Pasi in decizia de creditareAnaliza clientului Analiza tranzactiei Probability of default (PD) Exposure at default (EAD) Analiza sintetica Expected loss Sinteza riscului primar Analiza garantiilorLoss given default (LGD)

Analiza TRANZACTIEI13Obiectivul final al analizei clientului este de a lua o decizie legata de o anumita tranzactie (un nou credit, prelungirea celor existente, suplimentare)Pentru a atinge acest obiectiv, in afara analizei clientului, trebuie sa raspundem la cateva intrebari, cum ar fi:Tranzactia propusa se incadreaza in afacerea clientului?Cum afecteaza aceasta tranzactie situatia imprumutatului?Raspunsul corect la aceste intrebari poate fi aflat :Intelegand scopul imprumutuluiEvaluand capacitatea/sursa de rambursare a creditului;

Analiza TranzactieiIntelegerea scopului creditului13Angajamente inafarabilantuluiCredit necesar finantarii capitalului circulant al companiei: crestere in creante, in stocuri, reducere in furnizori, etcGarantii bancare,acreditive, linii de credit pentru derivativeCredit necesar finantarii investitiilor in active fixe: o noua linie de productie sau renovarea celor existente, relocarea facilitatilor de productie, achizitionarea unei companii etc.FinantarecapitalcirculantFinantare pe baza deCash flow

Analiza tranzactieiScopul creditului- indicii daca este corect

Scopul creditului este adecvat, corect, daca aceste cerinte de bun simt sunt indeplinite:

Finanteaza operatiuni care sunt direct legate de business-ul companiei, de activitatea companiei

Are potentialul de a genera plus valoare pentru companie

Genereaza cash flow suplimentar pentru acoperirea debitelor (rambursarea creditului)

Analiza Tranzactiei Adecvarea angajamentelor in afara bilantului

Analiza TranzactieiAdecvarea creditelor de investitiiCrestere clara in cash flowdovedita de un business plan realisticPerspective clare de crestereBusiness plan realisticDoar daca sunt clar sustenabileReducerea costurilorCrestera vanzarilorCerinte legaleAcoperirea rambursarii creditului si a dobanziloreste o chestiune de bun simtin acest caz

Analiza tranzactieiEvaluarea sursei/capacitatii de rambursareEvaluarea sursei/capacitatii de rambursare aceasta este adecvata atunci cand:Chestiunile finantate din capitalul circulant au o calitate buna;

Acoperirea serviciului datorire (credit+dobanzi) in cazul creditelor bazate pe cash-flow este confortabilaSuficiente creante sunt cesionate in favoarea bancii

Numar mare de debitori cedati cu o calitate medie

Numar redus de debitori cedati cu o calitate foarte buna

Rambursarea se face in functie de generarea de cash-flow; perioadele mari de gratie sunt de evitat