10% din capital

ACŢIONAR SEMNIFICATIV

CITIŢI PROSPECTUL ÎNAINTE DE A SUBSCRIE!