plan afaceri foris
TRANSCRIPT
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
1/46
PLANUL DE AFACERE
1. Planul de afacere. Definiie. Caracteristici. Funcii
Planul de afacere este un instrument managerial de aciune, elaborat n mod logic, ce presupune o gndire de perspectiv asupra dezvoltrii unei afaceri i pornind de la
obiectivele acesteia, include toate acele faze i resurse care sunt implicate n atingerea lor,
ntr-un termen prestabilit.
Planul de afacere poate fi abordat din dou puncte de vedere: este un instrument
utilizat atunci cnd ntreprinztorul dorete s acceseze o surs de finanare, pe de o parte,
dar i un instrument managerial, pe de alt parte; n orice situaie cnd se previzioneaz
evoluia unei afaceri, transpunerea ntr-o anumit succesiune logic a ideilor constituie unplan al afacerii respective.
Coninutul planului de afacere este diferit n funcie de domeniul de activitate,
caracteristicile pieei, mediul concurenial i o multitudine de ali factori interni i externi.
Nu exist un ablon pentru ntocmirea de planuri de afaceri. In situaia cnd se
urmrete obinerea unei finanri, trebuie tiut faptul c fiecare instituie de finanare are
propriile cerine i standarde pentru ntocmirea documentaiei de finanare.
In general, specialitii n domeniu argumenteaz necesitatea i oportunitatea
ntocmirii unui plan de afacere evideniind urmtoarele caracteristici:
ofer o imagine de ansamblu asupra afacerii, ferindu-l pe manager de a se
pierde n amnunte;
dac este bine ntocmit, planul de afacere este n acelai timp i un studiu de
fezabilitate, o garanie a reuitei ideilor de afaceri, a finalizrii cu succes a unei
afaceri n curs de derulare, un studiu de vitalitate sau de supravieuire;
constituie un instrument de mbuntire a managementului firmei. Din practica
afacerilor s-a desprins concluzia c este preferabil ca managerii s aib un plan
de afacere, chiar imperfect, dect s acioneze haotic, instinctiv;
creeaz managerului posibilitatea de a-i comunica ideile i proiectele bncilor,
investitorilor sau partenerilor poteniali, ajutndu-l s identifice i s obin surse
de finanare.
Planul de afacere constituie n acelai timp i un instrument de autoevaluare a
ntreprinztorului. Acesta, va trebui s-i verifice aptitudinile i capacitile proprii i s
evalueze obstacolele ce pot apare n calea afacerii, prin crearea unor scenarii.
1
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
2/46
Din cele prezentate anterior, se pot desprinde dou funcii de baz ale planului de
afacere i anume:
1. Funcia de planificare n timp i spaiu a activitii sau a afacerii;
2. Funcia de creditare - se manifest n cazul n care afacerea se finaneaz din
surse externe, prin intermediul unui credit acordat de o banc sau un investitor.
Elaborarea oricrui plan de afacere, se deruleaz n dou etape:I. culegerea informaiilor necesare - se concretizeaz ntr-un studiu rapid cu privire la
posibilitile de realizare a afacerii. Cele mai importante informaii n acest etap se
refer la:
capacitatea de absorbie de ctre pia a produsului sau serviciului ce se va realiza;
tendinele pieei i posibiliti de expansiune;
nivelul tehnic i tehnologic;
necesarul de maini, utilaje, echipamente i accesorii;
lista furnizorilor;
evaluarea costurilor etc.
II.sistematizarea i prelucrarea informaiilor n vederea elaborarii efective a planului de
afacere.
nainte de prezentarea unei anume metodologii de elaborare a planului de afacere,
trebuie stabilite i alte elemente deosebit de importante, cum ar fi:
evaluarea gradului de profitabilitate a noii afaceri;
modalitatea de finanare;
proiectarea elemetelor de cash-flow;
evaluarea ct mai exact a costurilor.
2. Componentele planului de afacere
Atunci cnd se organizeaz materialul, nu trebuie uitat c cei crora le este adresat
sunt persoane al cror timp este deosebit de limitat. Informaia, trebuie s fie prezentat ntr-
o manier sistematizat i atractiv, limbajul s fie caracterizat prin corectitudine i concizie,
iar materialul trebuie dactilografiat sau procesat pe computer i ndosariat ntr-un mod ct
mai atractiv.
In funcie de destinatar i de scop, planul de afacere cuprinde patru componente:
1.scrisoarea explicativ;
2.rezumatul;
2
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
3/46
3.planul propriu-zis;
4.anexele.
In cele ce urmeaz, vom prezenta pe scurt fiecare dintre aceste componente.
2.1. Scrisoarea explicativ
Atunci cnd planul de afacere este trimis la o banc sau la un potenial investitor nvederea obinerii unei finanri, trebuie ca acesta s fie nsoit de o scrisoare explicativ.
Aceasta are menirea s trezeasc atenia adresantului i s pregteasc terenul pentru
viitoarele negocieri.
Scrisoarea trebuie s fie concis, redactat pe o singur pagin.
In paragraful introductiv se prezint motivele pentru care a fost ales adresantul
respectiv, subliniind, fr a exagera, importana i calitile acestuia.
In textul scrisoriise va prezenta foarte pe scurt coninutul planului de afacere, motivulpentru care se solicit creditul, mrimea sumei de bani solicitat i avantajele ce se vor
oferii creditorului.
In ncheiere se precizeaz disponibilitatea i dorina de a furniza detalii suplimentare
asupra afacerii.
La ntocmirea scrisorii se recomand a se utiliza un ton condescendent dar sigur, din
care s reias c ntreprinztorul are certitudinea reuitei afacerii, pe care a organizat-o cu
cea mai mare atenie i o are sub control.
2.2. Rezumatul
Rezumatul cuprinde elementele eseniale ale planului de afacere i anume:
o scurt descriere a afacerii;
descrierea produselor i/sau a serviciilor ce intr sub incidena afacerii;
succint descriere a segmentului de pia vizat prin afacere (piaa int);
scurt prezentare a echipei manageriale;
sumarul previziunilor financiare;
obiectivele generale i specifice.
Dei ca ntindere deine o mic parte din materialul ce urmeaz a fi prezentat
potenialilor creditori sau investitori, rezumatul prezint o importan capital n obinerea
sprijinului acestora.
Rezumatul este plasat naitea planului de afacere propriu-zis, avnd rolul de a-l incita
pe cititor s l parcurg n ntregime. Astfel, pentru a nu pierde din vedere aspecte eseniale,
3
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
4/46
se recomand ca acesta s se ntocmeasc doar dup ce s-a elaborat n ntregime planul de
afacere.
2.3. Planul de afacere
In cele ce urmeaz, vom prezenta ntr-o manier sistematizat principalele elemente
ce trebuie incluse ntr-un plan de afacere. Prezentarea este general i elastic, ncercnds surprind multiplele aspecte ce deriv din practic.
I. Descrierea afacerii
A.descriereafirmei care i propune realizareaunei anumite afaceri:
a)-scurt istoric al firmei;
b)-obiectul de activitate;
c)-descrierea produselor realizate;
d)-perspectivele de dezvoltare ale firmei;B.domeniul de activitate:
a)care este domeniul de activitate n care firma intr n concuren cu altele;
b)n ce stadiu de dezvoltare se va afla domeniul de activitate aflat sub incidena
afacerii preconizat a se iniia;
C.obiectivele propuse:
a)strategia adoptat;
b)obiectivele pe termen lung;
II.Descrierea pieei produsului sau serviciului aflat sub incidena afacerii
A.descrierea actualilor clieni i sau a celor poteniali:
a)caracterizarea actualilor clieni;
b)studiul comportamentul consumatorilor;
c)veniturile clienilor i modalitatea de achiziie a produselor;
B.descrierea produsului ce se afl sub incidena afacerii:
a)identificarea produsului i/sau a serviciilor;
b)parametrii economici ai produsului i/sau a serviciilor: pre de vnzare, costuriimplicate, competitivitate, profitul nregistrat etc.
C.caracterizarea segmentului de pia:
a)localizarea geografic a pieei de desfacere;
b)mrimea pieei;
c)tendinele pieei, ritmuri de cretere sau dezvoltare;
d)caracteristici specifice;
e)identificarea pieei int;
D.descrierea concurenei:
4
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
5/46
a)enumerarea principalilor concureni;
b)caracterizarea produselor concurente;
c)reputaia concurenei;
d)modul de realizare a distribuiei n cazul concurenei;
e)mrimea segmentului lor de pia;
f) avantajele pe care le deine concurena: fonduri, manageri, patente etc;III.Descrierea modului de organizare i a managementului practicat
A.Caracterizarea procesului de producie:
a)descrierea procesului de producie i etapele sale de baz, precum i evaluarea
timpului i a fondurilor necesare fiecreia;
b)precizarea necesarului de materii prime, a furnizorilor, a modalitilor de control al
calitii;
c)determinarea necesarului de utilaje, maini, instalaii, echipamente, aparate etc.;d)determinarea capacitii de producie;
e)caracterizarea modalitii de organizare a fluxului produciei;
B.Managementul practicat:
a)organigrama firmei;
b)prezentarea echipei manageriale;
c)precizarea ariei de responsabilitate a conductorilor;
d)modalitatea de control i supraveghere a personalului;
C.Structura de personal; politica de personal a firmei:
a)determinarea necesarului de personal;
b)calificarea personalului;
c)modalitatea de recrutare a personalului;
d)modalitatea de retribuire i de stimulare n munc;
e)necesitatea participrii la cursuri de calificare sau perfecionare a personalului;
IV.Informaii financiare
A.determinarea potenialului financiar, cu ajutorul urmtorilor indicatori:a)patrimoniul net;
b)capitalul social;
c)capacitatea de autofinanare;
d)capacitatea de plat;
e)solvabilitatea;
B.determinarea rezultatelor economico-financiare, prin:
a)cifra de afaceri;
b)amortismente anuale;
5
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
6/46
c)profitul brut i net etc.
C.dimensionarea financiar a investiiei, deci stabilirea volumului investiiei i a structurii
sale;
D.analiza pragului de rentabilitate;
E.previziuni finanaciare;
2.4. Anexe
Anexele cuprind documente i informaii suplimentare ce pot fi aduse n sprijinul
afacerii alese i prezentate de planul de afacere, ca de exemplu:
rezultate ale studiilor de pia;
brouri, pliante i alte materiale care s justifice preurile i proveniena bunurilor ce
urmeaz a fi cumprate;
documente legale;
fotografii;
desene, planuri;
rapoarte de evaluare;
certificate de sarcini fiscale;
C.V.-urile responsabililor de proiect;
documente contabile etc.
Dimensiunea recomandat a planului de afacere este de 12-15 pagini + anexe, astfel
nct s poat fi prezentat verbal n 20 - 30 de minute. Rezumatul nu trebuie s depeasc
3 - 4 pagini, pentru a putea fi expus n maximum 5 minute, ns trebuie astfel conceput nct
s trezeasc interesul destinatarului.
Realizarea i utilizarea planului de afaceri constituie o adevrat piatr de ncercare
pentru conducerea firmei. Este deosebit de important ca pe parcursul derulrii afacerii,
managerii s se adapteze rapid la schimbrile intervenite n mediul economic. Actualizarea
prevederilor planului de afacere n funcie de evoluia factorilor de mediu economic se
constituie ca o component de baz a gndirii manageriale, cu contribuii decisive n
susinerea scopurilor i obiectivelor stabilite i creterea anselor de succes.
3. Metodologia de ntocmire a planului de afaceri n viziunea Bncii
Internaionale de Reconstrucie i Dezvoltare (B.I.R.D.)
6
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
7/46
3.1. Definirea general a unui proiect i condiiile de finanare
Utilizeznd fondurile rilor membre pentru concretizarea unor programe de
reconstrucie sau dezvoltare, Banca Mondial i-a format o tehnic de lucru
corespunztoare acestui scop.
Banca finaneaz n general proiecte specifice bine precizate, eficiente i prioritare,
care s se ncadreze n politica de dezvoltare a statului beneficiar de mprumut, urmrindtotodat s nu se schimbe destinaia fondurilor alocate sub form de mprumut sau credite.
Conceptul de proiect a evoluat, suferind modificri radicale. De la proiectul monolitic
cu caracter tehnic, ntlnit la finele anilor '40 i nceputul anilor '50, s-a ajuns n prezent la
proiecte cu aspecte multiple, n stare s cuprind o sfer macroeconomic, reprezentnd
modele de dezvoltare economic i social.
O dat cu trecerea timpului, deci cu dobndirea unei experiene tot mai vaste i
maturizarea gndirii economice, conceptul de proiect a devenit, n viziunea Bncii, tot maielastic i mai suplu, pe cale s dobndeasc una din caracteristicile cele mai preioase -
capacitatea de adaptare la nevoile fiecrei situaii.
De la finanarea unor proiecte energetice, construcii de baraje, hidrocentrale,
transportul energiei electrice etc., dup 1960 s-a nregistrat o pregnant orientare social,
finanndu-se tot mai multe proiecte complexe din alte sectoare economice i sociale, altele
dect cele tradiionale, cum ar fi: educaie, planificare demografic, turism, telecomunicaii,
aduciunea apei i urbanizare, agricultur, dezvoltare rural etc.
Paralel cu aceasta s-au adus modificri i conceptului de proiect din sectoarele
tradiionale, considerndu-se oportun finanarea unei game mai variate de cheltuieli.
Proiectele pentru construcia cilor de comunicaie (ci rutiere i ci ferate) s-au completat
cu prevederi referitoare la cheltuielile de ntreinere a lor, comportnd elemente de ordin
instituional, crearea unor structuri de ntreinere sau centre de formare a personalului
necesar acestor activiti.
n accepiunea Bncii Mondiale, conceptul de proiect poate fi sintetizat prin
urmtoarele elemente caracteristice: un ansamblu optimal de aciuni avnd caracter deinvestiii, bazat pe o planificare sectorial i coerent, graie creia o combinaie definit de
resurse umane i materiale genereaz o dezvoltare economic i social de o valoare
determinat.
Elementele unui proiect trebuie definite cu precizie, att n ceea ce privete natura lor,
ct i amplasamentul i execuia. Resursele necesare sub forma fondurilor materiale i
manopera, reducerea costurilor, creterea produciei i dezvoltarea instituiilor, trebuie, de
asemenea, prevzute cu anticipaie n proiect.
7
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
8/46
Din raiuni de ordin administrativ i de planificare, fiecare proiect al Bncii constituie o
operaiune distinct, cu o evaluare proprie, cu negocierea separat a condiiilor
mprumutului respectiv. Stabilirea documentelor juridice i aprobarea din partea Consiliului
Administratorilor a modalitilor de plat i control se opereaz, de asemenea, separat.
Neputnd finana dect o fraciune din proiect, care la rndul su poate s fie o mic
parte dintr-un program de dezvoltare sau s acopere o parte esenial din proiect, Bancaimpune selectarea acestora pe baza criteriilor de eficien i prioritate care s asigure
mprumuturilor cel mai mare impact economic(denumit n limbajul Bncii Big push).
Pentru determinarea volumului finanrii ntr-un sector dat, Banca are n vedere trei
structuri conexe:
elementele proiectului direct finanat de Banc;
proiectul nsui;
programul sectorial.
Determinarea ansamblului sector-proiect-elemente finanate se realizeaz pe baza
analizei mai multor factori i caut deseori s defineasc proiectul de o manier extensiv
care s-i permit mbriarea unei ct mai mari pri a programului sectorial, cu scopul
ameliorrii politicii i strategiei sociale i concretizarea lor prin obligaii juridice n contractul
de mprumut. In ceea ce privesc elementele proiectului finanat, Banca le supune unor
limitri, cum ar fi: limitarea finanrii n devize a elementelor, stabilirea finanrii proiectului n
moneda local n funcie de msura n care situaia economic a rii beneficiare o permite.Avnd n vedere aceste principii, an de an BIRD i-a sporit eforturile pentru
canalizarea fondurilor ei ctre proiecte ce au contribuit la realizarea obiectivelor pentru care
au fost create aceste instituii, respectiv sprijinirea dezvoltrii lumii a treia.
n pofida faptului c grupul Bncii Mondiale a realizat un volum record de mprumuturi
cu care a finanat un numr de proiecte n cretere constant, cele selectate pentru ajutor,
totui, continu i vor continua s rmn relativ puine, respectiv i n viitor se vor reine
proiectele care sunt n general importante i al cror cost este n mod normal de ordinul
ctorva milioane de dolari, asigurnd n acelai timp, att utilizarea eficient a fondurilor
limitate, ct i obinerea unui efect economic superior n dezvoltarea economic a rii
beneficiare.
Pentru a ajuta statele n curs de dezvoltare neexportatoare de petrol s fac fa
greutilor legate de importul de petrol, Banca a introdus mprumuturile pentru ajustarea
structural, care au o debursare rapid, de aproximativ un an, n raport cu cinci ani la
celelalte tipuri de mprumuturi. n afara reechilibrrii structurilor economice, Banca mai
finaneaz importante programe pentru reconstrucia i repunerea n funciune a anumitor
8
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
9/46
obiective economice avariate, pentru compensarea cderii rapide a ncasrilor din exportul
unui produs cu pondere important, atenuarea urmrilor gravelor deteriorri a termenelor de
schimb provenite din creterea rapid a preurilor la import.
3.2 Ciclul unui proiect
Proiectele sunt foarte diversificate, fiecare i are propria istorie, fapt pentru caremprumutul sau creditul care se acord trebuie studiat special, dup fazele bine conturate cu
urmtorul ciclu:
a) cercetarea i definirea proiectului;
b) pregtirea proiectului;
c) evaluarea proiectului;
d) negocierea, aprobarea administratorilor i semnarea mprumutului;
e) controlul executrii i punerii n funciune;f) evaluarea retrospectiv.
Acest proces se consider ca un ciclu deoarece fiecare faz este nu numai o
consecin logic a precedentei, ci le determin pe urmtoarele.
a) Cercetarea i definirea proiectului
Este un proces care const n cutarea proiectelor de prioritate deosebit, care
prezint condiiile cerute pentru a putea fi finanate de Banc i pentru a ntri strategia
dezvoltrii naionale i sectoriale. Aceste proiecte sunt apoi ncorporate programului de
mprumut adoptat de Banc pentru ara solicitant. Definirea unui proiect cere, n principal,
verificarea a trei condiii:
dac sectorul economic la care se refer proiectul, precum i proiectul nsui sunt
considerate ca fiind de nalt prioritate pentru creterea economic i fac parte din
planurile guvernamentale de dezvoltare;
determinarea viabilitii proiectului, ceea ce nseamn posibilitatea gsirii unei
soluii tehnice a problemelor la care se refer i determinarea costurilor ncomparaie cu avantajele ce urmeaz s se obin;
de constatat n final dac guvernul este dispus s accepte sprijinul Bncii, n
special pe plan financiar. Acest lucru este necesar deoarece mprumuturile sunt
acordate fie guvernelor sau organismelor guvernamentale, fie instituiilor
particulare cu asigurarea garaniei statului.
O ntrebare care se pune i la care nu ntotdeauna se obine un rspuns simplu, este
aceea a cilor de urmat pentru reperarea unui proiect. Soluia cea mai comod i n acelaitimp simpl const n a acorda aceluiai beneficiar un alt mprumut (mprumut releu) pentru
9
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
10/46
studii ulterioare de dezvoltare a aceluiai proiect sau a unui proiect asemntor. Dup o
perioad de cca. 40 de ani de activitate, n mod frecvent operaiile se repet cu aceleai
state beneficiare de ajutor. Remarcm faptul c Banca a acordat Cilor Ferate Indiene zece
mprumuturi pentru finanarea segmentelor succesive anuale i bienale ale programelor de
investiii. S-au acordat apte mprumuturi Comisiei Federale de Electricitate din Mexic pentru
realizarea diferitelor faze ale programului de extindere a reelei energetice etc. Desigur, nasemenea condiii, prin sistemul mprumuturilor releu s-au putut identifica i determina noi
proiecte.
O variant a mprumuturilor releu o constituie operaiunile piggy-bank, metod prin
care se asigur un ciclu automat de rennoire a proiectelor, constnd n includerea ntr-un
mprumut destinat realizrii unui proiect dat a unor fonduri care s fie utilizate pentru
efectuarea de studii de pre-investiii pentru proiectele ulterioare. Dac, de exemplu, Banca
finaneaz construcia unui baraj care reprezint primul stadiu al unui program de dezvoltarea unei reele energetice, mprumutul poate s includ studiile necesare definirii i pregtirii
stadiilor ulterioare de dezvoltare a sistemului energetic.
Un alt mod de a identifica proiectele ce urmeaz s fie supuse ateniei Bncii este
acela al trimiterii unor misiuni speciale pentru recunoaterea preliminar a sectoarelor din
anumite ri membre i a constata existena unor proiecte interesante. n acest scop Banca
are n Africa dou misini permanente (Coasta de Filde i Kenya), cu sarcina prospectrii
Africii de Sud i sudului Saharei, aceste misiuni ajutnd la pregtirea proiectelor ce urmeaz
a fi finanate de Banc. Misiuni ale Bncii se mai gsesc i n Afghanistan, Bangladesh,
Columbia, Etiopia, Ghana, India, Nepal, Nigeria, Pakistan, Thailanda i Zair.
n afara acestora, pentru depistarea i definirea proiectelor n rile n curs de
dezvoltare, Banca, prin nelegeri ncheiate cu diferite organisme ONU, organizeaz echipe
pluridisciplinare formate din specialiti de nalt calificare. n domeniul agriculturii, aceti
specialiti sunt furnizai de FAO, n sectorul educaiei de UNESCO, sntii de OMS,
experi n folosirea forei de munc de OIM, precum i ali consultani specializai pe
sectoare. Delegaii Bncii sunt nsrcinai s studieze nu numai problemele tradiionale alecreterii economice, ci i alte aspecte ale dezvoltrii: creterea demografic, urbanizarea,
reforma agrar, repartizarea veniturilor, sntate, protecia mediului nconjurtor, precum i
alte probleme conexe.
b) Pregtirea proiectului
Odat ce un proiect a fost reperat, el intr n ceea ce se cheam pipe-line-ul
proiectelor, respectiv faza de pregtire, timp n care ncepe o strns colaborare ntre Banc
i eventualul beneficiar de mprumut sau credit. Aceast faz variaz ca ntinderen funcie
10
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
11/46
de natura proiectului, experiena beneficiarului, relaiile Bncii cu statul membru etc.
Pregtirea cuprinde toate etapele necesare pentru aducerea unui proiect n stadiul n care
este recunoscut ca realizabil din punct de vedere tehnic, economic i financiar i cnd el
devine posibil de evaluat.
Pentru un mprumut releu, durata pregtirii poate s nu depeasc cteva luni,
atunci cnd executarea primului proiect nu a ridicat nici o problem. n schimb, dac Bancaa ntmpinat dificulti n definirea i pregtirea unui proiect satisfctor sau dac nu este
posibil s se acorde un mprumut din alte raiuni, pregtirea poate dura cinci ani sau chiar
mai mult. n aceast faz se ntmpl ca multe proiecte s fie abandonate.
Pregtirea unui proiect comport decizii n lan, bazate pe judeci de ordin tehnic
referitoare la poziie, amplasamentul investiiilor prevzute etc., n general pe caracteristicile
tehnice ale proiectului.
n aceast faz se ntreprind anchete pedologice, hidrologice i hidrografice, menites stabileasc msura n care resursele naturale i altele necesare execuiei rspund
nevoilor prevzute n proiect. Tot n acest stadiu se au n vedere i alte soluii de rezerv. De
pild, dac se solicit un mprumut pe termen lung n vederea construirii unei hidrocentrale,
se studiaz n paralel msura n care ar fi indicate centralele termoelectrice. Dac este
vorba de o autostrad cu mai multe benzi, se studiaz posibilitatea realizrii unei simple
osele cu dou sensuri, care s permit modernizarea ei pe msura intensificrii
transporturilor auto n regiunea respectiv. Dac se nfieaz un nou proiect de irigaie
este normal s se pun n balan posibilitatea ameliorrii amenajrilor i instalaiilor
existente, sau de dezvoltare a produciei agricole prin procedee care nu necesit capital att
de mare, ntr-o regiune unde regimul pluviometric permite acest lucru.
n stadiul preparatoriu se urmrete ncheierea studiilor de justificare care s furnizeze
elementele necesare pentru alegerea soluiei tehnice celei mai convenabile, precum i
evaluarea avantajelor economice ale fiecrei variante.
Pregtirea proiectelor n mod oficial revine solicitatorului de mprumut, Banca
asumndu-i responsabiltatea de a verifica proiectele dup criteriile specifice. n generalsolicitanii de mprumuturi cunosc preteniile Bncii n ceea ce privete pregtirea acestor
proiecte.
Dac o ar nu dispune de cadrele necesare pregtirii unui proiect, poate apela la
serviciile diverilor specialiti sau societilor de engineering pentru ntocmirea studiilor de
fezabilitate. Aceste studii pot fi finanate de solicitantul de mprumut din fondurile primite n
cazul unui mprumut anterior sau credit piggy-bank sau uneori prin subvenii sau credite
ale Bncii consimite cu titlul de asisten tehnic sau subvenii PNUD. n cazul FAO,
UNESCO i misiunilor Bncii, personalul care definete proiectul ajut i la pregtirea lui,
11
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
12/46
bineneles n situaia n care nu sunt necesare studii de strict specialitate. Pregtirea este
n strns dependen cu mrimea proiectului - cu ct acesta este mai vast, cu att volumul
lucrrilor i timpul necesar sunt mai mari.
c) Evaluarea proiectului
Evaluarea proiectului se face integral de ctre specialitii Bncii i trebuie s acoperease aspecte ale proiectului: tehnic, economic, comercial, financiar, gestionar i
organizatoric.
I. n domeniul tehnic, Banca trebuie s aib certitudinea c toate soluiile au fcut
obiectul unui studiu aprofundat i c au fost reinute numai soluiile tehnice adecvate.
II. Proiectele tehnice propuse sunt analizate sub aspectul raportului costuri-venituri, ntr-
o form definitiv; analize economice de acest fel se fac i n faza pregtirii
proiectului. n cazul analizei definitive a aspectelor economice a soluiilor tehnice sencearc a se stabili relaia optim dintre proiectul, sectorul economic pe care-l relev
i programul global de dezvoltare a rii considerate. Se caut s se asigure c
sectoarele pentru care sunt destinate mprumuturile beneficiaz de o prioritate
ridicat n dezvoltarea economic a rii; n acest caz intervin misiunile economice,
care trec n revist strategia global a dezvoltrii. n cazul sectorului agricol, care este
mai diversificat i reprezint o proporie mult mai ridicat n acttivitatea economic a
rii, este mai puin uor de a integra fiecare proiect ntr-o strategie global care s
acopere n ansamblu sectorul.
III. Al treilea aspect al evalurii l reprezint cel comercial, el fiind important pentru
ntreprinderile productoare. n cadrul acestui aspect se studiaz elementele
proiectului privind negocierile de vnzare-cumprare, cererea pentru produsul ce
urmeaz a se fabrica n urma aplicrii proiectului, eficiena reelei comerciale i de
aprovizionare cu materii prime, fora de munc etc.
IV. Aspectul financiar al evalurii este strns legat de cel comercial, el comportnd dou
laturi distincte: analiza prin prisma Bncii i stabilirea msurii n care poate fiacoperit cu mprumuturi valoarea proiectului. Banca nu obinuiete s mprumute
totalitatea fondurilor necesare din proiect; ea poate s-l finaneze n procent de 10
pn la 80% din valoarea total, ns niciodat integral. Beneficiarul este deci obligat
s participe cu diferena. Pentru proiecte importante, beneficiarul sau titularul de
proiect poate apela, atunci cnd nu poate acoperi diferena cu fonduri proprii, la alte
surse de credit. Evaluarea financiar a unui proiect poate, de asemenea, s aib ca
obiect asigurarea unui plan de finanare care s furnizaze fondurile necesare
construciei proiectului n termenul prevzut. Cnd beneficiarul este un guvern ale
12
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
13/46
crui dificulti bugetare sunt cunoscute, Banca i poate sugera dispoziii speciale, cu
precdere deschiderea de credite anticipate sau efectuarea anumitor ncasri fiscale
pentru a asigura o finanare continu i n timp util a proiectului. O alt problem
financiar este a se cunoate dac, odat intrat n programul de finanare,
ntreprinderea creditat va putea face fa obligaiilor sale financiare. Dat fiind faptul
c Banca acord de obicei mprumuturi direct ntreprinderii care execut proiectul,este normal s se preocupe n primul rnd de rambursarea lui. Cu aceast ocazie, se
previzioneaz bilanul ntreprinderii respective, precum i contul su de profit i
pierdere, rentabilitatea rmnnd condiia sine-qua-non, creia Banca i
subordoneaz toate acordrile de mprumuturi.
V. Cnd se analizeaz aspectul gestiunii se are n vedere competena managerial a
celor ce urmeaz s coordoneze proiectul i s asigure ulterior gestiunea, precum i
capacitatea de execuie a ntregului personal al ntreprinderii. n ri foarte slabdezvoltate, aceast problem devine extrem de spinoas. Din aceast cauz toate
contractele de mprumut comport n prezent o clauz prin care se stipuleaz c vor
avea loc consultaii ntre beneficiarii de mprumut i Banc, pentru alegerea
managerilor de proiect.
VI. Ultimul din cele ase aspecte ale evalurii, const n analiza structurii administrative
a ntreprinderii sau organismului care realizeaz proiectul. Se cere ca o ntreprindere
public s se bucure de o anumit autonomie pentru administrarea afacerilor sale, s
fie n afara ingerinelor politice i rigiditii inerente de multe ori a organismelor
administrate direct de ctre stat. Banca se ocup de organizarea respectiv,
examinnd i urmrind totodat ca structura sa intern, articulaia sa ierarhic,
organizarea fiecrui serviciu, execuia deciziilor, repartiia responsabilitilor interne
de organizare s fie raionale i eficiente.
Dup terminarea evalurii, misiunea nsrcinat cu aceasta se ntoarce la sediul
Bncii (Washington), unde i ntocmete raportul, dup care se deschide faza negocierilor.
d) Negocierea
n cadrul negocierilor, Banca i beneficiarul de mprumut caut s se pun de acord
asupra dispoziiilor care, dup raport, sunt indispensabile asigurrii reuitei proiectului, ele
urmnd s devin obligaii juridice odat cu nscrierea n acordul demprumut. Negocierea i
redactarea documentelor juridice constituie un aspect esenial care permite Bncii s se
asigure c cele prevzute n concluziile de evaluare vor fi respectate, lundu-se de ctre
beneficiar msurile necesare pentru nfptuirea lor ntr-un termen acceptabil. Msurile
convenite ntre cele dou pri la sfritul negocierilor sunt ncorporate n raportul de
13
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
14/46
evaluare care, actualizat, este adresat mpreun cu dosarul de finanare Consiliului
Administratorilor Bncii. Dup aprobare, acordul de credit sau mprumut se semneaz n
cursul unei simple ceremonii ce marcheaz sfritul ciclului proiectului.
Cu privire la condiiile impuse de Banca Mondial la acordarea mprumuturilor se
impune precizarea c majoritatea acestora sunt n mod cert menite s nsntoeasc
economia rii gazd dar, unele dintre ele, sub acoperirea aceleiai raiuni, creaz avantajeevidente n favoarea rilor decidente din cadrul Bncii i anume marile puteri economico-
financiare. Prezentm n acest sens rigorile Bncii Mondiale cu privire la mprumuturile
acordate Romniei:
A. Domeniul bugetar
1. pentru asigurarea cheltuielilor sociale, vor trebui amnate sau eliminate alte
cheltuieli;
2. pentru a avea un buget public consolidat echilibrat, o cretere a unor cheltuieli vatrebui echilibrat cu o scdere a altor cheltuieli, altfel deficitul total va crete;
3. trebuie stabilit o ordine a prioritilor cheltuielilor publice
B. Politica monetar
1. corelarea politicii monetare cu rata inflaiei;
2. emiterea cu bonuri de tezaur cu dobnd mare pentru a atrage investitorii privai;
3. liberalizarea pieei de licitaie a creditelor;
4. unificarea cursurilor de schimb prin eliminarea barierelor ce plaseaz tipuri diferite
de tranzacii valutare n categorii diferite;
5. creterea numrului de dealeri pe piaa valutar prin eliminarea restriciilor asupra
cursului de schimb oferit de acetia;
6. liberalizarea accesului investitorilor strini la cumprarea de lei cu valut.
C. Reforma ntreprinderilor
1. eliminarea proteciei societilor n faa creditorilor i operaionalizarea Legii
Falimentului cu sprijinul direct al Guvernului, n calitatea lui de creditor;
2. eliminarea subvenionrii/creditrii agenilor economici neperformani;3. controlarea preului energiei, cu meninerea preului mediu al energiei electrice la
50 USD/Mwh (inclusiv TVA);
4. creterea ritmului privatizrii;
5. Curtea de Conturi va trebui s revizuiasc procedurile, aa nct atenia s fie
concentrat nu asupra unui pre inflexibil, ci asupra corectitudinii i transparenei
formrii preului de vnzare a societii; privatizarea se va face prin numerar
(licitaie public), tranzacie privat, ofert public la Burs;
14
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
15/46
6. protejarea drepturilor acionarilor minoritari i a dreptului prin care se solicit ca
ntreprinderile s semneze contracte pentru utilizarea registrelor de acionari
administrate privat, pentru ca aciunile s fie uor de tranzacionat;
7. re-elaborarea listei agenilor economici strategici i privatizarea rapid a celor
scoi din list;
8. concentrarea rspunderii guvernamentalen privina restructurrii i eliminareaoricror cheltuieli cu excepia celor legate de restructurarea financiar n procesul
privatizrii, de acoperire a unor costuri sociale i de mediu;
9. desfiinarea Companiei Romne de Petrol, care limiteaz concurena;
10.restructurarea i redimensionarea industriei crbunelui;
11.respectarea de ctre societi a contribuiilor bugetare, sub imperiul unor msuri
severe; nu vor fi permise arieratele i nu se vor acorda subvenii speciale.
D. Reforma agriculturii1. liberalizarea tuturor preurilor controlate;
2. reducerea taxelor vamale de import;
3. protejarea productorilor de gru mpotriva cderii pieei, stabilindu-se preul de
intervenie a statului la nceputul campaniei de nsmnri;
4. separarea subveniilor ctre agricultori de cele ctre integratori, astfel nct
furnizorii privai s concureze egal cu integratorii de stat;
5. sistarea creditului direcionat, subvenionat sau cel puin scderea volumului
creditului i furnizarea lui prin buget;
6. crearea unui sistem financiar rural; separarea cooperativelor de credit de cele de
consum;
7. limitarea aciunii Ageniei Naionale a Produselor Agricole la un singur produs:
grul;
8. crearea rapid a pieei funciare i eliminarea restriciilor la arendare.
Dup cum se observ, condiiile impuse sunt foarte eficiente teoretic, ns sunt
extrem de greu de pus n aplicare, datorit faptului c efectele colaterale ale msurilorpreconizate i aplicate au fost adesea neglijate: deprecierile favorizeaz inflaia, creterea
impozitelor genereaz dificulti de colectare ct i restrngerea economisirii, iar reducerea
cheltuielilor bugetare este ntotdeauna urmat de fenomene sociale nedorite, ca i lichidarea
ntreprinderilor neperformante fr nici o alternativ de reorientare a personalului
disponibilizat. Aceste efecte negative atrag n multe cazuri nevoia unor noi mprumuturi
pentru redresare, ceea ce duce la creterea datoriei externe.
e) Controlul realizrii proiectelor
15
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
16/46
Este o sarcin ce-i revine Bncii, n conformitate cu prevederile statutului su. Banca
este interesat s cunoasc msura n care obiectivele finanate se realizeaz potrivit
acordului cu beneficiarul de mprumut, s rezolve i s prentmpine eventualele greuti ce
ar mpiedica mersul lucrurilor.
Metodele de control ale Bncii au evoluat n funcie de numrul i complexitatea
proiectelor. La ncept, n deceniul cinci, instituia plasa cte un reprezentant care urmrealucrrile la fiecare proiect. O dat cu nmulirea proiectelor, aceast metod nu mai putea fi
folosit datorit costurilor sale ridicate i din lipsa cadrelor necesare. S-a recurs atunci la o
metod mai ieftin, aceea a primirii de rapoarte din partea beneficiarilor de proiecte, prin
care se informa n mod periodic cu privire la desfurarea lucrrilor. Dar nici aceast metod
nu a putut satisface n totalitate cerinele controlului, mai ales n cazul proiectelor problem,
motiv pentru care s-a renunat parial la ea i s-a adoptat o metod combinat de control,
adic verificri prin misiuni la faa locului i primirea de rapoarte, metoda fiind n vigoare in prezent.
Instituirea controlului se realizeaz n timpul negocierilor, Banca convenind cu
beneficiarul de mprumut sau credit asupra unui calendar n cadrul cruia Bncii s-i fie
naintate rapoarte despre stadiul lucrrilor, informaii asupra executrii propriu-zise a
proiectelor, costuri etc. Aceste rapoarte se nainteaz la intervale de trei sau ase luni i pot
fi ntocmite de beneficiarul de mprumut sau consultanii si. Misiunile trimise de Banc au
sarcina s verifice i s controleze stadiul de executare a proiectelor i s analizeze pe
teren rapoartele primite n comparaie cu stadiul lucrrilor.
Anual se trimit Bncii peste 2.300 de rapoarte, iar numrul misiunilor delegate n
control ajunge la cca. 750. Aceste misiuni se deplaseaz doar la proiectele ajunse n
dificultate. Un studiu recent arat c acestea reprezint 55% din totalul proiectelor, din care
40% cu dificulti normale i 15% cu probleme deosebite, care trebuie s fac obiectul unei
atenii speciale din partea Bncii.
Controlul pe care l exercit Banca se segmenteaz pe trei etape: de la semnare i
pn la intrarea n vigoare a mprumutului, pe timpul realizrii investiiei i controlul petimpul exploatrii proiectului, pn la amortizarea integral a mprumutului.
Necesitatea controlului n prima etap este dat de faptul c un proiect nu se poate
ataca dect dup ce mprumutul intr n vigoare. Majoritatea contractelor stipuleaz c
intrarea n vigoare trebuie s se produc n trei luni de la semnare, iar dac acest lucru nu
se poate realiza, Banca poate rezilia integral contractul. Cu scopul de a scurta intervalul
dintre semnarea contractelor i intrarea n vigoare a mprumuturilor, Banca i trimite
misiunile sale pentru a sprijini beneficiarii de mprumut s ia mai repede dispoziiile de
16
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
17/46
creare a unui serviciu nsrcinat cu dirijarea proiectului, achiziionarea terenului sau
negocierea mprumuturilor subsidiare.
Controlul stadiului investiiei se ntinde pe o durat de mai muli ani. Controlul i are
temeiul juridic n documentele de mprumut. Beneficiarul accept facilitarea lui prin
ntocmirea dosarului stadiului de execuie a proiectului i evaluarea costurilor, autorizarea
deplasrii reprezentanilor Bncii la faa locului pentru inspectarea lucrrilor, precum i adosarului sus-menionat. n stadiul acestui control este important ca Banca s fie inut la
curent cu absolut toate detaliile care caracterizeaz abaterile de la condiiile normale
prevzute n executarea proiectului. Banca trebuie s se asigure c beneficiarul de
mprumut respect diferitele convenii inserate n documentele de mprumut.
Tot n acest stadiu se verific respectarea condiiilor de mprumut prin controlul
documentaiilor care conin diferite acorduri asupra msurilor de luat i politicilor de urmat.
Dispoziiile acestor acorduri variaz n funcie de proiect i de beneficiarul de mprumut i,ca regul general, ele se refer la:
delegarea la beneficiari de experi-consilieri, stabilindu-se mandatul lor;
desemnarea personalului-cheie;
formarea personalului;
existena unor acorduri financiare referitoare la tarife, baremuri etc.;
constituirea fondurilor destinate acoperirii tuturor cheltiielilor nefinanate de Banc
sau de ali creditori;
ntreinerea proiectului dup execuie;
verificarea evidenei contabile etc.
f) Evaluarea retrospectiv
Reprezint ultimul stadiu al ciclului unui proiect i urmrete s constate msura n
care proiectul dat n exploatare corespunde evalurilor care au stat la baza finanrii de ctre
Banc. Evaluarea cade n sarcina Departamentului de evaluare retrospectiv a operaiunilor(OED) i ea se practic din 1970.
Datele i informaiile care servesc lucrrilor de evaluare se primesc sub form de
rapoarte de la beneficiarii proiectelor. ntruct numrul proiectelor finalizate este n
permanent cretere, administratorii Bncii au decis ca ncepnd cu 1983 s fie adoptat un
sistem selectiv de evaluare retrospectiv a operaiilor, care s permit alegerea unui
eantion de 60% din totalul finanat.
17
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
18/46
Evaluarea retrospectiv se concretizeaz ntr-un raport pentru fiecare proiect, iar
anual mbrac forma unei sinteze de ansamblu a rapoartelor ce se nainteaz Consiliului
Admininistratorilor pentru examinare.
Paralel cu studierea i evaluarea retrospectiv a operaiunilor, OED continu s
ntocmeasc studii speciale care se supun examenului Comitetului Mixt al Controlului
Gestiunii precum i Consiliului Administratorilor, pentru elaborarea de decizii n vedereaperfecionrii concepiilor i execuiei proiectelor viitoare care urmeaz a fi susinute de
Banca Mondial.
4. Metodologia de ntocmire a planului de afaceri n viziunea Bncii Europene de
Reconstrucie i Dezvoltare (B.E.R.D.)
BERD a elaborat un model de plan de afacere n sprijinul potenialilor investitori din
sectorul privat care doresc s abordeze Banca pentru a obine finanare. Fiecare proiect
presupune diferite elemente de risc: de producie, financiare, legale, sau legate de evoluia
pieei. BERD trebuie s evalueze riscurile poteniale nainte de a se angaja s participe
financiar la un proiect i s examineze n ce msur aceste riscuri pot fi reduse i/sau
mprite cu un sponsor.
Deciziile de finanare ale BERD se bazeaz n exclusivitate pe meritul proiectului
propus i, n consecin, Banca va face o analiz minuioas a proiectului i a structurii
propuse. Aceast analiz ia n considerare aspectele financiare, comerciale i legale ale
proiectului ca i mediul n care acesta va fi implementat. Desigur, o asemenea investigaie
este mult simplificat de prezentarea n timp util a informaiilor relevante; cu ct BERD are
acces mai rapid la aceste informaii, cu att poate rspunde mai prompt cerinelor
investitorului.
In cele ce urmeaz se va prezenta metodologia general de ntocmire a planului de
afacere. Detalierea fiecrei categorii de informaii va diferi de la caz la caz n funcie denatura proiectului, Banca dovedind o flexibilitate deosebit n analiza variantelor.
18
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
19/46
4.1. Informaii operaionale i legate de proiect
4.1.1 Proiectul
Pentru plasarea proiectului n context este necesar o scurt introducere. Aceast
introducere trebuie s includ o descriere a proiectului prezentat BERD pentru finanare,preciznd n mod deosebit dac este vorba despre un proiect absolut nou (greenfield), sau
de o extindere a unei afaceri deja existente i, dac este vorba de o achiziie sau privatizare,
sau de o societate mixt. Este util ca aceast introducere s conin o estimare anticipat a
fondurilor necesare pentru construcii, capital rulant etc. De asemenea, trebuie inclus, acolo
unde este cazul, un istoric al proiectului, stadiul su actual i motivele pentru care se solicit
o finanare BERD.
Un sumar al programului estimat pentru implementarea proiectului respectiv vapermite Bncii s efectueze o evaluare rapid a procesului intern cel mai potrivit pentru
proiectul n cauz. Acest sumar va include programul de efectuare a amenajrilor, inclusiv
instalarea echipamentului tehnic i data nceperii produciei.
4.1.2 Sponsorii proiectului
Pe durata evalurii unei cereri de finanare, BERD stabilete legturi cu factorul major
de decizie al proiectului respectiv. Acesta este de obicei sponsorul proiectului, partea
rspunztoare pentru derularea i implementarea sa. Sponsorul poate fi chiar potenialul
creditat sau o ter parte. In mod tipic, sponsorul este un acionar important n cadrul
proiectului, contribuind cu capital n numerar i/sau natur. In plus, sponsorul are uneori
rolul de a sprijini proiectul i dup realizarea sa.
Sponsorul dirijeaz dezvoltarea proiectului i este responsabil pentru asigurarea
succesului acestuia. BERD solicit o implicare foarte serioas din partea sponsorului,
precum i informaii detaliate asupra sprijinului global n capital, management, operaiuni,
producie i marketing pe care acesta l poate oferi proiectului.
4.1.3 Experiena
Un sponsor cu experien n domeniu va fi contient de riscuri i capabil s ia decizii
de natur strategic, financiar i comercial, referitoare la cel ce solicit finanarea.
Sponsorul ofer BERD garania c cineva cu experien n afacerea respectiv este gata s
rite capital alturi de potenialul finanat. Acolo unde este posibil, trebuie subliniate
elementele referitoare la experiena sponsorului i la gradul de implicare a acestuia.
19
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
20/46
Este util i prezentarea pe scurt a proiectelor similare la care a mai participat
sponsorul. Acolo unde proiectul se refer la o extindere a unor faciliti deja existente, iar
sponsorul i potenialul finanat sunt practic una i aceeai entitate, aceast seciune ar
trebui s descrie istoricul firmei i orice experien anterioar n domeniul extinderii, n
special cu privire la:
un scurt istoric, ncepnd de la nfiinare;
forma legal de constituire, structura proprietii i conducerea firmei;
ara n care a fost nregistrat, organizarea intern i evoluia recent;
numele principalelor bnci i principalilor clieni, pentru eventuale referine.
4.1.4 Situaia financiar
Amnunte asupra statutului financiar al sponsorului trebuie s demonstreze n faa
BERD rezultatele acestuia n domeniu. In plus, acesta este un indicator cheie al succesului
de care s-a bucurat sponsorul n activitatea sa anterioar. Exist posibilitatea ca BERD s
conteze pe un sprijin susinut al proiectului din partea sponsorului, iar gradul de confort n
aceast privin depinde de sntatea financiar a sponsorului n momentul respectiv.
Sponsorul va trebui s prezinte i declaraiile financiare, expertizate acolo unde este posibil
pentru ultimii trei ani i s susin cu documente orice eveniment petrecut n perioada
acestor trei ani. Dac sponsorul este o persoan fizic, BERD va trebui s cunoasc ce
proprieti deine, de exemplu, aciuni deinute n cadrul altor firme sau numerar obinut nurma unor alte afaceri.
4.1.5 Ali acionari
Acolo unde exist mai muli acionari ce particip la proiect, sponsorul trebuie s
ofere informaii privind rolul acestor pri, puterea anticipat de control/vot i modul n care
au fost selectate.
Trebuie de asemenea prezentate i mrimea, tipul de proprietate i rezultateleanterioare ale acestor acionari, precum i precizarea dac vreunul dintre ei ofer proiectului
suport financiar sau garanii. Acionarii trebuie s ataeze i declaraiile financiare pe durata
ultimilor trei ani.
4.1.6 Produsul
In cadrul acestei seciuni trebuie descris n amnunt produsul sau serviciul ce
urmeaz a fi oferit pieei. In majoritetea cazurilor, BERD va cere unei tere pri
independente s fac o evaluare a acestora, astfel nct aceast seciune va trebui s fie
20
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
21/46
suficient de amnunit nct s permit realizarea evalurii. Este important s se prezinte
trsturile definitorii ale produsului oferit, inclusiv prin comparaie cu produsele concurenei,
precum i beneficiile de care se vor bucura potenialii cumprtori. Printre altele, se vor
explica pe baza specificaiilor de produs, de ce un cumprtor ar prefera produsul n cauz
comparativ cu produsele concurenei. Se ofer ct mai multe amnunte despre punctele
forte dar i despre cele vulnerabile ale produsului ntr-o viziune comparativ, precum imodalitile n care proiectul n cauz va mbuntii, transforma sau nlocui produsele
existente.
Observaie: n aceast etap descrierea se va axa pe produs; piaa va fi abordat
ulterior.
4.1.7 Producia
BERD evalueaz procesul de producie pentru a se convinge c procesul ales vaasigura o producie competitiv, mai presus i dincolo de beneficiile circumstaniale, cum ar
fi costul forei de munc sau stimulente fiscale. In cele ce urmeaz se vor prezenta cinci
categorii de factori, dar gradul lor de importan difer de la caz la caz.
1. Amplasarea
In aceast seciune se va prezenta motivul care st la baza alegerii amplasamentului
obiectivului. Este necesar a se face referiri la impactul pe care l are alegerea acestui loc
asupra costului proiectului, cu referire la:
transport;
disponibilitatea materiilor prime i a forei de munc;
distana fa de furnizori i clieni;
disponibiliti legate de furnizarea energiei electrice i a apei.
2. Echipamente i cldiri
Se vor prezenta echipamentele i cldirile necesare sub urmtoarele aspecte:
ct de moderne sunt;
ce nivel de modernizare va fi necesar;
comparaie cu concurana.3. Procesul de fabricaie
21
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
22/46
Se va descrie procesul de fabricaie i, acolo unde este posibil, se va include:
procesul de producie sau de exploatare;
avantajele de producie sau de exploatare;
capacitile de producie i de exploatare.
4. Necesarul de producie i costuri
Una dintre cele mai importante componente pentru BERD o reprezint analiza
necesarului de producie i a costurilor materialelor:
enumerarea componentelor cele mai importante ale necesarului de producie;
explicarea modului n care se va obine acest necesar i cum se va asigura
ritmicitatea furnizrilor;
prezentarea termenilor de plat;
indicarea surselor alternative de aprovizionare; clasificarea necesarului n valut i n moneda naional.
5. Fora de munc
Descrierea forei de munc trebuie s conin n prelabil o evaluare a necesarului de
personal. In plus, se va include i o analiz a ponderii angajailor strini/autohtoni i
programul necesar pentru a completa necesarul de personal.
4.1.8 Piaa
Se va descrie piaa pe care se va vinde produsul prezentat i se va evidenia
strategia propus de ptrundere pe aceast pia. Tipul de pia ales este un element cheie
n determinarea riscurilor asociate cu proiectul respectiv i a stabilitii fluxului de numerar
disponibil generat de proiectul analizat. In funcie de natura proiectului, se vor prezenta
schemele de finanare pe care proiectul le va putea extinde pentru potenialii clieni. Se vor
prezenta n cele ce urmeaz principalele aspecte vizate la acest nivel.
1. Identificarea pieelor
Aceast seciune va trebui s explice cum a fost aleas i segmentat baza de clieni.
Trebuie fcut diferena ntre clienii existeni deja i cei poteniali, realizndu-se i o
evaluare a mrimii pieei i a nivelului estimativ al cererii. In plus, dac se intenioneaz
exportul produselor, se va explica modul de derulare a tranzaciilor i se vor prezenta pieele
externe vizate.
2. Segmentul de pia i volumul vnzarilor
22
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
23/46
Se va realiza o descriere a modului de evoluie a pieei n ultimii 2-3 ani precum i o
previzionare pentru o perioad de 5 ani. In acest context, se va estima segmentul de pia i
volumul vnzrilor ce poate fi atins n urmtorii 2-5 ani. Se vor identifica orice angajamente
de achiziionare i se vor prezenta contractele deja ncheiate.
Descrierea pieei i evaluarea tendinelor trebuie fcut cu referiri speciale la
produsul respectiv, la clieni i concuren.
3. Concurena
Este deosebit de important surprinderea principalelor aspecte referitoare la
concuren i anume:
cine sunt concurenii i care este segmentul lor de pia;
care a fost evoluia acestor concureni n ultimii 3 ani i care sunt planurile lor de
viitor; care se ateapt s fie reacia lor la apariia noii oferte pe pia.
4.1.9 Strategia preurilor
La acest punct se va fundamenta strategia proprie de stabilire a preurilor, comparativ
cu concurena. In msura n care este posibil se va prezenta:
modalitatea propus de penetrare a pieei;
posibiliti de meninere sau cretere a segmentului de pia;
modul de stabilire a marjelor comerciale, n funcie de strategia prezentat.
Alturi de strategia de pre, trebuie inclus i o analiz a evoluiei istorice a preurilor
produsului respectiv, precum i o evaluare a principalilor factori de influen (sensibilitatea
consumatorilor, posibiliti de substituire a produsului n consum, investiii etc.)
Dac produsele sunt destinate exportului, se va identifica strategia corespunztoare
pieei strine i se va prezenta n amnunt care dintre produse vor fi surse de ncasri
valutare i care anume de ctiguri n moneda local.
4.1.10 Distribuie i vnzri
Se va prezenta modul n care se va distribui produsul respectiv, sub urmtoarele
aspecte:
organizarea/justificarea forei de munc implicate n procesul de vnzare;
reeaua de distribuie a produsului;
mecanismul de decontare;
23
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
24/46
strategia promoional.
Este necesar a se face diferenierea ntre reeaua de distribuie deja existent i orice
nou reea ce ar trebui creat.
4.1.11 Management
Fora i calitatea managementului sunt elemente eseniale pentru reuita proiectului.
BERD trebuie s neleag care sunt punctele tari i care sunt cele vulnerabile ale
managementului proiectului:
care sunt sponsorii care asigur membrii echipei manageriale;
descrierea structurii manageriale i relaiile dintre diferite departamente i/sau
indivizi (eventual, pe baz de organigragram);
prezentarea funciei fiecrui departament n parte;
descrierea fluxului informaional care se stabilete ntre departamente i
compartimentul managerial;
explicarea modului de monitorizare a performanelor.
Pentru cele mai importante posturi manageriale, de exemplu director executiv,
director economic, director de producie, este util s se ataeze scurte prezentri incluznd
numele, aria de competen i experiena n domeniu.
24
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
25/46
4.2 Informaii de natur financiar
4.2.1 Bugetul proiectului
BERD solicit detalierea costurilor proiectului i a modului de utilizare a fondurilor, n
special a celor asigurate de aceasta. Detalierea se realizeaz ntr-o faz incipient apregtirii proiectului. In plus, se adaug urmtoarele elemente:
modul de estimare a costurilor (de exemplu, costuri de furnizor, cote de
consultan tehnic,cote de instalare etc.)
cine estimeaz costurile (firma sau un contractor din exterior);
gradul de acuratee al estimrii costurilor;
programarea n timp a costurilor;
detalii asupra costurilor deja efectuate;
metodologia de evaluare a contribuiei n natur sau a activelor existente;
evidenierea surselor de provenien a echipamentelor, materialelor etc, n special
n situaia n care provin de la sponsori;
explicaii asupra categoriilor de costuri incluse n bugetul proiectului; de unde
anume pot apare depiri ale acestora i dac s-au asigurat suficiente fonduri de
rezerv n eventualitatea unor depiri.
In bugetul proiectului trebuie incluse i eventualele costuri de nregistrare a
garaniilor, polie de asigurare etc. Aceste costuri sunt de obicei contractate nainte de
semnarea acordurilor financiare, dar pot fi pltite din fondurile puse la dispoziia firmei.
4.2.2 Implementare i achiziii
BERD se poate baza pe un sponsor pentru o implementare direct, sau poate angaja
contractori pentru implementarea proiectului, n timp util i n condiii de rentabilitate. Pentru
a permite Bncii s evalueze riscurile referitoare la implementarea proiectului, sunt
necesare urmtoarele:
alctuirea unui rezumat al aranjamentelor legate de implementare; se vor include
numele ageniilor nsrcinate cu implementarea componentelor individuale ale
proiectului;
motivarea alegerii acestor agenii i prezentarea unei scurte descrieri a activitii
lor anterioare;
25
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
26/46
expunerea naturii contractelor ncheiate cu ageniile, reliefnd n special
condiionalitile de finalizare, programarea regimului de pli i garaniile de
performan asociate cu implementarea proiectului;
prezentarea unei scheme amnunite a implementrii;
indicarea datelor considerate critice pentru demararea proiectului n cadrul stabilit
i a modalitaii de gestionare a acestora; descrierea eventualelor planuri de
rezerv aplicabile n cazul ntrzierilor.
BERD solicit ca atunci cnd aprob finanarea unui proiect, achiziiile s se fac ntr-
un mod transparent i accesibil, astfel nct, sponsorul este rugat s acorde o atenie
deosebit acestei probleme. In consecin, el va trebui:
s indice i s justifice metoda de achiziionare a bunurilor, serviciilor i
echipamentelor procurate cu fonduri BERD;
s confirme c bunurile, serviciile i echipamentele au fost procurate la prima
mn, n termeni comerciali adecvai;
s declare natura contractelor comerciale ncheiate n vederea realizrii
proiectului (de exemplu, ncadrarea n reglementrile INCOTERMS).
In anumite cazuri, BERD angajeaz o ter parte care s examineze derularea
proiectului i s raporteze asupra dificultilor ce apar sau asupra depirilor de costuri.
4.2.3 Surse de finanareAceast seciune examineaz modul n care vor fi acoperite costurile identificate
anterior. In mod obinuit, BERD este doar una din sursele de finanare. Astfel, Banca va
ncuraja sponsorul att s fac investiii directe de capital, ct i s identifice alte surse
poteniale de finanare. In cazul n care proiectul prevede extinderea unor utiliti deja
existente, BERD se poate declara de acord s finaneze ntregul proiect, cu condiia ca
expunerea Bncii n cadrul firmei s rmn de cel mult 35% din ntreaga capitalizare pe
termen lung a companiei.BERD insist s mai participe i ali investitori la finanarea proiectului din
urmtoarele motive:
mprirea riscurilor - BERD dorete s se conving c elemente cu experin
direct n domeniu sunt dispuse s i rite banii n sprijinirea proiectului, deci c
este vorba despre o investiie fezabil;
BERD acioneaz astfel ca un catalizator, ncurajnd i alte elemente deintoare
de capital de mprumut s participe la astfel de procese.
26
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
27/46
Dac sponsorul ntmpin dificulti n atragerea altor parteneri de finanare, n
special creditori, este de preferat ca BERD s fie contactat ntr-un stadiu incipient al
derulrii proiectului. Banca trebuie s ofere sprijin n aceast ncercare de a atrage i alte
instituii creditoare odat ce s-a stabilit de comun acord structura finanrii.
In cazul n care proiectul implic extinderea unor utiliti deja existente, cel ce solicit
creditul trebuie s prezinte bilanul contabil, declaraia asupra veniturilor i contul de profit ipierderi (de preferin, expertizate la nivelul standardelor internaionale) pentru afacerea
existent.
Informarea referitoare la sursele de finanare trebuie s cuprind elementele ce vor fi
expuse n cele ce urmeaz.
1. Capitalul
Se vor expune urmtoarele categorii de informaii:
cine particip la capital i pe ce perioad;
care este proporia capitalului n numerar i, respectiv, natur;
cum au fost alocate aciunile i pe ce baz (se va include i participarea angajailor,
dac este relevant)
dac i se cere BERD s participe la capital i care va fi modalitatea de ieire a
Bncii (Banca nu intenioneaz s rmn ca acionar permanent).
2. Imprumuturi
Se va meniona: cine crediteaz proiectul;
care sunt creditorii principali i cei subordonai;
ce valute sunt utilizate;
dac vreunul dintre mprumuturi este dependent de anumite condiii (de exemplu
rate ale dobnzii subvenionate);
care sunt termenii i condiiile referitoare la toate celelalte mprumuturi implicate n
proiect, sau care exist deja n bilanul contabil al proiectului.
3. Acorduri de sprijin relevante
Se va descrie orice proiect care ar afecta structura de mai sus, ca de exemplu:
acorduri de vnzare/preluare;
orice garanie din partea sponsorului sau a unei tere pri;
acorduri de sprijin guvernamental;
alte forme de sprijin - subvenii, scutiri de impozite etc.
27
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
28/46
4. Garanii i asigurri
Dac este posibil, se va descrie natura asigurrilor puse la dispoziia creditorilor
proiectului. In plus, este important s se prezinte amnunte asupra tipului de ipotec, opiuni
i gajuri care exist deja.
5. Analiza financiar i performanele anticipate
Aceast seciune trebuie s permit BERD s evaluze capacitatea proiectului de a
genera numerar suficient pentru a-i putea recupera datoriile sau pentru a plti dividende n
cazul unei investiii.
Proieciile trebuie fcute pentru acelai numr de ani ca i mprumutul sau investiia
solicitat.
4.2.4 Elementele de baz ale activitii curente
Pentru fiecare an luat n considerare, se va prezenta:
volumul vnzrilor i preul pe produs, incluznd reduceri i comisioane;
mprirea costurilor de operare, incluznd:
- fora de munc:
- numr de angajai;
- salariul mediu.- materii prime (preuri exprimate n valut i n moneda local);
- transport;
- utiliti;
- vnzri i administraie.
cheltuieli de capital pentru ntreinere;
capital rulant - list de estimri:
- ct trebuie reinut, att pentru materii prime ct i pentru produsele finite;- regimul de plat pentru firm;
- regimul de plat pentru furnizori.
4.2.5 Proiecii financiare
Se vor prezenta urmtoarele probleme:
contul de profit i pierderi/declaraia asupra veniturilor, incluznd i dividendele
anticipate;
bilanul contabil, ncepnd cu anul n curs;
28
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
29/46
fluxul de numerar net i cel de operare, descriind sursele de numerar i modul cum
este utilizat acesta, aspect ce trebuie prezentat n corelaie cu cele prezentate mai
sus;
schema pentru plata datoriilor i a dobnzilor, indicnd durata i termenii pentru
datoriile noi/existente;
schema de amortizare a activelor;
schema capitalului rulant, cu accent pe schimbrile i presupunerile din perioada
mprumutului;
schema anticipat a impozitelor pe care le va avea de pltit firma pe durata de via
a mprumutului.
Toate aceste scheme trebuie s includ programul de costuri i cheltuieli contractate,
sau venituri generale.
4.3. Informaii referitoare la mediu i la cadrul legal
4.3.1.Informaii referitoare la mediu
Mandatul BERD cere ca Banca s promoveze prin ntreaga ei activitate o dezvoltare
susinut i sntoas din punct de vedere al mediului. In consecin, este necesar ca
propunerile de finanare s conin suficiente informaii legate de aspectele privind protecia
mediului. Informaiile care trebuie prezentate Bncii de la nceput se refer la: amplasarea obiectivelor proiectului;
modul n care terenul respectiv a fost i va fi folosit;
msuri propuse pentru reducerea impactului i mbuntirea condiiilor de mediu;
o declaraie prin care s se ateste rspunderea fa de orice contaminare i/sau
alte rspunderi;
o declaraie asupra politicii referitoare la problemele mediului.
Atunci cnd este posibil, trebuie introduse copii ale oricror analize i expertize ale
impactului asupra mediului, realizate n scopul susinerii proiectului respectiv. Trebuie
descrise aspectele naionale, regionale i locale, ale sntii angajailor i ale msurilor de
siguran relevante pentru proiectul respectiv.
4.3.2 Informaii asupra cadrului legal
BERD trebuie s neleag cadrul legal n care va funciona proiectul propus. In
msura n care sunt relevante, trebuie expuse urmtoarele probleme:
29
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
30/46
licenele sau aprobrile guvernamentale necesare pentru funcionarea proiectului;
modalitile de obinere i limitele de timp;
dac proiectul este axat pe producie, se va explica n ce msur materiile prime
sunt subvenionate guvernamental; se vor prezenta restriciile la import i natura
tarifelor vamale i a cotelor. Dac producia se adreseaz exportului, trebuie
precizat dac vreuna dintre pieele vizate ar putea impune restricii referitoare la
importul produsului respectiv;
detalierea structurii curente a preurilor pentru utiliti i orice alte structuri tarifare
relevante;
in cazul n care exist interdicii legate de moneda utilizat, acestea trebuie
prezentate (n special reglementrile privitoare la repatrierea profiturilor).
30
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
31/46
5.Planul de afacere n viziunea Bncii Europene pentru Investiii (B.E.I.)
5.1. Cadrul general al nfiinrii i activitaile Bncii Europene pentru Investiii
Creat prin Tratatul de la Roma, care n 1958 a pus bazele Comunitilor Europene
(Partea a V-a, Ttitlul I, Cap.5), Banca European de Investiii se bucur de personalitate juridic independent i autonomie financiar, fiind nzestrat cu propriile structuri de
decizie, n cadrul sistemului comunitar. Statutul BEI este conceput sub forma unui protocol
anexat Tratatului de la Roma. Acest protocol se constituie ca parte integrant a tratatului
precizat i dispune de aceeai autoritate juridic.
Banca European de Investiii aparine statelor membre ale Comunitilor Europene,
acestea participnd fr excepie, prin aport propriu de capital, la nfiinarea Bncii.
Aflndu-se printre cele mai importante instituii de creditare din lume, fiind mereucotat cu cel mai nalt calificativ (AAA) de ctre societile internaionale de specialitate,
Banca dispune de un important volum de operaiuni, oferind n acelai timp condiii
contractuale avantajoase. Banca i canalizeaz strategiile de finanare ctre ntmpinarea
programelor alctuite pe baze non-profit. Rata dobnzii practicat de banc este foarte
apropiat de costul obinerii de fonduri de pe pieele de capital pe care aceasta activeaz.
Volumul operaiunilor BEI a crescut n permanen, iar n prezent, alturi de Banca
Internaional pentru Reconstrucie i Dezvoltare, este cea mai important instituie de
finanare multilateral din lume. Datorit experienei acumulate n finanarea proiectelor de
anvergur, Banca a fost solicitat s participe la implementarea politicilor de cooperare ale
Uniunii Europene n tere ri.
n cadrul politicii generale, Banca opereaz n afara Uniunii Europene n baza unui
Protocol Financiar ataat acordurilor de cooperare ale Uniunii Europene, ncheiate cu 12 ri
din regiunea mediteraneean, 30 de ri din Asia i America Latin i, conform prevederilor
celei de-a patra Convenii de la Lome, cu 70 de state din Africa, Caraibe i zona pacific. Ca
parte integrant a politicii de cooperare a Uniunii Europene cu ri din Europa Central i deEst, care se confrunt cu problemele tipice reformei economice, Banca finaneaz proiecte
n Albania, Bulgaria, Cehia, Estonia, Letonia, Lituania, Polonia, Romnia, Slovacia, Slovenia
i Ungaria.
\
5.2 Proiectul n viziunea Bncii Europene pentru Investiii
5.2.1. Tipuri de proiecte
31
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
32/46
mprumuturile Bncii Europene de Investiii sunt orientate ctre finanarea activelor
fixe din cadrul unei investiii. Banca finaneaz proiecte viabile din cadrul sectorului public i
privat, n domeniile: infrastructur, industrie, agricultur, agro-industrie, energetic, turism i
servicii.
n Europa Central i de Est, Banca sprijin proiectele ce vizeaz infrastructura,
domeniul energetic, telecomunicaiile i transporturile, ca i investiiile n protejarea mediuluinconjurtor. Proiectele industriale finanate de Banc n aceast regiune, implic n mod
frecvent colaborarea cu parteneri din cadrul Uniunii Europene sau atragerea de investiii din
partea unor firme din interiorul Uniunii.
Proiectele de investiii ce vizeaz infrastructura social, mai precis cele din domeniul
sntii, al educaiei etc., nu pot face obiectul unor mprumuturi din partea Bncii.
Pentru proiectele de anvergur mare, Banca ofer mprumuturi individuale, fie direct
promotorilor proiectului, fie indirect, prin intermediul guvernelor sau al bncilor. Statul,autoritile publice locale i naionale, ntreprinderile publice sau private, nfiinate conform
legilor n vigoare, cu sau fr participare strin sub forma ntreprinderilor mixte, au acces la
mprumuturile BEI, fr nici o discriminare i n termeni egali.
Nu exist formaliti speciale implicate de atragerea unui mprumut BEI. n toate
cazurile cererile de finanare trebuie doar s se ncadreze n domeniile specificate anterior i
s beneficieze de acordul de principiu al autoritilor naionale.
Proiectele de dimensiuni mici i medii, cu un cost al investiiei ce nu depete suma
de 25 mil. Euro, sunt sprijinite prin intermediul unor instituii financiare intermediare, n
conformitate cu planul general de mprumuturi al Bncii Europene de Investiii.
Banca este doar o surs complementar de procurare de fonduri i, n cadrul oferit de
un plan de finanare adecvat, poate aloca sume pn la acoperirea a 50% din costul
proiectului. n consecin, decizia de finanare este abordat numai n paralel cu resursele
proprii ale promotorului investiiei sau cu alte surse disponibile pe termen lung. n practic,
bncile i alte instituii de credit (publice sau private) coopereaz cu BEI n vederea alctuirii
unui pachet de instrumente de finanare pentru proiecte majore, iar ulterior acesteaacioneaz ca intermediari pentru mprumuturi indirecte.
Banca ntreine o strns colaborare cu Comisia European i co-finaneaz investiii
mpreun cu alte instituii de profil, n special cu cele din cadrul statelor membre ale Uniunii,
cu Banca Mondial i cu Banca European pentru Reconstrucie i Dezvoltare.
5.2.2. mprumuturi globale pentru finanarea proiectelor de anvergur redus
Investiiile de dimensiuni mai mici din sectorul productiv i din cel al infrastructurii
sunt importante pentru dezvoltarea anumitor compartimente industriale i agricole i, n
32
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
33/46
general, contribuie la creterea economic de ansamblu. n cadrul planului pentru
mprumuturi globale, Banca furnizeaz fonduri ctre diferite instituii de finanare locale, iar
acestea le redistribuie ctre proiectele de dimensiuni mici i medii.
mprumuturile globale reunesc resursele BEI, contactele operaionale, cunotinele
locale, competena instituiilor locale n selectarea proiectelor de interes major, precum i o
mai bun monitorizare a activitii de investiii. Instituiile locale trebuie s dezvolte capacitiadecvate de operare i s sprijine descoperirea mijloacelor tehnice de realizare a investiiei
(know-how) pentru a asigura ncadrarea proiectului respectiv n liniile directoare ale politicii
de finanare a Bncii.
Schema mprumuturilor globale se adreseaz investiiilor de scar redus, cu un cost
total ce nu depete 25 mil. Euro, din urmtoarele domenii:
industrie, agro-industrie, pescuit, turism i servicii legate de sectorul productiv, cu
atenie deosebit pentru creterea potenialului de export i a competitivitiiinternaionale;
producerea de energie i investiiile pentru reducerea consumului energetic;
infrastructur (de obicei, aceste proiecte sunt iniiate i promovate de autoriti
locale, sau alte instituii publice);
proiecte industriale sau de infrastructur pentru protejarea mediului nconjurtor.
5.2.3. Criterii pentru acordarea mprumuturilorn cadrul Europei Centrale i de Est, ca i n orice alt regiune, Banca European
pentru Investiii verific viabilitatea economic, tehnic i financiar a fiecrui proiect i se
asigur n ce privete alinierea investiiei la politicile naionale i la programele prioritare de
dezvoltare.
Toate proiectele trebuie s fie justificate economic, viabile din punct de vedere tehnic
i corespunztoare n ceea ce privete protecia mediului nconjurtor. Proiectele din
sectorul industrial trebuie s ofere n plus i o profitabilitate ridicat. Este important ca
proiectele s se ncadreze n limita angajamentelor pe care ara gazd le are fa de
instituiile internaionale, n cadrul eforturilor de restructurare a economiei naionale.
Studierea proiectului se face dup cercetarea importanei acestuia n contextul
prioritilor generale ale economiei rii gazd. Studierea proiectelor este ntreprins de
echipe multi-disciplinare din interiorul Bncii, compuse de obicei dintr-un analist financiar, un
economist i un inginer. Asigurarea confidenialitii asupra informaiilor primite n cursul
studiilor este una din coordonatele principale ale activitii Bncii. Analiza proiectelor
include, pe lng studierea impactului asupra mediului nconjurtor, identificarea posibilelor
33
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
34/46
probleme, ca i a posibilelor soluii. Proiectele finanate de Banc trebuie s fie n deplin
concordan cu legislaia referitoare la mediul nconjurtor i s in cont de toate
reglementrile internaionale n vigoare.
Dac aprecierea proiectului este pozitiv, Comitetul de Conducere l remite
Consiliului Directorilor, care decide asupra acordrii mprumutului adecvat.
Contractul de mprumut prevede dreptul Bncii de a monitoriza desfurareaoperaiunilor, progresul lucrrilor de construcie i situaia cheltuielilor efectuate. Dup
finalizarea lucrrilor, se ntocmete un raport de evaluare, care include o comparaie ntre
performanele actuale i estimrile iniiale.
Condiiile generale de finanare includ:
1.Moneda contractului
mprumuturile se acord n moned combinat (cocktail) sau ntr-o singur moned,
lundu-se n considerare preferinele solicitantului, ct i disponibilul Bncii la momentulsolicitrii.
2. Durata contractului
Banca European pentru Investiii acord mprumuturi pe termen mediu i lung,
durata mprumuturilor depinznd de natura proiectului de finanat, ca i de amortizarea
activelor finanate. n general, rambursarea mprumuturilor trebuie definitivat dup 10-12
ani pentru proiectele industriale i 12-15 ani (n mod excepional 20 de ani) pentru proiectele
ce vizeaz infrastructura, inclusiv cele energetice.
3. Rata dobnzii
Deoarece activitatea Bncii este fundamentat pe baze non-profit, rata dobnzilor
practicate urmrete ndeaproape costul obinerii fondurilor de pe pieele internaionale de
capital. Rata dobnzii nu variaz n funcie de natura proiectului, amplasarea acestuia sau
naionalitatea sau tipul solicitantului de mprumut. Ratele sunt fixate pentru fiecare din
monedele cu care opereaz aceast instituie.
mprumuturile generale sunt acordate cu o rat a dobnzii fix, rata sau ratele
ncasate fiind cele n vigoare la data semnrii contractului sau, cel mai adesea, la datarambursrii fiecrei trane (rat deschis a dobnzii).
4. Rambursarea
Rambursarea se face n dou trane anuale egale, att din punct de vedere al
mprumutului propriu-zis, ct i din cel al dobnzii, dup o perioad de graie ce depinde de
durata realizrii proiectului.
5. Garanii
Ca orice instituie de finanare pe termen lung, ale crei resurse depind de fonduri
mprumutate de pe pieele internaionale de capital i de surse proprii stabilite de Statut,
34
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
35/46
Banca solicit o securitate adecvat a creditelor acordate. Garania statului ce gzduiete
proiectul este, de obicei, o condiie esenial a acordrii mprumutului, alturi de alte msuri
de siguran maxim.
6. Oferta
Sunt induse proceduri adecvate pentru procurarea celor necesare desfurrii
proiectului, adresndu-se n acest sens invitaii internaionale pentru alctuire de oferte sauchestionare n rndurile ofertanilor recunoscui, pentru identificarea celei mai adecvate
oferte pentru proiectul n vigoare. Banca pretinde ca, pentru programele finanate, s se
declaneze o puternic operaiune de descoperire de oferte pentru bunurile i serviciile care
sunt necesare n cantiti substaniale.
5.2.4. Detalii de furnizat ctre Banca European de Investiii
Prezentarea datelor cerute i redactarea documentelor de rigoare revin n ntregimesolicitantului de mprumut, acesta putnd, dac este necesar, s apeleze la ajutorul unor
firme specializate n pregtirea documentaiei.
Aria larg de cuprindere, precum i diversitatea potenialelor proiecte fac imposibil o
standardizare strict n ceea ce privete redactarea documentelor ce trebuie transmise
Bncii. n consecin, Banca nu recomand solicitanilor completarea de formulare tipizate i
chestionare unice, dar i ndrum pe cei ce redacteaz cereri de mprumut s-i foloseasc
propria iniiativ n direcia furnizrii de informaii ct mai detaliate, pentru o apreciere i
analiz corect a proiectului, din punct de vedere economic, financiar i juridic.
Urmtoarele directive se constituie doar ca o procedur de ansamblu n redactarea
documentaiei de remis ctre Banc. n timpul studierii Proiectului, Banca pstreaz o
strrns legtur cu ntreprinderea sau instituia public implicat, n vederea obinerii
oricrei informaii adiionale considerat important i a discutrii problemelor principale
susceptibile de a fi abordate nainte i dup aprobarea proiectului.
Documentaia ar trebui s acopere urmtoarele probleme:
1. Informaii generale i juridice despre ntreprindere, principalii parteneri iacionari
ntreprinderea: documente de nfiinare, nregistrare juridic i comercial, statut,
acionari, domeniu de activitate, structur administrativ i contabil, balane de
verificare, situaia contului de profit i pierdere, declaraiile asupra micrilor de
fonduri din ultimii trei ani, detalii asupra datoriilor pe termen scurt, mediu i lung.
Principalii parteneri i promotori: articole de asociere, aciuni deinute, domeniu de
activitate, recomandri, balane de verificare i situaiile conturilor de profit ipierdere pe ultimii cinci ani.
35
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
36/46
2. Date tehnice cu privire la proiect
Obiective generale, amplasare, factori de producie, capaciti de producie
existente i poteniale.
Descriere tehnic: tehnologie, cldiri, suprafee de producie i depozitare, servicii
generale, sisteme i echipamente de transport, msuri de protecie a mediului
nconjurtor.
Studiu i implementare: organizare, consultani (dac exist), modaliti de
ndeplinire a ordinelor i contractelor, supervizare, programe de lucru.
Estimri detaliate asupra investiiei, descriere amnunit a cheltuielilor de
amplasare i construire, provizioane pentru riscuri i creteri de preuri, dobnda
capitalului pe perioada construciei, cheltuieli iniiale, mpreun cu o situaie
detaliat a costurilor, exprimate n monede strine i locale.
Informaii operaionale: materii prime i materiale, grafice de recepie, grafice de
consum i producie, echip managerial i echip operativ, organizare
manegerial, asisten tehnic, acolo unde este cazul.
3. Date economice
Piaa: statistici ce relev situaia prezent i prognoza cu privire la cerere, ofert i
preuri.
Producie: politicide vnzare i organizare, poziia companiei n comparaie cu
restul competitorilor, vnzri n ar i peste hotare.
Locuri de munc create: locuri de munc permanente i sezoniere, programe de
pregtire profesional, nlocuiri de personal avute n vedere (dac este cazul).
Rolul jucat de proiectul n discuie n cadrul programului de dezvoltare a rii
implicate.
Datele folosite pentru calcularea ratei economice de revenire a proiectului i
contribuia acestuia la dezvoltarea economic a rii n cauz, impactul asupra
balanei de pli externe i asupra finanelor publice.4. Date financiare
Situaia costurilor operaionale, a cheltuielilor cu amortizrile i deprecierile,
chiriilor etc.
Estimri cu privire la capitalul necesar pe perioada de timp pn cnd proiectul
devine efectiv productiv: stocuri de materii prime i materiale, produse finite,
credite ctre clieni, credite de la furnizori.
Balane de verificare i situaii financiare estimative pentru aceeai perioad.
36
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
37/46
Planul de finanare a proiectului i graficul cheltuielilor proiectate.
Garanii oferite.
Pentru proiectele energetice i din infrastructur, informaia ce trebuie furnizat
trebuie ajustat n concordan cu trsturile specifice naturii proiectului. Detaliile adiionale
ce trebuie precizate se refer la implementare, uzul potenial, principii i metode de stabilire
a costurilor, precum i costurile sociale i beneficiile aduse societii.
Pentru toate cererile, de un real folos se va dovedi precizarea adreselor tuturor celor
implicai n mod direct n pregtirea tehnic, economic i juridic a proiectului.
37
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
38/46
6.Planul de afacere pentru finanri nerambursabile n cadrul programelor
Uniunii Europene
Problemele deosebite cu care se confrunt investitorul autohton se refer ndeosebi
la accesul deosebit de dificil la credite. Dobnzile bancare sunt extrem de ridicate, garaniilemari, iar blocajul financiar din economie atinge cote alarmante.
In aceste condiii, micul investitor - baza economiei de pia, nu poate crete dect
prin fore proprii, strategiile adoptate fiind de supravieuire, orice eroare putnd fi fatal
pentru afacerea acestuia.
Pentru a mai atenua aceste probleme, statul se implic prin acordarea unor faciliti
de finanare pentru IMM-uri, n special pentru angajarea de omeri sau pentru dezvoltarea
de afaceri n zone defavorizate.O oportunitate pentru ntreprinztorul romn o constituie programele Phare ale
Uniunii Europene.
Fondurile Phare sunt nerambursabile, ns de regul reprezint co-finanri, beneficiarul
trebuind s participe cu un aport n numerar i uneori i n natur n cadrul bugetului
proiectului.
In perioada 1988 1989 Grupul celor 7 ri puternic industrializate a iniiat un program
de ajutorare a rilor foste ri comuniste care ncepuser s-i schimbe cursul istoriei prin
trecerea la pluripartitism i economie de pia liber.
Aceast iniiativ urma s se deruleze prin intermediul Organizaiei pentru Cooperare i
Dezvoltare Economic i sub coordonarea Comisiei Europene. Ea a stat la baza actului
normativ adoptat de Consiliul Comunitii Europene nr. 3906/1989, prin care a fost creat
programul Phare, iniiat n beneficiul Poloniei i Ungariei (Poland and Hungary Aid for
Reconstruction of Ecomony). Ulterior acest program s-a extins i pentru celelalte state
candidate la aderare Republica Ceh, Slovacia, Bulgaria, R. D. Germania (1990), Albania
i Romnia (1991), Slovenia i statele baltice (1992), Bosnia i Heregovina i FostaRepublic Iugoslav a Macedoniei (1994).
Pe aceast baz, ca i a unor acorduri ulterioare, Romnia a primit ca asisten
financiar nerambursabil n perioada 1991 1999 suma de 1.167,56 milioane Euro.
Aceast finanare a constat n principal n asisten tehnic i n mai mic msur n
contribuii financiare directe.
Pentru perioada 2000 2006 este prevzut doar prin Phare, alocarea pentru Romnia
a unei sume de 242 milioane Euro anual. Cumulnd aceste sume cu cele prevzute pentru
SAPARD i ISPA, acordate statelor candidate ncepnd cu anul 2000, se ajunge la un total
38
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
39/46
de cca. 650 milioane Euro anual. In cifre absolute este vorba de o cretere de 444% n
raport cu perioada anterioar. Acesta constituie cel mai nalt ritm de cretere dintre toate
rile candidate la aderare, rezultat al demersurilor prii romne ca ara noastr s se
bucure de un nivel de alocare pe cap de locuitor care s in seama de dimensiunile
(inclusiv economice) ale Romniei. Aceste sume ne plaseaz pe locul doi n rndul rilor
asociate, dup Polonia, prin aplicarea combinat a mai multor indicatori statistici.Ca i tipologie, aceste fonduri se mpart n dou mari categorii:
Fonduri de pre-aderare (ISPA i SAPARD) destinate n special proiectelor pentru
infrastructur i celor din mediul rural;
Fonduri de aderare destinate comunitilor locale, reconversiei profesionale sau
finanrii IMM-urilor.
In ultimii ani, odat cu desfiinarea granielor dintre statele europene, fenomenul care
se manifest este cel de regionalizare. Astfel i politica de finanare a UE s-a modificatradical nu se mai finaneaz state ci regiuni europene.
Pentru a avea acces la programele Phare, Romnia s-a adaptat la aceast politic i a
delimitat opt regiuni de dezvoltare n cadrul crora funioneaz Ageniile de Dezvoltare
Regional.
De asemenea, tot n cadrul acestui proces funcioneaz cinci Comitete de Coordonare
Zonal pentru programele de reconversie profesional (RICOP) i unsprezece pentru
coordonarea programelor de finanare a nvmntului preuniversitar.
6.1. Fondurile Uniunii Europene
Uniunea European (UE) are mai multe mecanisme de credit la dispoziie
destinate s sprijine statele membre. UE furnizeaz de asemenea asisten financiar la
tere ri. Asistena este furnizat acelor ri cu care UE menine legturi politice i
economice strnse. Cel mai important program multilateral de asisten multilateral
nerambursabil UE este programul PHARE.
Obiectivele acestui program sunt legate de sprijinirea procesului de reform
economic i social i de constituire a statului de drept. n acelai timp, acest program
este principalul suport pentru pregtirea aderrii rilor foste comuniste asociate la UE.
Programul PHARE este principalul instrument financiar de realizare a acestui proces.
Programul PHARE finaneaz transferul de expertiz, echipament, pregtire
profesional i lucrri publice ntr-un numr mare de sectoare cum ar fi:
Privatizarea; Restructurarea;
39
-
8/14/2019 Plan Afaceri Foris
40/46
protecia mediului;
asigurarea sntii;
sigurana la locul de munc;
combatere