raport semestrial 2004 · web viewobiectul de activitate principal al societăţii îl constituie...

U.C.M. Reşiţa S.A.Str. Golului, Nr. 1 · RO-320053, Reşiţa

Tel: +40-255-217111 · Fax: +40-255-223082 [email protected] · http://www.ucmr.ro

RAPORT ANUAL

conform Regulamentului C.N.V.M. nr.1/2006pentru exercitiul financiar 2005

Data raportului: 28.04.2006Denumirea societatii comerciale: U.C.M. Resita S.A.Sediul social: str. Golului nr. 1 Resita 320053 jud. Caras – SeverinNumar de telefon: 0255/217111, 215937Numar de fax: 0255/223082, 207906Cod Unic de Inregistrare: 1056654Numar de ordine in Registrul Comertului: J 11/4/12.02.1991Piata reglementata pe care se tranzactioneaza valorile mobiliare: Bursa de Valori BucurestiCapitalul social subscris si varsat: 6.882.286 lei

1. ACTIVITATEA SOCIETATII COMERCIALE

Obiectul de activitate al U.C.M. Resita S.A.

Domeniul principal in care Societatea isi desfasoara activitatea este fabricarea de echipamente pentru producerea si utilizarea energiei mecanice (cu exceptia motoarelor pentru avioane, autovehicule si motociclete) – 291.

Activitatea principala a Societatii consta in fabricarea de motoare si turbine (cu exceptia motoarelor pentru avioane, autovehicule si motociclete) – 2911 Cod CAEN.

Societatea comerciala UCM Resita SA produce in prezent: hidroagregate, turbine si generatoare, echipamente hidromecanice, servomotoare hidraulice mari si vane, masini electrice, motoare Diesel, cuzineti, piese turnate, piese forjate, structuri sudate, piese de schimb.

Principalele grupe de produse fabricate sunt :- HIDROAGREGATE si ECHIPAMENTE HIDROMECANICE pentru centrale hidroelectrice, respectiv baraje, canale, cai navigabile, sisteme de irigatii;- MASINI ELECTRICE MARI pentru diverse domenii industriale pentru actionare: pompe, ventilatoare, exhaustoare, compresoare, mori, concasoare, conveiere, laminoare, cuptoare rotative, defibratoare etc;- MOTOARE DIESEL pentru tractiune feroviara, propulsie navala, pentru producere energie electrica, pentru foraj terestru sau marin

In afara acestor produse, societatea comerciala realizeaza activitati complementare (secundare)/servicii astfel:- PROBE si MASURATORI SPECIALIZATE (la materiale, de tensometrie, procese tranzitorii, zgomote, vibratii etc.);- PROBE PE STANDURI pentru motoare Diesel, motoare/generatoare electrice, regulatoare Woodward pentru motoare Diesel, regulatoare pentru turbine hidraulice;- SERVICII SPECIALIZATE DE INGINERIE (proiectare, asistenta tehnica, probe in situ, consultanta, studii de caz, diagnoza, expertiza, retehnologizare/modernizare, reparatii etc.) pentru echipamentele fabricate sau similare.

RAPORT ANUAL 1



Pe langa acestea Societatea mai desfasoara si alte activitati nelegate de profilul de baza insa complementare acestora.

Scurt istoric

Complexul Industrial Resita a fost fondat in 3 iulie 1771 prin darea in exploatare a primelor furnale si forje, reprezentand cea mai veche unitate industriala din Romania si una din cele mai vechi din Europa.

Inceputul a fost consacrat sectorului metalurgic dar, treptat, s-a constituit si s-a dezvoltat sectorul constructiei de masini ajungand ca in ultimul sfert al secolului XIX, acesta sa devina preponderent. In prezent, cele doua sectoare coexista si se completeaza reciproc.

Pe parcursul istoriei, se pot distinge mai multe perioade in functie de apartenenta proprietatii:

- Perioada Erariului (1771 – 1854), perioada in care uzinele au apartinut fiscului austriac care isi exercita conducerea si controlul prin intermediul Directiei miniere banatene.

- Perioada St.E.G. (1855 – 1920). Uzinele din Resita au apartinut consortiului international St.E.G. „K.u.K Oberprivillegierte Staatseisenbahn Gesellschaft” , societate privilegiata imperiala si regala a cailor ferate de stat.

- Perioada UDR (1920 – 1948). Ca urmare a terminarii primului razboi mondial si a formarii Statului National Unitar Roman, in baza Decretului Regal Roman nr. 2455/8 iunie 1920, patrimoniul St.E.G. de pe teritoriul Romaniei este constituit in societatea „Uzinele de Fier si Domeniile Resita”.

- Nationalizarea Uzinelor de Fier si a Domeniilor Resita. Perioada postnationalizare se poate subdivide la randul ei in mai multe etape: Etapa UDRIN (1948 – 1949), in care uzinele s-au numit Uzinele de Fier si Domeniile Resita – intreprindere nationalizata; Etapa SOVROM (1949 – 1954) in cadrul careia a avut loc dezagregarea efectiva a societatii UDR, uzinele din Resita devenind de acum componente ale nou infiintatelor societati mixte SOVROMMETAL si SOVROMUTILAJPETROLIE. Reunite mai tarziu intr-o singura entitate administrativa cu denumirea „Combinatul Metalurgic Resita” (1954 – 1962). Etapa Uzinei Constructoare de Masini Resita (dupa 1 aprilie 1962), in care societatea a fost in subordinea mai multor ministere sau centrale industriale, dupa 1973 purtand denumirea de Intreprinderea de Constructii de Masini Resita. Etapa Uzina Constructoare de Masini Resita S.A. (dupa februarie 1991)- urmare a prevederilor legislative I.C.M. Resita s-a reorganizat si transformat in Societate Comerciala pe Actiuni – persoana juridica romana. In conditiile aplicarii Legii privatizarii proprietatea a fost transferata in proportie de 70 % catre Fondul Proprietatii de Stat si in proportie de 30 % catre Fondul Proprietatii Private.

- Perioada postprivatizare. Prin vanzarea de catre Autoritatea pentru Privatizare si Administrarea Participatiilor Statului la 23 decembrie 2003, a intregului pachet de actiuni detinute de stat (60,7908) consortiul format din societatea elvetiana INET A.G. si Asociatia Salariatilor Uzinei Constructoare de Masini Resita, uzinele au trecut in perioada postprivatizare.

Reorganizari semnificative:

În decursul anului 2005, Consiliul de Administraţie al S.C. U.C.M. Reşiţa S.A. a convocat trei Adunări Generale ale Acţionarilor, în conformitate cu prevederile Legii nr. 31/1990 republicată, a regulamentelor în vigoare elaborate de instituţiile de supraveghere a pieţei de capital şi a Actului constitutiv al Societăţii.

Pentru data de 07.04.2005 au fost convocate: Adunarea Generală Ordinară a Acţionarilor având ca ordine de zi:

RAPORT ANUAL 2



Aprobarea situaţiilor financiare ale Societăţii pentru anul 2004 Aprobarea programului de activitate şi a B.V.C. pentru anul 2005. Descărcarea de gestiune a administratorilor pentru exerciţiul anului 2004 Fixarea remuneraţiei administratorilor şi a auditorului financiar pentru exerciţiul în curs

şi Adunarea Generală Extraordinară a Acţionarilor la care au participat acţionari reprezentând 98,4145% din capitalul social.

În cadrul Adunării Generale Extraordinară a Acţionarilor, acţionarii Societăţii, reprezentând 92,2265% din capitalul social au ratificat Hotărârea Consiliului de Administraţie de participare a U.C.M. Reşiţa S.A., în calitate de asociat, la constituirea societăţii comerciale „MULTI-FARM” SRL, persoană juridică română, cu sediul în Reşiţa Str. Golului (clădire Cadre) Nr. 1 Jud. Caraş – Severin, având un capital social total de 200.000.000 lei, divizat în 2.000 părţi sociale. Obiectul de activitate principal al Societăţii îl constituie comerţul cu amănuntul al produselor farmaceutice Cod CAEN 5231, S.C. U.C.M. Reşiţa S.A. contribuind la formarea capitalului social cu un aport in natură (echipamente) în valoare de 170.000.000 lei, deţinând 1.700 părţi sociale, ceea ce reprezintă 85% din capitalul social al S.C. MULTI-FARM S.R.L.

Acţionarii Societăţii, reprezentând 92,2265% din capitalul social au ratificat Hotărârea Consiliului de Administraţie de înfiinţare a S.C. U.C.M. TRADING SRL, cu sediul social în Reşiţa str. Golului nr. 1, clădire Direcţiune, Jud. Caraş - Severin, având ca acţionar unic U.C.M. Reşiţa S.A., cu un capital social subscris şi integral vărsat de 2.000.000 lei, aport în numerar. Obiectul de activitate principal al Societăţii îl constituie comerţul cu ridicata al altor aparaturi utilizate în industrie, comerţ şi transporturi cod. CAEN 5187.

In luna septembrie, Adunarea Generala Extraordinara a Actionarilor a hotarat autorizarea Consiliul de Administratie, ca in exercitarea atributiei delegate conform Actului constitutiv referitoare la majorarea capitalului social, sa decida cu privire la orice majorare de capital social, realizata conform programului de investitii si asigurarii capitalului de lucru al Societatii, pana la nivelul maxim de 1.600.000 USD, pentru anul 2005 pentru o perioada de un an.

În baza exerciţiului atribuţiilor delegate de Adunarea Generală Extraordinară a Acţionarilor prin Actul Constitutiv, Consiliul de Administraţie al S.C. U.C.M. Reşiţa S.A., în luna mai a hotărât completarea obiectului de activitate al S.C. U.C.M. Reşiţa S.A. cu următoarele coduri: cod CAEN 2913 - Fabricarea de articole de robinetărie; cod CAEN 2914 - Fabricarea lagărelor, angrenajelor; cod CAEN 3330 - Producţia de echipamente de măsură, reglare şi control pentru procese industriale; cod CAEN 7210 - Consultanţă în domeniul echipamentelor de calcul (hardware); cod CAEN 7221 – Editarea de programe; cod CAEN 7222 – Consultanţă şi furnizare de alte produse software; cod CAEN 7260 – Alte activităţi legate de informatică.

Ca urmare a emiterii Certificatului de atestare a dreptului de proprietate asupra terenurilor Seria MO3 nr. 9931 pentru o suprafata de 5911 mp in valoare de 23.052,9 lei, Consiliul de Administratie a adoptat Hotararea nr. 24/01.07.2005 prin care s-a majorat capitalul social prin emisiunea unui numar de 230.529 actiuni nominative suplimentare, dematerializate, cu o valoare nominala de 0,1 lei fiecare, ceea ce a determinat cresterea numarului de actiuni emise de Societate de la 34.526.621 actiuni nominative la 34.757.150 actiuni nominative dematerializate cu o valoare nominala de 0,1 lei fiecare.

Actiunile suplimentare rezultate din majorarea capitalului social cu valoarea terenului au revenit de drept Autoritatii pentru Valorificarea Activelor Statului, care si-a majorat cota de participare la capitalul social al Societatii, detinand un numar de 244.942 actiuni suplimentare, avand o valoare nominala totala de 24.494,2 lei, cu o cota de participare de 0,7047 % din capitalul social al Societatii.

RAPORT ANUAL 3



Astfel prin Actul aditional nr. 3051/14.06.2005 este modificat Art. 7 din Actul constitutiv al Societatii privind capitalul social, inregistrandu-se urmatoarea structura a actionariatului

Nr. crt. Denumirea actionarului

Participare la capitalul social

(lei)Nr. actiuni(VN 0,1 lei)

Pondere(%)

1. INET AG 3.118.006,0 31.180.060 89,70832. SIF BANAT CRISANA 110.763,7 1.107.637 3,18683. SIF OLTENIA 102.886,1 1.028.861 2,9601

4. Asociatia Salariatilor Uzinei Constructoare de Masini Resita 66.263,8 662.638 1,9066

5.

PPM si alti actionari 51.520,9 515.209 1,4823- Vlad Lucian - Ostaci Alexandru - Grigorescu Maria

430,3450,0

900

4.3034.5009.000

0,01240,01290,0259

6. A.V.A.S. 24.494,2 244.942 0,7047TOTAL 3.475.715 34.757.150 100,0000

Cu respectarea nivelului maxim al majorarii aferente anului 2005, Consiliul de Administratie al U.C.M. Resita S.A. intrunit in sedinta in data de 27.10.2005 a aprobat initierea majorarii capitalului social cu suma de 4.780.800 lei, prin emisiunea unui numar de 47.808.000 actiuni, avand o valoare nominala de 0,1 RON fiecare (prin conversie/compensare in actiuni şi prin aport in numerar), cu acordarea dreptului de preferinta pentru toti actionarii existenti ai Societatii, urmand ca actiunile nesubscrise sau neachitate integral la data subscrierii sa fie anulate.

În cadrul termenului de exercitare a dreptului de preferinţă au fost subscrise şi achitate integral un număr de 34.065.710 acţiuni nominative noi, la valoarea nominală de 0,1 RON fiecare. Au subscris acţiuni un număr de 6 acţionari ai Societăţii, 5 actionari persoane fizice (dl.Marinovici Ajunel-Vasilică, dl. Mureşan Tiberiu-Pavel, dl. Lăpădat Constantin-Matei, dl. Ostaci Alexandru, d-na Grigorescu Maria) care au subscris şi achitat integral 4.700, 5.709, 4.400, 2.500 şi respectiv 12.000 acţiuni nominative noi şi un acţionar persoană juridică (INET AG Elveţia) care a subscris şi achitat integral 34.036.401 acţiuni nominative noi; toate acţiunile au fost subscrise si achitate la o valoare nominala de 0,1 RON fiecare, conform formularelor de subscriere şi celor stabilite în Hotărârea C.A. nr. 29/27.10.2005.

INET AG – Elveţia a participat la majorarea capitalului social cu un aport propriu de 3.403.640,31 RON, rotunjit din raţiuni de calcul la 3.403.640,1 RON şi a subscris şi achitat un număr de 34.036.401 acţiuni noi, în valoare nominală de 0,1 RON fiecare şi în valoare totală de 3.403.640,1 RON (echivalentul sumei de 1.115.092 USD, reprezentând parte din investiţii de dezvoltare aferente anului II investiţional, investiţiile de mediu aferente anului II investiţional şi parte din capitalul de lucru virat Societăţii în anul 2004 şi neutilizat la precedenta majorare a capitalului social la care a participat INET AG).

Conform Actului aditional nr. 3883/02.12.2005 se modifica capitalul social, aportul actionarilor la capitalul social si numarul de actiuni nominative detinute de acestia, astfel:

Nr. crt. Denumirea acţionarului

Participare la capitalul social

(lei)Nr. acţiuni Pondere

(%)

1. INET AG 6.521.646,1 65.216.461 94,75992. SIF BANAT CRISANA 110.763,7 1.107.637 1,60943. SIF OLTENIA 102.886,1 1.028.861 1,4949

4. Asociaţia Salariaţilor Uzinei Constructoare de Maşini Reşiţa 66.263,8 662.638 0,9628

RAPORT ANUAL 4



5.

PPM si alţi acţionari 50.443,8 504.438 0,7330- Vlad Lucian 430,3 4.303 0,0063- Marinovici Ajunel-Vasilica 812,0 8.120 0,0118- Muresan Tiberiu-Pavel 986,0 9.860 0,0143- Lăpădat Constantin-Matei 760,0 7.600 0,0110- Ostaci Alexandru 700,0 7.000 0,0102- Grigorescu Maria 2.100 21.000 0,0305

6. A.V.A.S. 24.494,2 244.942 0,3559TOTAL 6.882.286 68.822.860 100,0000

Continuand eforturile incepute in anul anterior pentru eficientizarea activităţii companiei, Consiliul de Administratie a decis externalizarea unor activitati, inchirierea spatiilor neutilizate precum si participarea companiei, in calitate de asociat, la constituirea de societati comerciale, hotarari ce au fost inaintate spre aprobarea Adunarii Generale a Actionarilor.

In anul 2005 UCM Resita a pus accent pe categoria ”constructii”, din planul de investitii, mai exact reabilitarea unor clădiri sau părti ale acestora, reprezentând 79,8% din totalul investitiilor realizate. Valoarea totala a investitiilor realizate de companie a fost de aproximativ 3,4 milioane euro.

Structura acestor investitii este:

Categorie Investitii noi Aditii Total investitiiConstrucţii 41.895 9.845.394 9.887.289Instalaţii tehnice şi maşini 2.006.654 76.719 2.083.373Alte instalaţii, utilaje şi mobilier 232.763 39.561 272.325TOTAL 2.281.312 9.961.674 12.242.986

Total 3.378.867 €

Cele mai reprezentative lucrari sunt: Finalizare reabilitare hala industriala, initial folosita pentru testarea motoarelor Diesel,

pe platforma ABC; hala a fost finalizata in toamna anului 2005 si in decembrie a fost inchiriata companiei MFL Austria.

Realizarea Sectiei de Automatizare de la DCP - reabilitarea spatiilor existente si dotarea acestora .

Finalizare reabilitare hidroizolatii si acoperisuri de la : camin nr.3 suprafata de 1000 mp hala OPR suprafata de 3200 mp hala MAN nr.1 suprafata de 4650 mp

Finalizare reabilitare masini/utilaje: Forest – locatia S.A.S - finalizare modernizare Pegard dublu – locatia Navale – finalizare R.K. si modernizare Rigle Opto electronice - montare la 7 masini unelte

Pentru a pastra tendinta crescatoarea a cifrei de afaceri si pentru a creste capacitatea de productie si productivitatea companie se doreste continuarea proceselor de reabilitare atat a infrastructurii companiei (cladiri, utilitati, cai de trasport) cat si a capacitatii de productie prin modernizarea si reabilitarea masinilor unelte, echipamentelor si instalatiilor specifice.

Scurta prezentare a principalelor produse fabricate:

RAPORT ANUAL 5



- HIDROAGREGATE si ECHIPAMENTE HIDROMECANICE:

TURBINE HIDRAULICE unicate cu puteri peste 10 MW si sub 10 MW, de tip Pelton, Francis, Kaplan, bulb cu parametri corespunzatori amenajarii hidroenergetice, inclusiv componente separate;

HIDROGENERATOARE electrice unicate cu puteri pana la 200 MVA, cu caracteristici corespunzatoare turbinelor hidraulice, inclusiv componente separate;

HIDROAGREGATE MICI standard cu puteri pana la 1200 kW si MICROHIDROAGREGATE cu puteri pana la 100 kW;

REGULATOARE pentru turbine hidraulice; SISTEME DE EXCITATIE pentru hidrogeneratoare electrice; INSTALATII AUXILIARE pentru turbine, generatoare, centrale electrice; VANE cu sectiune circulara (unicate) de tip fluture, sferice, conice, sertar; SERVOMOTOARE HIDRAULICE mari cu diametre intre 160 si 600 mm si curse intre 500

si 17500 mm; CERCETARE DE MODELE DE TURBINE HIDRAULICE si TURBINE –POMPE, inclusiv

PROBE pe standuri si MASURATORI DE GARANTIE (energetice si cavitationale) in conformitate cu Codul Electrotehnic International.

- MASINI ELECTRICE MARI:

MOTOARE ASINCRONE cu puteri intre 500 si 10000 Kw, turatii 300 la 3000 rpm; MOTOARE SI GENERATOARE SINCRONE cu puteri intre 500 si 12500 Kw, turatii 100 la

1500 rpm; MOTOARE si GENERATOARE de CURENT CONTINUU cu puteri intre 500 si 6000 Kw,

turatii 40÷1000 rpm.

- MOTOARE DIESEL:

MOTOARE DIESEL rapide :- cu 6 si 12 cilindri, cu puteri intre 850 si 2500 CP, turatie 750 rpm; - seria 251 cu 6, 8, 12, 16, si 18 cilindri, cu puteri intre 1500 si 4000 CP, turatii in domeniul

720 la 1100 rpm; MOTOARE DIESEL semirapide si lente:

- motoare semirapide tip L si V cu puteri de: 3750, 6000, 8000, 16000 CP, turatii 428 la 450 rpm;

- motoare lente tip KSZ cu puteri de: 6150, 8200, 11400, 13300, 15200, 17400, 19000, 29970 CP, turatii 114 la 157 rpm;

- motoare lente in doi timpi tipurile: L35 MC de 3250 CP, L42 MC de 7650 CP, S70 MC de 22920 CP.

GRUPURI DIESEL GENERATOARE:- grupuri auxiliare marine, pentru nave sau platforme de foraj marin, cu motoare Diesel

rapide de 740, 970, 1200, 1450, 2100 CP;- grupuri stationare, pentru echipamente de foraj terestru/marin, sau de intervenetie, cu

motoare Diesel rapide si semirapide de 1200, 1450, 1520, 2100, 2250, 3410, 16080 CP; CUZINETI si SEMICUZINETI bimetalici si trimetalici cu diametre intre 65 si 970 mm in

licenta MIBA Austria pentru motoare Diesel si alte masini.

- ANSAMBLE, STUCTURI SUDATE

Principalele piete de desfacere pentru fiecare produs sau serviciu comercializat si metode de distribuire

Nr.crt Grupa de produse Piete de desfacere

RAPORT ANUAL 6



1 Hidroagregate Romania, Germania, Austria, Elvetia, India, Turcia

2 Piese schimb şi reparaţii motoare Diesel Romania, Grecia, Germania, Singapore

3 Masini Electrice (reparaţii) Romania4 Cuzineţi Romania5 Servicii Romania6 Piese turnate si forjate Romania7 Oxigen Romania8 Diverse Romania

Metode de distributie

În majoritatea contractelor din portofoliu distribuţia se realizează direct la client. Se utilizează urmatoarele condiţii de livrare: FCA (la poarta fabricii), DDU (direct la client) si FOB Constanţa.

Se practica si sistemul de distribuire prin intermediari si anume: SAF Service Bucureşti, Almet International Bucureşti, UZINEXPORT Bucuresti, ROMENERGO Bucureşti, HISTRIA Constanta, ATLANTIS MARITIME (Grecia).

Ponderea fiecarei categorii de produse sau servicii în veniturile şi în totalul cifrei de afaceri ale U.C.M. Reşiţa S.A. aferente anului 2005 se prezintă astfel:

Nr.crt Grupa de produse Pondere în cifra de afaceri (%)

1 Hidroagregate 77,992 Piese schimb şi reparaţii motoare Diesel 9,383 Cuzineţi 4,834 Masini Electrice (piese schimb şi reparaţii) 2,065 Servicii 1,516 Piese turnate si forjate 1,087 Oxigen 0,508 Diverse 2,65

Produse noi avute in vedere

Obiectivul principal al U.C.M. Reşiţa în anul 2006 este atingerea unei cifre de afaceri de 35 milioane EUR. În acest sens, se urmăreşte creşterea exportului până la atingerea a 40% din totalul vanzarilor, consolidarea poziţiei noastre pe piaţa internă şi pe cea externa şi găsirea de noi pieţe de desfacere.

În scopul atingerii obiectivului menţionat, U.C.M. Reşiţa derulează o serie de contracte mari pe pieţele din India şi Turcia.

Astfel, în India se deruleaza o colaborare cu firma Boving Fouress, colaborare ce s-a concretizat în urmatoarele proiecte (aflate în fază de fabricaţie sau în stadiu de proiect):

- Ambuthirta (în fază de fabricaţie)- Middle Kolab (în fază de fabricaţie)- Gugal (în stadiu de proiectare)

Pe piaţa Turciei, U.C.M. Reşiţa S.A. derulează prin intermediul firmei Romenergo Bucureşti, contracte în domeniul hidroenergetic pentru echiparea centralelor Manyas şi Kilavuzlu (obiective aflate în stadiul de proiect).

RAPORT ANUAL 7



În plus, în scopul de a găsi noi oprortunităţi pe piaţă, mai există proiecte, pentru livrarea de echipamente hidro şi reabilitări, aflate în diferite faze de negociere cu firmele: VOITH SIEMENS (Austria) - pentru proiectele Lotru şi Akkoy, respectiv VA TECH HYDRO (Austria) - proiect Lower Olt.

O altă prioritate este mărirea numărului de contracte pentru ansamble sudate şi construcţii metalice, domeniu aflat în acest moment într-o continuă dezvoltare.

Pentru consolidarea relaţiilor cu clienţii tradiţionali de pe piaţa internă, se urmăreşte creşterea volumului de contracte / comenzi în diferite domenii:

- hidroagregate (reparaţii, modernizări, reabilitări şi echipamente noi);- motoare Diesel feroviare (piese schimb şi reparaţii);- motoare Diesel navale (piese schimb şi reparaţii).- ansamle sudate, construcţii metalice

Astfel, in anul 2006 vor fi livrate echipamente hidro diverselor sucursale ale Hidroelectrica şi Hidroserv din ţară, cum ar fi: Hidroserv Porţile de Fier – CHE Motru; Hidroserv Râmnicu Vâlcea - CHE Drăgăşani, CHE Govora; SH Bistriţa Piatra Neamţ – CHE Movileni; SH Râmnicu Vâlcea - CHE Turnu; SH Sibiu - CHE Robeşti.

Tot în acest scop în anul 2005 U.C.M. Reşiţa a participat şi a câştigat mai multe licitaţii în România, mai importante fiind:

- SH CLUJ (CHE FUGHIU & OŞORHEI) - Furnizare echipamente electrice

- HIDROSERV SEBEŞ (CHE SADU V) - Reabilitare rotor generator

- HIDROSERV HATEG (CHE HAŢEG, CHE ORLEA, CHE CÂRNEŞTI) - Execuţie regulatoare automate de viteză de tip digital

- SH BISTRIŢA (SIRET) - Execuţie palete rotor turbină pentru hidrocentrale de pe râul Siret

Având în vedere contextul economic si cererea mare de pe piata internă si externa in ceea ce priveste subansamblele sudate, U.C.M. Resita S.A. continuă să investească în reamenajarea şi dotarea halei de constucţii metalice implicandu-se continuu în găsirea de clienţi şi încheierea de contracte / comenzi în acest domeniu.

Principalii furnizori de materii prime, materiale, energie, apa, utilitati specifice activitatii, etc.:

Pentru desfaşurarea activitaţii U.C.M. Reşiţa foloseşte materii prime, materiale atât din ţara cât şi din import, principalii furnizori fiind:

Furnizori interni:

Nr. crt. Furnizorul % in total cheltuieli

materiale

1. NIRO-EXIM GALATI 6,62. ISOVOLTA BUCURESTI 5,13. ICPE ACTEL BUCURESTI 3,24. COMAT IND. BUCURESTI 3,15. FORTUS IASI 3,0

Alţii 63,9Total intern 84,9

RAPORT ANUAL 8



Furnizori externi:

Nr. crt. Furnizorul % in total cheltuieli

materiale

1. ISOVOLTA AG AUSTRIA 3,72. COGENT SURAHAMMARS BRUKS SUEDIA 1,93. OUTOKUMPU FINLANDA 1,44. TDV FRANTA 0,75. HYDAC AUSTRIA 0,7

Alţii 6,7Total import 15,1

% in total cheltuieli materiale pentru intern + % in total cheltuieli materiale pt. import = 100 % cheltuieli materiale

Situaţia concurenţială, pondere pe piaţă a produselor şi serviciilor U.C.M. Reşiţa S.A. şi a principalilor competitori

Poziţionarea produselor şi serviciilor societăţii pe piaţă

Nr. crt. Produse / Servicii Cota de piata (estimativ) / nivel

local regional national international

1.

Hidroagregate (inclusiv reabilitări şi componente):

turbine hidraulice generatoare electrice echipament hidromecanic

* * 40 % **

2. Piese schimb şi reparaţii motoare Diesel * * 5 % **

3. Motoare electrice mari (peste 500 kW) - piese schimb şi reparaţii * * 5 % **

4. Cuzineţi pentru motoare Diesel mari * * 30 % **

5. Piese turnate si forjate * * 1,5 % **

Nota: *) Nu e cazul **) Nu avem informaţii

Cota de piaţa estimată a principalilor competitori pe piaţa internă pentru principala activitate a societaţii, respectiv producţia de hidroagregate

Concurenţii Cota de piaţă%

VA Tech Hydro 30Voith Siemens 10

Principalii concurenti ai U.C.M. Resita S.A. la fiecare dintre principalele produse si servicii

Principalii competitori interni si externi ai UCM Resita, respectiv produsele la care suntem in competitie cu acestia, sunt:

RAPORT ANUAL 9



Grupa de produse Firma concurentăIntern Extern

Hidroagregate complexe (inclusiv reabilitari şi componente)

VA TECH - Elveţia, Austria GE Hydro - S.U.A.Voith Siemens Romania SRL Alstom Power - FranţaAlstom Power România SRL VA TECH HYDRO

Hidroserv Voith SiemensKvaerner IMGB

Maşini electriceElectroputere Craiova

ELECTROSID S.A. Hunedoara

Motoare Diesel (piese schimb şi reparaţii)

Reloc CraiovaRemarul 16 Februarie Cluj

Romania Euroest S.A.Cuzineţi MIBA - Austria

Piese turnate şi forjateSaturn Alba IuliaOrion CâmpinaFaur Bucureşti

Ansamble sudate Independenţa S.A. SibiuMebis S.A. Bistriţa

Dependenta semnificativa a societatii comerciale fata de un singur client sau fata de un grup de clienti, a carui pierdere ar avea un impact negativ asupra veniturilor societatii.

Societatea comercializează în prezent produsele şi serviciile către clienţii enumeraţi mai jos a căror pondere depăşeşte sau este aproape de 10% pentru fiecare în parte. Pierderea unuia dintre aceşti clienţi importanţi poate avea un impact negativ asupra veniturilor societăţii.

Clienţii cu pondere mai mare sau apropiată de 10 % din totalul vânzărilor societăţii în anul 2005:

Nr. crt. Clientul Ponderea in vanzările totale

1 HIDROELECTRICA S.A. 38,0 %2 HIDROSERV S.A. 29,6 %3 VA TECH (Germania, Austria, Elveţia, Franţa) 9,0 %

Numarul angajatilor, gradul de sindicalizare

a) La data de 31.12.2005 U.C.M. Resita S.A. avea un efectiv de 3.643 angajati repartizati pe structura astfel:

Categoria Numar ProcentMuncitori direct productivi 1.901 52,18Muncitori regie 649 17,81Maistri 71 1,94Personal TESA 1.022 28,05TOTAL 3.643 100,00

b) Gradul de sindicalizare al fortei de munca in Decembrie 2005 a fost 84,96%.

Angajatorul recunoaste ca sindicate reprezentative a tuturor salariatilor din cadrul U.C.M. Resita S.A. Sindicatul Liber Independet din U.C.M. Resita S.A. si Sindicatul Resita 1771 cu ocazia negocierilor Contractului Colectiv de Munca.

RAPORT ANUAL 10



Drepturile si obligatiile salariatilor sunt stabilite prin Contractul Colectiv de Munca si Regulamentul Intern, anexa si parte integranta a Contractului Colectiv incheiate intre angajator si reprezentantii salariatilor. Partile semnatare ale acestui contract se obliga sa colaboreze la realizarea acestuia, pe principiul bunei credinte, cu respectarea stricta a legalitatii si informandu-se reciproc si prompt asupra problemelor aparute.

In cursul anului 2005 nu s-au inregistrat conflicte de munca, sindicatele avand chiar un rol activ in sustinerea intereselor companiei.

O atentie deosebita s-a acordat aspectelor sociale si de resurse umane, in acest sens aflandu-se in desfasurare un plan gradual de crestere a veniturilor angajatilor U.C.M Resita SA, care a inceput in septembrie 2004, iar la finele anului 2005 am consemnat o crestere medie a veniturilor nete cu 32,31%.

Tendinţe, elemente sau factori de incertitudine ce afectează lichiditatea societăţii, faţă de aceeaşi perioadă a anului trecut

Evoluţia ponderii structurale a veniturilor totale se prezintă astfel :

Ponderea (%)

Venituri 31 decembrie 2004 31 decembrie 20051. Venituri din exploatare 96,9 99,752. Venituri financiare 3,1 0,253. Venituri extraordinare 0 0

In anul 2005 a crescut ponderea veniturilor din exploatare faţă de 2004.Evoluţia ponderii structurale a cheltuielilor totale se prezintă astfel:

Ponderea (%)

Cheltuieli 31 decembrie 2004 31 decembrie 20051. Cheltuieli din exploatare 101,7 99,022. Cheltuieli financiare -1,7 0,983. Cheltuieli extraordinare 0 0

Cheltuielile din exploatare au înregistrat o scadere a ponderii în anul 2005 fata de anul 2004.

Analiza principalilor indicatori economico-financiari

1. Indicatori de lichiditate

a) Indicatorul lichidităţii curente 31 decembrie 2004 31 decembrie 2005

Active curente = 0,31 0,73 Datorii curente

b) Indicatorul lichidităţii imediate 31 decembrie 2004 31 decembrie 2005

Active curente - Stocuri = 0,12 0,23 Datorii curente

RAPORT ANUAL 11



2. Indicatori de risc

a) Indicatorul gradului de îndatorare

Acest indicator nu se calculează întrucât Societatea nu are credite pe perioada mai mare de un an.

b) Indicatorul privind acoperirea dobânzilor 31 decembrie 2004 31 decembrie 2005

Profit inaintea platii dobanzii si impozitului pe profit neaplicabil 305.56Cheltuieli cu dobanda

Acest indicator nu se calculează la 31 decembrie 2004, întrucât Societatea are pierdere contabilă.

3. Indicatori de activitate (indicatori de gestiune)a) Viteza de rotaţie a stocurilor (rulajul stocurilor)

31 decembrie 2004 31 decembrie 2005

Costul vânzărilor = Număr de ori 1,78 2.30 Stocul mediu

b) Viteza de rotaţie a debitelor-clienţi 31 decembrie 2004 31 decembrie 2005

(zile) (zile) Sold mediu clienţi x 365 = 89 55 Cifra de afaceri

c) Viteza de rotaţie a creditelor-furnizor 31 decembrie 2004 31 decembrie 2005

(zile) (zile)

Sold mediu furnizori x 365 = 71 115 Achiziţii de bunuri (fără servicii)

d) Viteza de rotaţie a activelor imobilizate 31 decembrie 2004 31 decembrie 2005

Cifra de afaceri = 1,26 1,21 Active imobilizate

e) Viteza de rotaţie a activelor totale 31 decembrie 2004 31 decembrie 2005 Cifra de afaceri = 0,66 0,61 Total active

RAPORT ANUAL 12



4. Indicatori de profitabilitate

a) Rentabilitatea capitalului angajat

Acest indicator nu se calculează, întrucât Societatea are pierdere din activitatea operaţională pentru exerciţiul financiar încheiat la 31 decembrie 2004, iar profitul anului 2005 se datoreaza in principal inlesnirilor obtinute la plata, prin Ordinul Comun nr.6 din 3 aprilie 2006.

b) Marja bruta din vanzari

31 decembrie 2004 31 decembrie 2005 (%) (%)

Profitul brut din vanzari = 16 5Cifra de afaceri

5. Indicatori privind rezultatul pe acţiune

a) Rezultatul pe acţiune

Rezultatul pe acţiune de bază este calculat prin împărţirea rezultatului net atribuibil acţionarilor la numărul mediu ponderat de acţiuni ordinare în circulaţie pe parcursul anului, mai puţin acţiunile răscumpărate de către Societate în cursul anului. Nu au existat acţiuni ordinare potenţial diluante pe parcursul anului.


Pierdere netă atribuibilă acţionarilor (RON) (17.916.159) neaplicabil

Media ponderată a acţiunilor ordinare existente în timpul anului 10.215.233 neaplicabil

Pierdere de bază şi diluată per acţiune (în lei per acţiune) (17.539) neaplicabil

Acest indicator nu se calculează la 31 decembrie 2005 deoarece acţiunile Societăţii sunt suspendate de la tranzacţionare până în momentul soluţionării definitive a litigiului cu Societatea de Investitii Financiare Banat-Crisana SA Arad („SIF Banat Crisana”).

b) Raportul dintre preţul pe piaţă al acţiunii şi rezultatul pe acţiune


Preţul mediu pe piaţă al acţiunii (RON) (i) 0,97 neaplicabil

Rezultatul pe acţiune (RON) (ii) (1,754) neaplicabil

RAPORT ANUAL 13



Raportul dintre preţul pe piaţă al acţiunii şi rezultatul pe acţiune (i)/(ii) (0,5531) neaplicabil

Acest indicator nu se calculează la 31 decembrie 2005 deoarece acţiunile Societăţii sunt suspendate de la tranzacţionare până în momentul soluţionării definitive a litigiului cu SIF Banat Crisana.

Active imobilizatea) Imobilizări necorporale

Programe Avansuriinformatice şi

şi alte imobilizăriimobilizări necorporale

necorporale în curs Total(RON) (RON) (RON)

CostSold la 1 ianuarie 2005 1.666.847 931.128 2.597.975Creşteri 7.849.557 4.415.191 12.264.748Reduceri - (5 .346.319) (5 .346.319) Sold la 31 decembrie 2005 9.516.404 - 9.516.404Amortizare cumulatăSold la 1 ianuarie 2005 785.176 - 785.176Amortizarea înregistrată în cursul exerciţiului 2 .279.711 - 2 .279.711 Sold la 31 decembrie 2005 3.064.887 - 3.064.887

Valoarea contabilă netă la 1 ianuarie 2005 881 .671 931 .128 1 .812.799 Valoarea contabilă netă la 31 decembrie 2005 6 .451.517 - 6 .451.517

Cresterile de imobilizari necorporale din an includ licente pentru proiectare in productie aduse ca aport in natura in urma majorarii capitalului social, precum si servicii de implementare Oracle. Acest aport reprezinta investitiii de dezvoltare (echivalentul a 597.000 USD), conform prevederilor din contractul de privatizare.

b) Imobilizări corporaleSituatia imobilizarilor corporale

RAPORT ANUAL 14



(RON)

Elemente de imobilizări Nr. rd Sold iniţial Creşteri

ReduceriSold final

(col.5 = 1+2-3)Total

Din care: dezmembrări

şi casări

A B 1 2 3 4 5Imobilizări corporaleTerenuri 05 6.219.838 0 0 6.219.838Construcţii 06 81.003.630 9.887.289 10.121 10121 90.880.798Instalaţii tehnice şi maşini 07 82.377.978 2.083.369 1.960.702 1.048.126 82.500.645Alte instalaţii, utilaje şi mobilier 08 1.215.503 272.325 16.094 16.094 1.471.734Avansuri şi imobilizări corporale în curs 09 2.312.054 7.761.392 8.121.733 1.951.713TOTAL (rd. 05 la 09) 10 173.129.003 20.004.375 10.108.650 1.074.341 183.024.728

Situatia amortizarii imobilizarilor corporale (RON)

Elemente de imobilizări Nr. rd Sold iniţial

Amortizare în cursul anului

Amortizare aferentă

imobilizărilor scoase din evidenţă

Amortizare la sfârşitul anului (col. 9=6+7-8)

A B 6 7 8 9Imobilizări corporaleTerenuri 16 3.857 20.021 0 23.878Construcţii 17 33.128.214 2.766.089 6.349 35.887.954Instalaţii tehnice şi maşini 18 66.795.015 4.849.770 1.813.092 69.831.693Alte instalaţii, utilaje şi mobilier 19 605.977 129.789 16.092 719.674TOTAL (rd. 16 la 19) 20 100.533.063 7.765.669 1.835.533 106.463.199

Situatia provizioanelor pentru depreciere (RON)

Elemente de imobilizări Nr. rd

Sold iniţial

Provizioane constituie în cursul anului

Provizioane reluate la venituri

Sold final (col. 13 = 10+11-12)

A B 10 11 12 13Imobilizări corporaleTerenuri 26 0Construcţii 27 0Instalaţii tehnice şi maşini 28 0Alte instalaţii, utilaje şi mobilier 29 0Avansuri şi imobilizări corporale în curs 30 262.151 64.138 262.151 64.138TOTAL (rd. 26 la 30) 31 262.151 64.138 262.151 64.138

Proprietăţi deţinute ca investiţiiDin totalul imobilizărilor corporale, proprietăţile deţinute ca investiţii (terenuri şi clădiri) au o valoare neta de 7.468.208 RON. Aceste active sunt destinate închirierii şi sunt evaluate la valoare justă.

Imobilizări corporale complet amortizate

RAPORT ANUAL 15



Valoarea imobilizărilor corporale complet amortizate este de 37.826.187 RON (31 decembrie 2004: 16.058.577 RON).

Imobilizări corporale utilizate în cadrul unor contracte de leasing în care Societatea este locatarImobilizările corporale includ echipamente utilizate în cadrul unor contracte de leasing financiar şi anume, instalaţii tehnice şi maşini, după cum urmează:

31 decembrie 2004 31 decembrie 2005 (RON) (RON)

Cost 1.460.551 3.008.445Amortizare cumulată (148 .844 ) (615 .710 )Valoarea contabilă netă 1 .311.707 2 .392.735

c) Imobilizări financiare

Titluri de participare-Titluri de participare deţinute la societăţi din cadrul Grupului:

31 decembrie 2004 31 decembrie 2005 (RON) (RON)

SC Multi - Farm SRL 17.000 17.000SC UCM Trading SRL - 200SC UCM Energy SRL - 20

17 .000 17 .220

La 31 decembrie 2005, Societatea avea următoarele filiale:(a) SC Multifarm SA (”Multifarm”), o societate înregistrată în România la data de 14 octombrie

2004, în care Societatea deţine 85% din acţiunile cu drept de vot; (b) SC UCM Trading SRL (”UCM Trading”), o societate înregistrată în România la data de 15

martie 2005, în care Societatea deţine 100% din acţiunile cu drept de vot;(c) SC UCM Energy SRL (”UCM Energy”), o societate înregistrată în România la data de 7

iunie 2005, în care Societatea deţine 10% din acţiunile cu drept de vot, diferenţa de 90% fiind deţinută de societatea UCM Trading SRL.

Obiectul de activitate al Multifarm îl reprezintă vânzarea de medicamente.Obiectul de activitate al UCM Trading îl reprezintă comercializarea de aparatură utilizată în industrie şi transporturi. Societatea a desfăşurat activităţi operaţionale începând cu luna septembrie 2005.Obiectul de activitate al UCM Energy îl reprezintă distribuţia şi comercializarea de energie electrică. Societatea a desfăşurat activităţi operaţionale începând cu luna iunie 2005

-Titluri sub formă de interese de participare 31 decembrie 2004 31 decembrie 2005

(RON) (RON)SC Hydro Engineering SA - 149.100SC Resita Renk SA 88.344 88.344Bursa Romana de Mărfuri 4.400 4.400

RAPORT ANUAL 16



SC Romcar Russian Busses Production SA - 750Provizioane pentru titluri de participare (88 .344 ) (88 .344 )

4 .400 154 .250

La 31 decembrie 2005, Societatea deţinea titluri sub formă de interese de participare în următoarele entităţi nelistate:(a) SC Hydro Engineering SA, o societate înregistrată în România la data de 14 octombrie

2005, în care Societatea deţine 42% din acţiunile cu drept de vot. La 31 decembrie, Societatea a achitat pentru achiziţia acestor titluri, suma de 106.500 RON, diferenţa de 42.600 RON urmând a fi achitată în luna ianuarie 2006 şi este înregistrată ca obligaţie la finele anului;

(b) SC Resita Renk SA, o societate înregistrată în România la data de iunie 1991, în care Societatea deţine 40% din acţiunile cu drept de vot. În anul 2004 titlurile deţinute la Reşiţa Renk au fost provizionate integral. Valoarea justă pentru aceste titluri este prin referinţă la fluxurile actualizate de numerar generate de activele de bază;

(c) SC Romcar Russian Busses Production SA, o societate înregistrată în România la data de 29 septembrie 2005, în care Societatea deţine 30% din acţiunile cu drept de vot;

Societatea mai are participaţii la Bursa Romana de Mărfuri, deţinând 20 de acţiuni cu valoare nominala de 2,200 mii lei pe acţiune, care reprezintă 0,527% din capitalul Bursei Romane de Mărfuri.

Societatea nu şi-a asumat nici o obligaţie şi nu a făcut nici o plată în numele societăţilor în care deţine titluri sub formă de interese de participare.

d) Alte creanţe 31 decembrie 2004 31 decembrie 2005

(RON) (RON)Garanţii de bună execuţie acordate clienţilor 470.370 1.790.879Garanţii pentru litigii - 1.502.800Garanţii – depozite colaterale 1.716.772 559.436Provizioane pentru creanţe pe termen lung (71 .758 ) - 2.115.384 3.853.115

Active circulante

a) Stocuri

Stocurile sunt înregistrate la cea mai mică valoare dintre cost şi valoarea realizabilă netă. Costul este determinat în general pe baza metodei costului mediu ponderat. Costul produselor finite şi în curs de execuţie include materialele, forţa de muncă şi cheltuielile de producţie indirecte aferente. Acolo unde este necesar, se fac provizioane pentru stocuri cu mişcare lentă, uzate fizic sau moral. Valoarea realizabilă netă este estimată pe baza preţului de vânzare diminuat cu costurile de finalizare şi cheltuielile de vânzare.

31 decembrie 2004 31 decembrie 2005(RON) (RON)

RAPORT ANUAL 17



Materii prime şi materiale consumabile 14.514.572 11.567.989Provizion pentru materii prime şi materiale consumabile (3.029.402) (2.159.524)Producţie în curs de execuţie 46.205.822 39.435.647Provizion pentru producţie în curs de execuţie (17.410.037) (4.648.890)Produse finite şi mărfuri 9.354.994 15.348.534Provizion pentru produse finite şi mărfuri (3.850.539) (4.467.814)Avansuri pentru cumpărări de stocuri 479 .862 829 .552

46 .265.272 55 .905.494 b) Creante

Creante comercialeCreanţele comerciale sunt înregistrate la valoarea facturată minus provizionul pentru deprecierea acestor creanţe. Provizionul pentru deprecierea creanţelor comerciale este constituit în cazul în care există evidenţe obiective asupra faptului că Societatea nu va fi în măsură sa colecteze toate sumele la termenele iniţiale.


Creanţe comerciale – clienţi interni 15.826.500 10.385.945Creanţe comerciale – clienţi externi 3.121.025 3.907.493Creanţe comerciale incerte 2.430.616 1.581.879Avansuri de servicii către furnizori interni 486.761 220.085Provizion pentru deprecierea creanţelor comerciale (5.601.327) (5 .857.933

16.263.575 10 .237.469

Alte creanţe 31 decembrie 2004 31 decembrie 2005

(RON) (RON)Debitori diverşi - litigiu 5.579.564 5.296.700Debitori diverşi - locuinţe 717.596 569.794TVA neexigibil 79.480 502.699Alte creanţe - debitori diverşi 69.649 295.245Debitori diverşi - chirii 28.779 31.012Operaţii în curs de clarificare 3.757 7.920Provizion pentru deprecierea creanţelor (5 .591.261 ) (5 .529.154)

887 .564 1 .174.216

Provizionul pentru deprecierea creanţelor include provizionul pentru debitori diverşi în litigiu şi anumite creanţe mai vechi incluse în alte creanţe.Debitorii diverşi în litigiu includ creanţe mai vechi de la ABV Company Coşoveni.

c) Casa şi conturi la bănci

RAPORT ANUAL 18




Depozite bancare pe termen scurt 8.902.069 9.982.635Conturi curente la bănci- în monedă străină 577.457 1.593.606- în lei 344.273 275.643Avansuri spre decontare 130.899 114.717Numerar în casă în lei 1.856 1.499Alte valori 1 .020 883

9 .957.574 11 .968.983

Datorii ce trebuie plătite într-o perioadă de un an

Datorii comercialeDatoriile comerciale pe termen scurt (scadente în mai puţin de 12 luni) sunt înregistrate la valoarea nominală, care aproximează valoarea justă a sumelor ce urmează a fi plătite pentru bunurile sau serviciile primite.


Furnizori interni:- de bunuri şi servicii 11.101.348 10.512.236- de imobilizări 2.081.392 5.891.690Furnizori externi:- de bunuri şi servicii 1.983.927 1.616.420Furnizori facturi nesosite 246 .126 595 .053

15 .412.793 18 .615.399

Alte datorii, inclusiv datorii fiscale şi datorii pentru asigurările sociale ce trebuie plătite într-o perioadă de un an


Penalităţi la bugetul asigurărilor sociale 67.008.178 26.465.508Asigurări sociale de plătit 48.962.001 26.823.188Penalităţi către bugetul statului 58.608.254 13.109.053TVA de plată 11.482.738 5.083.947Impozitul pe salarii 6.305.838 1.957.871Accesorii estimate pentru semestrul II 2005 - 1.724.109Obligaţii la fondul de şomaj 5.437.039 1.468.409Penalizări fonduri speciale 3.390.180 1.284.637Salarii 859.255 1.201.995Obligaţii la fondurile speciale, alte impozite taxe şi vărsăminte asimilate 3.599.637 962.183Obligaţii de leasing porţiunea pe termen scurt 448.900 765.878Alţi creditori 47.420 670.110Garanţii de bună execuţie reţinute - 524.608Alte datorii cu salariaţii 224.182 308.123 Impozit pe profit 11.398.934 260.357

RAPORT ANUAL 19



TVA neexigibil 87.917 182.039Datorii către asociaţi 362.908 -Penalităţi bugetul local 18.977 56.781Dobânda de plătit 12 .224 -

218 .254.582 82 .668.796

Societatea a beneficiat de unele înlesniri la plata obligaţiilor la Bugetul Statului, conform Ordinului Comun al Ministerului Finanţelor Publice şi APAPS nr. 6 din 3 aprilie 2006, astfel:

- au fost scutite de plată obligaţii bugetare restante la data de 31 decembrie 2003, în sumă de 56.246.741 RON, reprezentând, în principal: TVA, impozit pe profit, contribuţia la asigurările sociale datorată de angajator şi taxe speciale, precum şi dobânzile şi penalităţile aferente acestor obligaţii, în sumă de 114.160.603 RON;

- au fost eşalonate la plată pe 5 ani, cu perioadă de graţie de 6 luni, obligaţii bugetare restante la data de 31 decembrie 2003, în sumă de 11.481.826 RON, reprezentând, în principal: impozit pe salarii, impozit pe veniturile din salarii, contribuţia la asigurările sociale de sănătate datorată de angajator şi alte obligaţii.

Pentru sumele prezentate mai sus ca penalităţi care sunt aferente debitelor restante la 31 decembrie 2003, debite scutite prin Ordinul Comun, se vor acorda înlesniri la plată prin emiterea unui act adiţional la Ordinul Comun menţionat.

Sume datorate instituţiilor de credit


Porţiunea curentăÎmprumuturi pe termen scurt - 1 .000.000

Societatea dispune de o linie de credit de la BCR conform contractului de credit nr. 258 din 9 ianuarie 2003, în sumă iniţială de 1.200.000 RON, cu o dobândă iniţială de 27% pe an, acordată pentru activitatea curentă de producţie.

Provizioane pentru riscuri şi cheltuieli

Provizioanele pentru riscuri şi cheltuieli sunt recunoscute în momentul în care Societatea are o obligaţie legală sau implicită rezultată din evenimente trecute, când pentru decontarea obligaţiei este necesară o ieşire de resurse care încorporează beneficii economice şi când poate fi făcută o estimare credibilă în ceea ce priveşte valoarea obligaţiei.Garanţii pentru bunurile vândute.Societatea recunoaşte obligaţia să repare sau să înlocuiască produsele vândute şi aflate încă în garanţie la data bilanţului. Acest provizion este calculat pe baza nivelului de reparaţii şi înlocuiri estimat.

Denumirea Sold la Transferuri Sold laprovizionului 1 ianuarie 2005 în cont din cont 31 decembrie 2005

RAPORT ANUAL 20



(RON) (RON) (RON) (RON)1 2 3 4=1+2-3

Provizioane pentru litigii 216.060 - 216.060 -Provizioane pentru garanţii acordate clienţilor 1.528.446 319.150 1.528.446

319.150Alte provizioane pentru riscuri şi cheltuieli 3.552.774 - 3.552.774 -Total 5 .297.280 319 .150 5 .297.280 319 .150

Suma reprezentând alte provizioane pentru riscuri si cheltuieli, de 3.552.774 RON (864.065 EUR), se refera la inregistrarea pe venituri a unui provizion constituind redevenţa de plătit câtre MAN B&W Germania, pentru licenta aferenta producţiei de motoare navale. Această sumă era aferentă unui contract încheiat de Societate înainte de anul 1989 şi a fost înregistrată ca provizion pe baza unui proces-verbal al Consiliului de Administraţie din anul 2001.Ţinând cont că termenul de prescripţie pentru această sumă a fost depăşit, provizionul s-a reluat la venituri.Toate provizioanele Societăţii sunt curente.

Analiza rezultatelor din exploatare

Veniturile se referă la bunurile vândute şi la serviciile furnizate. Veniturile din vânzările de bunuri sunt recunoscute în momentul în care Societatea a transferat cumpărătorului principalele riscuri şi beneficii asociate deţinerii bunurilor.Veniturile aferente serviciilor furnizate sunt recunoscute pe baza stadiului de finalizare, procentual din veniturile totale aferente contractului de prestări servicii, procentul fiind determinat prin referinţă cu raportul dintre totalul serviciilor care trebuie prestate şi serviciile prestate până la data bilanţului.Veniturile din dobânzi sunt recunoscute pro-rata temporis, luând în considerare valoarea depozitelor şi rata efectivă a dobânzii pe perioada până la maturitatea acestora, în momentul în care se determină faptul că acest venit este datorat Societăţii.Cifra de afaceri reprezintă sumele facturate şi de facturat, nete de TVA şi rabaturi comerciale, pentru bunuri livrate sau servicii prestate terţilor.Cheltuielile de exploatare sunt recunoscute în perioada la care se referă. Societatea vinde produse si prestează servicii după cum urmează:


Veniturile pe grupe de produse:Hidroagregate - reabilitări 37.218.952 43.834.221 - produse noi 25.440.000 33.826.046Piese de schimb motoare DIESEL 11.632.000 8.237.293Cuzineţi 2.400.000 4.804.239Motoare electrice 2.329.000 1.554.472Reparaţii motoare DIESEL 381.000 952.415Alte servicii 12 .924.000 16 .802.297

RAPORT ANUAL 21



92 .324.952 110 .010.983


Venituri pe zone geografice:România 62.390.417 92.909.697Uniunea Europeana 15.818.961 12.456.859Alte tari din Europa 4.360.296 2.534.185Africa 979.315 580.645Orientul Îndepărtat 2.082.704 512.610Orientul Mijlociu 386.607 276.538Asia de Sud (India) 5.232.355 170.861Orientul Apropiat 685.527 -Altele 388 .770 569 .588

92 .324.952 110 .010.983


Cifra de afaceri: 92.324.952 110.010.983Vânzări de produse finite 61.474.781 86.954.198Venituri din lucrări executate şi servicii prestate 23.852.523 12.498.945Vânzări de produse reziduale 3.928.696 6.715.683Alte venituri 1.645.519 2 .864.287

90.901.519 109 .033.113 Venituri din vanzarea marfurilor 1.423.433 977.870

Variatia stocului (11.793.217) (848.292)Productia imobilizata 721.390 526.907Alte venituri din exploatare 1.428.500 170.994.791Venituri din exploatare-Total 82.681.625 280.684.389

Cheltuieli cu materiile prime şi materialele consumabile 31 decembrie 2004 31 decembrie 2005

(RON) (RON)Cheltuieli cu materii prime 22.129.801 31.834.675Cheltuieli cu piese de schimb 1.764.761 1.287.065Cheltuieli cu combustibili 1.968.951 816.872Cheltuieli cu alte materiale şi consumabile 610.718 484.971Cheltuieli materiale auxiliare 613 .478 572 .610

27 .087.709 34 .996.193 Ajustarea valorii activelor circulante


Venituri din provizioane pentru deprecierea stocurilor 19.402.433 24.289.978Venituri din provizioane pentru

RAPORT ANUAL 22



deprecierea creanţelor 6.655.459 11.192.588Pierderi din creanţe şi debitori diverşi (2.129.041) (27.685)Cheltuieli cu provizioane pentru deprecierea stocurilor (12.127.835) (11.276.228)Cheltuieli cu provizioane pentru deprecierea creanţelor (11 .591.209) (11 .387.087)

(209 .807) (12 .791.566)

Cheltuieli privind prestaţiile externe 31 decembrie 2004 31 decembrie 2005

(RON) (RON)Cheltuieli cu serviciile executate de terţi 9.201.202 9.245.761Cheltuieli cu deplasări, detaşări şi transferuri 2.564.298 2.199.432Cheltuieli cu reclamă şi publicitate 469.363 1.100.765Cheltuieli cu serviciile bancare şi asimilate 348.253 706.513Cheltuieli poştale şi cu telecomunicaţiile 475.120 512.015Cheltuieli cu transportul de bunuri şi personal 328.575 356.650Cheltuieli cu întreţinere şi reparaţii 302.354 325.752Cheltuieli cu primele de asigurare 255.833 230.576Cheltuieli cu onorarii 1.315.266 226.621Cheltuieli cu studiile şi cercetările - 5 .280

15 .260.264 14 .909.365

Cheltuieli cu despăgubiri, donaţii şi activele cedate


Despăgubiri, amenzi şi penalităţi 6.078.371 28.275.642Subvenţii şi donaţii 522.296 1.683.882Alte cheltuieli 556.633 369.912Cheltuieli cu cedarea activelor imobilizate 911 .928 182 .202

8 .069.228 30 .511.638

Rezultatul din exploatare 31 decembrie 2004 31 decembrie 2005(RON) (RON)

Pierdere (22.330.424) -Profit - 138.142.584

Rezultatul financiar 31 decembrie 2004 31 decembrie 2005

(RON) (RON)Câştiguri din diferenţe de curs valutar 1.878.758 637.335Venituri din dobânzi 726.965 57.538Venituri din sconturi obţinute 38.646 -Venituri din provizioane pentru deprecierea imobilizărilor financiare, net (2.910.628) (71.757)Venituri din titluri de participare deţinute la filiale

RAPORT ANUAL 23



din afara grupului - 1.711Cheltuieli cu dobânzile, din care: (229.651) (451.222) credite bancare (181.118) (322.665) leasing financiar (48.533) (128.557)Cheltuieli cu sconturile acordate (172) -Pierderi din diferenţe de curs valutar (910 .910) (1 .033.678)

4 .414.264 (716 .559)


Rezultatul net al exercitiului financiar:Pierdere (17.916.159) -Profit - 137.165.668

(RON)

I.Date prinind rezultatul inregistrat Nr. rd. Nr.unitati Sume

A B 1 2Unitatii care au inregistrat profit 1 1 137.165.668Unitatii care au inregistrat pierdere 2 0 0

(RON)

II. Date privind platile restante Nr. rd.

Total col. 2+3

din care:

Pentru activitatea

curenta

Pentru activitatea

de investitii

A B 1 2 3Plati restante - total (rd.04+08+14 la 18+22), din care: 3 104.340.696 99.799.458 4.541.238Furnizori restanti - total (rd.05 la 07) din care: 4 7.772.913 3.231.675 4.541.238 -peste 30 zile 5 2.013.216 1.388.895 624.321 -peste 90 zile 6 5.400.627 1.538.708 3.861.919 -peste 1 an 7 359.070 304.072 54.998Obligatii restante fata de bugetul asigurarilor sociale - total (rd.09 la 13), din care: 8 32.530.511 32.530.511 0 -contributii pentru asigurari sociale de stat datorate de angajatori ,salariati si alte persoane asimilate 9 15.707.842 15.707.842 0 -contributii pentru fondul asigurarilor sociale de sanatate 10 14.710.102 14.710.102 0 -contributia pentru pensia suplimentara 11 743.722 743.722 0 -contributia pentru bugetul asigurarilor pentru somaj 12 1.368.845 1.368.845 0 -alte datorii sociale 13 0 0 0

RAPORT ANUAL 24



Obligatii restante fata de bugetele fondurilor speciale si alte fonduri 14 718.251 718.251 0Obligatii restante fata de alti creditori 15 115.170 115.170 0Impozite si taxe neplatite la termenul stabilit la bugetul de stat 16 63.139.415 63.139.415 0Impozite si taxe neplatite la termenul stabilit la bugetele locale

17 64.436 64.436 0

Credite bancare nerambursate la scadenta - total (rd.19 la 21) din care:

18 0 0 0

restante dupa 30 zile 19 0 0 0 restante dupa 90 zile 20 0 0 0 restante dupa 1 an 21 0 0 0Dobanzi restante 22 0 0 0

III. Numar mediu de salariati Nr. rd. 31.12.2004 31.12.2005

A B 1 2Numar mediu de salariati 23 3.640 3.595

IV. Plati de dobanzi si redevente Nr. rd.

Venituri brute din dobanzi platite de persoanele juridice romane catre persoanele fizice nerezidente din statele membre ale Uniunii Europene, din care:

24

-impozitul datorat la bugetul de stat 25 Venituri brute din dobanzi platite de persoanele juridice romane catre persoanele juridice afiliate nerezidente din statele membre ale Uniunii Europene, din care:

26

-impozitul datorat la bugetul de stat 27 Venituri brute din redevente platite de persoanele juridice romane catre persoane juridice afiliate nerezidente din statele membre ale Uniunii Europene, din care:

28

-impozitul datorat la bugetul de stat 29

V. Obligatii amanate la plata conform prevederilor art.3(4) din Ordonanta de Urgenta a Guvernului nr 37/2004 privind masuri de diminuare a arieratelor din economie, evidentiate in conturi extrabilantiere

Nr. rd.

Obligatii catre bugete amanate la plata 30 Obligatii comerciale amanate la plata 31

(RON)

IV. Plati de dobanzi si redevente Nr. rd.

Contravaloarea tichetelor de masa acordate salariatilor 32 4.824.452

ACTIVELE CORPORALE ALE SOCIETATII COMERCIALE

RAPORT ANUAL 25



Localizarea principalelor capacitati de productie

Activitatea societatii in prezent este structurata pe urmatoarele sectii de productie:- Centru de Productie Turbine si Motoare Navale, care are in componenta:

Sectia Motoare Navale Sectia Mecanica Grea

- Centru de Productie Masini Electrice Sectia Masini Electrice I Sectia Masini Electrice II

- Centru Productie Turnate Forjate, care are in componenta: Sectia Turnatorie Otel Sectia Forja Ebos Sectia Turnatorie Fonta Sectia Modelarie

- Centru de Productie Motoare Diesel- Centru Productie Ansamble Sudate- Centru Productie Cuzineti- Centru de Productie Tratamente Termice- Centru Productie Oxigen- Sectia Scularie

Terenuri si mijloace fixe – amortizari reevaluari. Gradul de uzura contabil, al proprietatilor UCM Resita SA

La 31 decembrie 2003 imobilizările corporale au fost reevaluate în baza HG 1553/2003, care prevede că reevaluarea imobilizărilor corporale se efectuează în vederea determinării valorii juste a acestora, ţinându-se seama de inflaţie, utilitatea bunurilor, starea acestora şi de valoarea de piaţă. Creşterea valorii contabile rezultată în urma acestor reevaluări a fost creditată în rezerva din reevaluare.

Întreţinerea şi reparaţiile imobilizărilor corporale se trec pe cheltuieli atunci când apar, iar îmbunătăţirile semnificative aduse imobilizărilor corporale, care cresc valoarea sau durata de viaţă a acestora, sau care măresc semnificativ capacitatea de generare a unor beneficii economice de către acestea, sunt capitalizate.

Activele imobilizate de natura obiectelor de inventar, inclusiv uneltele şi sculele, sunt trecute pe cheltuieli în momentul achiziţionării şi nu sunt incluse în valoarea contabilă a imobilizărilor corporale.

Amortizarea se calculează la valoarea evaluată, folosindu-se metoda liniară de-a lungul duratei utile de viaţă estimată a activelor, după cum urmează:

Activ AniConstrucţii 6 - 50Instalaţii tehnice şi maşini 2 - 28Alte instalaţii, utilaje şi mobilier 2 - 15

Terenurile nu se amortizează deoarece se consideră că au o durată de viaţă indefinită.Imobilizările corporale care sunt casate sau vândute sunt eliminate din bilanţ împreună cu amortizarea cumulată corespunzătoare.

RAPORT ANUAL 26



Orice profit sau pierdere rezultat(ă) dintr-o asemenea operaţiune este inclus(ă) în contul de profit şi pierdere curent.Gradul de uzura contabil la 31.12.2005, pe grupe de imobilizari din UCM Resita SA se prezinta astfel:

Grupa Denumirea grupei Grad de uzura contabil I Construcţii 39%

II Instalaţii tehnice şi maşini 85%III Alte instalaţii, utilaje şi mobilier 49%

Situatia amortizarii activelor imobilizate (RON)

Elemente de imobilizări Nr. rd Sold iniţial

Amortizare în cursul anului

Amortizare aferentă

imobilizărilor scoase din evidenţă

Amortizare la sfârşitul

anului (col. 9=6+7-8)

A B 6 7 8 9Imobilizări necorporale

Cheltuieli de constituire şi cheltuieli de dezvoltare 13 0 0 0 0

Alte imobilizări 14 785.176 2.279.711 0 3.064.887TOTAL (rd. 13+14) 15 785.176 2.279.711 0 3.064.887Imobilizări corporale

Terenuri 16 3.857 20.021 0 23.878Construcţii 17 33.128.214 2.766.089 6.349 35.887.954Instalaţii tehnice şi maşini 18 66.795.015 4.849.770 1.813.092 69.831.693Alte instalaţii, utilaje şi

mobilier 19 605.977 129.789 16.092 719.674TOTAL (rd. 16 la 19) 20 100.533.063 7.765.669 1.835.533 106.463.199Amortizări – total (rd. 15+20) 21 101.318.239 10.045.380 1.835.533 109.528.086

Situatia provizioanelor pentru depreciere (RON)

Elemente de imobilizări Nr. rd

Sold iniţial

Provizioane constituie în cursul anului

Provizioane reluate la venituri

Sold final (col. 13 = 10+11-12)

A B 10 11 12 13Imobilizări necorporale

Cheltuieli de constituire şi cheltuieli de dezvoltare 22

Alte imobilizări 23Avansuri şi imobilizări necorporale în curs 24

TOTAL (rd. 22 la 24) 25 0 0 0 0Imobilizări corporale

Terenuri 26Construcţii 27Instalaţii tehnice şi maşini 28Alte instalaţii, utilaje şi mobilier 29Avansuri şi imobilizări corporale în curs 30 262.151 64.138 262.151 64.138

RAPORT ANUAL 27



TOTAL (rd. 26 la 30) 31 262.151 64.138 262.151 64.138Imobilizări financiare 32 160.101 0 71.758 88.343Provizioane pentru depreciere – total (rd. 25+31+32) 33 422.252 64.138 333.909 152.481

Probleme legate de dreptul de proprietate asupra activelor corporale ale societatii

Nu exista probleme legate de dreptul de proprietate asupra nici unui activ al societatii cu exceptia Casei de Cultura. Cauza se afla spre competenta solutionare pe rolul Judecatoriei Resita formand Dosarul 3682/2005

Situatia terenurilor detinute de companie la 31.12.2005 este urmatoarea:

Nr. crt. Denumire cladire PIF

Suprafata construita

(mp)

Suprafatadesfasurata

(mp)

Situatia juridica

Platforma ABC1. Magazie de exploatare poduri 1920 387,75 387,75 MO3 nr.4424

Intabulat2. Magazie de exploatare F-ca locomotive 1925 642,24 1926,723. Constructorul principal cladirea 1917 586,35 759,134. Cladirea directiunii generale 1906 831,54 2915,445. Constructor principal Hollerith 1930 247,14 741,426. Cladirea Ipromet 1906 338,00 676,007. Cladire administrativa si garaj 1906 328,67 395,918. Cladire administrativa 1914 401,26 570,109. Cladirea Aritma 1964 1120,76 1873,1610. Cladire administrativa(poduri) 1929 826,27 1742,9611. Cladire oaspeti 1949 350,06 1042,8712. Magazie mixta 1951 115,50 115,5013. Cladirea serei vechi.Sera horticola 1932 296,62 296,6214. Sera horticola 1951 317,74 317,7415. Sera horticola 1951 1594,19 1954,1916. Poarta de vest la FMD 1961 45,61 45,6117. Cladirea vilei noi 1931 249,00 1207,2318. Hala Tratamente Termice A-B 1967 3422,24 3422,2419. Anexa sociala 196920. Cladirea anexei CD 1969 938,98 3755,9221. Cladire statie de incercat acumulatori 1971 61,87 61,8722. Cladire cantar pentru locomotive 1922 379,19 379,1923. Atelier cromare tije 1983 765,96 765,9624. Cladire pentru acoperirea cuptorului 1966 143,61 143,6125. Atelier decapare tevi 1970 233,65 233,6526. Anexa sociala mecanica grea 1935 152,91 152,9127. Cladire productie mecanica grea 1962 5974,28 5974,2828. Atelier scularie veche 1935 548,49 1096,9829. Casuta post transformare 1971 16,96 16,9630. Anexa sociala sud. Boghiuri 1971 5539,53 5855,9331. Cladire de productie 192332. Hala cazangeriei 196933. Hala cazangerie-cladire de productie 192134. Hala de montaj scui-cladire productie 1922

RAPORT ANUAL 28



35. Prelungirea halei de productie 196936. Cladire de productie SME I 1916 2630,75 2630,7537. Cladirea halei Leybold 1970 868,25 868,2538. Hala de fabricatie FME 1973 2311,50 11077,0039. Hala de productie 1975 900,75 900,7540. Cladire stand proba 1978 214,55 214,5541. Statie de acetilena 1922 32,12 32,1242. Cladire de productie 1962 6287,20 6287,2043. Cladire productie SMDN 1944 16080,75 16080,7544. Cladire administrativa parter 1944 1500,00 6000,0045. Cladire prod.parter si trei et. 1944 1511,65 6046,6046. Centrala termica 1944 363,83 363,8347. Hala montaj si stand probe grele 1970 2942,94 2942,9448. Stand universal de montaj 1970 1141,20 1141,2049. Hala motoare diesel navale 1975 9120,80 9120,8050. Cladire de prod.pentru acetilena 1956 30,20 30,2051. Prelungirea halei de productie 1980 1295,84 1295,8452. Prelungirea halei de productie 1981 1140,80 1140,8053. Cladire anexa tehnologica 1984 697,67 697,6754. Bateria nr.2 de turnuri de racire apa 1987 243,71 243,7155. Casuta post transformare 1971 16,00 16,0056. Anexa sociala sud.Boghiuri 1971 506,02 1518,0657. Cladire de productie cu un nivel 1945 2637,60 2637,6058. Instalatie de forta la SMD 1961 85,78 85,7859. Prelungirea halei B-C 1972

12041,86 12041,8660. Cladire de prod. si auxiliara SMD 196161. Cladire de prod. zona A 196162. Cladirea satnd proba 1963 2430,02 2430,0263. Statie de depozitare 1963 76,86 76,8664. Cladirea administrativa curenta 1959 945,89 945,8965. Cladire grup social 1987 5441,94 5441,9466. Atelier incercari SMD 198767. Cladire laborator central 1969 1005,40 6387,3268. Cladire laborator de analiza spectrala 1983 255,80 255,8069. Cladire energetica 1960 223,05 223,0570. Sopron magazie 1970 295,45 295,4571. Sala cazane+Anexa tehnica 1999 561,26 561,2672. Sala cazane+Anexa tehnica 2001 1354,50 1354,5073. Cladire statie racord adanc 1973 851,44 4257,2074. Cladire statie reglare gaze 1959 57,10 57,1075. Cladire statie pompare 1962 156,39 156,3976. Cladire statie tratare ape 1962 137,65 137,6577. Cladire statie compresare 1962 188,17 188,1778. Cladire statie de compresare 1971 274,70 274,7079. Remiza de locomotive 1922 225,50 225,5080. Cladire dispecer CFU 1971 72,50 72,5081. Atelier debitare scularie 1969 89,29 89,2982. Cladirea sculariei noi 1960 3930,90 7861,8083. Grup social scularie 1966 196,13 392,2684. Cladire centru de calcul 1978 1028,50 3176,4085. Cladire instalatie stins incendiu 1991 29,61 29,61

Platforma Mociur MO3 nr.5059

RAPORT ANUAL 29



MO3 nr.50571. Cladire birou si magazie investitii 1956 1264,55 1264,552. Magazia SAM 1963 366,49 366,49 MO3 nr.5337

MO3 nr.5058MO3 nr.5336Intabulat

3. Depozit de carbid 1968 116,60 116,604. Magazia de marfuri 1969 2062,20 2062,205. Cabina pod bascul 1967 24,58 24,586. Magazia lubrefianti 1966 873,25 1746,507. Complex de magazii 1977 2749,03 2749,038. Grup social 1973 445,57 445,579. Magazia centrala II 197310. Atelier debitare 1984 926,50 926,5011. Anexe tehnice 198412. Extindere hala TOM 1A…1K 1993 3393,00 3393,0013. Cladire rezervoare pacura si pompe 1956 106,36 106,3614. Constructie buncar pentru grafit 1956 27,58 27,5815. Hala prod.pentru curatatorie TOM 1974 2900,47 2900,4716. Cladire statie conexiuni 1984 185,02 185,0217. Prelungire TOM hala 1981

16053,63 16053,6318. Cladire statie transformare 195619. Cladire de productie 196320. Cladire de prod.hala formare 195621. Cladire statie transformare 1955

5768,17 6644,4822. Cladire grup social 195823. Cladire prod.hala curatatorie 195524. Cladire adapost instalatii 1984 72,80 72,8025. Cladire adapost instalatii 1971 185,29 185,2926. Cladire productie TFM 1958 14953,59 14953,5927. Curatatoria TFM 1960 3159,58 3159,5828. Cladire administrativa TFM 1962 1676,18 1676,1829. Hala de productie TFM 1974 2880,00 2880,0030. Grup social TFM 197431. Cladire tehnica sociala 1975 195,50 391,0032. Cladire hala TNM 1960

6378,00 7194,0033. Cladire administrativa TNM 196034. Prelungire hala TNM 197235. Cladirea halei chimie Forja 1972 2032,75 2032,7536. Hala Ebosare 1966 3996,00 3996,0037. Prelungire hala productie 197138. Atelier intretinere 1972 14009,00 14009,0039. Hala forja noua 196540. Pavilion social administrativ 1965 675,80 2703,2041. Gospodarie apa recirculata 1984 155,79 155,7942. Hala turnatorie cuzineti 1986

4333,99 7050,43

43. Cladire anexa 198644. Cladire anexa tehnica 198845. Statie de metalizare a apelor uzate 198646. Hala prelucrari mecanice 198647. Hala acoperiri metalice 198648. Cladire PT Cuzineti 198849. Magazie materiale 199150. Cladire centrala termoficare Forja 1961 249,50 249,5051. Cladirea gospodariei de ulei 1977 148,90 148,9052. Statie racord adanc Mociur 2001 875,90 875,90

RAPORT ANUAL 30



53. Cladirea statiei oxigen TOM 1966 119,99 119,9954. Hala de productie 1981

7393,00 7293,0055. Anexa sociala mecanic sef Mociur 198256. Hala de productie 198157. Cladire statie compresoare 1962 797,40 797,4058. Cladire statie compresoare 1966 877,20 877,2059. Depozit cherestea 1968 588,82 558,8260. Hala Modelarie 1962

6171,53 6171,5361. Cladire auxiliara 196262. Depozit de modele 198163. Atelier confectionat ambalaje 1970 914,51 914,5164. Hala de fabricatie a oxigenului 1967 1318,63 1318,6365. Prelungire hala 198266. Cladire casa pompa 1966 60,02 60,0267. Casuta portarului 1966 4,50 4,5068. Cladirea halei de imbuteliere 1966 1230,50 1230,5069. Cladire statie pompare 1967 15,14 15,1470. Cladirea instalatie CO2 1967 98,89 98,8971. Atelier reparatii auto Mociur 1977 1249,48 1249,4872. Grup social 1977 134,95 269,9073. Cladire anexa boxe si birouri 1995 170,23 340,46

Platforma Calnicel MO3 nr.5507MO3 nr.5506MO3 nr.5493MO3 nr.7639Partial Intabulat (exceptie poz.14)

1. Atelier tamplarie 1937 62,40 62,402. Hala de prod.masini unelte 1978

19848,70 20057,903. Hala de prod.utilaj metalurgic 19784. Anexa tehnica 1979

5. Prelungire hala productie 19806. Hala productie subansamble 1978 19848,70 20057,907. Prelungire hala productie 19808. Cladire statie acetilena 1983 452,31 452,319. Hala productie SME II 1981 17221,89 19850,5010. Cladire anexa tehnologica 198511. Hala productie 1982 3600,00 3600,0012. Cladire instalatie compresoare 1983 170,00 170,0013. Cladire SRA Cilnicel 1987 330,30 330,3014. Cladire statie compresoare 1983 344,53 344,53

Centrul de cercetare si proiectare1. Cladire laborator pentru proiectare 1972

2507,21 12008,12MO3 3906Intabulat2. Sala conferinte 1973

3. Cladire laborator pentru cercetare 19724. Atelier mecanic 1971 693,86 803,365. Atelier sudura 1976 505,27 505,27

Casa de Cultura1. Cladirea casei de cultura 1957 1891,50

8620,942. Sala de gimnastica 1958 587,513. Teatru 1957 1282,254. Popicarie 1961 420,77 420,77

Fabrica de Suruburi Anina MO3 nr.4429Intabulat1. Birou si magazie 1899 647,25 647,25

2. Atelier lacatusi 1924 155,25 155,253. Fabrica de suruburi 1899 1625,09 1625,09

RAPORT ANUAL 31



4. Baraca cantar 1929 30,10 30,105. Cladire baie 1949 357,28 357,286. Cladire post trafo 1969 13,44 13,447. Hala tratamente termice 1974 313,75 313,75

Vila Renk MO3 nr.9038Intabulat1. Grup de locuinte Renk 1987 1749 2202

Debarcader Valiug MO3 nr.9931Intabulat1. Cladire debarcader 1972 333,75 1135,50

2. Casa de odihna 1972 230,75 230,75Cresa+Gradinita Moroasa II MO3 nr.3907

Intabulat1. Cladire cresa+gradinita 1975 867,11 1734,22Camine si garsoniere

1. Camin nr.1 1973 554 2771 MO3 nr.3301Intabulat




5. Garsoniere 1979 390 1948 MO3 nr.3297Intabulat

Revendicari in conformitate cu Legea nr. 10/2001:

Nr.crt.

Nr.dosarexecutional Solicitant

Institutia careia is-a comunicat

notificareaObservatii

1. 258/2001260/2001262/2001269/2001

Principesa Ileana pentru DominicHabsburg Lothringen

Primaria Oravita Raspuns negativ.Nu se incadreaza in L.10/2001

2. 217/2001235/2001246/2001251/2001

Max Ausnit Primaria Oravita Raspuns negativ.Nu se incadreaza in L.10/2001

3. 93/2001 Ana Maria Simut Prefectura Jud.Caras-Severin

Este directionat catre prefectura

4. 277/2001 Samoila Padureanu Samoila Padureanu Petentul a renuntat semnand vecinatatea

5. 196/2001 Malaxa Biroul Executorului Judecatoresc Gheorghe ModilcaSpre stiinta:-prefectura-Nicolae Tanasescu

Raspuns negativNu se incadreaza in L.10/2001

6. 338/2001 Mihailescu Gheorghe Biroul ExecutoruluiJudecatoresc Ghe.Modilca

Hotararea jud. Decizia Civila nr.154/2003Nu se incadreaza in L.10/2001

7. 442/2001 Gelu IgneaLavinia

Biroul ExecutoruluiJudecatoresc

Raspuns negativ:Nu se incadreaza in L.10/2001

RAPORT ANUAL 32



Maria Golumba Primaria ResitaPrefectura Jud.Caras-Severin

8. 439/2001 Margareta Iscru Biroul Executorului JudecatorescCiobanu GheorghePrimaria ResitaPrefectura Jud CS

Raspuns negativ:Nu se incadreaza in L.10/2001

9. 333/2001 Radu Dan Dragan Prefectura Jud.C-S Raspuns negativ:Nu a prezentat actele necesare conf. L 10/2001

10. 299/2001 Elisabeta Latcu Primaria Resita Raspuns negativ:Nu se regasesc bunurile in patrimoniul U.C.M.Resita

11. 7/2002 Maria Balaci Maria BalaciPrimaria Resita

Raspuns negativ:Imobil revendicat la L.10/2001 a fost despagubit

12. 89/2001 David Doina Aurica Primaria Resita Raspuns negativ: Nu se regasesc bunurile in patrimopniul companiei

13. 169/2001 Rusu Marieta Primaria Resita Raspuns negativ: Imobil revendicat la L.10/2001 – a fost cumparat de catre CMR

14. 172/2001 Albu Gheorghe Primaria Resita Raspuns negativ:Imobil revendicat la L.10/2001 – a fost cumparat de catre CMR

15. 245/2001 Orbu Victoria Primaria Resita Raspuns negativ; Imobilul revendicat nu este in patrimoniu companiei

16. 246/2001 Orbu Victoria Primaria Resita Raspuns negativ; Imobilul revendicat nu este in patrimoniu U.C.M. Resita

PIATA VALORILOR MOBILIARE EMISE DE COMPANIE

Actiunile S.C. U.C.M. Resita S.A. sunt cotate la Bursa de Valori Bucuresti. Listarea actiunilor companiei la B.V.B. a inceput in data de 25.07.1998, pana atunci actiunile companiei fiind tranzactionate pe piata extrabursiera RASDAQ.

La sfarsitul anului 2005 compania avea un numar de 10.302 actionari, persoane fizice si juridice actionarul majoritar INET AG Elvetia contribuind la formarea capitalului social cu 6.521.646,1 lei (RON) , detinand un numar de 65.216.461 actiuni nominative, dematerializate cu o valoare nominala de 0,1 lei (RON) fiecare, reprezentând 94,75999 % din capitalul social.

In anii 2003 si 2004 nu a fost posibila distrubuirea de dividende, compania inregistrand pierderi. In anul 2005 singura repartizare a profitului înregistrat, in suma de 1.376.457 lei, a fost catre rezerva legala, restul fiind nedistribuibil conform legislatiei in vigoare.

RAPORT ANUAL 33



CONDUCEREA COMPANIEI

Lista administratorilor U.C.M. Resita S.A.

Organul executiv al societatii este Consiliul de Administratie – organ colegial a carui competenta cuprinde gestiunea interna a societatii si dreptul de reprezentare a societatii in relatiile cu tertii.

Consiliul de Administratie este format din 5 membri, care pot avea calitatea de actionari si isi exercita atributiile pentru un mandat de 4 ani acordat de catre adunarea generala ordinara, cu posibilitatea reinnoirii mandatului pe noi perioade de 4 ani.

Presedintele Consiliului de Administratie este ales de Consiliul de Administratie dintre membrii acestuia.

Membrii Consiliului de Administratie pot fi reprezentati la sedintele Consiliului de Administratie de catre un alt membru al Consiliului, printr-o procura in forma scrisa acordata acelui membru.

Componenta Consiliului de Administratie al carui mandat a inceput la data de 17.02.2004 a fost stabilita prin Hotararea nr. 1/17.02.2004 a Adunarii Generale Extraordinare a Actionarilor iar prin hotararea CA nr.7/26.02.2004 s-au distribuit functiile astfel :

-Dl. Adrian CHEBUTIU, presedinte -Dl. Dan Nicolae OBADAU, vicepresedinte -Dl. Mihai DRULA, vicepresedinte -Dl Dumitru - Haralambie PAUN, membru-Dl. Patrick André SALATHÉ, membru

Orice acord, intelegere sau legatura de familie intre administrator si o alta persoana datorita careia persoana respectiva a fost numita administrator.

- Nu este cazul

Orice tranzactie intre administratorul respectiv si societatea comerciala, filialele sale sau societatile controlate de aceasta, incheiata in ultimul an sau avuta in vedere in anul urmator.

- Nu este cazul

Participarea administratorilor la capitalul social al companiei.

Dintre administratorii U.C.M. Resita S.A., dl. Dan Nicolae Obadau detine un numar de 91 actiuni comune nominative dematerializate.

Conducerea executiva a U.C.M. Resita S.A.

Functia de Presedinte Director General al societatii este exercitata de catre domnul Adrian CHEBUTIU ajutat in activitate de catre o echipa compusa din:

Marius Daniel STAICU - Director Financiar Lacrimioara STEFANICA - Director Relatii Publice si Comunicare Gheorghe POPA - Director Secretariat General şi Resurse Umane Daniela AZUGA - Director Tehnologia Informatiei Cristian PETRU - Director Securitate Industriala Gelu MARCU - Director Investitii si Mediu Daniel DEDIU - Director Implementare

RAPORT ANUAL 34



Augustin PASTOR - Director Calitate Sorin ILIA - Director Logistica Ion PEIA - Director Comercial Sorin TOADER - Director Tehnic Stefan VERDET - Director Productie

Termenul pentru care persoana face parte din conducerea executiva.

Conducerea executiva a companiei a fost numita pe o perioada nedeterminata.

Orice acord, intelegere sau legatura de familie intre persoana din cadrul conducerii executive si o alta persoana datorita careia persoana respectiva a fost numita ca membra a conducerii executive.

- Nu este cazul

Participarea membrilor conducerii executive la capitalul social al companiei:

Augustin PASTOR – 40 actiuni Sorin TOADER – 40 actiuni Stefan VERDET – 40 actiuni

Eventualele litigii sau proceduri administrative in care au fost implicate conducerile administrative si executive in ultimii cinci ani

- Nu este cazul

SITUAŢIA FINANCIAR-CONTABILĂ PE ANII 2003, 2004, 2005

a) Elemente de bilanţ

Din bilanţurile contabile pe anii 2003, 2004, 2005, activele care reprezintă cel puţin 10% din total active, numerarul şi alte disponibilităţi lichide, activele curente şi pasivele curente se prezintă astfel:

(RON)Elemente de bilanţ 31.dec.2003 31.dec.2004 31.dec.2005

Terenuri şi construcţii 51.050.818 54.091.397 61.188.803Instalaţii tehnice şi maşini 10.176.846 15.582.963 12.668.951Producţia în curs de execuţie 30.012.072 28.795.785 34.786.757Creanţe comerciale 29.932.314 16.263.575 10.237.469Casa şi conturi la bănci 4.982.229 9.957.574 11.968.983Active curente 89.675.384 74.276.911 80.095.560Pasive curente 219.110.353 237.000.974 110.217.922

În activul societăţii s-au înregistrat următoarele modificări faţă de valorile existente la sfârşitul fiecărui an:

RAPORT ANUAL 35



Denumire indicator

Diferente (RON)

2003(-)2002 2004(-)2003 2005(-)2004 Active imobilizate -34.263.014 2.412.637 10.690.121 Active circulante -14.512.810 -15.320.473 6.380.755 Cheltuieli în avans 145.472 -78.000 -562.106

Investiţiile realizate în 2005 au avut o valoare de 14.194.696 RON. Ca structură, investiţiile s-au realizat pe următoarele categorii:

Construcţii: 9.887.289 RON instalaţii tehnice, mijloace de transport : 2.083.369 RON mobilier, aparatura birotica, echipament de protectie si alte active : 272.325 RON imobilizări în curs :1.951.713 RON

Ieşirile de mijloace fixe în cursul anului 2005 au avut următoarea structură: vânzări de mijloace fixe: 912.580 RON (la valoare de inventar) sau 65.258 RON

(la valoarea rămasă) - mijloace transport, echipamente tehnologice, etc. casări: 1.002.433 RON (la valoare de inventar) sau 85.903 RON (la valoarea

rămasă) - vagoane, macarale, etc.

Activele circulante existente în patrimoniu au înregistrat următoarea evoluţie de la un an la altul:

Denumire indicatorDiferente (RON)

2003(-)2002 2004(-)2003 2005(-)2004 Stocuri, din care: -22.093.792 -6.375.963 9.640.222 - materii prime, materiale 3.256.979 -1.628.897 -2.076.705 - producţia în curs de execuţie -23.456.744 -1.216.287 5.990.972 - produse finite şi mărfuri -3.169.897 -2.245.289 5.376.265 - avansuri pt cumpărări de stocuri 1.275.871 -1.285.491 349.690 Alte active circulante, din care: 7.580.982 -8.944.510 -3.259.467 - creanţe 10.126.559 -13.919.855 -5.270.876 - investitii financiare pe termen scurt 0 0 0 - disponibilităţi băneşti -2.545.578 4.975.345 2.011.409

Se acţionează pentru reducerea şi eliminarea pe cât posibil a stocurilor, atât de materii prime, materiale, producţie neterminată, cât şi de produse finite care au mişcare lentă.De asemenea, se va continua eliminarea creanţelor vechi şi încasarea creanţelor curente de la clienţi.

În pasivul societăţii, modificările patrimoniale înregistrate de la un an la altul sunt următoarele:

Denumire indicatorDiferente (RON)

2003(-)2002 2004(-)2003 2005(-)2004Capitaluri proprii -133.505.470 -16.932.377 140.572.238Datorii 67.267.728 18.039.931 -115.671.660Venituri în avans 9.380.242 -7.687.531 -3.413.679Provizioane pentru riscuri şi cheltuieli 8.227.147 -6.405.859 -4.978.130

Capitalul social la data de 31.12.2004 a fost de 3.452.662,1 RON.Prin Hotărârea nr. 24/01.07.2005 a Consiliului de Administraţie, s-a decis majorarea capitalului social, prin emisiunea de noi acţiuni (cu aport în natură ce constă din teren înscris în CF 1854 din

RAPORT ANUAL 36



14.07.2005), cu suma de 23.052,9 RON, de la suma de 3.452.662,1 RON la suma de 3.475.715 RON.Prin Hotărârea nr. 33/02.12.2005 a Consiliului de Administraţie, s-a decis majorarea capitalului social cu suma de 3.406.571 RON (prin emisiunea a 34.065.710 acţiuni nominative noi, dematerializate, cu o valoare nominală de 0,1 RON fiecare), de la suma de 3.475.715 RON la suma de 6.882.286 RON.

b) Contul de profit şi pierdere

Veniturile

Veniturile includ atât venituri din activităţi curente, cât şi câştiguri din orice alte surse.

1. Veniturile din exploatare sunt formate din: Cifra de afaceri Variaţia stocurilor Producţia imobilizată Alte venituri din exploatare

Cifra de afaceri include:- Veniturile aferente producţiei vândute: sunt recunoscute şi înregistrate, de regulă, în

momentul angajării acestora conform principiului contabilităţii de angajamente, astfel că între veniturile contabile şi încasările din venituri pot exista diferenţe semnificative. Veniturile din vânzări de produse din secţii şi depozite sunt recunoscute, în momentul livrării, pe baza facturilor, la o valoare care nu include TVA.

- Veniturile din vânzări de mărfuri: sunt recunoscute în momentul emiterii facturilor sau al încasării numerarului pe baza documentelor emise (chitanţa şi factura fiscală).

Variaţia stocurilor este stabilită pe baza inventarierii şi evaluării stocurilor la finele fiecărui exerciţiu financiar. Reprezintă variaţia în plus (creştere) sau în minus (reducere) dintre valoarea la cost de producţie a stocurilor de produse şi producţie în curs de la finele perioadei şi valoarea stocurilor iniţiale de produse şi producţie în curs, fără a se lua în calcul provizioanele constituite pentru depreciere.

2. Veniturile financiare sunt formate din dobânzi încasate, diferenţe de curs valutar favorabile aferente tranzacţiilor şi disponibilităţilor, şi sconturi primite.

Din contul de profit şi pierdere pe anii 2003, 2004 şi 2005 se evidenţiază următoarele venituri:

(RON)Nr. crt Venituri 31.dec.2003 31.dec.2004 31.dec.20051 Cifra de afaceri (2+3) 87.002.310 92.324.952 110.010.9832 Producţia vândută 86.880.172 90.901.519 109.033.1133 Venituri din vânzarea mărfurilor 122.139 1.423.433 977.870

4Variaţia stocurilor: Sold creditor 0 0 0 Sold debitor 2.328.636 11.793.217 848.292

5 Producţia imobilizată 344.390 721.390 526.9076 Productia exercitiului (1+/-4+5) 85.018.064 81.253.125 109.689.5987 Alte venituri din exploatare 1.180.482 1.428.500 170.994.7918 Venituri din exploatare, total (6+7) 86.198.546 82.681.625 280.684.3899 Venituri financiare, total 3.413.116 2.644.369 696.583

10 Venituri extraordinare 0 0 011 Venituri totale (8+9+10) 89.611.662 85.325.994 281.380.972

RAPORT ANUAL 37



Veniturile cu o pondere de cel puţin 20% în veniturile brute sunt următoarele:

(RON)

Venituri 31.dec.2003 31.dec.2004 31.dec.2005Producţia vândută 86.880.172 90.901.519 109.033.113

Ca structură, veniturile din exploatare se prezintă astfel:

Veniturile în avans sunt recunoscute în momentul încasării (realizării) şi se trec la venituri curente în momentul transferului dreptului de proprietate asupra bunurilor livrate (veniturile comerciale), respectiv pe o bază sistematică în cazul altor venituri (rate încasate în avans din vânzări de locuinţe etc.).

Valorile aferente veniturilor în avans sunt prezentate în tabelul de mai jos:

(RON)

Venituri 31.dec.03 31.dec.04 31.dec.05Venituri realizate in avans 11.265.477 3.493.966 99.500Subventii 181.858 265.836 246.624Total venituri in avans 11.447.334 3.759.802 346.124

Cheltuielile

Includ acele cheltuieli care apar în procesul desfăşurării activităţilor curente ale întreprinderii, precum şi pierderile (cum ar fi cele rezultate din dezastre).

1. Cheltuielile de exploatare includ: cheltuieli privind consumurile, cheltuieli cu personalul, cheltuieli cu lucrări şi servicii executate de terţi, cheltuieli cu impozitele, taxele şi vărsămintele asimilate, cheltuieli cu amortizarea, cheltuieli cu despăgubiri, amenzi, penalităţi, alte cheltuieli de exploatare.

2. Cheltuielile financiare includ: dobânzi plătite, diferenţe de curs valutar nefavorabile aferente tranzacţiilor, sconturi acordate clienţilor.

Cheltuielile sunt recunoscute în contul de profit şi pierdere pe bază de documente, atunci când a avut loc o reducere a beneficiilor economice viitoare aferente diminuării unui activ sau creşterii unei datorii, modificare ce poate fi evaluată în mod credibil. Cheltuielile sunt recunoscute în contul de profit şi pierdere pe baza asocierii directe între costurile implicate şi obţinerea elementelor specifice de venit.

RAPORT ANUAL

Venituri 31.dec.2003 31.dec.2004 31.dec.2005Cifra de afaceri 100,93% 111,66% 39,19%Variaţia stocurilor -2,70% -14,26% -0,30%Producţia imobilizată 0,40% 0,87% 0,19%Alte venituri din exploatare 1,37% 1,73% 60,92%Total 100,00% 100,00% 100,00%

38



Unele cheltuieli, cum ar fi amortizarea imobilizărilor şi cheltuielile în avans, sunt recunoscute în contul de profit şi pierdere pe baza unei proceduri de alocare sistematică şi raţională. Aceste proceduri de alocare au drept scop recunoaşterea cheltuielilor în cadrul perioadelor contabile în care se consumă sau expiră beneficiile economice asociate acestor elemente.

Cheltuielile care deţin o pondere mai mare în cheltuielile totale ale societăţii sunt prezentate în tabelul următor:

(RON)

Cheltuieli 31.dec.2003 31.dec.2004 31.dec.2005Cheltuieli cu materiile prime şi materialele consumabile 28.801.103 27.087.709 34.996.193Alte cheltuieli din afară (cu energie şi apă) 10.629.011 10.674.578 15.082.493Cheltuieli cu personalul 41.723.238 38.787.816 47.434.170Alte cheltuieli de exploatare 62.555.989 25.650.802 49.048.388Cheltuieli de exploatare, total 191.981.236 105.012.049 142.541.805Cheltuieli financiare, total 4.146.853 -1.769.896 1.413.142Cheltuieli extraordinare 0 0 0Cheltuieli totale 196.128.088 103.242.153 143.954.947

Ca structură, cheltuielile din exploatare se prezintă astfel:

Cheltuieli 31.dec.03 31.dec.04 31.dec.05Cheltuieli materiale 16,01% 28,64% 27,16%Alte cheltuieli din afară (cu energie şi apă) 5,54% 10,17% 10,58%Cheltuieli privind mărfurile 0,06% 1,20% 0,13%Cheltuieli cu personalul 21,73% 36,94% 33,28%Ajustări 24,08% -1,37% -5,56%Alte cheltuieli de exploatare 32,58% 24,43% 34,41%Total 100,00% 100,00% 100,00%

c) Cash-flow

SITUAŢIA FLUXURILOR DE TREZORERIEla data de 31.12.2005

(RON) Denumirea indicatorului 31.Dec.2004 31.Dec.2005

Fluxuri de numerar din activităţi de exploatare:

Flux de numerar net generat din activităţi operaţionale 8.599.822 14.175.303Dobânzi plătite -229.651 -435.299

Flux de numerar net generat de activitati de exploatare 8.370.171 13.740.004

Fluxuri de numerar din activităţi de investiţii:

Plata în numerar pentru achiziţionare de terenuri şi mijloace fixe, imobilizări necorporale şi alte active pe termen lung

-5.277.556 -13.617.070

Achiziţii de titluri sub formă de interese de participare - -107.470Încasări de numerar din vânzarea de terenuri şi clădiri, instalaţii şi echipamente, active necorporale şi alte active

- 262.607

RAPORT ANUAL 39



pe termen lungÎncasări din dobânzi 726.965 57.538Flux de numerar net utilizat pentru activităţi de investiţii -4.550.591 -13.404.395

Fluxuri de numerar din activităţi de finanţare:

Aport la capitalul social 2.774.420 1.550.430Rambursări în numerar ale sumelor împrumutate -1.174.280 -Plăţi în numerar ale locatarului pentru reducerea obligaţiilor legate de operaţiunile de leasing financiar -298.990 -720.775

Descoperit de cont - 1.000.000Efectul variaţiilor cursului de schimb valutar asupra creditelor şi datoriilor -340.477 -

Flux de numerar net generat de activităţi de finanţare 960.673 1.829.655

Fluxuri de numerar - total 4.780.253 2.165.264 Modificările numerarului şi echivalentelor de numerar: Numerar şi echivalente de numerar la începutul perioadei 4.982.229 9.957.574(Diminuarea)/Creşterea numerarului şi echivalentelor de numerar 4.780.253 2.165.264

Efectul variaţiei cursului de schimb valutar asupra soldului de deschidere a numerarului şi echivalentelor de numerar 195.092 -153.855

Numerar şi echivalente de numerar la sfârşitul perioadei 9.957.574 11.968.983

CONCLUZII

Anul 2005 a debutat ca fiind anul in care trebuiau sa se consolideze eforturile manageriale depuse in anul anterior. Obiectivele primordiale ale acestui an au fost: obţinerea ordinului comun de restructurare a datoriilor istorice ale companiei, conform cu prevederile contractului de privatizare; asigurarea finanţării companiei pentru angajarea acesteia in programul de restructurare asumat; realizarea unui salt de aproape 100% in veniturile companiei; imbunatatirea calităţii produselor si reducerea timpilor morţi si a costurilor suplimentare datorate non-calităţii.

Aceste obiective nu s-au materializat la magnitudinea preconizata, insa eforturile managementului au reuşit sa adapteze eforturile deja angajate la veniturile mai reduse decât cele preconizate iniţial. Veniturile companiei au crescut mai puţin decât planificat, finanţarea companiei nu s-a materializat, toate acestea pe fondul presiunii costurilor si a devalorizării veniturilor din export.

Cauza principala a acestei situaţii a fost imposibilitatea materializării ordinului comun in timpul anului, acesta fiind emis de către AVAS si Ministerul Finanţelor la data de 03/04/2006. Totuşi, trebuie amintite eforturile depuse de echipa de management pentru realizarea programului de restructurare, care a stat la baza obţinerii cu unanimitate de voturi a avizului Consiliului Concurentei, condiţie indispensabila in vederea emiterii ordinului comun de către Ministerul Finanţelor si AVAS.

Nu in ultimul rând, managementul a avut ca preocupare permanenta continuarea eforturilor începute in anul anterior pentru eficientizarea activităţii companiei. S-a acţionat consecvent pentru reducerea costurilor, pentru realizarea obiectivelor de timp si calitate a livrărilor, si pentru creşterea nivelului de trai al salariaţilor.

RAPORT ANUAL 40



In urma analizei rezultatelor, se poate sublinia că anul 2005 a fost un an în care managementul companiei si-a propus continuarea acţiunilor începute anterior pentru aducerea U.C.M. Reşiţa S.A. în parametrii de competitivitate care au consacrat-o, concretizate in sporirea capitalului de imagine al companiei atât pe piaţa interna cat şi pe cea externa.

S-a remarcat preocuparea managementului pentru continuarea restructurării companiei si realizarea de investiţii-cheie de-a lungul întregului an, investiţii care au contribuit la retehnologizarea şi eficientizarea activităţii de producţie a companiei. De asemenea, investiţiile realizate au vizat atât reabilitarea şi modernizarea clădirilor aflate în patrimoniul companiei, crescându-se astfel valoarea de piaţa a acestora, cit si dotarea cu utilaje performante. S-a investit în acelaşi timp şi în echipamente şi tehnica de calcul modernă, în acest sens achiziţionându-se calculatoare performante, dotate cu aplicaţii informatice de ultimă generaţie.

S-a continuat implementarea programului integrat de gestiune a resurselor companiei (ERP) cu modulul de planificarea si controlul producţiei. In acelaşi timp a fost realizata pregătirea personalului necesar pentru utilizarea acestui sistem la capacitatea lui.

In cursul anului s-a început activitatea de descentralizare a unor activitati ale companiei, lucru care isi va materializa efectele începând cu anul 2006. De asemenea s-au pus bazele unor colaborări privind activitati noi in portofoliul companiei.

În cadrul măsurilor luate pentru redresarea financiară a U.C.M. Reşiţa S.A. s-au realizat o serie de acţiuni care au condus la un sold pozitiv de lichidităţi de 11.9 milioane RON la sfârşitul anului 2005 (cel mai mare din ultimii 4 ani de activitate). Aceste acţiuni s-au materializat în reducerea cheltuielilor cu materiile prime şi materiale cu 5,88% fata de anul 2004, întărirea disciplinei financiare privind încasările de la clienţi şi creşterea încrederii furnizorilor în capacitatea companiei de a-şi achita datoriile.

In continuare se acţionează pentru realizarea implementării măsurilor de ajustare a situaţiei financiare şi de restructurare bilanţieră, dar mai ales de ajustare structurală a companiei în aşa fel încât avantajele comparative ale companiei noastre pe pieţele specifice să fie fructificate la maximum. Se impune astfel continuarea măsurilor drastice de urmărire şi reducere a costurilor, de eliminare a pierderilor la toate nivelele şi de continuarea politicilor de recuperare de creanţe şi de recâştigare a încrederii furnizorilor. Se vor implementa in continuare acţiuni de concentrare pe segmentele de bază ale activităţii companiei şi de eliminare a pierderilor din activităţi colaterale.

Rezultatele anului 2005 nu au fost cele preconizate, insa comparând critic evoluţia anului 2005 fata de previziunile de început de an putem spune ca managementul a dat dovada inca o data de profesionalism prin masurile luate pentru ajustarea cheltuielilor la veniturile mai mici înregistrate, in condiţiile urmăririi susţinute a unui plan de investiţii menit sa aducă compania la nivelul tehnic necesar pentru a fi un competitor de talie mondiala. Anul 2006 se arata pozitiv prin prisma contractelor încheiate si a perspectivelor de dezvoltare a activităţilor descentralizate si a diversificării companiei. In condiţiile unei finanţări adecvate, suntem convinşi de faptul ca planurile noastre vor avea succes. Anul 2006 este anul reabilitării numelui companiei noastre pe pieţele financiare.

Adrian CHEBUTIU Marius Daniel STAICU Presedinte Director General Director Financiar

RAPORT ANUAL 41



RAPORT ANUAL 42

raport semestrial 2004 · web viewobiectul de activitate principal al societăţii îl constituie...

Documents